STERIS plc (STE) Bundle
فهم تدفقات إيرادات STERIS plc (STE).
فهم تدفقات إيرادات STERIS plc
تحقق شركة STERIS plc إيراداتها بشكل أساسي من خلال ثلاثة قطاعات أعمال: الرعاية الصحية، وAST (تقنيات التعقيم التطبيقية)، وعلوم الحياة. يسلط الأداء المالي لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 الضوء على مساهمات كل قطاع.
| شريحة | الإيرادات (2024) | الإيرادات (2023) | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| الرعاية الصحية | $1,845,451 | $1,688,930 | $156,521 | 9.3% |
| أست | $506,540 | $468,152 | $38,388 | 8.2% |
| علوم الحياة | $256,423 | $264,508 | $(8,085) | (3.1%) |
| إجمالي الإيرادات | $2,608,414 | $2,421,590 | $186,824 | 7.7% |
وارتفع إجمالي الإيرادات بنسبة 7.7% لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 مقارنة بنفس الفترة من العام السابق. وكان المحرك الرئيسي لهذا النمو هو قطاع الرعاية الصحية، الذي شهد زيادة كبيرة في إيرادات الخدمات والمواد الاستهلاكية.
وصلت إيرادات الخدمة للأشهر الستة $1,256,213، من $1,150,708 في عام 2023، مما يعكس نموًا قدره 9.2%.
ارتفعت إيرادات المواد الاستهلاكية بنسبة 16.9%، من $708,821 ل $828,449، ويرجع ذلك في المقام الأول إلى ارتفاع الطلب في قطاعات الرعاية الصحية وعلوم الحياة.
وعلى العكس من ذلك، انخفضت إيرادات المعدات الرأسمالية بنسبة 6.8%، من $562,061 ل $523,752مما يشير إلى انخفاض المبيعات في قطاعي الرعاية الصحية وعلوم الحياة.
معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي
يكشف تحليل معدل نمو الإيرادات على أساس سنوي عن الاتجاهات التالية:
- قطاع الرعاية الصحية: نمو الإيرادات 9.3% الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 8.5% في العام السابق.
- شريحة أست: نمو الإيرادات 8.2%، بما يتوافق مع أداء العام السابق.
- قسم علوم الحياة: انخفاض 3.1% لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بانخفاض عن نمو قدره 3.5% في العام السابق.
مساهمة قطاعات الأعمال المختلفة في الإيرادات الإجمالية
إن مساهمة كل قطاع في إجمالي الإيرادات لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 هي كما يلي:
| شريحة | مساهمة الإيرادات (%) |
|---|---|
| الرعاية الصحية | 70.7% |
| أست | 19.4% |
| علوم الحياة | 9.8% |
تشير هذه البيانات إلى أن قطاع الرعاية الصحية يظل المحرك المهيمن للإيرادات، حيث يساهم بأكثر من ذلك 70% من إجمالي الإيرادات.
تحليل التغيرات الهامة في تدفقات الإيرادات
تشمل التغييرات الجديرة بالملاحظة في مصادر الإيرادات ما يلي:
- النمو في المواد الاستهلاكية: وتعزى الزيادة الكبيرة في إيرادات المواد الاستهلاكية إلى زيادة الطلب واستراتيجيات التسعير الفعالة.
- انخفاض في المعدات الرأسمالية: يعكس الانخفاض في مبيعات المعدات الرأسمالية التحديات في السوق، والتي تؤثر بشكل خاص على قطاعات الرعاية الصحية وعلوم الحياة.
- تأثير عمليات الاستحواذ: لقد أثر الاستحواذ على الأصول من BD بشكل إيجابي على نمو الإيرادات في قطاع الرعاية الصحية.
بشكل عام، يكشف تحليل إيرادات شركة STERIS plc عن أداء مختلط عبر قطاعاتها، مع نمو قوي في المواد الاستهلاكية والخدمات، يقابله انخفاض في مبيعات المعدات الرأسمالية.
الغوص العميق في ربحية STERIS plc (STE).
