Retail Opportunity Investments Corp. (ROIC) Bundle
Uma breve história da Opportunity Investments Corp.
O Varejous Opportunity Investments Corp. (ROIC), um Trust (REIT) de investimento imobiliário de capital aberto (REIT), concentra -se em adquirir e gerenciar propriedades de varejo localizadas principalmente nos mercados urbanos e suburbanos dos Estados Unidos. Fundada em 2009, a ROIC aumentou seu portfólio por meio de aquisições estratégicas e gerenciamento de propriedades.
Marcos da empresa
- 2009: Formação de Oportunidades de Varejo Investments Corp.
- 2010: Oferta pública inicial na NASDAQ sob o símbolo de ticker roic.
- 2015: Portfólio expandido com a aquisição de vários shopping centers importantes.
- 2020: Desafios navegados com sucesso representados pela pandemia Covid-19, mantendo o foco nas relações de inquilinos e no gerenciamento de propriedades.
- 2024: Em 30 de setembro, o ROIC opera 94 propriedades com um valor total de ativos de aproximadamente US $ 3,02 bilhões.
Desempenho financeiro Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a ROIC registrou uma receita total de aproximadamente US $ 252,1 milhões, um aumento de US $ 243,1 milhões durante o mesmo período em 2023. A receita operacional para o mesmo período foi de US $ 112,3 milhões, em comparação com US $ 80,7 milhões no ano anterior no ano anterior , refletindo um crescimento substancial impulsionado pelo aumento da renda de aluguel e das vendas estratégicas de ativos.
| Métricas financeiras | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Receita total | US $ 252,1 milhões | US $ 243,1 milhões |
| Receita operacional | US $ 112,3 milhões | US $ 80,7 milhões |
| Resultado líquido | US $ 53,4 milhões | US $ 28,1 milhões |
| Cash NOI do mesmo centro | US $ 163,3 milhões | US $ 160,9 milhões |
| Receita operacional da propriedade | US $ 182,3 milhões | US $ 175,4 milhões |
Desenvolvimentos recentes
Em julho de 2024, a ROIC vendeu o Marketplace Del Rio Shopping Center em Oceanside, Califórnia, por US $ 56,6 milhões, registrando um ganho de aproximadamente US $ 22,2 milhões. Além disso, em 27 de agosto de 2024, a ROIC vendeu a PCC Community Markets Plaza por aproximadamente US $ 12,2 milhões, gerando um ganho de US $ 4,4 milhões.
Em 30 de setembro de 2024, a ROIC relatou dinheiro e equivalentes de caixa de aproximadamente US $ 61,3 milhões. A empresa continua a manter um forte balanço, com ativos totais no valor de US $ 3,02 bilhões e passivos totais de US $ 1,66 bilhão.
Desempenho de ações
Em 30 de setembro de 2024, a ROIC tinha aproximadamente 128,6 milhões de ações ordinárias em circulação. As ações demonstraram resiliência, negociando a um preço médio de US $ 15,74 por ação durante os dez dias de negociação consecutivos anteriores a 30 de setembro de 2024. A Companhia declarou dividendos totalizando aproximadamente US $ 57,6 milhões durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, mantendo um dividendo consistente de US $ 0,15 por ação.
| Dados de estoque | Em 30 de setembro de 2024 |
|---|---|
| Ações em circulação | 128,6 milhões |
| Preço médio da ação | $15.74 |
| Dividendos totais pagos | US $ 57,6 milhões |
Liquidez e recursos de capital
O ROIC manteve uma posição de liquidez sólida, com fluxos de caixa de operações totalizando aproximadamente US $ 121,7 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. A Companhia tem acesso a várias instalações de financiamento, incluindo um empréstimo a prazo não garantido de US $ 300 milhões e uma instalação de crédito de US $ 600 milhões. , com o último amadurecendo em março de 2027.
