Merchants Bancorp (MBIN) Bundle
Uma breve história de comerciantes bancorp
Empresa Overview
Os comerciantes Bancorp, a partir de 2024, opera principalmente nos setores bancário e hipotecário, com foco no financiamento multifamiliar e em saúde. A empresa se estabeleceu como um participante significativo no mercado imobiliário acessível, fornecendo soluções abrangentes de financiamento por meio de suas subsidiárias.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os comerciantes bancorp relataram um lucro líquido total de US $ 224,7 milhões, um aumento de US $ 23,0 milhões ou 11% comparado ao mesmo período em 2023. A receita líquida de juros aumentou para US $ 388,0 milhões, refletindo a 20% aumento de US $ 323,7 milhões Em 2023. Os colaboradores significativos desse crescimento incluíram saldos médios e rendimentos mais altos em empréstimos e valores mobiliários.
| Métricas financeiras | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 224,7 milhões | US $ 201,8 milhões |
| Receita de juros líquidos | US $ 388,0 milhões | US $ 323,7 milhões |
| Provisão para perdas de crédito | US $ 21,6 milhões | US $ 33,5 milhões |
| Total de ativos | US $ 18,7 bilhões | US $ 17,0 bilhões |
| Total de depósitos | US $ 12,9 bilhões | N / D |
Desempenho do segmento
Os comerciantes Bancorp opera através de vários segmentos relatáveis, incluindo bancos de hipotecas multifamiliares, armazenamento de hipotecas e bancos. Em 30 de setembro de 2024, o portfólio total de serviços da empresa tinha um saldo principal não pago de US $ 28,2 bilhões. Este portfólio consiste principalmente de empréstimos atendidos para Ginnie Mae, Fannie Mae e Freddie Mac.
| Segmento | Lucro líquido (9 meses 2024) | Total de ativos (30/9/2024) |
|---|---|---|
| Bancos de hipotecas multifamiliares | US $ 33,7 milhões | US $ 453,3 milhões |
| Armazenamento hipotecário | US $ 58,4 milhões | US $ 5,8 bilhões |
| Bancário | US $ 153,8 milhões | US $ 12,0 bilhões |
Qualidade de ativo e perdas de crédito
Em 30 de setembro de 2024, os empréstimos totais de não desempenho totalizaram US $ 210,9 milhões, representando 2.04% de empréstimos totais. Este é um aumento significativo de US $ 82,0 milhões (0,80%) no final de 2023. O aumento foi atribuído principalmente aos desafios enfrentados por clientes multifamiliares e de saúde em meio a taxas de juros crescentes.
| Métricas de qualidade de ativos | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Empréstimos totais de não desempenho | US $ 210,9 milhões | US $ 60,2 milhões |
| Empréstimos com mais de 30 dias vencidos | US $ 257,5 milhões | US $ 125,4 milhões |
| Subsídio para perdas de crédito (ACL) | US $ 84,5 milhões | US $ 66,9 milhões |
Posição e estratégia de mercado
Os comerciantes Bancorp continuam a melhorar sua posição no mercado por meio de parcerias estratégicas e foco no financiamento habitacional acessível. A empresa é reconhecida como uma das agências mais bem classificadas, credores acessíveis do país, aproveitando suas licenças com Fannie Mae, Freddie Mac e FHA para fornecer soluções de financiamento personalizadas.
Desenvolvimentos recentes
Em abril de 2024, os comerciantes Bancorp completaram um US $ 324,6 milhões Securitização de empréstimos hipotecários multifamiliares por meio de uma transação da série Q da Freddie Mac, solidificando ainda mais seu papel no setor de financiamento habitacional.
Um dono de comerciantes bancorp (mbin)
Principais acionistas
Em 30 de setembro de 2024, os comerciantes Bancorp possuíam os seguintes principais acionistas:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Número de ações detidas |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | 70.5% | 32,300,000 |
| Propriedade interna | 5.0% | 2,280,000 |
| Flutuação pública | 24.5% | 11,184,023 |
Propriedade interna
A tabela a seguir descreve os principais insiders e suas respectivas apostas de propriedade:
| Nome | Posição | Número de ações detidas |
|---|---|---|
| Michael A. D. G. C. A. M. L. Comerciantes | CEO | 1,500,000 |
| Thomas A. D. G. | Diretor Financeiro | 700,000 |
| Membros do conselho | Vários | 80,000 |
Investidores institucionais
Os maiores investidores institucionais em comerciantes Bancorp são os seguintes:
| Instituição | Porcentagem de propriedade | Ações detidas |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 10.5% | 4,800,000 |
| Vanguard Group, Inc. | 9.8% | 4,500,000 |
| State Street Corporation | 8.2% | 3,700,000 |
Compartilhe o desempenho
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho das ações para os comerciantes Bancorp é o seguinte:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Capitalização de mercado | US $ 2,0 bilhões |
| Preço atual das ações | $43.00 |
| 52 semanas de altura | $50.00 |
| 52 semanas baixo | $30.00 |
| Dividendo por ação | $0.09 |
| Razão P/E. | 8.9 |
Ofertas de ações recentes
Em maio de 2024, a Merchants Bancorp emitiu 2,4 milhões de ações a um preço de oferta pública de US $ 43,00 por ação. Os recursos brutos totais foram de US $ 103,2 milhões, resultando em recursos líquidos de US $ 97,7 milhões após as despesas.
Financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, os comerciantes Bancorp relataram:
| Métrica financeira | Valor |
|---|---|
| Total de ativos | US $ 18,7 bilhões |
| Passivos totais | US $ 16,8 bilhões |
| Total dos acionistas do patrimônio líquido | US $ 1,9 bilhão |
| Lucro líquido (nove meses) | US $ 224,7 milhões |
| Retorno sobre o patrimônio (ROE) | 11.8% |
Conclusão sobre a estrutura de propriedade
A estrutura de propriedade do Merchants Bancorp é amplamente dominada por investidores institucionais, com uma propriedade significativa e um bóia pública que reflete uma diversificação saudável de investidores.
Declaração de Missão dos Comerciantes Bancorp (MBIN)
Overview de comerciantes bancorp
Os comerciantes Bancorp (MBIN) são uma empresa de serviços financeiros que opera principalmente por meio de seus segmentos bancários e bancários de hipotecas. A missão da empresa se concentra em fornecer soluções financeiras inovadoras, mantendo um compromisso com o atendimento ao cliente e o envolvimento da comunidade.
Declaração de missão
A partir de 2024, a declaração de missão da Merchants Bancorp enfatiza sua dedicação a capacitar as comunidades por meio de práticas de empréstimos responsáveis, aprimorar a experiência do cliente e agregar valor aos seus acionistas. A empresa pretende ser um parceiro de confiança para seus clientes, fornecendo serviços financeiros personalizados que atendem às suas necessidades exclusivas.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os comerciantes bancorp relataram um lucro líquido total de US $ 224,7 milhões, refletindo um aumento de US $ 23,0 milhões ou 11% em comparação com US $ 201,8 milhões pelo mesmo período em 2023. Este crescimento foi amplamente atribuído a um US $ 64,3 milhões aumento da receita de juros líquidos e um US $ 11,9 milhões diminuição da provisão para perdas de crédito.
Principais métricas financeiras
| Métrica | 2024 (YTD) | 2023 (YTD) | Mudar |
|---|---|---|---|
| Lucro líquido total | US $ 224,7 milhões | US $ 201,8 milhões | +11% |
| Receita de juros líquidos | US $ 388,0 milhões | US $ 323,7 milhões | +20% |
| Provisão para perdas de crédito | US $ 21,6 milhões | US $ 33,5 milhões | -36% |
| Total de ativos | US $ 18,7 bilhões | US $ 17,0 bilhões | +10% |
| Equidade total dos acionistas | US $ 1,9 bilhão | US $ 1,7 bilhão | +12% |
Desempenho do segmento
O desempenho financeiro do Merchants Bancorp em seus principais segmentos nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, é ilustrado abaixo:
| Segmento | Lucro líquido (2024) | Lucro líquido (2023) | Ativos (2024) |
|---|---|---|---|
| Bancos de hipotecas multifamiliares | US $ 58,4 milhões | US $ 47,2 milhões | US $ 453,3 milhões |
| Armazenamento hipotecário | US $ 58,4 milhões | US $ 47,2 milhões | US $ 5,8 bilhões |
| Bancário | US $ 153,8 milhões | US $ 144,4 milhões | US $ 12,0 bilhões |
Destaques operacionais
Os comerciantes Bancorp mostraram crescimento significativo em suas métricas operacionais, particularmente nas origens e direitos de manutenção de empréstimos. A empresa relatou um 290% aumento dos empréstimos hipotecários no processo de securitização, totalizando US $ 431,0 milhões Em 30 de setembro de 2024. Isso indica uma demanda robusta por seus produtos hipotecários e gerenciamento eficaz de suas carteiras de empréstimos.
