Molina Healthcare, Inc. (MOH) Bundle
Uma breve história da Molina Healthcare, Inc.
Empresa Overview
A Molina Healthcare, Inc. é uma empresa da Fortune 500 que fornece serviços de saúde gerenciados sob os programas Medicaid e Medicare, bem como através de mercados de seguros estaduais. Em 30 de setembro de 2024, Molina serve aproximadamente 5,6 milhões de membros em 21 estados.
Desempenho financeiro recente
No terceiro trimestre de 2024, a Molina Healthcare informou:
- Resultado líquido: US $ 326 milhões, ou US $ 5,65 por ação diluída, em comparação com US $ 245 milhões, ou US $ 4,21 por ação diluída no mesmo trimestre de 2023.
- Receita Premium: US $ 9,7 bilhões, um aumento de 18% de US $ 8,2 bilhões ano a ano.
- Taxa de assistência médica (MCR): 89,2%, comparado a 88,7% no terceiro trimestre de 2023.
- Receita de investimento: US $ 118 milhões, um aumento de 5% ano a ano.
- Taxa de despesas gerais e administrativas (G&A): 6,5%, uma queda de 7,1% no ano anterior.
- Margem após impostos: 3,2%, consistente com as expectativas.
Resumo financeiro consolidado
A tabela a seguir descreve as principais métricas financeiras para a Molina Healthcare nos três e nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com os mesmos períodos em 2023:
| Métricas | Q3 2024 (em milhões) | Q3 2023 (em milhões) | 9m 2024 (em milhões) | 9m 2023 (em milhões) |
|---|---|---|---|---|
| Receita premium | $9,694 | $8,240 | $28,644 | $24,167 |
| Custos de assistência médica | $8,643 | $7,306 | $25,425 | $21,215 |
| Margem médica | $1,051 | $934 | $3,219 | $2,952 |
| Receita operacional | $467 | $359 | $1,327 | $1,257 |
| Resultado líquido | $326 | $245 | $928 | $875 |
| Lucro líquido por ação (diluído) | $5.65 | $4.21 | $15.97 | $15.08 |
Crescimento de membros
Em 30 de setembro de 2024, a Molina Healthcare experimentou um aumento na associação por 392.000 membros ou 8% em comparação com o ano anterior. Esse crescimento foi atribuído a novos contratos, aquisições e expansão do Medicaid de sua pegada existente.
Aquisições e expansões
Em 1º de janeiro de 2024, Molina concluiu a aquisição do Bright Health Medicare para US $ 441 milhões. Essa aquisição se alinha à estratégia da Molina de expandir seus serviços nos mercados existentes.
Atividades de fluxo de caixa
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Molina informou:
- Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais: US $ 868 milhões.
- Caixa líquida usada em atividades de investimento: US $ 483 milhões.
- Caixa líquida usada em atividades de financiamento: US $ 414 milhões.
Liquidez e condição financeira
Em 30 de setembro de 2024, os ativos totais de Molina eram US $ 15,8 bilhões, com passivos totais de US $ 11 bilhões, resultando em patrimônio líquido de acionistas US $ 4,77 bilhões.
Panorama
Molina antecipa o crescimento contínuo e as melhorias operacionais, impulsionadas por seus programas Medicaid e Medicare, bem como por aquisições estratégicas. A empresa também iniciou um novo programa de recompra de ações de até US $ 1 bilhão Autorizado em outubro de 2024.
A Who é dono da Molina Healthcare, Inc. (MOH)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a Molina Healthcare, Inc. (MOH) é negociada publicamente na NYSE. A propriedade da empresa é dividida entre investidores institucionais, fundos mútuos e acionistas individuais. Os maiores acionistas incluem grandes empresas de investimento que mantêm participações significativas na empresa.
Os principais acionistas institucionais
| Instituição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 9,600,000 | 16.5% |
| BlackRock, Inc. | 8,800,000 | 15.2% |
| SSGA Funds Management, Inc. | 5,500,000 | 9.5% |
| Wellington Management Co. LLP | 5,200,000 | 9.0% |
| Fidelity Management & Research Company | 4,700,000 | 8.1% |
Desempenho recente de ações
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho das ações da Molina Healthcare mostrou um crescimento significativo, com um aumento de aproximadamente 25%. O preço de fechamento nessa data foi de US $ 341,16, refletindo uma resposta robusta do mercado aos ganhos e aquisições estratégicas da empresa feitas no ano.
