Centene Corporation (CNC) Bundle
تاريخ موجز لشركة Centene
شهدت شركة Centene Corporation، وهي لاعب بارز في قطاع الرعاية الصحية، تحولات كبيرة على مر السنين، لا سيما حتى عام 2024. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت Centene عن إجمالي إيرادات قدرها 42.0 مليار دولار، يعكس أ نمو 10% سنة بعد سنة.
الأداء المالي
وفي الربع الثالث من عام 2024، بلغت إيرادات أقساط وخدمات Centene 36.9 مليار دولار، بمناسبة أ زيادة 6% مقارنة بنفس الفترة من العام السابق. وبلغ صافي أرباح الشركة خلال الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 710 مليون دولار، ارتفاع كبير من 475 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | ٪ يتغير |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 42.0 مليار دولار | 38.0 مليار دولار | 10% |
| إيرادات الأقساط والخدمات | 36.9 مليار دولار | 34.8 مليار دولار | 6% |
| صافي الأرباح | 710 مليون دولار | 475 مليون دولار | 49% |
| ربحية السهم المخففة | $1.36 | $0.87 | 56% |
نمو العضوية
اعتبارًا من نهاية سبتمبر 2024، أبلغت Centene عن عضوية الرعاية المُدارة 28.6 مليون، وهو ما يمثل زيادة قدرها 670.000 عضو، أو 2% على أساس سنوي. ويمكن أن يعزى هذا النمو إلى المبادرات الاستراتيجية والتوسع في خدمات الرعاية الصحية في مختلف الولايات.
المعالم التشغيلية
كانت نسبة الفوائد الصحية لشركة Centene (HBR) للربع الثالث من عام 2024 89.2%، مقارنة ب 87.0% في العام السابق. وتعكس هذه الزيادة ارتفاع حدة المستفيدين من برنامج Medicaid الناتج عن عمليات إعادة التحديد الأخيرة. تم الإبلاغ عن نسبة مصاريف البيع والعمومية والإدارية (SG&A) عند 8.3%، أسفل من 8.7% في الربع الثالث من عام 2023.
الاستثمار والتصفية
فيما يتعلق بالاستثمارات، تتكون المحفظة الاستثمارية لشركة Centene اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 بشكل أساسي من أوراق مالية ذات دخل ثابت بمتوسط مدة 3.3 سنة. كان لدى الشركة أموال واستثمارات غير منظمة 1.2 مليار دولار. والجدير بالذكر أنه خلال الأشهر التسعة الأولى من عام 2024، سجلت Centene إجمالي رسوم انخفاض القيمة بقيمة 13 مليون دولار، أقل بكثير من 478 مليون دولار المسجلة في نفس الفترة من عام 2023.
| مقياس الاستثمار | قيمة |
|---|---|
| إجمالي رسوم انخفاض القيمة (2024) | 13 مليون دولار |
| إجمالي رسوم انخفاض القيمة (2023) | 478 مليون دولار |
| متوسط مدة المحفظة الاستثمارية | 3.3 سنة |
| النقد والاستثمارات غير المنظمة | 1.2 مليار دولار |
أنشطة الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Centene مبلغ رئيسي إجمالي قدره 15.7 مليار دولار في المذكرات العليا الصادرة والمعلقة. تم الإبلاغ عن نسبة الدين إلى رأس المال للشركة عند 39.1%، أسفل من 40.7% في نهاية عام 2023. استخدمت أنشطة التمويل أموالاً نقدية قدرها 2.4 مليار دولار في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مدفوعًا في المقام الأول بإجمالي عمليات إعادة شراء الأسهم 2.2 مليار دولار.
| مقاييس الديون | قيمة |
|---|---|
| تجميع ملاحظات كبار | 15.7 مليار دولار |
| نسبة الدين إلى رأس المال | 39.1% |
| النقد المستخدم في أنشطة التمويل (2024) | 2.4 مليار دولار |
| إعادة شراء الأسهم (2024) | 2.2 مليار دولار |
باختصار، اعتبارًا من عام 2024، تواصل شركة Centene Corporation تعزيز مكانتها في السوق من خلال النمو الاستراتيجي والإدارة الفعالة للتكاليف والاستثمارات المركزة في خدمات الرعاية الصحية، مما يضع نفسها في مكانة لتحقيق النجاح المستقبلي في مشهد الرعاية الصحية المتطور.