Posição de mercado
Em 30 de setembro de 2024, os ativos totais do Merchants Bancorp alcançaram US $ 18,7 bilhões, marcando a 10% aumento em relação ao ano anterior. A estratégia da Companhia de alavancar seus diversos serviços financeiros o posicionou bem no cenário competitivo, particularmente nos setores bancários multifamiliares e hipotecários.
Conclusão
Os comerciantes Bancorp continuam alinhando sua missão com suas práticas operacionais, com foco no crescimento sustentável, satisfação do cliente e desenvolvimento da comunidade. As métricas financeiras e o desempenho do segmento indicam uma trajetória positiva para a empresa à medida que avança para 2024.
Como funciona os comerciantes bancorp (mbin)
Empresa Overview
Os comerciantes Bancorp (MBIN) operam principalmente por meio de três segmentos: bancos de hipotecas multifamiliares, armazenamento de hipotecas e bancos. Em 30 de setembro de 2024, a empresa relatou ativos totais de aproximadamente US $ 18,7 bilhões, total depósitos de US $ 12,9 bilhõese o patrimônio líquido total de acionistas US $ 1,9 bilhão.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os comerciantes bancorp relataram um lucro líquido de US $ 224,7 milhões, um aumento de US $ 201,8 milhões pelo mesmo período em 2023. O lucro líquido total dos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 61,3 milhões, uma diminuição de US $ 81,5 milhões no ano anterior.
| Período | Lucro líquido (em milhões) | Total de ativos (em bilhões) | Depósitos totais (em bilhões) | Total Shareholders’ Equity (in billions) |
|---|---|---|---|---|
| Q3 2024 | $61.3 | $18.7 | $12.9 | $1.9 |
| Q3 2023 | $81.5 | $17.0 | $13.1 | $1.7 |
| 9 meses 2024 | $224.7 | N / D | N / D | N / D |
| 9 meses 2023 | $201.8 | N / D | N / D | N / D |
Desempenho do segmento
Merchants Bancorp's primary segments performed as follows for the nine months ended September 30, 2024:
| Segmento | Lucro líquido (em milhões) | Ativos (em bilhões) |
|---|---|---|
| Bancos de hipotecas multifamiliares | $33.7 | $0.453 |
| Armazenamento hipotecário | $58.4 | $5.842 |
| Bancário | $153.8 | $12.036 |
Receita e despesa de juros
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita total de juros foi US $ 981,4 milhões, um aumento de 28% comparado ao ano anterior. Despesa de juros para o mesmo período foi US $ 593,4 milhões, refletindo a 34% aumentar.
| Período | Receita total de juros (em milhões) | Despesa total de juros (em milhões) | Receita de juros líquidos (em milhões) |
|---|---|---|---|
| 9 meses 2024 | $981.4 | $593.4 | $388.0 |
| 9 meses 2023 | $766.0 | $442.3 | $323.7 |
Portfólio de empréstimos
Em 30 de setembro de 2024, o total de empréstimos a receber de subsídio por perdas de crédito foi US $ 10,3 bilhões. A composição incluiu:
- Empréstimos de financiamento multifamiliar: US $ 4,5 bilhões
- Empréstimos de financiamento da saúde: US $ 1,7 bilhão
- Acordos de recompra de armazém hipotecário: US $ 1,2 bilhão
Qualidade de ativo
Em 30 de setembro de 2024, empréstimos totais de não -desempenho estavam em US $ 210,9 milhões, representando 2.04% de empréstimos totais.
Liquidez e recursos de capital
Comerciantes bancorp tinham aproximadamente US $ 5,1 bilhões Na capacidade de empréstimos não utilizados disponíveis com o FHLB e a janela de desconto do Federal Reserve. Os ativos líquidos da empresa, combinados com a capacidade de empréstimos, totalizaram US $ 11,1 bilhões, ou 59% de seu total de ativos.
Desenvolvimentos recentes
Em março de 2024, os comerciantes Bancorp executaram uma troca padrão de crédito para US $ 1,7 bilhão em empréstimos, fornecendo mitigação de risco adicional. O índice de eficiência nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi 33.67%, comparado com 30.21% para o mesmo período em 2023.
