Rush Enterprises, Inc. (RUSHA) Bundle
Uma breve história da Rush Enterprises, Inc.
Fundada em 1965, a Rush Enterprises, Inc. se estabeleceu como fornecedora líder de concessionárias de veículos comerciais nos Estados Unidos. A empresa opera uma rede de concessionárias especializadas na venda e serviço de veículos comerciais novos e usados, peças de reposição e serviços de financiamento e seguros relacionados.
Desempenho financeiro em 2024
Em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises relatou receitas totais de US $ 1,98 bilhão, uma queda de 1,7% em comparação com US $ 2,01 bilhões no mesmo período em 2023. O lucro bruto da empresa nos primeiros nove meses de 2024 foi de US $ 1,16 bilhão, refletindo um bruto bruto Margem de lucro de 20,0%, abaixo de 20,5% no ano anterior.
| Métrica financeira | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Receita total | $1,980,740,000 | $2,014,917,000 |
| Lucro bruto | $1,161,305,000 | $1,207,022,000 |
| Resultado líquido | $229,692,000 | $269,948,000 |
| Despesas da SG&A | $754,774,000 | $770,631,000 |
Tendências de mercado e desempenho de vendas
Nos primeiros nove meses de 2024, a Rush Enterprises vendeu 10.895 novos caminhões de classe 8, uma diminuição de 13,1% de 12.536 unidades vendidas no mesmo período de 2023. Por outro lado, vendas de novas classes 4 a 7 veículos comerciais médios de serviço aumentou 6,3%, totalizando 10.076 unidades vendidas.
| Aula de veículo | Unidades vendidas (2024) | Unidades vendidas (2023) | Variação percentual |
|---|---|---|---|
| Caminhões de classe 8 | 10,895 | 12,536 | -13.1% |
| Classe 4-7 caminhões | 10,076 | 9,483 | +6.3% |
Despesas operacionais e lucratividade
As despesas operacionais, incluindo vendas, despesas gerais e administrativas, diminuíram em US $ 15,9 milhões, ou 2,1%, nos primeiros nove meses de 2024 em comparação com o mesmo período em 2023. As despesas de SG&A foram responsáveis por 13,0% da receita total em 2024, abaixo de 13.1 % em 2023.
A despesa líquida de juros aumentou significativamente em US $ 17,7 milhões, ou 47,3%, devido ao aumento dos níveis de estoque de veículos e às taxas de juros elevadas na dívida da taxa variável. A Companhia antecipa um aumento adicional na despesa de juros líquidos de 34,5% a 37,5% no ano inteiro de 2024 em comparação com 2023.
Análise do fluxo de caixa
Nos primeiros nove meses de 2024, a Rush Enterprises gerou dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais de US $ 227,3 milhões, em comparação com US $ 211,1 milhões no mesmo período em 2023. O dinheiro usado em atividades de investimento totalizou US $ 305,8 milhões, principalmente para a aquisição de propriedades e equipamentos.
| Métrica do fluxo de caixa | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Caixa líquido de atividades operacionais | $227,268,000 | $211,059,000 |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | ($305,828,000) | ($290,954,000) |
| Líquido em dinheiro das atividades de financiamento | $79,928,000 | $70,845,000 |
Dividendos e recompras de ações
Em 2024, a Rush Enterprises declarou um dividendo em dinheiro de US $ 0,18 por ação, com um pagamento total esperado de aproximadamente US $ 14,2 milhões no terceiro trimestre. A empresa também iniciou um programa de recompra de ações, tendo recomprado US $ 77,4 milhões de suas ações em 30 de setembro de 2024.
Em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises tinha capital de giro de aproximadamente US $ 714,2 milhões, incluindo US $ 185,1 milhões em dinheiro, o que é suficiente para atender aos seus requisitos operacionais para o próximo ano.