Os requisitos materiais de caixa da Companhia incluem pagamentos de principais e juros sobre várias dívidas, com obrigações totais de curto prazo estimadas em aproximadamente US $ 500,3 milhões e obrigações de longo prazo de US $ 1,12 bilhão em 30 de setembro de 2024.
| Obrigações de dívida | Curto prazo | A longo prazo | Total |
|---|---|---|---|
| Principal da Nota de Hipoteca | $731,000 | US $ 32,8 milhões | US $ 33,5 milhões |
| Empréstimo a prazo | US $ 200 milhões | - | US $ 200 milhões |
| Notas seniores com vencimento de 2024 | US $ 255 milhões | - | US $ 255 milhões |
| Total | US $ 500,3 milhões | US $ 1,12 bilhão | US $ 1,62 bilhão |
A Who é proprietário de Oportunidades de Varejo Investments Corp. (ROIC)
Estrutura de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a varejo Opportunity Investments Corp. (ROIC) possui aproximadamente 95.3% da parceria operacional, representada por 128,648,870 Unidades de op. O restante 6,242,601 As unidades de OP pertencem a outros parceiros limitados.
Principais acionistas
Os principais detalhes da propriedade da Oportunidade de varejo Investments Corp. a partir de 2024 estão descritos na tabela a seguir:
| Tipo de acionista | Número de ações/unidades | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| ROIC (parceiro geral) | 128.648.870 unidades de op | 95.3% |
| Outros parceiros limitados | 6.242.601 unidades op | 4.7% |
Desempenho de ações e dividendos
A empresa pagou consistentemente dividendos, com aproximadamente US $ 57,6 milhões pago aos acionistas pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024. Os dividendos por ação ordinária em 2024 foram $0.15 por ação.
Mudanças recentes na propriedade
Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o ROIC recebeu avisos de resgate por um total de 1,194,516 As unidades de OP, que foram resgatadas por ações ordinárias da ROIC, uma por um.
Métricas financeiras
Em 30 de setembro de 2024, o ROIC relatou receitas totais de aproximadamente US $ 252,1 milhões e um lucro líquido atribuível à parceria de investimentos em oportunidades de varejo de US $ 53,4 milhões. A empresa possui ativos totais avaliados em aproximadamente US $ 3,016 bilhões.
Fontes de capital futuras
Potenciais fontes futuras de capital para o ROIC incluem emissões e distribuições de ações da parceria operacional.
Declaração de Missão de Oportunidade de Varejo (ROIC) (ROIC)
Empresa Overview
A Varejous Opportunity Investments Corp. (ROIC) opera como uma Trust de Investimento Imobiliário (Reit) totalmente integrado e auto-gerenciado, com foco na aquisição, propriedade e gerenciamento de propriedades de varejo baseadas em necessidade, principalmente no oeste dos Estados Unidos. A empresa pretende oferecer valor sustentável a longo prazo para seus acionistas por meio de uma estratégia de investimento disciplinada e gerenciamento comprometido.
Declaração de missão
A partir de 2024, a declaração de missão da ROIC enfatiza seu compromisso em fornecer experiências de compras de alta qualidade para os consumidores, maximizando os retornos dos acionistas por meio de aquisições estratégicas e gerenciamento de propriedades eficazes. A empresa se concentra nas propriedades de varejo baseadas em necessidade, aumentando o envolvimento da comunidade e garantindo o sucesso do inquilino.
Métricas de desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, o ROIC informou:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Receita total | US $ 83,5 milhões | US $ 81,7 milhões |
| Resultado líquido | US $ 33,9 milhões | US $ 8,9 milhões |
| Ganhos por ação (EPS) | $0.25 | $0.07 |
| Distribuições por ação | $0.15 | $0.15 |
| Renda abrangente | US $ 33,7 milhões | US $ 8,9 milhões |
Estratégia de investimento
A estratégia de investimento da ROIC se concentra:
- Adquirir propriedades de varejo baseadas em necessidade que atendem às necessidades essenciais do consumidor.
- Manter um portfólio diversificado em várias regiões e segmentos de varejo.
- Melhorando os valores das propriedades por meio de gerenciamento proativo e relações de inquilinos.
Aquisições e disposições recentes
Em 2024, o ROIC executou transações significativas, incluindo:
- Aquisição do Bressi Ranch Village Center por aproximadamente US $ 71 milhões.
- Venda do Marketplace Del Rio por US $ 56,6 milhões, resultando em um ganho de aproximadamente US $ 22,2 milhões.
- Venda do PCC Community Markets Plaza por aproximadamente US $ 12,2 milhões, resultando em um ganho de aproximadamente US $ 4,4 milhões.
