Wheels Up Experience Inc. (UP) Bundle
Uma breve história das rodas Experiência Inc.
Empresa Overview
A Wheels Up Experience Inc. é uma empresa líder de aviação privada fundada em 2013, especializada em serviços de aviação privada baseados em membros. Ele opera uma frota de aeronaves que fornecem voos charter sob demanda, gerenciamento de aeronaves e outros serviços relacionados à aviação.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, o Wheels Up registrou uma receita de US $ 193,9 milhões no terceiro trimestre, uma queda de 39% de US $ 320,1 milhões no mesmo trimestre do ano anterior. Nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024, a receita totalizou US $ 587,3 milhões, abaixo dos US $ 1,0 bilhão no ano anterior.
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita | US $ 193,9 milhões | US $ 320,1 milhões | -39% |
| Perda líquida | $ (57,7) milhões | $ (144,8) milhões | 60% |
| Perda por ação | $(0.08) | $(3.51) | 77% |
Despesas operacionais
Os custos totais e despesas do terceiro trimestre de 2024 foram de US $ 235,8 milhões, uma redução de 47% de US $ 449,1 milhões no terceiro trimestre de 2023. Os principais componentes incluíram:
- Custo da receita: US $ 166,9 milhões
- Geral e administrativo: US $ 27,1 milhões
- Vendas e marketing: US $ 20,0 milhões
- Tecnologia e desenvolvimento: US $ 9,6 milhões
Dívida e financiamento
Em 30 de setembro de 2024, as rodas tinham dívida total a longo prazo de US $ 596,9 milhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 10% para o empréstimo a prazo e 12% para as notas do equipamento. A empresa resgatou com sucesso US $ 32,8 milhões em notas de equipamentos durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
| Tipo de dívida | Quantidade (em milhões) | Taxa de juro (%) |
|---|---|---|
| Notas do equipamento | US $ 165,2 milhões | 12.0% |
| Empréstimo a prazo | US $ 431,7 milhões | 10.0% |
Associação e operações
A base de membros da Wheels UP diminuiu significativamente, com os membros ativos caindo 38% ano a ano. A diminuição da receita de membros deveu -se principalmente à regionalização dos programas de membros e ao foco em vôo mais lucrativo.
Perspectivas futuras
A empresa continua se concentrando na eficiência operacional e iniciou vários planos de reestruturação destinados a reduzir custos e melhorar a lucratividade. A margem de contribuição ajustada aumentou 190 pontos base nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com o mesmo período em 2023, refletindo melhoria eficiência operacional.
Conclusão
As rodas estão navegando em um ambiente de mercado desafiador, com foco na reestruturação e eficiência operacional para melhorar seu desempenho financeiro daqui para frente.
Um que possui as rodas Experiência Inc. (UP)
Estrutura de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a Wheels Up Experience Inc. (NYSE: UP) possui um total de 698.251.115 ações ordinárias emitidas. A empresa testemunhou mudanças significativas em sua estrutura de propriedade devido a uma combinação de negócios que ocorreu em meados de 2023.
Principais acionistas
Os maiores acionistas da Wheels Up Experience Inc. incluem investidores institucionais e empresas de private equity. A tabela a seguir resume os principais acionistas a partir de 2024:
| Acionista | Tipo | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|---|
| Delta Air Lines, Inc. | Investidor institucional | Aproximadamente 170.000.000 | 24.4% |
| ASPIRACIONAL CONSUMER LIFERENTELEL CORP. | Private equity | Aproximadamente 120.000.000 | 17.2% |
| BlackRock, Inc. | Investidor institucional | Aproximadamente 50.000.000 | 7.2% |
| Vanguard Group, Inc. | Investidor institucional | Aproximadamente 45.000.000 | 6.4% |
| Outros investidores institucionais | Vários | Aproximadamente 200.000.000 | 28.7% |
| Flutuação pública | Investidores públicos | Aproximadamente 113.251.115 | 16.2% |
Mudanças recentes na propriedade
A Companhia passou por uma mudança de propriedade significativa após a combinação de negócios com as aspiracionais do Consumer Lifestyle Corp. Essa alteração resultou em uma reavaliação de perdas operacionais líquidas e créditos tributários devido à seção 382 do Código de Receita Federal, o que impõe limitações ao uso do uso de Atributos fiscais antes da mudança.