A Who é dono da Rush Enterprises, Inc. (Rusha)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a Rush Enterprises, Inc. (Rusha) possui uma estrutura de ações de classe dupla composta por ações ordinárias de Classe A e Classe B. A distribuição de propriedade é a seguinte:
| Compartilhar aula | Ações em circulação | Porcentagem de propriedade | Direitos de voto |
|---|---|---|---|
| Classe A comum estoque | 62,307,564 | 78.83% | 1 voto por ação |
| Ações ordinárias da classe B | 16,695,873 | 21.17% | 10 votos por ação |
Principais acionistas
Os principais acionistas da Rush Enterprises, Inc. são os seguintes:
| Acionista | Classe de ações | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|---|
| W. M. "Rusty" Rush (CEO) | Classe B. | 12,000,000 | 15.00% |
| Investidores institucionais | Classe A. | 15,000,000 | 18.75% |
| Outros acionistas individuais | Classe A&B | 5,000,000 | 6.25% |
Desempenho de ações
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho das ações da Rush Enterprises, Inc. está resumido abaixo:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Preço atual das ações (Rusha) | $32.50 |
| Capitalização de mercado | US $ 3,23 bilhões |
| Dividendo por ação | $0.18 |
| Rendimento anual de dividendos | 0.55% |
| Razão P/E. | 11.1 |
Financeiro Overview
Nos primeiros nove meses de 2024, a Rush Enterprises relatou os seguintes resultados financeiros:
| Métrica financeira | Valor |
|---|---|
| Receita total | US $ 5,8 bilhões |
| Lucro bruto | US $ 1,16 bilhão |
| Resultado líquido | US $ 229,7 milhões |
| Receita operacional | US $ 355,8 milhões |
| Ativos | US $ 4,65 bilhões |
| Passivos | US $ 2,54 bilhões |
Desenvolvimentos recentes
Em outubro de 2024, a Rush Enterprises iniciou um novo programa de recompra de ações, autorizando a recompra de até US $ 150 milhões de suas ações de Classe A e Classe B. Isso faz parte de uma estratégia mais ampla para aprimorar o valor dos acionistas em meio às condições de mercado flutuantes.
| Ações financeiras recentes | Detalhes |
|---|---|
| Programa de recompra de ações | US $ 150 milhões autorizados |
| Dividendos em dinheiro declarados | US $ 14,2 milhões no terceiro trimestre de 2024 |
| Preço recente de ações da classe A | $32.50 |
Rush Enterprises, Inc. (Rusha) Declaração de missão
A Missão da Rush Enterprises, Inc. enfatiza seu compromisso em fornecer atendimento superior ao cliente, excelência operacional e crescimento sustentável, enquanto é líder na indústria de veículos comerciais. A empresa pretende criar relacionamentos de longo prazo com os clientes por meio da integridade, confiança e foco na qualidade em todas as operações.
Financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises registrou um lucro líquido de US $ 79,4 milhões, em comparação com US $ 80,6 milhões no mesmo período em 2023. As receitas totais da empresa no terceiro trimestre de 2024 totalizaram US $ 1,232 bilhão, refletindo uma diminuição de 4,3% comparada para o ano anterior. O colapso das receitas inclui:
| Fonte de receita | Q3 2024 Receita (em milhões) | Q3 2023 Receita (em milhões) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Vendas de veículos comerciais novos e usados | $756.9 | $829.4 | -8.7% |
| Produtos e serviços de pós -venda | $633.0 | $642.0 | -1.6% |
| Vendas de arrendamento e aluguel | $63.6 | $62.1 | 2.4% |
| Finanças e seguro | $3.7 | $4.2 | -11.9% |
Análise de lucro bruto
O lucro bruto das empresas Rush no terceiro trimestre de 2024 foi relatado em US $ 379,0 milhões, abaixo dos US $ 394,4 milhões no terceiro trimestre de 2023, resultando em uma margem de lucro bruta de 20,0%. As porcentagens de margem bruta por fonte de receita são as seguintes:
| Fonte de receita | Margem bruta (%) Q3 2024 | Margem bruta (%) Q3 2023 |
|---|---|---|
| Vendas de veículos comerciais novos e usados | 29.0 | 31.1 |
| Produtos e serviços de pós -venda | 61.5 | 59.0 |
| Arrendamento e aluguel | 6.7 | 6.9 | Finanças e seguro | 1.5 | 1.6 |
Métricas operacionais
A taxa de absorção, uma métrica crítica de desempenho, foi de 132,6% para o terceiro trimestre de 2024, ligeiramente abaixo de 132,8% no terceiro trimestre de 2023. Esse índice indica a capacidade dos produtos e serviços de pós -venda para cobrir os custos operacionais, demonstrando eficiência operacional.
Posição e estratégia de mercado
Em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises tinha um atraso de pedidos de veículos comerciais avaliados em aproximadamente US $ 1,333 bilhão, uma queda significativa de US $ 3,297 bilhões no ano anterior. A empresa continua a adaptar sua estratégia para se concentrar em produtos e serviços de pós-venda de margens mais altas em meio a condições de mercado desafiadoras para novos caminhões de classe 8.
Fluxo de caixa e liquidez
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais foi de US $ 227,3 milhões. A empresa relatou capital de giro de aproximadamente US $ 714,2 milhões, incluindo US $ 185,1 milhões em dinheiro. Essa posição de liquidez aprende as empresas favoravelmente para cumprir suas obrigações de curto prazo e investir em oportunidades de crescimento.
Dividendos e devoluções de acionistas
A Rush Enterprises declarou um dividendo em dinheiro de US $ 0,18 por ação das ações ordinárias de Classe A e Classe B, pagáveis em 12 de dezembro de 2024. A Companhia continua seu compromisso em retornar o valor aos acionistas enquanto equilibra os investimentos em operações.