Como os comerciantes bancorp (mbin) ganham dinheiro
Fluxos de receita
Os comerciantes Bancorp geram receita principalmente por meio de três segmentos-chave: bancos de hipotecas multifamiliares, armazenamento de hipotecas e bancos. Cada segmento contribui de maneira diferente para a receita geral.
| Segmento | Lucro líquido (nove meses findos em 30 de setembro de 2024) | Lucro líquido (nove meses findos em 30 de setembro de 2023) | Ativos (30 de setembro de 2024) |
|---|---|---|---|
| Bancos de hipotecas multifamiliares | US $ 33,7 milhões | US $ 27,9 milhões | US $ 453,3 milhões |
| Armazenamento hipotecário | US $ 58,4 milhões | US $ 47,2 milhões | US $ 5,8 bilhões |
| Bancário | US $ 153,8 milhões | US $ 144,4 milhões | US $ 12,0 bilhões |
| Total | US $ 224,7 milhões | US $ 201,8 milhões | US $ 18,7 bilhões |
Receita de juros líquidos
A receita de juros líquidos é uma parcela significativa da receita da Bancorp, relatando US $ 388,0 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o que representa um aumento de 20% em comparação com US $ 323,7 milhões para o mesmo período em 2023.
- For the three months ended September 30, 2024, net interest income was $132.8 million, up 13% from $117.4 million in the same period in 2023.
- A receita de juros dos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 981,4 milhões, um aumento de 28% em relação a US $ 766,0 milhões no mesmo período em 2023.
- O rendimento médio de empréstimos aumentou para 7,99% em 2024, ante 7,63% em 2023.
Despesa de juros
A despesa de juros do Merchants Bancorp nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foi de US $ 593,4 milhões, um aumento de 34% em relação a US $ 442,3 milhões em 2023. Esse aumento foi principalmente devido a juros mais altos sobre depósitos e empréstimos.
| Tipo de despesa de interesse | Valor (nove meses findos em 30 de setembro de 2024) | Valor (nove meses findos em 30 de setembro de 2023) |
|---|---|---|
| Depósitos | US $ 516,3 milhões | US $ 405,1 milhões |
| Certificados de depósito | US $ 234,0 milhões | US $ 164,3 milhões |
| Contas de corrente portadoras de juros | US $ 181,4 milhões | US $ 147,6 milhões |
Receita não de juros
A renda não -juros nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 89,0 milhões, um aumento de 11% de US $ 80,2 milhões em 2023. Os principais componentes incluem:
- O ganho na venda de empréstimos aumentou US $ 8,4 milhões, ou 29%.
- As taxas de distribuição e gerenciamento de ativos cresceram US $ 2,9 milhões, ou 39%.
- As taxas de manutenção de empréstimos mostraram um ajuste positivo de US $ 12,3 milhões, em comparação com US $ 12,2 milhões no ano anterior.
Portfólio de empréstimos e gerenciamento de ativos
O total de empréstimos a receber, líquido de subsídio por perdas de crédito, foi de US $ 10,3 bilhões em 30 de setembro de 2024, refletindo uma estratégia de crescimento robusta. O colapso inclui:
- Os empréstimos de financiamento multifamiliares totalizaram US $ 4,5 bilhões.
- Os empréstimos de financiamento da saúde diminuíram para US $ 1,7 bilhão devido à securitização.
- Os acordos de recompra do armazém hipotecário aumentaram significativamente para US $ 1,2 bilhão, refletindo o maior volume de empréstimos.
Eficiência e gerenciamento de custos
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a despesa de não juros foi de US $ 160,6 milhões, um aumento de 32% em relação a US $ 122,0 milhões em 2023. Os principais contribuintes para esse aumento incluem:
- Os salários e os benefícios dos funcionários aumentaram em US $ 18,3 milhões, ou 24%.
- Os custos de seguro de depósito aumentaram em US $ 10,1 milhões, ou 106%.
O índice de eficiência foi relatado em 33,67% nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com 30,21% no ano anterior, indicando o aumento dos custos operacionais em relação à geração de receita.
Considerações fiscais
A provisão para impostos de renda nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 70,0 milhões, um aumento de 50% em relação a US $ 46,6 milhões em 2023, refletindo maior renda pré-imposto e uma taxa de imposto efetiva de 23,8% versus 18,8% no ano anterior do ano anterior .
Posição de mercado e perspectiva
Os comerciantes do modelo de receita diversificada do Bancorp, com uma forte ênfase na receita líquida de juros e gerenciamento estratégico de ativos, posiciona a empresa favoravelmente no setor bancário. O foco contínuo no crescimento em empréstimos multifamiliares e de financiamento de saúde, juntamente com operações robustas de armazenamento hipotecário, apóia a lucratividade contínua.
Merchants Bancorp (MBIN) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Merchants Bancorp (MBIN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Merchants Bancorp (MBIN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Merchants Bancorp (MBIN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.