من يملك شركة Centene (CNC)
كبار المساهمين
اعتبارًا من عام 2024، تم توزيع ملكية شركة Centene Corporation بين مختلف المستثمرين المؤسسيين والمساهمين الأفراد. أكبر المساهمين هم:
| نوع المساهم | اسم المساهم | نسبة الملكية |
|---|---|---|
| المستثمر المؤسسي | مجموعة الطليعة، وشركة | 8.5% |
| المستثمر المؤسسي | شركة بلاك روك | 7.8% |
| المستثمر المؤسسي | شركة ستيت ستريت | 4.2% |
| المستثمر المؤسسي | FMR LLC (استثمارات الإخلاص) | 3.9% |
| المستثمر المؤسسي | إنفيسكو المحدودة. | 3.5% |
الملكية التنفيذية ومجلس الإدارة
يمتلك المسؤولون التنفيذيون وأعضاء مجلس الإدارة أيضًا أسهمًا كبيرة في شركة Centene Corporation. تشمل الملكية البارزة ما يلي:
| اسم | موضع | الأسهم المملوكة |
|---|---|---|
| سارة لندن | المدير التنفيذي | 300,000 |
| ديفيد بي إم أوكونور | المدير المالي | 150,000 |
| مايكل ف. نيدورف | الرئيس التنفيذي السابق | 600,000 |
| عضو مجلس الإدارة | متنوع | ما يقرب من 1،000،000 |
أداء الأسهم الأخيرة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أظهر أداء سهم Centene المقاييس الرئيسية التالية:
| متري | قيمة |
|---|---|
| سعر السهم الحالي | $73.50 |
| القيمة السوقية | 45.5 مليار دولار |
| ارتفاع 52 أسبوع | $84.00 |
| أدنى مستوى خلال 52 أسبوع | $60.25 |
| عائد الأرباح | 0.6% |
عمليات إعادة شراء الأسهم
شاركت شركة Centene في أنشطة إعادة شراء الأسهم، مما يعكس استراتيجيتها لإعادة رأس المال إلى المساهمين:
| فترة | إعادة شراء الأسهم | التكلفة (بالملايين) |
|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | 16,373,000 | $1,227 |
| الربع الثالث 2023 | 11,620,000 | $774 |
| 9 أشهر 2024 | 29,060,000 | $2,181 |
| 9 أشهر 2023 | 23,267,000 | $1,602 |
استنتاج بشأن اتجاهات الملكية
يكشف مشهد ملكية شركة Centene Corporation عن وجود قوي للمستثمرين المؤسسيين، مع حصص كبيرة تمتلكها شركات إدارة الأصول الكبرى. تعمل ملكية الفريق التنفيذي على مواءمة مصالحهم مع مصالح المساهمين، في حين تشير برامج إعادة شراء الأسهم المستمرة إلى الالتزام بتعزيز قيمة المساهمين.
بيان مهمة شركة Centene Corporation (CNC).
بيان المهمة Overview
تتمثل مهمة شركة Centene Corporation في تحويل صحة المجتمع، لكل فرد في كل مرة، من خلال توفير حلول رعاية صحية عالية الجودة يمكن الوصول إليها. تلتزم الشركة بتقديم خدمات مبتكرة تعمل على تحسين النتائج الصحية للأفراد والمجتمعات.
القيم والمبادئ الأساسية
- نزاهة: التصرف بشكل أخلاقي وشفاف في جميع العمليات.
- جودة: تقديم خدمات رعاية صحية عالية الجودة تلبي احتياجات الأعضاء.
- ابتكار: تبني أفكار وتقنيات جديدة لتعزيز تقديم الرعاية الصحية.
- تعاون: الشراكة مع أصحاب المصلحة لتحسين النتائج الصحية.
- التركيز على المجتمع: دعم ومناصرة المجتمعات التي يتم خدمتها.