Como funciona a Rush Enterprises, Inc. (Rusha)
Negócios Overview
A Rush Enterprises, Inc. opera como varejista de veículos comerciais, principalmente nos Estados Unidos e no Canadá. A empresa vende veículos comerciais novos e usados e fornece serviços de pós -venda, incluindo serviços de peças e reparos. A Rush Enterprises também se envolve em serviços de financiamento e seguros relacionados às vendas de veículos.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises relatou receitas totais de aproximadamente US $ 1.980,7 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 1.980,7 milhões para o mesmo período em 2023. O lucro líquido atribuível às empresas de Rush foi de US $ 229,7 milhões nos nove meses de mês Terminou em 30 de setembro de 2024, abaixo dos US $ 269,9 milhões em 2023. A diminuição do lucro líquido reflete um ambiente de mercado desafiador, afetando particularmente as vendas de caminhões de classe 8.
| Métrica financeira | 2024 (nove meses findos em 30 de setembro) | 2023 (nove meses findos em 30 de setembro) |
|---|---|---|
| Receita total | US $ 1.980,7 milhões | US $ 2.081,1 milhões |
| Resultado líquido | US $ 229,7 milhões | US $ 269,9 milhões |
| Lucro bruto | US $ 1.161,3 milhões | US $ 1.207,0 milhões |
| Margem bruta | 20.0% | 20.5% |
| Despesas da SG&A | US $ 754,8 milhões | US $ 770,6 milhões |
| Despesa de juros | US $ 55,1 milhões | US $ 37,4 milhões |
Vendas de veículos
Nos primeiros nove meses de 2024, a Rush Enterprises vendeu 10.076 novos veículos comerciais de classe 4 a 7 de serviço, incluindo 922 ônibus, um aumento de 6,3% em relação a 9.483 unidades vendidas no mesmo período de 2023. A empresa também vendeu 1.567 nova luz- Veículos comerciais de serviço, um aumento de 4,3% em relação a 1.381 unidades em 2023. As vendas de veículos comerciais foram relativamente estáveis, com 5.370 unidades vendidas, um ligeiro aumento de 5.350 em 2023.
Produtos e serviços de pós -venda
Os produtos e serviços de pós -venda representaram aproximadamente 33,4% da receita total no terceiro trimestre de 2024, refletindo forte demanda, apesar de uma diminuição nas vendas gerais. As margens brutas das operações de pós -venda foram de 36,8%, acima de 36,2% no terceiro trimestre de 2023. O lucro bruto dos produtos e serviços de pós -venda foi de US $ 705,3 milhões nos primeiros nove meses de 2024.
Estrutura de custos
O custo dos produtos vendidos nos primeiros nove meses de 2024 foi de US $ 4.633,9 milhões, em comparação com US $ 4.688,5 milhões em 2023. A margem de lucro bruta geral para a empresa diminuiu ligeiramente para 20,0%, de 20,5%. As despesas de vendas, gerais e administrativas (SG&A) foram de 13,0% do total de receitas nos primeiros nove meses de 2024, em comparação com 13,1% no ano anterior.
| Estrutura de custos | 2024 (nove meses findos em 30 de setembro) | 2023 (nove meses findos em 30 de setembro) |
|---|---|---|
| Custo dos produtos vendidos | US $ 4.633,9 milhões | US $ 4.688,5 milhões |
| Lucro bruto | US $ 1.161,3 milhões | US $ 1.207,0 milhões |
| Margem bruta | 20.0% | 20.5% |
| Despesas da SG&A | US $ 754,8 milhões | US $ 770,6 milhões |
Fluxo de caixa e despesas de capital
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises relatou dinheiro líquido fornecido por atividades operacionais de US $ 227,3 milhões, em comparação com US $ 211,1 milhões no mesmo período em 2023. A Companhia fez investimentos de capital significativos, totalizando aproximadamente US $ 304,2 milhões em propriedades e equipamentos , que inclui compras para veículos de aluguel e arrendamento.
Dívida e financiamento
Em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises tinha capital de giro de aproximadamente US $ 714,2 milhões, incluindo US $ 185,1 milhões em dinheiro. A empresa continua a gerenciar seus níveis de dívida, mantendo a conformidade com vários convênios financeiros relacionados aos seus contratos de crédito. A despesa de juros líquidos nos primeiros nove meses de 2024 foi de US $ 55,1 milhões, acima dos US $ 37,4 milhões no ano anterior.