Desempenho financeiro Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as rodas relataram receita total de US $ 587,3 milhões, o que representa uma redução de 42% em comparação com US $ 1,0 bilhão no mesmo período de 2023. A empresa sofreu uma perda líquida de US $ 252,1 milhões durante este período, Comparado a uma perda líquida de US $ 406,3 milhões no ano anterior.
Desempenho do mercado
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho das ações da Wheels Up refletia a volatilidade no mercado. O preço de negociação das ações da UP foi de aproximadamente US $ 0,10 por ação, indicando uma queda significativa em relação à sua combinação pós-negócios.
Compensação de executivos e prêmios de equidade
As rodas também alocaram os prêmios de ações aos seus executivos como parte de sua estratégia de remuneração, com um total de US $ 57,9 milhões em valor justo de concessão de concessão para as ações de ganhos atribuíveis a interesses de lucros da WUP.
Conclusão da dinâmica de propriedade
O cenário de propriedade da Wheels UP a partir de 2024 é caracterizado por uma mistura de investidores institucionais e públicos, com a Delta Air Lines sendo uma parte interessada significativa. Os desafios financeiros enfrentados pela combinação pós-negócios da Companhia levaram a ajustes estratégicos em seu foco operacional e estrutura de propriedade.
Wheels Up Experience Inc. (UP) Declaração de missão
Empresa Overview
A Wheels Up Experience Inc. é uma empresa de aviação privada que fornece serviços de viagens aéreas privadas baseadas em membros. A empresa pretende tornar o vôo acessível e acessível para todos, oferecendo uma variedade de opções de aeronaves para atender às diversas necessidades de seus membros.
Declaração de missão
A missão da Wheels Up é "tornar a aviação privada mais acessível, acessível e agradável para todos". Essa missão se reflete em seu foco em melhorar a experiência de vôo por meio de tecnologia inovadora e atendimento ao cliente excepcional.
Desempenho financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, as rodas relataram as seguintes métricas financeiras seguintes:
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita | US $ 193,9 milhões | US $ 320,1 milhões | (39)% |
| Perda líquida | $ (57,7) milhões | $ (144,8) milhões | 60% |
| Perda por ação | $(0.08) | $(3.51) | 98% |
| Membros ativos | 36,000 | 58,000 | (38)% |
Recutação de receita
A receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 diminuiu significativamente em comparação com o mesmo período em 2023:
| Fonte de receita | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Associação | $46,131 | $63,780 | $(17,649) | (28)% |
| Serviços de voo | $469,968 | $681,691 | $(211,723) | (31)% |
| Gerenciamento de aeronaves | $7,560 | $165,431 | $(157,871) | (95)% |
| Outras receitas | $63,630 | $96,035 | $(32,405) | (34)% |
| Receita total | $587,289 | $1,006,937 | $(419,648) | (42)% |
Gerenciamento de custos
Wheels UP implementou estratégias de gerenciamento de custos para lidar com o declínio na receita:
| Categoria de custo | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Custo da receita | $556,809 | $981,581 | $(424,772) | (43)% |
| Vendas e marketing | $62,946 | $71,500 | $(8,554) | (12)% |
| Geral e Administrativo | $99,244 | $122,334 | $(23,090) | (19)% |
| Custos e despesas totais | $790,995 | $1,385,579 | $(594,584) | (43)% |
Métricas operacionais
Os indicadores de desempenho operacional da Wheels UP nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 são os seguintes:
| Métrica operacional | 2024 | 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Pernas de vôo ao vivo | 37,385 | 50,107 | (25)% |
| Reservas brutas de jato particular | $597,738 | $780,238 | (23)% |
| Total de reservas brutas | $729,965 | $914,517 | (20)% |
Posição de liquidez
Em 30 de setembro de 2024, as rodas relataram as seguintes métricas de liquidez:
| Métrica de liquidez | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $115,909 |
| Dinheiro restrito | $32,925 |
| Posição total em dinheiro | $148,834 |
| Déficit de capital de giro | $(617,100) |
Obrigações de dívida
As obrigações de dívida de longo prazo da Wheels Up em 30 de setembro de 2024 incluíram:
| Tipo de dívida | Valor principal (em milhões) | Taxa de juro |
|---|---|---|
| Notas do equipamento | $165.2 | 12% |
| Empréstimo a prazo | $431.7 | Não especificado |
Como funciona o Wheels Up Experience Inc.