نظرة عميقة على ربحية شركة STERIS plc
إجمالي الربح وأرباح التشغيل وصافي هوامش الربح
خلال الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الربح كما يلي:
| فئة | إجمالي الربح (بالآلاف) | هامش الربح الإجمالي |
|---|---|---|
| منتج | $327,188 | 47.0% |
| خدمة | $251,603 | 39.7% |
| إجمالي الربح الإجمالي | $578,791 | 43.6% |
خلال فترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الربح:
| فئة | إجمالي الربح (بالآلاف) | هامش الربح الإجمالي |
|---|---|---|
| منتج | $643,061 | 47.6% |
| خدمة | $508,160 | 40.5% |
| إجمالي الربح الإجمالي | $1,151,221 | 44.1% |
بلغ صافي الدخل العائد للمساهمين لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 $295,435 ألف، مع صافي الدخل للسهم الواحد $2.99 لإجمالي الدخل.
الاتجاهات في الربحية مع مرور الوقت
وبمقارنة الأشهر الستة الأولى من العام المالي 2025 مع نفس الفترة من العام المالي 2024، ارتفع إجمالي الإيرادات بنسبة 7.7% من $2,421,590 ألف ل $2,608,414 ألف. انخفض هامش الربح الإجمالي بشكل طفيف من 44.4% ل 44.1%.
مقارنة نسب الربحية مع متوسطات الصناعة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي نسبة إجمالي الربح 43.6% أقل بقليل من متوسط الصناعة البالغ 45% لشركات مماثلة في قطاع الرعاية الصحية. وكان هامش التشغيل للشركة 16.3% مقارنة بمتوسط الصناعة 17%.
تحليل الكفاءة التشغيلية
خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الدخل التشغيلي $219,666 ألف، من $191,553 ألف جنيه لنفس الفترة من العام السابق. وكانت هوامش الدخل التشغيلي:
| شريحة | الدخل التشغيلي (بالآلاف) | هامش التشغيل |
|---|---|---|
| الرعاية الصحية | $228,006 | 24.1% |
| أست | $109,902 | 42.8% |
| علوم الحياة | $53,700 | 42.0% |
إجمالي المصاريف التشغيلية لفترة الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 $746,024 ألف، مما يعكس زيادة قدرها 8.8% من العام السابق.
وارتفعت التدفقات النقدية من العمليات إلى $554,468 ألف من $427,224 ألف سنة على مدى سنة. كما شهد التدفق النقدي الحر زيادة إلى $344,493 ألف من $284,691 ألف.
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة STERIS plc (STE) بتمويل نموها
الديون مقابل حقوق الملكية: كيف تقوم شركة STERIS plc بتمويل نموها
الديون طويلة الأجل: اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى الشركة إجمالي التزامات ديون طويلة الأجل تبلغ 1,351.8 مليون دولار.
الديون قصيرة الأجل: تم الإبلاغ عن القروض قصيرة الأجل القائمة بمبلغ 141.4 مليون دولار.
نسبة الدين إلى حقوق الملكية: وبلغت نسبة الدين إلى إجمالي رأس المال 25.3% اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بانخفاض قدره 35.7% قبل عام.
مقارنة الصناعة: يبلغ متوسط نسبة الدين إلى حقوق الملكية في قطاع معدات وخدمات الرعاية الصحية تقريبًا 0.75مما يشير إلى أن شركة STERIS plc تستفيد من نسبة أقل من الديون مقارنة بنظيراتها.
إصدارات الديون الأخيرة: أصدرت الشركة مؤخرًا سندات عامة رئيسية في 1 أبريل 2021، وهي مضمونة على أساس رئيسي غير مضمون. بالإضافة إلى ذلك، بلغت عائدات بيع قطاع طب الأسنان، البالغة 787.5 مليون دولار، تم استخدامها في المقام الأول لسداد الديون القائمة.
التصنيفات الائتمانية: الشركة حاصلة على تصنيف ائتماني قدره با2 من موديز و بي بي بي من وكالة ستاندرد آند بورز العالمية للتصنيفات الائتمانية.
نشاط إعادة التمويل: حافظت الشركة على التسهيل الائتماني المتجدد السابق، مع الإبلاغ عن القروض المستحقة اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024.
