Centerspace (CSR) Bundle
تاريخ موجز للفضاء المركزي
شركة Overview
تركز شركة Centerspace، وهي صندوق استثمار عقاري متداول علنًا (REIT)، على اقتناء وتطوير وإدارة العقارات التجارية والمتعددة الأسر. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت Centerspace 12,883 منزلًا سكنيًا في مختلف المجتمعات، مما يعكس زيادة متواضعة من 12,785 منزلًا في العام السابق.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، سجلت Centerspace خسارة صافية قدرها 1.951 مليون دولار أمريكي مقارنة بصافي دخل قدره 9.169 مليون دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. صافي الدخل المتاح للمساهمين العاديين للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كانت خسارة قدرها 14.581 مليون دولار، وهو انخفاض كبير عن ربح قدره 44.661 مليون دولار في العام السابق.
ارتفعت الأموال من العمليات (FFO) المطبقة على الأسهم والوحدات العادية للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 إلى 61.7 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 57.2 مليون دولار أمريكي للفترة نفسها من عام 2023، مما يمثل زيادة بنسبة 8٪.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | 9 أشهر 2024 | 9 أشهر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| صافي الدخل (الخسارة) | (1.951) مليون دولار | 9.169 مليون دولار | (8.406) مليون دولار | 59.116 مليون دولار |
| FFO | 18.717 مليون دولار | 20.757 مليون دولار | 61.749 مليون دولار | 57.163 مليون دولار |
تدفقات الإيرادات
ارتفعت الإيرادات من مجتمعات المتاجر نفسها بنسبة 3.0%، أو 1.8 مليون دولار، في الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مدفوعة بنمو بنسبة 2.2% في متوسط الإيرادات الشهرية لكل منزل مشغول. بلغ إجمالي الإيرادات للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 65.025 مليون دولار أمريكي، بزيادة طفيفة عن 64.568 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023.
| تدفق الإيرادات | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| دخل الإيجار الثابت | 60.637 مليون دولار | 60.181 مليون دولار |
| دخل الإيجار المتغير | 3.172 مليون دولار | 3.006 مليون دولار |
| إيرادات العقارات الأخرى | 1.216 مليون دولار | 1.381 مليون دولار |
عمليات الاستحواذ والتصرفات
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تخلصت Centerspace من مجمعين سكنيين في مينيسوتا بمبلغ إجمالي قدره 19.0 مليون دولار. لم يتم إجراء أي عمليات استحواذ خلال هذه الفترة.
عوائد المساهمين
أعلنت Centerspace عن توزيعات على المساهمين المفضلين بقيمة 4.821 مليون دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024. كما نفذت الشركة أيضًا عملية استرداد للأسهم المفضلة من السلسلة C مقابل 97.0 مليون دولار أمريكي، والتي اكتملت في 30 سبتمبر 2024.
التزامات الديون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Centerspace إجمالي رصيد ديون قدره 387.3 مليون دولار من قروض الرهن العقاري، بمتوسط سعر فائدة مختلط يبلغ 2.78%. بلغ إجمالي المدفوعات الرئيسية المستقبلية على خطوط الائتمان وأوراق الدفع والرهون العقارية المستحقة الدفع 925.144 مليون دولار.
| سنة | الدفعة الرئيسية (بالآلاف) |
|---|---|
| 2024 (الباقي) | $1,880 |
| 2025 | $36,290 |
| 2026 | $102,809 |
| 2027 | $48,666 |
| 2028 | $157,321 |
| بعد ذلك | $578,178 |
من يملك Centerspace (CSR)
كبار المساهمين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Centerspace (CSR) المساهمين الرئيسيين التاليين:
| نوع المساهم | عدد الأسهم | نسبة الملكية |
|---|---|---|
| المستثمرون المؤسسيون | 12,325,000 | 74.4% |
| مستثمرو التجزئة | 4,243,000 | 25.6% |
الملكية المؤسسية
لدى Centerspace هيكل ملكية مؤسسية متنوع، مع مستثمرين مؤسسيين بارزين بما في ذلك:
| مؤسسة | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| مجموعة الطليعة، وشركة | 2,500,000 | 15.1% |
| شركة بلاك روك | 2,300,000 | 13.9% |
| شركة ستيت ستريت | 1,800,000 | 10.9% |
| تي. رو برايس أسوشيتس، إنك. | 1,500,000 | 9.1% |
| إنفيسكو المحدودة. | 1,200,000 | 7.3% |
ملكية الوحدات المفضلة
كان لدى Centerspace وحدات متميزة من السلسلة E المفضلة بالتفاصيل التالية:
| يكتب | الوحدات المتميزة | معدل التوزيع |
|---|---|---|
| الوحدات المفضلة من السلسلة E | 1,700,000 | 3.875% |
الأسهم العادية والأسهم المفضلة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الأسهم العادية والأسهم المفضلة القائمة:
| نوع المشاركة | الأسهم المعلقة | تفضيل التصفية |
|---|---|---|
| الأسهم العادية | 16,568,000 | لا يوجد |
| الأسهم الممتازة من السلسلة C | 0 | لا يوجد |
| الوحدات المفضلة من السلسلة D | 166 | $16,560,000 |
| الوحدات المفضلة من السلسلة E | 1,700,000 | $169,100,000 |
القيمة السوقية
بلغت القيمة السوقية لشركة Centerspace اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 تقريبًا:
| القيمة السوقية | كمية |
|---|---|
| إجمالي القيمة السوقية | 1.27 مليار دولار |
أداء الأسهم الأخيرة
كان أداء سهم Centerspace خلال الربع الأخير اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 على النحو التالي:
| متري | قيمة |
|---|---|
| سعر السهم (30 سبتمبر 2024) | $76.73 |
| ارتفاع 52 أسبوع | $85.00 |
| أدنى مستوى خلال 52 أسبوع | $65.00 |
| توزيعات الأرباح لكل سهم (ربع سنوي) | $0.75 |
موقف السيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Centerspace سيولة إجمالية قدرها:
| نوع السيولة | كمية |
|---|---|
| خطوط الائتمان المتاحة | 221.0 مليون دولار |
| النقد والنقد المعادل | 14.5 مليون دولار |
هيكل الديون
يتضمن هيكل ديون Centerspace اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 ما يلي:
| نوع الدين | كمية | سعر الفائدة |
|---|---|---|
| الرهون العقارية المستحقة الدفع | 582.8 مليون دولار | 4.05% |
| ملاحظات كبار غير المضمونة | 300.0 مليون دولار | 3.84% إلى 2.50% |
بيان مهمة Centerspace (CSR).
Overview
تلتزم Centerspace (CSR) بتحسين نوعية الحياة لسكانها من خلال مجتمعات سكنية عالية الجودة وخدمة عملاء استثنائية. تهدف الشركة إلى خلق قيمة لأصحاب المصلحة من خلال التركيز على النمو المستدام والتميز التشغيلي.
بيان المهمة
تتمثل مهمة Centerspace في توفير تجارب معيشية متميزة للمقيمين مع تقديم أداء مالي قوي للمستثمرين. تؤكد الشركة على النزاهة والابتكار والمشاركة المجتمعية في جميع عملياتها.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت Centerspace عن المقاييس المالية الرئيسية التالية:
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| ربح | $65,025,000 | $64,568,000 | 0.71% |
| صافي الدخل (الخسارة) | $(1,951,000) | $9,169,000 | -(121.3)% |
| صافي الدخل (الخسارة) لكل سهم - أساسي | $(0.40) | $0.41 | -(97.6)% |
| المتوسط المرجح للأسهم - أساسي | 15,528,000 | 14,989,000 | 3.6% |
| إجمالي الأصول | $1,887,405,000 | $1,926,361,000 | -(2.1)% |
| إجمالي حقوق الملكية | $888,579,000 | $931,025,000 | -(4.6)% |
المعالم التشغيلية
تركز Centerspace على الحفاظ على معدلات إشغال عالية عبر عقاراتها. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان متوسط معدل الإشغال المرجح:
| فئة | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| نفس المتجر | 95.3% | 94.6% |
| غير نفس المتجر | 95.5% | لا يوجد |
| المجموع | 95.3% | 94.6% |
موقف السيولة
بلغ إجمالي سيولة Centerspace اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 حوالي 235.5 مليون دولار، والتي تضمنت:
- 221.0 مليون دولار متاحة على خطوط الائتمان على أساس قيمة الممتلكات غير المرهونة.
- 14.5 مليون دولار نقداً وما في حكمه.
دَين Profile
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Centerspace التزامات الديون التالية:
| نوع الدين | المبلغ (بالآلاف) | تاريخ الاستحقاق | سعر الفائدة |
|---|---|---|---|
| السلسلة "أ" الملاحظات غير المضمونة | $75,000 | 13 سبتمبر 2029 | 3.84% |
| السندات غير المضمونة من السلسلة ب | $50,000 | 30 سبتمبر 2028 | 3.69% |
| تسهيلات فاني ماي الائتمانية | $198,850 | لا يوجد | 2.78% |
| الرهون العقارية الأخرى المستحقة الدفع | $386,949 | لا يوجد | يختلف |
استراتيجية الاستثمار
تواصل Centerspace التركيز على عمليات الاستحواذ الإستراتيجية والتحسينات الرأسمالية لتعزيز تجربة المقيمين وقيمة الممتلكات. وتؤكد الشركة على الممارسات المستدامة في إدارة الممتلكات وتطويرها.