مقاييس الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Centene Corporation عن المقاييس المالية التالية:
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 42.0 مليار دولار | 38.0 مليار دولار | 10% |
| صافي الأرباح | 713 مليون دولار | 469 مليون دولار | 52% |
| ربحية السهم المخففة (EPS) | $1.36 | $0.87 | 56% |
| ربحية السهم المخففة المعدلة | $1.62 | $2.00 | -19% |
| الهامش الإجمالي | 4.0 مليار دولار | 4.6 مليار دولار | -14% |
| التدفق النقدي التشغيلي | $(1.0 مليار) | 3.0 مليار دولار | -133% |
أداء القطاع
تعمل Centene في أربعة قطاعات رئيسية: Medicaid، وMedicare، وتجارية، وغيرها. وفيما يلي إجمالي الإيرادات لكل قطاع للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024:
| شريحة | إجمالي الإيرادات (الربع الثالث 2024) | إجمالي الإيرادات (الربع الثالث 2023) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| ميديكيد | 26.4 مليار دولار | 24.7 مليار دولار | 7% |
| الرعاية الطبية | 5.6 مليار دولار | 5.4 مليار دولار | 4% |
| تجاري | 8.7 مليار دولار | 6.5 مليار دولار | 35% |
| آخر | 1.2 مليار دولار | 1.5 مليار دولار | -15% |
نمو العضوية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت Centene عن عدد أعضاء رعاية مُدارة يبلغ 28.6 مليونًا، وهو ما يعكس زيادة قدرها 670 ألف عضو أو 2٪ على أساس سنوي. ويعزى هذا النمو إلى تحديد المواقع الفعالة للمنتج واستراتيجيات التوسع في السوق.
نسب فوائد الرعاية الصحية (HBR)
بلغت نسبة الفوائد الصحية (HBR) للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 89.2%، مقارنة بـ 87.0% لنفس الفترة من عام 2023. وترجع هذه الزيادة في المقام الأول إلى زيادة الاهتمام ببرنامج Medicaid بسبب عملية إعادة التحديد والتأثيرات الناجمة عن تصنيفات نجمة الرعاية الطبية.
مصاريف التشغيل
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغت نسبة مصاريف البيع والعمومية والإدارية 8.3%، بانخفاض من 8.7% في نفس الربع من العام السابق. كما انخفضت نسبة نفقات SG&A المعدلة من 8.6% إلى 8.3% خلال هذه الفترة.
كيف تعمل شركة Centene (CNC).
نموذج الأعمال
تعمل شركة Centene Corporation في المقام الأول كمنظمة رعاية مُدارة، حيث تقدم الخدمات لبرامج الرعاية الصحية التي ترعاها الحكومة. تشمل عروض الشركة خطط Medicaid و Medicare والتأمين الصحي التجاري.
الأداء المالي Overview
بالنسبة للربع الثالث من عام 2024، أعلنت Centene عن إجمالي إيرادات قدرها 42.0 مليار دولار، بمناسبة نمو 10% مقارنة بنفس الفترة من عام 2023. وتوزع الإيرادات حسب القطاع كما يلي:
| شريحة | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالملايين الدولارات) | إيرادات الربع الثالث 2023 (مليون دولار) | ٪ يتغير |
|---|---|---|---|
| ميديكيد | 26,440 | 24,694 | 7% |
| الرعاية الطبية | 5,643 | 5,430 | 4% |
| تجاري | 8,693 | 6,453 | 35% |
| آخر | 1,247 | 1,465 | (15%) |
| المجموع | 42,023 | 38,042 | 10% |
تحليل هامش الربح الإجمالي
بلغ إجمالي هامش الربح لشركة Centene للربع الثالث من عام 2024 4.006 مليار دولار، تحت 14% من 4.632 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. إجمالي هامش الربح حسب القطاع مفصل أدناه:
| شريحة | هامش الربح الإجمالي للربع الثالث من عام 2024 (بملايين الدولارات) | هامش الربح الإجمالي للربع الثالث من عام 2023 (بملايين الدولارات) | ٪ يتغير |
|---|---|---|---|
| ميديكيد | 1,475 | 2,012 | (27%) |
| الرعاية الطبية | 675 | 968 | (30%) |
| تجاري | 1,736 | 1,364 | 27% |
| آخر | 120 | 288 | (58%) |
| المجموع | 4,006 | 4,632 | (14%) |
العضوية ونمو السوق
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت Centene عن عضوية الرعاية المُدارة 28.6 مليون، وهو ما يعكس زيادة 670.000 عضو أو 2% سنة بعد سنة.