ميزان تمويل الديون وتمويل الأسهم: وأعلنت الشركة عن أرباح نقدية وقامت بدفع إجماليها $1.09 لكل سهم عادي خلال الأشهر الستة الأولى من السنة المالية 2025. ويعكس التوازن بين تمويل الديون وتمويل الأسهم خيارًا استراتيجيًا للحفاظ على المرونة المالية مع متابعة فرص النمو.
| المقياس المالي | كمية |
|---|---|
| الديون طويلة الأجل | 1,351.8 مليون دولار |
| الديون قصيرة الأجل | 141.4 مليون دولار |
| نسبة الدين إلى حقوق الملكية | 25.3% |
| الصناعة متوسط نسبة الدين إلى حقوق الملكية | 0.75 |
| عائدات بيع قطاع طب الأسنان | 787.5 مليون دولار |
| تصنيف موديز الائتماني | با2 |
| تصنيفات ستاندرد آند بورز العالمية | بي بي بي |
| توزيعات نقدية لكل سهم | $1.09 |
تقييم سيولة STERIS plc (STE).
تقييم سيولة شركة STERIS plc
النسبة الحالية: 1.52 (اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024)
نسبة سريعة: 1.25 (اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024)
تحليل اتجاهات رأس المال العامل
وقد أظهر رأس المال العامل اتجاها إيجابيا، حيث بلغ إجمالي الأصول المتداولة $2,080,000 والالتزامات المتداولة في $1,370,000، مما أدى إلى رأس المال العامل $710,000 اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024.
بيانات التدفق النقدي Overview
| مكون التدفق النقدي | الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف) | الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| صافي النقد الناتج من الأنشطة التشغيلية | $554,468 | $427,224 |
| صافي النقد المقدم من (المستخدم في) الأنشطة الاستثمارية | $582,477 | ($672,833) |
| صافي النقد (المستخدم في) المقدم من أنشطة التمويل | ($1,179,896) | $256,577 |
مخاوف السيولة المحتملة أو نقاط القوة
الشركة لديها نسبة الدين إلى إجمالي رأس المال ل 25.3% اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، انخفاضًا من 35.7% قبل عام، مما يشير إلى تحسن الاستقرار المالي. كان التدفق النقدي الحر للأشهر الستة الأولى من السنة المالية 2025 $344,493، من $284,691 في نفس الفترة من العام الماضي، مما يعكس تعزيز الكفاءة التشغيلية وقدرات توليد النقد.
بالإضافة إلى ذلك، بلغ النقد وما يعادله $172,195 اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مما يعني توفر سيولة كافية للوفاء بالالتزامات قصيرة الأجل.
هل STERIS plc (STE) مبالغ فيها أو مقومة بأقل من قيمتها؟
تحليل التقييم
لتحديد ما إذا كانت الشركة مقومة بأعلى من قيمتها أو مقومة بأقل من قيمتها، سنقوم بتحليل نسب التقييم الرئيسية: السعر إلى الأرباح (P/E)، والسعر إلى القيمة الدفترية (P/B)، وقيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA). ).
نسبة السعر إلى الأرباح (P/E).
تبلغ نسبة السعر إلى الربحية الحالية 63.20، بناءً على ربحية السهم (EPS) لمدة اثني عشر شهرًا (TTM). $2.99 وسعر السهم $188.00.
نسبة السعر إلى القيمة الدفترية (P / B).
يتم حساب نسبة السعر إلى القيمة الدفترية عند 28.25، مع القيمة الدفترية للسهم الواحد $6.66.
نسبة قيمة المؤسسة إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (EV/EBITDA).
نسبة EV/EBITDA حاليًا 33.50، بقيمة المؤسسة 10.90 مليار دولار و EBITDA من 325 مليون دولار.
اتجاهات أسعار الأسهم
على مدار الـ 12 شهرًا الماضية، أظهر سعر السهم الاتجاهات التالية:
- منذ 12 شهرًا: $145.00
- السعر الحالي: $188.00
- نسبة الزيادة: 29.66%
عائد الأرباح ونسب الدفع
عائد الأرباح حاليا في 0.57% على أساس توزيع أرباح سنوية قدرها $1.09 لكل سهم.
نسبة الدفع تقف عند 36.5% من الأرباح، مما يشير إلى سياسة توزيع الأرباح المستدامة.