Perspectivas financeiras futuras
Em 30 de setembro de 2024, a perspectiva financeira do ROIC inclui:
| Futuros aluguéis mínimos (em milhares) | 2024 | 2025 | 2026 | 2027 | 2028 | Depois disso |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Aluguéis mínimos | $57,994 | $224,181 | $197,680 | $167,694 | $135,667 | $409,405 |
Conclusão
A declaração de missão da ROIC reflete sua dedicação a melhorar o valor dos acionistas por meio de investimentos estratégicos em propriedades de varejo baseadas em necessidade, enquanto promove o envolvimento da comunidade e o sucesso do inquilino.
Como funciona a Oportunidade de varejo Corp. (ROIC)
Modelo de negócios Overview
A Varejous Opportunity Investments Corp. (ROIC) opera principalmente como uma confiança de investimento imobiliário (REIT) que se concentra nos shopping centers. O portfólio da empresa compreende 94 propriedades de varejo localizadas nos principais mercados dos Estados Unidos, com uma ênfase primária nos centros ancorados por supermercado. Em 30 de setembro de 2024, a ROIC possuía aproximadamente 95,3% da parceria operacional, que consolida todas as operações imobiliárias e desempenho financeiro.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o ROIC relatou receitas totais de aproximadamente US $ 252,1 milhões, comparado com US $ 243,1 milhões pelo mesmo período em 2023. A receita operacional para este período foi US $ 112,3 milhões, um aumento de US $ 80,7 milhões em 2023.
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Receita total | US $ 252,1 milhões | US $ 243,1 milhões |
| Receita operacional | US $ 112,3 milhões | US $ 80,7 milhões |
| Resultado líquido | US $ 53,4 milhões | US $ 28,1 milhões |
| Ganhos por ação (básico) | $0.40 | $0.21 |
| Dividendos por ação | $0.45 | $0.45 |
Análise do fluxo de caixa
Durante o mesmo período de nove meses, o ROIC gerou fluxos de caixa de operações, totalizando aproximadamente US $ 121,7 milhões, um pouco abaixo de US $ 124,3 milhões no ano anterior. Os dividendos em dinheiro da empresa pagos aos acionistas durante esse período totalizaram sobre US $ 57,6 milhões.
Operações de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a receita operacional líquida de caixa do mesmo centro de ROIC (NOI) era aproximadamente US $ 163,3 milhões, refletindo um aumento de 1,5% de US $ 160,9 milhões em 2023. O dinheiro total NOI para todas as propriedades foi aproximadamente US $ 170,0 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
| Métricas de propriedade | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Cash NOI do mesmo centro | US $ 163,3 milhões | US $ 160,9 milhões |
| Total Cash NOI | US $ 170,0 milhões | US $ 175,4 milhões |
| Despesas operacionais da propriedade | US $ 166,5 milhões | US $ 162,3 milhões |
Dívida e financiamento
Em 30 de setembro de 2024, a dívida de ROIC incluía um empréstimo a prazo de US $ 199,9 milhões, uma linha de crédito de US $ 135,0 milhõese notas seniores totalizando US $ 1,045 bilhão. A despesa de juros pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi aproximadamente US $ 58,9 milhões, comparado com US $ 52,6 milhões em 2023.
Estrutura de capital
Os ativos totais de ROIC em 30 de setembro de 2024 totalizavam US $ 3,016 bilhões, com passivos totais de US $ 1,655 bilhão. A estrutura de capital compreendeu aproximadamente US $ 1,297 bilhão na capital ROIC e US $ 63,4 milhões no capital dos parceiros limitados.
| Métricas de capital | Em 30 de setembro de 2024 | Em 31 de dezembro de 2023 |
|---|---|---|
| Total de ativos | US $ 3,016 bilhões | US $ 2,978 bilhões |
| Passivos totais | US $ 1,655 bilhão | US $ 1,614 bilhão |
| ROIC CAPITAL | US $ 1,297 bilhão | US $ 1,287 bilhão |
| Capital de parceiros limitados | US $ 63,4 milhões | US $ 75,9 milhões |
Perspectivas futuras
A ROIC continua a se concentrar em otimizar seu portfólio de shopping centers ancorados em supermercados, com o objetivo de alavancar a renda estável de aluguel e gerenciar eficiências operacionais para impulsionar o crescimento futuro. A Companhia continua comprometida em retornar valor a seus acionistas por meio de dividendos consistentes e aquisições estratégicas de propriedades.