مصاريف التشغيل
وبلغت التكاليف الطبية للشركة للربع الثالث من عام 2024 29.479 مليار دولار، مما يؤدي إلى نسبة الفوائد الصحية (HBR) من 89.2%، مقارنة ب 87.0% في الربع الثالث من عام 2023. تُعزى هذه الزيادة إلى زيادة حدة برنامج Medicaid بسبب عملية إعادة التحديد وتأثيرات تصنيفات Medicare Star.
ضريبة الدخل والأرباح
في الربع الثالث من عام 2024، سجلت Centene مصروف ضريبة دخل قدره 211 مليون دولار على الأرباح قبل الضريبة 921 مليون دولار، مما أدى إلى معدل ضريبة فعال قدره 22.9%. وكان صافي أرباح الربع 710 مليون دولار، أ 49% زيادة من 475 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023.
حقوق المساهمين والأرباح الشاملة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي حقوق المساهمين في Centene 27.396 مليار دولار. إجمالي الأرباح الشاملة للربع الثالث 1.130 مليار دولار، مقارنة ب 351 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023.
الديون والوضع المالي
بلغ إجمالي ديون Centene اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 17.605 مليار دولار، والتي تشمل السندات العليا والقروض لأجل. هيكل الديون هو كما يلي:
| نوع الدين | المبلغ (مليون دولار) |
|---|---|
| سندات ممتازة بنسبة 4.25% تستحق في عام 2027 | 2,397 |
| سندات ممتازة بنسبة 2.45% تستحق في عام 2028 | 2,302 |
| 4.625% سندات ممتازة تستحق في 2029 | 3,277 |
| سندات ممتازة بفائدة 3.375% تستحق في عام 2030 | 2,000 |
| 3.00% سندات ممتازة مستحقة في عام 2030 | 2,200 |
| سندات ممتازة بنسبة 2.50% تستحق في عام 2031 | 2,200 |
| 2.625% سندات ممتازة تستحق في 2031 | 1,300 |
| إجمالي ملاحظات كبار السن | 15,676 |
ملخص التدفق النقدي
بلغ صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 741 مليون دولار، انخفاض كبير من 7.836 مليار دولار في نفس الفترة من عام 2023. وبلغت التدفقات النقدية المستخدمة في الأنشطة الاستثمارية 1.154 مليار دولار، في حين تم استخدام أنشطة التمويل 2.393 مليار دولار.
كيف تجني شركة Centene Corporation (CNC) المال
Overview من تدفقات الإيرادات
تحقق شركة Centene إيراداتها بشكل أساسي من خلال خدمات الرعاية المُدارة، والتي تشمل قطاعات Medicaid وMedicare والتجارية. وقد شهدت الشركة نموًا كبيرًا في قطاعها التجاري، وخاصة في أعمال السوق.
الأداء المالي لعام 2024
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت Centene عن إجمالي إيرادات قدرها 42.0 مليار دولار، يمثل أ زيادة 10% مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023. وكان هذا النمو مدفوعًا في المقام الأول بزيادات أسعار Medicaid ونمو العضوية في أعمال Marketplace.
| شريحة | إجمالي الإيرادات (الربع الثالث 2024) | إجمالي الإيرادات (الربع الثالث 2023) | ٪ يتغير |
|---|---|---|---|
| ميديكيد | 26,440 مليون دولار | 24,694 مليون دولار | 7% |
| الرعاية الطبية | 5,643 مليون دولار | 5,430 مليون دولار | 4% |
| تجاري | 8,693 مليون دولار | 6,453 مليون دولار | 35% |
| آخر | 1,247 مليون دولار | 1,465 مليون دولار | (15%) |
| المجموع | 42.023 مليون دولار | 38.042 مليون دولار | 10% |
تحليل القطاع
كان نمو الإيرادات في قطاع Medicaid مدفوعًا بزيادة إيرادات الضرائب الأقساط وزيادة الأسعار، على الرغم من أنه تم تعويضه جزئيًا بانخفاض العضوية بسبب عمليات إعادة التحديد. تأثر نمو قطاع الرعاية الطبية بـ زيادة 49% في عضوية PDP. شهد القطاع التجاري نموًا كبيرًا 35%، ويرجع ذلك في المقام الأول إلى أ زيادة 22% في عضوية السوق.