إجماع المحللين على تقييم الأسهم
الإجماع بين المحللين هو كما يلي:
- يشتري: 5 محللين
- يمسك: 8 محللين
- يبيع: 2 محللين
| مقياس التقييم | قيمة |
|---|---|
| نسبة السعر إلى الربحية | 63.20 |
| نسبة السعر إلى القيمة الدفترية | 28.25 |
| نسبة EV/EBITDA | 33.50 |
| سعر السهم الحالي | $188.00 |
| تغير السعر لمدة 12 شهرًا | 29.66% |
| عائد الأرباح | 0.57% |
| نسبة الدفع | 36.5% |
| إجماع المحللين (شراء) | 5 |
| إجماع المحللين (تعليق) | 8 |
| إجماع المحللين (بيع) | 2 |
المخاطر الرئيسية التي تواجه شركة STERIS plc (STE)
المخاطر الرئيسية التي تواجه STERIS plc
تواجه شركة STERIS plc مجموعة متنوعة من المخاطر الداخلية والخارجية التي قد تؤثر على صحتها المالية. يوضح ما يلي عوامل الخطر الرئيسية بناءً على تقارير الأرباح الأخيرة والإيداعات.
مسابقة الصناعة
يتمتع قطاعا الرعاية الصحية وعلوم الحياة بقدرة تنافسية عالية. تتنافس STERIS مع العديد من الشركات في مجال التعقيم والوقاية من العدوى والخدمات ذات الصلة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت STERIS عن إجمالي إيرادات قدرها 2,608.4 مليون دولار، يمثل أ 7.7% زيادة مقارنة ب 2,421.6 مليون دولار لنفس الفترة من العام السابق.
التغييرات التنظيمية
يمكن أن تؤثر التغييرات في لوائح الرعاية الصحية على التكاليف التشغيلية ومتطلبات الامتثال. كانت معدلات ضريبة الدخل الفعلية لفترتي الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 و2023 هي 22.3% و 22.5%، على التوالى. تتنافس الشركة أيضًا على الالتزامات الضريبية المحتملة التي قد تؤدي إلى التزام ضريبي تراكمي يبلغ حوالي $50,000.
ظروف السوق
يمكن أن تؤثر ظروف السوق، بما في ذلك التقلبات في الطلب على خدمات ومنتجات الرعاية الصحية، على تدفقات الإيرادات. على سبيل المثال، شهد قطاع علوم الحياة انخفاضًا في الإيرادات بنسبة 3.9% ل 127.9 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ويرجع ذلك أساسًا إلى انخفاض إيرادات الخدمات المنسوبة إلى تصفية أعمال خدمات شهادات البيئة الخاضعة للرقابة.
المخاطر التشغيلية
تشمل المخاطر التشغيلية اضطرابات سلسلة التوريد، مما قد يؤثر على قدرة الشركة على تلبية طلبات العملاء. بلغ حجم الأعمال المتراكمة لقطاع الرعاية الصحية في 30 سبتمبر 2024 405.3 مليون دولار، أسفل من 457.1 مليون دولار قبل عام، مما يشير إلى تقصير المهل الزمنية بسبب تحسين سلاسل التوريد.
المخاطر المالية
تشمل المخاطر المالية الزيادات المحتملة في تكاليف العمالة والتكاليف العامة التي قد تؤثر سلبًا على هوامش الربح. بلغت نسبة الربح الإجمالي للربع الثاني من العام المالي 2025 43.6%، مقارنة ب 44.1% للربع الثاني من العام المالي 2024.
المخاطر الاستراتيجية
وتشمل المخاطر الاستراتيجية التحديات المرتبطة بعمليات الاستحواذ وتصفية الاستثمارات. على سبيل المثال، خلال الأشهر الستة الأولى من العام المالي 2025، استخدمت الشركة 17.5 مليون دولار لعمليات الاستحواذ، وهو انخفاض كبير من 539.8 مليون دولار في نفس الفترة من العام السابق.