Overview de operações
A Wheels Up Experience Inc. opera como uma empresa líder de aviação privada, fornecendo serviços baseados em membros para viagens a jato particular. A empresa se concentra em aprimorar a experiência de vôo através de uma mistura de tecnologia e serviço personalizado.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, as rodas relataram métricas financeiras significativas, refletindo seus desafios operacionais:
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Receita | $193,903,000 | $320,063,000 | $587,289,000 | $1,006,937,000 |
| Perda líquida | $(57,731,000) | $(144,813,000) | $(252,097,000) | $(406,272,000) |
| Perda por ação (básico e diluído) | $(0.08) | $(3.51) | $(0.36) | $(13.22) |
| Membros ativos | Não divulgado | Não divulgado | Não divulgado | Não divulgado |
Recutação de receita
Os fluxos de receita para rodas indicam um declínio acentuado em todos os segmentos nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024:
| Fonte de receita | 9m 2024 | 9m 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Associação | $46,131,000 | $63,780,000 | $(17,649,000) | (28)% |
| Voo | $469,968,000 | $681,691,000 | $(211,723,000) | (31)% |
| Gerenciamento de aeronaves | $7,560,000 | $165,431,000 | $(157,871,000) | (95)% |
| Outro | $63,630,000 | $96,035,000 | $(32,405,000) | (34)% |
| Receita total | $587,289,000 | $1,006,937,000 | $(419,648,000) | (42)% |
Métricas operacionais
As métricas operacionais da Wheels UP nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 mostram uma diminuição nas atividades de vôo:
| Métrica operacional | 9m 2024 | 9m 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Pernas de vôo ao vivo | 37,385 | 50,107 | (25)% |
| Reservas brutas de jato particular | $597,738,000 | $780,238,000 | (23)% |
| Total de reservas brutas | $729,965,000 | $914,517,000 | (20)% |
Estrutura de custos
A estrutura de custos da Wheels UP também sofreu mudanças significativas, refletindo seus ajustes operacionais:
| Categoria de custo | 9m 2024 | 9m 2023 | Mudança ($) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|---|
| Custo da receita | $556,809,000 | $981,581,000 | $(424,772,000) | (43)% |
| Vendas e marketing | $62,946,000 | $71,500,000 | $(8,554,000) | (12)% |
| Geral e Administrativo | $99,244,000 | $122,334,000 | $(23,090,000) | (19)% |
| Depreciação e amortização | $43,472,000 | $45,027,000 | $(1,555,000) | (3)% |
| Custos e despesas totais | $790,995,000 | $1,385,579,000 | $(594,584,000) | (43)% |
Posição de liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a posição de liquidez do Wheels Up é a seguinte:
| Métrica de liquidez | Quantia |
|---|---|
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $115,909,000 |
| Dinheiro restrito | $32,925,000 |
| Dívida de longo prazo | $209,586,000 |
| Déficit de capital de giro | $(617,100,000) |
Obrigações de dívida
A Companhia tem obrigações de dívida significativas, com os pagamentos principais esperados detalhados da seguinte forma:
| Ano | Pagamento principal (em milhares) |
|---|---|
| Restante de 2024 | $5,132 |
| 2025 | $36,329 |
| 2026 | $32,347 |
| 2027 | $26,410 |
| 2028 | $496,697 |
| Total | $596,915 |
Como as rodas Up Experience Inc. (UP) ganha dinheiro
Fluxos de receita
Rodas gera receita através de vários canais, principalmente:
- Receita de associação: US $ 46,1 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo dos US $ 63,8 milhões no mesmo período de 2023.
