Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH) Bundle
تاريخ موجز لشركة Armada Hoffler Properties, Inc.
أثبتت شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز NYSE: AHH) نفسها كلاعب مهم في قطاع صناديق الاستثمار العقاري (REIT)، مع التركيز على العقارات متعددة الأسر والتجزئة والمكاتب. اعتبارًا من عام 2024، أظهرت الشركة أداءً ماليًا قويًا ومبادرات نمو استراتيجي.
الأداء المالي Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت أرمادا هوفلر عن إجمالي إيرادات قدرها 187.7 مليون دولار أمريكي للربع الثالث، بزيادة قدرها 13.0٪ مقارنة بـ 166.0 مليون دولار أمريكي للفترة نفسها من عام 2023. وللأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، وصلت الإيرادات إلى 565.9 مليون دولار أمريكي. ارتفاعًا من 476.1 مليون دولار في عام 2023، أي بزيادة قدرها 18.8% سنة بعد سنة.
| المقاييس | الربع الثالث 2024 (بالآلاف) | الربع الثالث 2023 (بالآلاف) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $187,652 | $166,011 | 13.0% |
| صافي الدخل | $(10,416) | $5,343 | — |
| الأموال من العمليات (FFO) | $12,700 | $27,600 | -54.0% |
أداء القطاع
تنقسم عمليات الشركة إلى ثلاثة قطاعات رئيسية: البيع بالتجزئة والمكاتب والعائلات المتعددة. ويتلخص أداء كل شريحة للربع الثالث من عام 2024 فيما يلي:
| شريحة | إيرادات الإيجار (الربع الثالث 2024) | إيرادات الإيجار (الربع الثالث 2023) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| بيع بالتجزئة | $26,161 | $26,502 | -1.3% |
| مكتب | $27,784 | $22,052 | 26.0% |
| متعدد الأسر | $14,653 | $14,359 | 2.0% |
معدلات الإشغال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ المتوسط المرجح لإشغال المحفظة 95.4%. التوزيع حسب القطاع هو كما يلي:
| شريحة | معدل الإشغال (%) |
|---|---|
| بيع بالتجزئة | 96.2% |
| مكتب | 94.7% |
| متعدد الأسر | 95.3% |
أنشطة الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى أرمادا هوفلر إجمالي ديون مستحقة بقيمة 550 مليون دولار بموجب التسهيل الائتماني الخاص بها. ونجحت الشركة أيضًا في جمع 108.7 مليون دولار أمريكي من إجمالي العائدات من الطرح العام للأسهم العادية خلال العام، مما عزز مركز السيولة لديها. تم الإعلان عن معدل الفائدة الفعلي على تسهيلات القرض لأجل بنسبة 4.85% بعد احتساب مقايضات أسعار الفائدة.
توزيعات الأرباح
خلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، شملت الأرباح المعلنة ما يلي:
| تاريخ الإعلان | تاريخ الدفع | أرباح السهم الواحد ($) | إجمالي الأرباح (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| 12/14/2023 | 01/04/2024 | 0.195 | 17,233 |
| 02/20/2024 | 04/04/2024 | 0.205 | 18,183 |
| 06/13/2024 | 07/05/2024 | 0.205 | 18,272 |
| 09/10/2024 | 10/03/2024 | 0.205 | 18,658 |
بشكل عام، تواصل شركة Armada Hoffler Properties, Inc. التكيف والنمو داخل سوق العقارات التنافسي، مع التركيز على تعزيز قاعدة أصولها وتقديم القيمة لمساهميها.
من يملك شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH)
هيكل الملكية
اعتبارًا من عام 2024، تتمتع شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH) بهيكل ملكية متنوع يتكون بشكل أساسي من المستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار المشتركة والمساهمين الأفراد. أكبر المساهمين هم عادة شركات الاستثمار وصناديق التقاعد.
كبار المساهمين
| اسم المساهم | نسبة الملكية | نوع المستثمر |
|---|---|---|
| مجموعة الطليعة، وشركة | 10.2% | المستثمر المؤسسي |
| شركة بلاك روك | 8.5% | المستثمر المؤسسي |
| شركة ستيت ستريت | 7.1% | المستثمر المؤسسي |
| شركة ويلينغتون للإدارة، LLP | 5.9% | المستثمر المؤسسي |
| مستشارو صندوق الأبعاد، L.P. | 4.6% | المستثمر المؤسسي |
| المساهمين الأفراد | 63.7% | مستثمرو التجزئة |
مجلس الإدارة والإدارة التنفيذية
تتضمن إدارة شركة Armada Hoffler Properties, Inc. مجلس إدارة يتكون من محترفين ذوي خبرة من مختلف القطاعات. يلعب فريق الإدارة التنفيذية دورًا حاسمًا في اتخاذ القرارات الإستراتيجية والإشراف التشغيلي.