Como o varejo Opportunity Investments Corp. (ROIC) ganha dinheiro
Geração de receita através do leasing de propriedades
O Varejo Oportunidades Investments Corp. (ROIC) gera principalmente receita através do espaço de varejo de arrendamento em seus shopping centers. Em 30 de setembro de 2024, a ROIC possuía 94 propriedades com uma área total arrecadada de aproximadamente 11,8 milhões de pés quadrados. A empresa registrou receitas totais de US $ 83,5 milhões no terceiro trimestre de 2024, refletindo um aumento de US $ 81,7 milhões no mesmo trimestre de 2023.
Cash NOI do mesmo centro e não-side noi
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita operacional líquida de caixa (NOI) do mesmo centro de ROIC foi de aproximadamente US $ 54,3 milhões, uma ligeira queda de US $ 55,4 milhões no mesmo trimestre de 2023. A diminuição é atribuída a menores taxas de rescisão de arrendamento antecipadas. por aumentos nos aluguéis básicos.
A tabela a seguir resume o Cash NOI para propriedades do mesmo centro e não-some-central:
| Tipo de propriedade | Cash Noi (Q3 2024) | Cash Noi (Q3 2023) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Mesmo centro | US $ 54,3 milhões | US $ 55,4 milhões | -2.1% |
| Não-same-center | $ (2,3 milhões) | $ (1,9 milhão) | +23.4% |
Vendas de propriedades e ganhos
A ROIC também aumenta sua receita através da venda de propriedades. Notavelmente, em julho de 2024, a empresa vendeu o Marketplace Del Rio Shopping Center por US $ 56,6 milhões, resultando em um ganho de aproximadamente US $ 22,2 milhões. Além disso, a venda da PCC Community Markets Plaza por US $ 12,2 milhões gerou um ganho adicional de US $ 4,4 milhões.
Receita operacional e despesas
No terceiro trimestre de 2024, a ROIC registrou um lucro operacional de US $ 53,9 milhões, significativamente acima de US $ 26,9 milhões no terceiro trimestre de 2023. Esse aumento se deve em grande parte às receitas mais altas das operações imobiliárias e vendas bem -sucedidas de propriedades.
A quebra das despesas operacionais nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 é a seguinte:
| Categoria de despesa | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Despesas operacionais da propriedade | US $ 43,5 milhões |
| Impostos sobre a propriedade | US $ 26,4 milhões |
| Depreciação e amortização | US $ 78,5 milhões |
| Despesas gerais e administrativas | US $ 17,3 milhões |
| Outras despesas | US $ 0,8 milhão |
Fundos das operações (FFO)
Os fundos das operações, uma métrica importante de desempenho para os REITs, nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foram relatados em US $ 105,3 milhões, um pouco abaixo dos US $ 105,4 milhões no mesmo período de 2023. Isso reflete o impacto das vendas de propriedades e da eficiência operacional.
Dividendos e distribuições
O ROIC mantém uma política de dividendos consistente, pagando US $ 0,15 por ação trimestralmente. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, os dividendos totais pagos aos acionistas totalizaram aproximadamente US $ 57,6 milhões.
Fluxos de receita futuros
Olhando para o futuro, o ROIC antecipa a geração futura de receita das próximas aquisições de propriedades e possíveis renovações de arrendamento. Em 30 de setembro de 2024, os aluguéis mínimos futuros sob arrendamentos não canceláveis são projetados para totalizar US $ 1,19 bilhão.
| Ano | Futuros aluguéis mínimos (em milhares) |
|---|---|
| Restante 2024 | $57,994 |
| 2025 | $224,181 |
| 2026 | $197,680 |
| 2027 | $167,694 |
| 2028 | $135,667 |
| Depois disso | $409,405 |
Retail Opportunity Investments Corp. (ROIC) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Retail Opportunity Investments Corp. (ROIC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Retail Opportunity Investments Corp. (ROIC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Retail Opportunity Investments Corp. (ROIC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.