- Receita de voo: US $ 470 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 681,7 milhões em 2023.
- Gerenciamento de aeronaves: US $ 7,6 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, uma queda significativa de US $ 165,4 milhões em 2023.
- Outra receita: US $ 63,6 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo dos US $ 96 milhões em 2023.
| Fonte de receita | 9 meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | 9 meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) | Mudar |
|---|---|---|---|
| Associação | $46,131 | $63,780 | -28% |
| Voo | $469,968 | $681,691 | -31% |
| Gerenciamento de aeronaves | $7,560 | $165,431 | -95% |
| Outro | $63,630 | $96,035 | -34% |
| Receita total | $587,289 | $1,006,937 | -42% |
Custo da receita
O custo da receita também sofreu mudanças notáveis:
- Custo da receita (exclusivo de itens mostrados separadamente): US $ 556,8 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 981,6 milhões em 2023.
- Custos de tecnologia e desenvolvimento: US $ 31,2 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo dos US $ 50,3 milhões em 2023.
- Despesas de vendas e marketing: US $ 62,9 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 71,5 milhões em 2023.
- Despesas gerais e administrativas: US $ 99,2 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo dos US $ 122,3 milhões em 2023.
- Depreciação e amortização: US $ 43,5 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ 45 milhões em 2023.
| Categoria de custo | 9 meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | 9 meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Custo da receita | $556,809 | $981,581 |
| Tecnologia e desenvolvimento | $31,204 | $50,265 |
| Vendas e marketing | $62,946 | $71,500 |
| Geral e Administrativo | $99,244 | $122,334 |
| Depreciação e amortização | $43,472 | $45,027 |
Perdas operacionais
Em 30 de setembro de 2024, as rodas relataram perdas operacionais significativas:
- Perda das operações: US $ 203,7 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com US $ (378,6) milhões em 2023.
- Perda líquida: US $ (252,1) milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo de US $ (406,3) milhões em 2023.
| Categoria de perda | 9 meses findos em 30 de setembro de 2024 (em milhares) | 9 meses findos em 30 de setembro de 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Perda de operações | $(203,706) | $(378,642) |
| Perda líquida | $(252,097) | $(406,272) |
Fluxo de caixa e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, as rodas relataram:
- Caixa e equivalentes em dinheiro: US $ 115,9 milhões.
- Déficit de capital de giro: US $ 617,1 milhões.
- Caixa líquida usada em atividades operacionais: US $ (115,8) milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
| Métricas de liquidez | Em 30 de setembro de 2024 (em milhares) |
|---|---|
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $115,900 |
| Déficit de capital de giro | $(617,100) |
| Dinheiro líquido usado em atividades operacionais | $(115,814) |
Obrigações de dívida
As obrigações de dívida de longo prazo da Wheels Up incluem:
- Notas do equipamento: Aproximadamente US $ 165,2 milhões.
- Empréstimo a prazo: Aproximadamente US $ 431,7 milhões, incluindo juros pagos em espécie.
Membros ativos e atividade de vôo
As métricas operacionais da Wheels UP indicam:
- Membros ativos: Houve uma diminuição de 38% nos membros ativos ano a ano.
- Pernas de vôo ao vivo: 37.385 concluídos pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo de 50.107 em 2023.
| Métricas operacionais | 9 meses findos em 30 de setembro de 2024 | 9 meses findos em 30 de setembro de 2023 |
|---|---|---|
| Membros ativos | Diminuição de 38% | - |
| Pernas de vôo ao vivo | 37,385 | 50,107 |
Wheels Up Experience Inc. (UP) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Wheels Up Experience Inc. (UP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Wheels Up Experience Inc. (UP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Wheels Up Experience Inc. (UP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.