المشاركة المجتمعية
تتفاعل Centerspace بنشاط مع المجتمعات التي تخدمها، بهدف تعزيز الشعور بالانتماء ودعم المبادرات المحلية. تؤمن الشركة بأهمية إنشاء مجتمعات نابضة بالحياة يشعر فيها السكان وكأنهم في منزلهم.
كيف يعمل Centerspace (CSR).
شركة Overview
Centerspace (CSR) عبارة عن صندوق استثمار عقاري متداول للتداول العام (REIT) يركز على ملكية وتشغيل وتطوير المجتمعات السكنية متعددة الأسر في المقام الأول في الغرب الأوسط. وحتى 30 سبتمبر 2024، تمكنت الشركة من إدارة إجمالي 12,883 شقة سكنية، مقارنة بـ 12,785 منزلًا حتى نفس التاريخ من عام 2023.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت Centerspace عن إجمالي إيرادات قدرها 65.0 مليون دولار، بزيادة طفيفة من 64.6 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023. وزادت الإيرادات من مجتمعات المتاجر نفسها بنسبة 3.0٪ على أساس سنوي، بإجمالي 62.6 دولارًا. مليون دولار، في حين ساهمت الإيرادات غير نفس المتجر بمبلغ 1.8 مليون دولار.
| المقاييس المالية | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | التغيير ($) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $65,025,000 | $64,568,000 | $457,000 | 0.7% |
| إيرادات المتجر نفسه | $62,610,000 | $60,789,000 | $1,821,000 | 3.0% |
| صافي الدخل التشغيلي (NOI) | $38,366,000 | $37,823,000 | $543,000 | 1.4% |
| صافي الدخل (الخسارة) | ($1,951,000) | $9,169,000 | ($11,120,000) | (121.3%) |
مصاريف التشغيل
بلغت النفقات التشغيلية للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 58.7 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 58.4 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وزادت نفقات تشغيل العقارات في مجتمعات المتاجر نفسها بنسبة 3.2% لتصل إلى 25.8 مليون دولار أمريكي.
الديون والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت Centerspace عن سيولة إجمالية تبلغ حوالي 235.5 مليون دولار أمريكي، بما في ذلك 221.0 مليون دولار أمريكي متاحة بموجب خطوط الائتمان و14.5 مليون دولار أمريكي نقدًا وما يعادله. وبلغ إجمالي ديون الشركة 1.2 مليار دولار، مع مصاريف فوائد قدرها 8.9 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
الأسهم العادية والوحدات المفضلة
كان لدى Centerspace ما يقرب من 16.6 مليون سهم عادي قائم اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 15.0 مليونًا في نهاية عام 2023. وأصدرت الشركة أيضًا توزيعات بقيمة 0.75 دولارًا أمريكيًا لكل سهم عادي خلال الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
عمليات الاستحواذ والتصرفات
في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تخلصت Centerspace من مجمعين سكنيين بسعر مبيعات إجمالي قدره 19 مليون دولار. وهذا بالمقارنة مع 13 مجتمعًا تم التخلص منها مقابل 226.8 مليون دولار في نفس الفترة من عام 2023.
| التصرفات | عدد المجتمعات | سعر البيع | صافي القيمة الدفترية | الربح (الخسارة) |
|---|---|---|---|---|
| 2024 | 2 | $19,000,000 | $19,577,000 | ($577,000) |
| 2023 | 13 | $226,755,000 | $155,314,000 | $71,441,000 |
اتجاهات السوق والتوقعات المستقبلية
تتضمن استراتيجية Centerspace التركيز على نمو المتجر نفسه وتحسين الكفاءة التشغيلية. وتهدف الشركة إلى تعزيز رضا المستأجرين ومعدلات الإشغال، والتي تبلغ حاليًا 95.3% لمجتمعات المتاجر نفسها. وارتفع متوسط الإشغال المرجح من 94.6% في الربع الثالث من عام 2023 إلى 95.3% في الربع الثالث من عام 2024.
خاتمة
يعكس الأداء المالي لشركة Centerspace في عام 2024 بيئة مليئة بالتحديات، مع انخفاض صافي الدخل بشكل ملحوظ مقارنة بالعام السابق. ومع ذلك، تواصل الشركة الحفاظ على معدل إشغال قوي وهي في وضع يمكنها من الاستفادة من فرص النمو المستقبلية من خلال عمليات الاستحواذ الاستراتيجية والتحسينات التشغيلية.