التعويض التنفيذي
| الاسم التنفيذي | موضع | التعويض 2024 ($) |
|---|---|---|
| دانييل هـ. هوفلر | المدير التنفيذي | 1,200,000 |
| ميشيل م. مكارثي | المدير المالي | 800,000 |
| جون جي بارلو | سجع | 750,000 |
| ديفيد جي سميث | رئيس | 700,000 |
اتجاهات الملكية المؤسسية
وقد أظهرت الملكية المؤسسية اتجاهاً تصاعدياً، مما يشير إلى زيادة الثقة في إدارة الشركة وإمكانات النمو. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلك المستثمرون المؤسسيون ما يقرب من 36.3% من إجمالي الأسهم القائمة.
إجراءات المساهمين الأخيرة
في سبتمبر 2024، جمعت الشركة 108.7 مليون دولار من خلال طرح عام مكتتب لـ 10.35 مليون سهم بسعر 10.50 دولار للسهم الواحد، مما أدى إلى زيادة تنويع قاعدة المساهمين.
أداء السوق واتجاهات الأسهم
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تداول أسهم AHH بحوالي 10.50 دولارًا أمريكيًا، مما يعكس القيمة السوقية التي تبلغ حوالي 1.1 مليار دولار أمريكي. أظهر السهم مرونة مع زيادة في الأداء منذ بداية العام حتى الآن بنسبة 12٪ تقريبًا.
اختتام مشهد الملكية
يتميز مشهد ملكية شركة Armada Hoffler Properties, Inc. بمزيج من المساهمين من المؤسسات والأفراد، مع استثمارات كبيرة من شركات إدارة الأصول الرائدة. تساهم الحوكمة الإستراتيجية والإدارة النشطة في مسار نمو الشركة في قطاع العقارات.
بيان مهمة شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH).
بيان المهمة Overview
مهمة شركة Armada Hoffler Properties, Inc. هي خلق القيمة من خلال تطوير وبناء وإدارة العقارات عالية الجودة في قطاعات البيع بالتجزئة والمكاتب والعائلات المتعددة. وتهدف الشركة إلى الحفاظ على التزامها بالاستدامة والمشاركة المجتمعية، مع تقديم عوائد قوية لمساهميها.
القيم الأساسية
- نزاهة: التمسك بأعلى المعايير الأخلاقية في جميع الممارسات التجارية.
- ابتكار: احتضان الإبداع والأفكار الجديدة لتعزيز نتائج المشروع.
- مجتمع: الانخراط مع ودعم المجتمعات التي يعملون فيها.
- التميز: نسعى جاهدين لتحقيق التميز في كل جانب من جوانب عملياتهم.
مؤشرات الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Armada Hoffler Properties عن المقاييس المالية الرئيسية التالية:
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | التغيير ($) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $187,652,000 | $166,011,000 | $21,641,000 |
| صافي الدخل (الخسارة) | $(7,546,000) | $8,423,000 | $(15,969,000) |
| الأموال من العمليات (FFO) | $12,700,000 | $27,600,000 | $(14,900,000) |
| تطبيع FFO | $31,400,000 | $27,700,000 | $3,700,000 |
| المتوسط المرجح للأسهم القائمة | 68,931,000 | 67,945,000 | 986,000 |
المعالم التشغيلية
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، حققت شركة Armada Hoffler Properties المعالم التشغيلية التالية:
- قطاع البيع بالتجزئة: بلغت إيرادات الإيجار 26,161,000 دولار أمريكي، مع صافي دخل تشغيلي (NOI) قدره 18,591,000 دولار أمريكي.
- قطاع المكتب: بلغت إيرادات الإيجار 27.784.000 دولار أمريكي، مع عائد استثمار قدره 19.117.000 دولار أمريكي، مما يعكس زيادة بنسبة 38.0٪ على أساس سنوي.
- شريحة متعددة الأسر: بلغت إيرادات الإيجار 14.653.000 دولار أمريكي، مع عائد استثمار قدره 8.054.000 دولار أمريكي.
عوائد المساهمين
قامت شركة أرمادا هوفلر العقارية بإعادة القيمة باستمرار إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح، مع الإعلان عن ما يلي خلال عام 2024:
| تاريخ الإعلان | تاريخ التسجيل | تاريخ الدفع | توزيعات الأرباح لكل سهم | إجمالي التوزيعات (دولار) |
|---|---|---|---|---|
| 12/14/2023 | 12/27/2023 | 01/04/2024 | $0.195 | $17,233,000 |
| 02/20/2024 | 03/27/2024 | 04/04/2024 | $0.205 | $18,183,000 |
| 06/13/2024 | 06/26/2024 | 07/05/2024 | $0.205 | $18,272,000 |
| 09/10/2024 | 09/25/2024 | 10/03/2024 | $0.205 | $18,658,000 |
خاتمة
تظل شركة أرمادا هوفلر العقارية تركز على مهمتها المتمثلة في تعزيز قيمة المساهمين من خلال الاستثمارات الإستراتيجية والتميز التشغيلي في قطاع العقارات.