Capitalização de mercado
A capitalização de mercado da Molina Healthcare, Inc. em 30 de setembro de 2024, era de aproximadamente US $ 19 bilhões, indicando uma forte posição no setor de saúde.
Equidade do acionista
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Equidade total dos acionistas | US $ 4.770 milhões |
| Total de ativos | US $ 15.758 milhões |
| Passivos totais | US $ 11.988 milhões |
Desenvolvimentos recentes
A Molina Healthcare tem se envolvido ativamente em aquisições para expandir sua presença no mercado. As aquisições notáveis incluem a compra do Bright Health Medicare por US $ 441 milhões, que foram fechados em 1º de janeiro de 2024. Esse movimento estratégico visa aprimorar suas ofertas de serviços e aumentar a associação nos mercados existentes.
Crescimento de membros
Em 30 de setembro de 2024, a Molina Healthcare registrou uma associação de 5,6 milhões, o que marca um aumento de 392.000 membros, ou 8%, em comparação com o ano anterior. Esse crescimento é atribuído a novas vitórias no contrato do Medicaid e a integração bem -sucedida de aquisições recentes.
Desempenho financeiro
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 326 milhões | US $ 245 milhões |
| Receita premium | US $ 9,7 bilhões | US $ 8,2 bilhões |
| Taxa de assistência médica (MCR) | 89.2% | 88.7% |
| Margem após impostos | 3.2% | 2.9% |
Molina Healthcare, Inc. (MOH) Declaração de missão
Empresa Overview
A Molina Healthcare, Inc. é uma empresa da Fortune 500 que fornece serviços gerenciados de saúde principalmente nos programas Medicaid e Medicare. Em 30 de setembro de 2024, Molina serve aproximadamente 5,6 milhões de membros em 21 estados.
Declaração de missão
A declaração de missão da Molina Healthcare enfatiza fornecer assistência médica de qualidade àqueles que mais precisam, concentrando -se em populações vulneráveis e garantindo cuidados acessíveis e acessíveis. A empresa pretende fornecer soluções inovadoras que aprimorem a saúde e o bem-estar de seus membros.
Principais métricas financeiras
No terceiro trimestre de 2024, a Molina Healthcare relatou um crescimento significativo em seu desempenho financeiro, refletindo sua abordagem orientada à missão.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Lucro líquido (em milhões) | $326 | $245 | 33% |
| Lucro líquido por ação (diluído) | $5.65 | $4.21 | 34% |
| Receita Premium (em milhões) | $9,694 | $8,240 | 18% |
| Encerrar a associação (em milhões) | 5.6 | 5.2 | 8% |
| Taxa de assistência médica (MCR) | 89.2% | 88.7% | 0.5% |
| Renda de investimento (em milhões) | $118 | $112 | 5% |
| Taxa de despesa geral e administrativa | 6.5% | 7.1% | -0.6% |
Desempenho do segmento
A Molina Healthcare opera através de vários segmentos, incluindo Medicaid, Medicare e Marketplace. Cada segmento contribui para a missão geral, concentrando -se em populações específicas e necessidades de saúde.
| Segmento | Q3 2024 Receita premium (em milhões) | Q3 2023 Receita premium (em milhões) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Medicaid | $8,263 | $6,976 | 18% |
| Medicare | $1,385 | $1,046 | 32% |
| Marketplace | $672 | $507 | 32% |
Iniciativas estratégicas
As iniciativas estratégicas da Molina Healthcare incluem a expansão de sua presença por meio de novos contratos e aquisições do Medicaid, que contribuíram significativamente para o seu crescimento. Por exemplo, a aquisição do Bright Health Medicare em 1º de janeiro de 2024, por US $ 441 milhões, alinha -se com a estratégia da Molina para aprimorar a prestação de serviços e o acesso aos cuidados com seus membros.
Conclusão de Financeiro Overview
Os resultados financeiros do terceiro trimestre de 2024 mostram o compromisso da Molina Healthcare com sua missão, fornecendo serviços de saúde de qualidade, alcançando um crescimento substancial em receita e associação. A empresa continua a se concentrar na eficiência operacional, como evidenciado por sua relação G&A decrescente e aumento do lucro líquido.
