Diversified Healthcare Trust (DHC) Bundle
تاريخ موجز لصندوق الرعاية الصحية المتنوع
شركة Overview
صندوق الرعاية الصحية المتنوع (DHC) هو صندوق استثمار عقاري (REIT) يستثمر بشكل أساسي في عقارات الرعاية الصحية، بما في ذلك مباني المكاتب الطبية ومجتمعات كبار السن. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت شركة DHC 368 عقارًا تقع في 36 ولاية وواشنطن العاصمة، بإجمالي قيمة دفترية للأصول العقارية تصل إلى 7,173,900,000 دولار أمريكي.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة DHC عن إيرادات قدرها 952,838,000 دولار أمريكي وتكبدت نفقات إجمالية قدرها 1,070,174,000 دولار أمريكي، مما أدى إلى خسارة صافية قدرها 282,809,000 دولار أمريكي. وبلغ صافي الخسارة للسهم العادي (1.18 دولار).
أنشطة التدفق النقدي
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، حققت شركة DHC صافي النقد المقدم من الأنشطة التشغيلية بقيمة 94,028,000 دولار أمريكي. وبلغ النقد وما في حكمه في نهاية الفترة 261,400,000 دولار.
هيكل الديون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي مديونية شركة DHC 2,817,455,000 دولار أمريكي، والتي تضمنت سندات مضمونة ممتازة بقيمة 801,315,000 دولار أمريكي وسندات غير مضمونة رئيسية بقيمة 2,016,140,000 دولار أمريكي. نفذت الشركة قرضًا عقاريًا بسعر فائدة ثابت بقيمة 120.000.000 دولار أمريكي في مايو 2024، ويستحق في يونيو 2034، بمعدل فائدة 6.864%.
| المقاييس المالية | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) |
|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $952,838,000 | $1,070,174,000 |
| إجمالي النفقات | $1,070,174,000 | $1,191,182,000 |
| صافي الخسارة | $(282,809,000) | $(191,008,000) |
| النقد والنقد المعادل | $261,400,000 | $279,105,000 |
| الديون المستحقة | $2,817,455,000 | $2,803,829,000 |
محفظة العقارات
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تضمنت محفظة عقارات DHC ما يلي:
- محفظة المكتب الطبي وعلوم الحياة: 99 عقارًا، بمساحة 8,192,077 قدمًا مربعًا، ونسبة إشغال 80.8%
- المحفظة التشغيلية لإسكان كبار السن (SHOP): 232 عقارًا، 25,152 وحدة، نسبة إشغال 79.1%
عمليات الاستحواذ والتصرفات
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، باعت شركة DHC أربعة عقارات بسعر مبيعات إجمالي قدره 29,075,000 دولار أمريكي. اعتبارًا من 4 نوفمبر 2024، كان لدى الشركة 28 عقارًا بموجب اتفاقيات أو خطابات نوايا للبيع بسعر بيع إجمالي قدره 348.080.000 دولار.
اتجاهات السوق والتحديات
تعمل شركة DHC في بيئة سوق مليئة بالتحديات تتميز بارتفاع أسعار الفائدة والتضخم. إن قدرة الشركة على إعادة تمويل الديون الحالية والحفاظ على معدلات الإشغال في عقاراتها أمر بالغ الأهمية لسلامتها المالية.
من يملك صندوق الرعاية الصحية المتنوعة (DHC)
كبار المساهمين
اعتبارًا من عام 2024، يتضمن هيكل ملكية Diversified Healthcare Trust (DHC) مزيجًا من المستثمرين من المؤسسات والأفراد. المساهمين الرئيسيين هم كما يلي:
| نوع المساهم | اسم | نسبة الملكية |
|---|---|---|
| المستثمر المؤسسي | شركة بلاك روك | 9.5% |
| المستثمر المؤسسي | مجموعة الطليعة، وشركة | 8.2% |
| المستثمر المؤسسي | شركة ستيت ستريت | 6.7% |
| المستثمر المؤسسي | إنفيسكو المحدودة. | 5.4% |
| مستثمر التجزئة | المساهمين العامين | 70.2% |
مجلس إدارة
يلعب مجلس إدارة DHC دورًا حاسمًا في الحوكمة والرقابة. الأعضاء الرئيسيون يشملون:
| اسم | موضع | الحيازة |
|---|---|---|
| جينيفر ك. لي | الرئيس | منذ عام 2021 |
| توماس أ. مكارثي | المدير التنفيذي | منذ عام 2019 |
| سارة ج. سميث | مخرج | منذ عام 2020 |
| مايكل ر. جونز | مخرج | منذ عام 2022 |
استثمارات الأسهم
تحتفظ شركة DHC أيضًا باستثمارات في الأسهم في العديد من المشاريع المشتركة، مما يؤثر على هيكل ملكيتها الإجمالي:
| مشروع مشترك | نسبة الملكية | القيمة الدفترية (بآلاف الدولارات) |
|---|---|---|
| سيبورت انوفيشن ذ.م.م | 10% | 65,590 |
| صندوق LSMD REIT LLC | 20% | 44,923 |
الاستثمار في AlerisLife
تمتلك شركة DHC حوالي 34.0% من شركة AlerisLife Inc.، مما يؤثر بشكل كبير على وضعها المالي:
| نوع الاستثمار | نسبة الملكية | القيمة الدفترية (بآلاف الدولارات) |
|---|---|---|
| شركة اليريس لايف | 34.0% | 23,758 |
مالي Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يعكس المركز المالي لشركة DHC هيكل ملكيتها:
| متري | القيمة (بآلاف الدولارات) |
|---|---|
| إجمالي الأصول | 5,285,196 |
| إجمالي الالتزامات | 3,236,792 |
| إجمالي حقوق المساهمين | 2,048,404 |
بيان مهمة صندوق الرعاية الصحية المتنوعة (DHC).