كيف تعمل شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH).
قطاعات الأعمال
تعمل شركة Armada Hoffler Properties, Inc. بشكل أساسي من خلال ثلاثة قطاعات: العائلات المتعددة، والبيع بالتجزئة، والمكاتب. يساهم كل قطاع في إجمالي الإيرادات والاستراتيجية التشغيلية للشركة.
الأداء المالي
اعتبارًا من الربع الثالث من عام 2024، أبلغت أرمادا هوفلر عن المقاييس المالية التالية:
| المقياس المالي | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 187.7 مليون دولار | 166.0 مليون دولار | +13.1% |
| صافي (الخسارة) الدخل | (7.5) مليون دولار | 8.4 مليون دولار | -189.0% |
| صافي (الخسارة) الدخل لكل سهم | $(0.11) | $0.06 | -283.3% |
| الأموال من العمليات (FFO) | 12.7 مليون دولار | 27.6 مليون دولار | -54.0% |
| تطبيع FFO | 31.4 مليون دولار | 27.7 مليون دولار | +13.4% |
توزيع إيرادات الإيجار
بالنسبة للثلاثة والتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كانت إيرادات الإيجار حسب القطاع كما يلي:
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالآلاف) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بالآلاف) | يتغير |
|---|---|---|---|
| بيع بالتجزئة | $26,161 | $26,502 | -1.3% |
| مكتب | $27,784 | $22,052 | +26.0% |
| متعدد الأسر | $14,653 | $14,359 | +2.0% |
| المجموع | $68,598 | $62,913 | +9.0% |
الدخل والمصروفات التشغيلية
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تم الإبلاغ عن الإيرادات والمصروفات التشغيلية التالية:
| فئة | الربع الثالث 2024 (بالآلاف) | الربع الثالث 2023 (بالآلاف) | يتغير |
|---|---|---|---|
| الدخل التشغيلي | $24,956 | $22,342 | +11.9% |
| إجمالي النفقات | $162,696 | $143,896 | +13.1% |
| الاستهلاك والإطفاء | $23,289 | $22,462 | +3.7% |
الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تضمن هيكل ديون أرمادا هوفلر ما يلي:
| نوع الدين | المبلغ (بالآلاف) | سعر الفائدة | نضج |
|---|---|---|---|
| قرض لأجل غير مضمون | $271,000 | SOFR + 1.25%-1.80% | 21 يناير 2028 |
| التسهيل الائتماني المتجدد | $100,000 | SOFR + 1.30%-1.85% | 22 يناير 2027 |
| الديون الأخرى غير المضمونة | $473,000 | متنوع | متنوع |
الاستثمارات العقارية
كما في 30 سبتمبر 2024، بلغ صافي القيمة الدفترية للاستثمارات العقارية الموحدة:
| شريحة | القيمة (بالملايين) |
|---|---|
| بيع بالتجزئة | $696.8 |
| مكتب | $645.4 |
| متعدد الأسر | $444.5 |
| المجموع | $1,786.7 |
التدفق النقدي والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت أرمادا هوفلر عن مراكز النقد والسيولة على النحو التالي:
| فئة | المبلغ (بالملايين) |
|---|---|
| النقد غير المقيد والنقد المعادل | $43.9 |
| النقدية المقيدة | $1.9 |
| القروض المتاحة بموجب التسهيل الائتماني المتجدد | $102.6 |
| القروض المتاحة تحت قروض البناء | $18.0 |
التطورات الأخيرة
تشمل أنشطة التمويل الأخيرة ما يلي:
- تم جمع 103.5 مليون دولار من طرح عام لـ 9.0 مليون سهم بسعر 10.50 دولار للسهم الواحد في 27 سبتمبر 2024.
- سداد 35.0 مليون دولار أمريكي و23.7 مليون دولار أمريكي من القروض المضمونة بعقارات متعددة الاستخدامات.
- تم تنفيذ 28 تجديدًا لعقد الإيجار و9 عقود إيجار جديدة بإجمالي 273,212 قدمًا مربعة قابلة للتأجير خلال الربع الثالث من عام 2024.