Como funciona a Molina Healthcare, Inc. (MOH)
Empresa Overview
A Molina Healthcare, Inc. opera como uma organização de assistência gerenciada, fornecendo serviços de saúde nos programas Medicaid, Medicare e Marketplace. Em 30 de setembro de 2024, Molina serviu aproximadamente 5,6 milhões de membros em 21 estados.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a Molina Healthcare informou:
- Lucro líquido de US $ 326 milhões, ou US $ 5,65 por ação diluída, em comparação com US $ 245 milhões, ou US $ 4,21 por ação diluída no terceiro trimestre de 2023.
- Receita premium de US $ 9,7 bilhões, um aumento de 18% de US $ 8,2 bilhões no terceiro trimestre de 2023.
- Taxa de assistência médica consolidada (MCR) de 89,2%, acima de 88,7% no terceiro trimestre de 2023.
- A razão de despesa geral e administrativa (G&A) de 6,5% melhorou de 7,1% no terceiro trimestre de 2023.
Crescimento de membros
Em 30 de setembro de 2024, os membros da Molina atingiram 5,6 milhões, representando um aumento de 392.000 membros, ou 8%, em comparação com a mesma data em 2023. Esse crescimento é atribuído a:
- Novo contrato do Medicaid vence.
- Aquisições.
- Expansão nos mercados existentes.
Segmento de desempenho financeiro
| Segmento | Receita Premium (Q3 2024) | Margem Médica (Q3 2024) | MCR (Q3 2024) | Receita Premium (Q3 2023) | Margem Médica (Q3 2023) | MCR (Q3 2023) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Medicaid | US $ 7.668 milhões | US $ 730 milhões | 90.5% | US $ 6.711 milhões | US $ 752 milhões | 88.8% |
| Medicare | US $ 1.367 milhões | US $ 142 milhões | 89.6% | US $ 1.032 milhões | US $ 78 milhões | 92.4% |
| Marketplace | US $ 659 milhões | US $ 179 milhões | 73.0% | US $ 497 milhões | US $ 104 milhões | 78.9% |
Receita de investimento
A receita de investimento da Molina Healthcare no terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 118 milhões, um aumento de 5% em relação a US $ 112 milhões no terceiro trimestre de 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita do investimento totalizou US $ 341 milhões, em comparação com US $ 280 milhões no mesmo período de 2023.
Despesas operacionais
As despesas gerais e administrativas de Molina foram de US $ 676 milhões no terceiro trimestre de 2024, em comparação com US $ 608 milhões no terceiro trimestre de 2023. O índice G&A melhorou para 6,5% no terceiro trimestre de 7,1% no terceiro trimestre de 2023.
Fluxo de caixa e liquidez
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Molina informou:
- Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais: US $ 868 milhões.
- Caixa líquida usada em atividades de investimento: US $ 483 milhões.
- Caixa líquida usada em atividades de financiamento: US $ 414 milhões.
Destaques do balanço
| Item | 30 de setembro de 2024 | 31 de dezembro de 2023 |
|---|---|---|
| Total de ativos | US $ 15.758 milhões | US $ 14.892 milhões |
| Passivos totais | US $ 10.988 milhões | US $ 10.677 milhões |
| Equidade total dos acionistas | US $ 4.770 milhões | US $ 4.215 milhões |
Despesas fiscais
A despesa de imposto de renda para o terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 112 milhões, representando 25,7% da receita antes dos impostos. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a despesa total do imposto de renda foi de US $ 315 milhões, ou 25,3% da receita antes dos impostos.
Ambiente Regulatório
O fim da emergência de saúde pública (PHE) em 11 de maio de 2023, impactou vários programas de saúde, incluindo redeterminação de elegibilidade do Medicaid que retomou em 1º de abril de 2023. Molina estima uma perda de aproximadamente 50.000 membros devido a essas redeterminações no terceiro trimestre de 2024.