| عامل الخطر | وصف | تأثير |
|---|---|---|
| مسابقة الصناعة | منافسة عالية في الرعاية الصحية وعلوم الحياة | نمو الإيرادات في 7.7% |
| التغييرات التنظيمية | التغييرات في متطلبات الامتثال | مخاطر المسؤولية الضريبية $50,000 |
| ظروف السوق | تقلبات الطلب على خدمات الرعاية الصحية | انخفاض إيرادات العلوم الحياتية 3.9% |
| المخاطر التشغيلية | اضطرابات سلسلة التوريد | انخفض الأعمال المتراكمة إلى 405.3 مليون دولار |
| المخاطر المالية | زيادة في تكاليف العمالة والنفقات العامة | هامش الربح الإجمالي في 43.6% |
| المخاطر الاستراتيجية | تحديات عمليات الاستحواذ والتصفية | انخفض الإنفاق على الاستحواذ إلى 17.5 مليون دولار |
آفاق النمو المستقبلي لشركة STERIS plc (STE)
آفاق النمو المستقبلية لشركة STERIS plc
تحليل محركات النمو الرئيسية
حددت STERIS plc العديد من محركات النمو الرئيسية التي من المتوقع أن تعزز مكانتها في السوق. ومن الجدير بالذكر أن الاستحواذ على أصول من BD ساهم بشكل كبير في نمو الإيرادات، لا سيما في قطاع الرعاية الصحية. وقدرت قيمة هذا الاستحواذ بـ 539.8 مليون دولار ومن المتوقع أن يحقق عوائد كبيرة بسبب زيادة تدفقات إيرادات الخدمات والمواد الاستهلاكية.
توقعات نمو الإيرادات وتقديرات الأرباح
وخلال الأشهر الستة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، ارتفع إجمالي الإيرادات بنسبة 7.7% ل 2,608.4 مليون دولار، مقارنة ب 2,421.6 مليون دولار لنفس الفترة من العام السابق. يشير توزيع الإيرادات حسب النوع إلى:
| يكتب | الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بملايين الدولارات) | الستة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بملايين الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إيرادات الخدمة | 1,256.2 | 1,150.7 | +9.2 |
| الإيرادات الاستهلاكية | 828.4 | 708.8 | +16.9 |
| إيرادات المعدات الرأسمالية | 523.8 | 562.1 | -6.8 |
من المتوقع أن يظل نمو الإيرادات المستقبلية قوياً، مدفوعاً بالنمو العضوي في قطاع الرعاية الصحية، مع تقديرات تشير إلى معدل نمو ثابت حول 6.3% ل 7.0% في السنوات القادمة.
المبادرات الاستراتيجية أو الشراكات
شاركت STERIS في شراكات ومبادرات استراتيجية تهدف إلى توسيع نطاق تواجدها في السوق. تجريد قطاع طب الأسنان من أجل 787.5 مليون دولار يسمح للشركة بإعادة تركيز مواردها على القطاعات الأساسية التي تعد بإمكانات نمو أعلى. بالإضافة إلى ذلك، تعمل الشركة على الاستفادة من قدراتها الحالية لتعزيز عروض الخدمات عبر قطاعات الرعاية الصحية وعلوم الحياة.
المزايا التنافسية
تستفيد STERIS من العديد من المزايا التنافسية التي تضعها في وضع إيجابي للنمو المستقبلي:
- محفظة منتجات متنوعة: تتراوح عروض المنتجات الشاملة للشركة من المواد الاستهلاكية للوقاية من العدوى إلى حلول التعقيم المتقدمة.
- الحضور العالمي: تتمتع الشركة ببصمة دولية قوية، حيث تصل إيراداتها من الولايات المتحدة 1,926.4 مليون دولار، بمناسبة أ 9.1% زيادة على أساس سنوي.
- قدرات البحث والتطوير القوية: الاستثمار في البحث والتطوير، في المجموع 52.6 مليون دولار للأشهر الستة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، يدعم الابتكار وتطوير المنتج.
المقاييس المالية الداعمة للنمو
تشير المقاييس المالية الرئيسية إلى سلامة تشغيلية قوية:
- بلغ صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية 554.5 مليون دولار للأشهر الستة الأولى من العام المالي 2025، ارتفاعًا من 427.2 مليون دولار في العام السابق.
- ارتفع التدفق النقدي الحر إلى 344.5 مليون دولار من 284.7 مليون دولار سنة بعد سنة.
- أعلنت الشركة عن نسبة الدين إلى إجمالي رأس المال 25.3% اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، انخفاضًا من 35.7% في العام السابق.
خاتمة
تعتمد فرص النمو لشركة STERIS plc على عمليات الاستحواذ الإستراتيجية، ومسار الإيرادات القوي عبر القطاعات، والمزايا التنافسية التي تعزز مكانتها في السوق.
STERIS plc (STE) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- STERIS plc (STE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q2 2025 to get an in-depth view of STERIS plc (STE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View STERIS plc (STE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.