كيف تجني شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH) الأموال
تدفقات الإيرادات
تحقق شركة Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH) إيرادات من خلال عدة قطاعات رئيسية:
- إيرادات الإيجار من عقارات البيع بالتجزئة والمكاتب والعقارات متعددة الأسر.
- مقاولات عامة وخدمات عقارية.
- إيرادات الفوائد من استثمارات التمويل العقاري.
إيرادات الإيجار
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة AHH عن إجمالي إيرادات الإيجار بقيمة 68,598,000 دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 62,913,000 دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. ويمثل هذا زيادة بنسبة 9.0٪. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت إيرادات الإيجار 193,744,000 دولار أمريكي، ارتفاعًا من 179,082,000 دولار أمريكي في عام 2023، مما يشير إلى نمو بنسبة 8.2%.
| شريحة | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بآلاف الدولارات) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بآلاف الدولارات) | يتغير (٪) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بآلاف الدولارات) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بآلاف الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| بيع بالتجزئة | 26,161 | 26,502 | -1.3% | 77,905 | 74,749 | 4.2% |
| مكتب | 27,784 | 22,052 | 26.0% | 72,532 | 62,338 | 16.4% |
| متعدد الأسر | 14,653 | 14,359 | 2.0% | 43,307 | 41,995 | 3.1% |
المقاولات العامة والخدمات العقارية
وفي قطاع المقاولات العامة والخدمات العقارية، حققت شركة AHH إيرادات قدرها 114,353,000 دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 99,408,000 دولار أمريكي في نفس الفترة من العام السابق، وهو ما يمثل نموًا بنسبة 14.9٪. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت الإيرادات 358,167,000 دولارًا أمريكيًا، مقارنة بـ 286,220,000 دولارًا أمريكيًا في عام 2023، مما يمثل زيادة كبيرة بنسبة 25.1%.
| متري | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بآلاف الدولارات) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بآلاف الدولارات) | يتغير (٪) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بآلاف الدولارات) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بآلاف الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| إيرادات المقاولات العامة | 114,353 | 99,408 | 14.9% | 358,167 | 286,220 | 25.1% |
دخل الفوائد
كما ارتفع دخل الفوائد لشركة AHH ليصل إلى 4,701,000 دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بزيادة قدرها 27.4% مقارنة بـ 3,690,000 دولار أمريكي في عام 2023. وللأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي إيرادات الفوائد 13,959,000 دولار أمريكي، مقارنة بـ 10,823,000 دولار أمريكي في عام 2024. 2023، بما يعكس نمواً بنسبة 29.0%.
الدخل التشغيلي وصافي الدخل
بلغ الدخل التشغيلي لشركة AHH مبلغ 24,956,000 دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 22,342,000 دولار أمريكي في عام 2023، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 7.2%. إلا أن صافي الخسارة العائدة للمساهمين العاديين بلغت (7,925,000) دولار أمريكي لفترة الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بربح قدره 4,053,000 دولار أمريكي في عام 2023.
| متري | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بآلاف الدولارات) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بآلاف الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| الدخل التشغيلي | 24,956 | 22,342 | 7.2% |
| صافي الخسارة | (7,925) | 4,053 | - |
نفقات Overview
وبلغ إجمالي المصاريف للثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ما مقداره 162,696,000 دولار أمريكي، مقارنة بـ 143,896,000 دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023، بنسبة زيادة قدرها 13.0%. وشملت فئات النفقات الرئيسية:
- مصاريف الإيجار: 16,652,000 دولار (ارتفاعًا من 14,756,000 دولار)
- الضرائب العقارية: 6,184,000 دولار (ارتفاعًا من 5,867,000 دولار)
- مصاريف المقاولات والخدمات العامة: 110,987,000 دولار (ارتفاعًا من 96,095,000 دولار)
| فئة النفقات | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بآلاف الدولارات) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بآلاف الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| مصاريف الإيجار | 16,652 | 14,756 | 12.8% |
| الضرائب العقارية | 6,184 | 5,867 | 5.4% |
| مصاريف خدمات المقاولات | 110,987 | 96,095 | 15.4% |
الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي ديون شركة AHH 1,330,124,000 دولار أمريكي، مع عدم وجود قروض مقرر استحقاقها خلال الفترة المتبقية من عام 2024. وتمثل الديون غير المضمونة 55.9% من إجمالي القروض، بزيادة من 52.4% اعتبارًا من 30 سبتمبر 2023.
موقف النقد والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى AHH نقدًا غير مقيد وما يعادله بقيمة 43.9 مليون دولار أمريكي. وكان لديهم أيضًا 102.6 مليون دولار متاحة بموجب التسهيلات الائتمانية المتجددة.
Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Armada Hoffler Properties, Inc. (AHH)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.