كيف يجني Centerspace (CSR) المال
تدفقات الإيرادات
تحقق Centerspace إيرادات في المقام الأول من خلال استئجار منازل سكنية متعددة الأسر. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أصبح إجمالي الإيرادات من مختلف التدفقات كما يلي:
| تدفق الإيرادات | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالآلاف) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|---|---|
| دخل الإيجار الثابت - عقود الإيجار التشغيلية | $60,637 | $60,181 | $181,066 | $183,882 |
| دخل الإيجار المتغير - عقود الإيجار التشغيلية | $3,172 | $3,006 | $10,017 | $9,523 |
| إيرادات العقارات الأخرى | $1,216 | $1,381 | $3,491 | $3,836 |
| إجمالي الإيرادات | $65,025 | $64,568 | $194,574 | $197,241 |
نمو إيرادات المتجر نفسه
أظهرت الإيرادات من مجتمعات المتاجر نفسها زيادة بنسبة 3.0%، أو 1.8 مليون دولار، في الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023. وارتفع متوسط الإشغال المرجح من 94.6% إلى 95.3% خلال نفس الفترة. .
صافي الدخل التشغيلي (NOI)
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ صافي الدخل التشغيلي 38.4 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 37.8 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من العام السابق. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ صافي الدخل 117.7 مليون دولار أمريكي، ارتفاعًا من 116.5 مليون دولار أمريكي على أساس سنوي.
مصاريف تشغيل العقار
ارتفعت نفقات تشغيل العقارات لمجتمعات المتاجر نفسها بنسبة 3.2% لتصل إلى 25.8 مليون دولار أمريكي في الأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بـ 25.0 مليون دولار أمريكي في عام 2023. التوزيع كما يلي:
| فئة النفقات | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| مصاريف تشغيل العقار (نفس المتجر) | $25,825 | $25,018 |
| مصاريف إدارة الممتلكات | $2,242 | $2,197 |
| إجمالي النفقات | $58,675 | $58,408 |
التصرفات والمكاسب
في الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، اعترفت Centerspace بخسارة قدرها 577000 دولار أمريكي من بيع العقارات. ويتناقض هذا بشكل حاد مع مكاسب قدرها 71.3 مليون دولار خلال نفس الفترة من عام 2023. وتفاصيل التصرفات هي كما يلي:
| تاريخ التصرف | سعر البيع (بالآلاف) | صافي القيمة الدفترية (بالآلاف) | الربح/(الخسارة) (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| 29 فبراير 2024 | $19,000 | $19,577 | $(577) |
مصاريف الفوائد
تكبدت شركة Centerspace مصاريف فائدة بقيمة 8.9 مليون دولار للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بارتفاع طفيف من 8.6 مليون دولار في نفس الفترة من العام السابق. بلغت مصاريف الفوائد للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 27.5 مليون دولار أمريكي، بما يتوافق مع العام السابق.
صافي الدخل (الخسارة)
سجلت Centerspace خسارة صافية قدرها 1.95 مليون دولار أمريكي للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بصافي دخل قدره 9.2 مليون دولار أمريكي لنفس الفترة من عام 2023. صافي الخسارة المنسوبة إلى المساهمين العاديين للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كان 14.6 مليون دولار، وهو انخفاض كبير عن صافي الدخل البالغ 44.7 مليون دولار في العام السابق.
| متري | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف) | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالآلاف) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 (بالآلاف) | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|---|---|
| صافي الدخل (الخسارة) | $(1,951) | $9,169 | $(8,406) | $59,116 |
| صافي الدخل (الخسارة) متاح للمساهمين العاديين | $(6,166) | $6,167 | $(14,581) | $44,661 |
حقوق الملكية وعوائد المساهمين
سمح مجلس أمناء Centerspace باسترداد جميع الأسهم الممتازة من السلسلة C، والتي يبلغ مجموعها 97.0 مليون دولار. كما تقوم الشركة أيضًا بإدارة توزيع أسهمها بشكل نشط من خلال برنامج في السوق (ATM)، والذي يبلغ الحد الأقصى لسعر العرض 500 مليون دولار.
الاستنتاج بشأن الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي أصول Centerspace 1.89 مليار دولار. تواصل الشركة التركيز على تحسين مصادر إيراداتها مع إدارة النفقات بشكل فعال لتعزيز قيمة المساهمين.
Centerspace (CSR) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Centerspace (CSR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Centerspace (CSR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Centerspace (CSR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.