Como Molina Healthcare, Inc. (MOH) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A Molina Healthcare, Inc. gera sua receita principalmente por meio de três segmentos: Medicaid, Medicare e Marketplace. A partir do terceiro trimestre de 2024, a seguir são os principais números de receita:
| Segmento | Receita Premium (Q3 2024) | Margem Médica (Q3 2024) | MCR (Q3 2024) |
|---|---|---|---|
| Medicaid | US $ 7.668 milhões | US $ 730 milhões | 90.5% |
| Medicare | US $ 1.367 milhões | US $ 142 milhões | 89.6% |
| Marketplace | US $ 659 milhões | US $ 179 milhões | 73.0% |
| Total | US $ 9.694 milhões | US $ 1.051 milhões | 89.2% |
Segmento Medicaid
O segmento Medicaid é o maior contribuinte para a receita de Molina, representando aproximadamente 78,3% da receita total do prêmio no terceiro trimestre de 2024. Esse segmento registrou um aumento de US $ 957 milhões, ou 14%, em comparação com o terceiro trimestre de 2023, devido a novas vitórias e expansão em vitórias em que Estados como Iowa, Nebraska e Novo México. A taxa de assistência médica (MCR) para esse segmento aumentou para 90,5%, indicando custos médicos mais altos em relação à receita premium.
Segmento do Medicare
O segmento do Medicare da Molina registrou receita premium de US $ 1.367 milhões no terceiro trimestre de 2024, marcando um aumento significativo de US $ 335 milhões, ou 32%, em comparação com o mesmo trimestre de 2023. Esse crescimento foi impulsionado pela brilhante aquisição da Health Medicare e pelo crescimento orgânico dos membros. O MCR para o Medicare melhorou para 89,6%, queda de 280 pontos base em relação ao ano anterior, refletindo melhor gerenciamento de custos e prêmios de ajuste de risco.
Segmento de mercado
O segmento Marketplace gerou US $ 659 milhões em receita premium durante o terceiro trimestre de 2024, um aumento de US $ 162 milhões em relação ao ano anterior. A participação nesse segmento aumentou para 410.000, impulsionada por preços estratégicos e ofertas de produtos. O MCR para esse segmento foi de 73,0%, indicando gerenciamento efetivo de custos e melhorias operacionais.
Desempenho financeiro Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Molina Healthcare relatou os seguintes resultados consolidados:
| Métrica | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 928 milhões | US $ 875 milhões |
| Lucro líquido por ação (diluído) | $15.97 | $15.08 |
| Receita operacional | US $ 1.327 milhões | US $ 1.257 milhões |
| Receita de investimento | US $ 341 milhões | US $ 280 milhões |
Gerenciamento de custos e eficiência
A Molina Healthcare manteve um forte foco no gerenciamento de custos, refletido em sua taxa de despesa geral e administrativa (G&A) de 6,5% no terceiro trimestre de 2024, abaixo dos 7,1% no terceiro trimestre de 2023. Esta redução é atribuída a eficiências operacionais e alavancagem de custo fixo como o Empresa expande.
Crescimento e retenção de membros
Em 30 de setembro de 2024, a Molina Healthcare atendeu a aproximadamente 5,6 milhões de membros, um aumento de 392.000 membros, ou 8%, ano a ano. Esse crescimento é atribuído a novos contratos e aquisições do Medicaid.
| Associação por segmento | 30 de setembro de 2024 | 30 de setembro de 2023 |
|---|---|---|
| Medicaid | 4,941,000 | 4,757,000 |
| Medicare | 247,000 | 173,000 |
| Marketplace | 410,000 | 276,000 |
| Total | 5,598,000 | 5,206,000 |
Receita de investimento
A receita de investimento também desempenhou um papel crucial no desempenho financeiro de Molina, no valor de US $ 341 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 280 milhões no mesmo período de 2023. Esse aumento é principalmente devido a rendimentos mais altos do portfólio de investimentos .
Conclusão de métricas financeiras
O gerenciamento efetivo da Molina Healthcare de seus segmentos e iniciativas de crescimento estratégico posicionou a empresa para gerar receita robusta e manter a lucratividade. O aumento geral da receita premium e do lucro líquido destaca a eficácia de seu modelo de negócios no cenário competitivo da saúde.
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Molina Healthcare, Inc. (MOH) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Molina Healthcare, Inc. (MOH)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Molina Healthcare, Inc. (MOH)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.