إجمالي الهامش ونفقات التشغيل
بالنسبة للربع الثالث من عام 2024، بلغ هامش الربح الإجمالي الموحد 4.006 مليار دولار، انخفاضا من 4.632 مليار دولار في الربع الثالث من عام 2023. وقد تأثرت نسبة هامش الربح الإجمالي بما يلي:
| شريحة | هامش الربح الإجمالي (الربع الثالث 2024) | هامش الربح الإجمالي (الربع الثالث 2023) | ٪ يتغير |
|---|---|---|---|
| ميديكيد | 1,475 مليون دولار | 2,012 مليون دولار | (27%) |
| الرعاية الطبية | 675 مليون دولار | 968 مليون دولار | (30%) |
| تجاري | 1,736 مليون دولار | 1,364 مليون دولار | 27% |
| آخر | 120 مليون دولار | 288 مليون دولار | (58%) |
| المجموع | 4,006 مليون دولار | 4,632 مليون دولار | (14%) |
مصاريف التشغيل
تضمنت النفقات التشغيلية للشركة نسبة التكلفة الطبية (HBR) البالغة 89.2% للربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 87.0% في الربع الثالث من عام 2023. تم تسجيل نسبة مصاريف البيع والعمومية والإدارية (SG&A) عند 8.3%، أسفل من 8.7% في العام السابق.
الاستثمار والدخل الآخر
بلغت استثمارات Centene والإيرادات الأخرى للربع الثالث من عام 2024 432 مليون دولار، زيادة كبيرة من 214 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023. وتعزى هذه الزيادة إلى ارتفاع إيرادات الفوائد على الاستثمارات بسبب زيادة الأرصدة النقدية.
صافي الأرباح والأرباح لكل سهم
تم الإبلاغ عن صافي الأرباح للربع الثالث من عام 2024 عند 713 مليون دولار، مقارنة ب 469 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023. بلغت ربحية السهم المخففة (EPS) المنسوبة إلى Centene $1.36 للربع الثالث من عام 2024، زيادة ملحوظة من $0.87 في الربع الثالث من عام 2023.
التدفقات النقدية
وأظهرت التدفقات النقدية التشغيلية انخفاضا 741 مليون دولار نقداً من الأنشطة التشغيلية للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 7.8 مليار دولار في نفس الفترة من العام السابق. بلغ صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية (1.154 مليار دولار)وبلغ صافي النقد المستخدم في أنشطة التمويل (2.393 مليار دولار).
| فئة التدفق النقدي | 2024 (تسعة أشهر) | 2023 (تسعة أشهر) |
|---|---|---|
| صافي النقد الناتج من الأنشطة التشغيلية | 741 مليون دولار | 7,836 مليون دولار |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | $(1,154 مليون) | (242 مليون دولار) |
| صافي النقد المستخدم في أنشطة التمويل | (2,393 مليون دولار) | $(1,457 مليون) |
| صافي الزيادة (النقصان) في النقد | (2,799 مليون دولار) | 6,156 مليون دولار |
اختتام مقاييس الأداء المالي
أدت مصادر الإيرادات المتنوعة لشركة Centene Corporation، لا سيما في القطاعات الطبية والرعاية الطبية والقطاعات التجارية، إلى تحقيق نمو كبير في عام 2024. ومع ذلك، أثرت التحديات مثل إعادة تحديد العضوية وزيادة التكاليف الطبية على الهوامش الإجمالية. يعد التركيز الاستراتيجي للشركة على تحسين عضوية السوق والكفاءات التشغيلية أمرًا ضروريًا للحفاظ على النمو.
Centene Corporation (CNC) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Centene Corporation (CNC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Centene Corporation (CNC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Centene Corporation (CNC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.