Condições de mercado e perspectiva futura
A recessão de frete em andamento impactou a demanda por caminhões de classe 8, resultando em um atraso de pedidos no valor de aproximadamente US $ 1,3 bilhão em 30 de setembro de 2024, abaixo de US $ 3,3 bilhões há um ano. A Rush Enterprises antecipa uma recuperação gradual nas condições do mercado, esperando preencher a maioria de suas ordens de atraso ao longo de 2024.
| Métricas de mercado | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Backlog de ordens | US $ 1.332,9 milhões | US $ 3.297,4 milhões |
| Níveis de inventário de veículos | US $ 1.638,3 milhões | US $ 1.378,3 milhões |
Como Rush Enterprises, Inc. (Rusha) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A Rush Enterprises, Inc. gera receita principalmente através de quatro fluxos principais:
- Vendas de veículos comerciais novos e usados
- Produtos e serviços de pós -venda
- Arrendamento e aluguel de veículos comerciais
- Serviços financeiros e de seguro
Vendas de veículos comerciais novos e usados
No terceiro trimestre de 2024, a Rush Enterprises vendeu:
- Novos veículos pesados: 3.604 unidades (queda de 16,7% de 4.326 unidades no terceiro trimestre 2023)
- Novos veículos de serviço médio: 3.379 unidades (um aumento de 4,2% de 3.244 unidades no terceiro trimestre de 2023)
- Novos veículos leves: 574 unidades (até 35,1% de 425 unidades no terceiro trimestre 2023)
- Veículos comerciais usados: 1.829 unidades (um aumento de 1,8% de 1.797 unidades no terceiro trimestre de 2023)
A receita total das vendas de veículos comerciais no terceiro trimestre de 2024 foi de aproximadamente US $ 1,163 bilhão, abaixo dos US $ 1,236 bilhão no terceiro trimestre de 2023.
Produtos e serviços de pós -venda
Os produtos e serviços de pós -venda contribuíram significativamente para o lucro bruto, representando:
- 61,5% do lucro bruto no terceiro trimestre de 2024, em comparação com 59,0% no terceiro trimestre 2023
- O lucro bruto das operações de pós -venda foi de US $ 233,1 milhões no terceiro trimestre de 2024, um pequeno aumento de US $ 232,7 milhões no terceiro trimestre de 2023.
As margens brutas para os serviços de pós -venda foram de 36,8% no terceiro trimestre de 2024, acima dos 36,2% no terceiro trimestre de 2023.
Serviços de arrendamento e aluguel
As receitas de arrendamento e aluguel para veículos comerciais totalizaram aproximadamente US $ 89,1 milhões no terceiro trimestre de 2024, um pouco abaixo dos US $ 89,5 milhões no terceiro trimestre de 2023. Isso inclui:
- Pagamentos mínimos de aluguel: US $ 77,7 milhões
- Pagamentos não-arrendamentos: US $ 11,4 milhões.
As margens brutas das vendas de arrendamento e aluguel diminuíram para 28,6% no terceiro trimestre de 2024.
Serviços financeiros e de seguro
As receitas financeiras e de seguros diminuíram para US $ 2,3 milhões no terceiro trimestre de 2024, um declínio atribuído a requisitos de empréstimos mais rígidos e diminuição das vendas de caminhões de classe 8. O segmento financeiro normalmente possui custos diretos limitados, contribuindo positivamente para os lucros operacionais.
Desempenho financeiro geral
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Rush Enterprises informou:
- Receitas totais: US $ 5,530 bilhões, abaixo de US $ 5,631 bilhões em 2023
- Lucro bruto: US $ 1,161 bilhão, uma queda de US $ 1,207 bilhão em 2023
- Lucro líquido: US $ 229,7 milhões, abaixo de US $ 269,9 milhões em 2023.
Lucro bruto por fonte de receita
| Fonte de receita | Q3 2024 (%) | Q3 2023 (%) |
|---|---|---|
| Vendas de veículos comerciais novos e usados | 29.0% | 31.1% |
| Vendas de produtos e serviços de pós -venda | 61.5% | 59.0% |
| Arrendamento e aluguel | 6.7% | 6.9% |
| Finanças e seguro | 1.5% | 1.6% |
| Outro | 1.3% | 1.4% |
Estrutura de custos e margens de lucro
As principais métricas financeiras para o terceiro trimestre 2024 incluem:
- Margem de lucro bruto: 20,0%, acima de 19,9% no terceiro trimestre 2023
- Despesas da SG&A: US $ 239,7 milhões, representando 12,6% da receita total
- Despesas com juros líquidos: US $ 17,7 milhões, um aumento de 24,4% do terceiro trimestre de 2023.
Tendências e desafios de mercado
A Rush Enterprises enfrenta desafios devido à recessão de frete em andamento, que afetou a demanda por caminhões de classe 8. No terceiro trimestre de 2024, as receitas totais diminuíram em US $ 84,6 milhões, ou 4,3%, em comparação com o terceiro trimestre de 2023.
Rush Enterprises, Inc. (RUSHA) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Rush Enterprises, Inc. (RUSHA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Rush Enterprises, Inc. (RUSHA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Rush Enterprises, Inc. (RUSHA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.