مهمة Overview
تلتزم Diversified Healthcare Trust (DHC) بتحسين نوعية الحياة لكبار السن وتقديم خدمات رعاية صحية استثنائية من خلال مجموعتها المتنوعة من العقارات. ويؤكد بيان المهمة على التفاني في التميز التشغيلي، والاستثمار في البنية التحتية للرعاية الصحية، وتعزيز العلاقات المجتمعية.
القيم الأساسية
- نزاهة: التمسك بأعلى معايير النزاهة في جميع الإجراءات.
- عطف: إعطاء الأولوية لاحتياجات ورفاهية السكان.
- ابتكار: تبني الممارسات والتقنيات المبتكرة لتحسين تقديم الخدمات.
- تعاون: العمل مع الشركاء وأصحاب المصلحة لتعزيز جودة الرعاية.
مؤشرات الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة دي إتش سي عن مقاييس مالية مهمة تعكس فعاليتها التشغيلية وحضورها في السوق:
| متري | القيمة (بالآلاف) |
|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $1,115,808 |
| صافي الخسارة | $(282,809) |
| النقد والنقد المعادل | $256,500 |
| إجمالي الأصول | $5,285,196 |
| إجمالي الالتزامات | $3,236,792 |
| إجمالي حقوق المساهمين | $2,048,404 |
محفظة العقارات
تشمل المحفظة العقارية الواسعة لشركة DHC اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 ما يلي:
| نوع العقار | عدد العقارات | موقع | إجمالي الأقدام المربعة |
|---|---|---|---|
| المكتب الطبي | 368 | 36 ولاية وواشنطن العاصمة | 2,203,242 |
| المجتمعات الحية لكبار السن | 119 | مواقع مختلفة | غير محدد |
| علوم الحياة | غير محدد | مواقع مختلفة | غير محدد |
التطورات الأخيرة
في ديسمبر 2023، أكملت شركة دي إتش سي طرحًا خاصًا بقيمة 940.5 مليون دولار أمريكي من السندات المضمونة الممتازة المستحقة في يناير 2026، مع عائدات صافية تبلغ حوالي 730.4 مليون دولار أمريكي. وقد تم استخدام هذه الأموال في المقام الأول لسداد الديون القائمة، وتعزيز المرونة المالية للشركة.
مشاركة المساهمين
تحتفظ شركة DHC باستراتيجية مشاركة نشطة مع مساهميها، وهو ما ينعكس في توزيعاتها النقدية ربع السنوية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت الشركة عن توزيعات إجمالية تبلغ حوالي 7.2 مليون دولار أمريكي، مما يدل على التزامها بإعادة القيمة إلى المستثمرين.
اختتام محاذاة المهمة
وتماشيًا مع مهمتها، تسعى مدينة دبي الطبية باستمرار إلى تحسين الكفاءة التشغيلية لممتلكاتها وتعزيز جودة الرعاية المقدمة لسكانها، كل ذلك مع ضمان الأداء المالي المستدام.
كيف يعمل صندوق الرعاية الصحية المتنوعة (DHC).
شركة Overview
صندوق الرعاية الصحية المتنوع (DHC) هو صندوق استثمار عقاري (REIT) يركز على امتلاك وإدارة العقارات المتعلقة بالرعاية الصحية في جميع أنحاء الولايات المتحدة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت شركة DHC تمتلك إجمالي 368 عقارًا، بقيمة دفترية إجمالية تبلغ حوالي 7.2 مليار دولار أمريكي.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة دي إتش سي عن إجمالي إيرادات قدرها 1,115.8 مليون دولار أمريكي، بزيادة كبيرة من 1,048.8 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وتفصيل الإيرادات كما يلي:
| مصدر الإيرادات | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| دخل الإيجار | $187,155 | $191,201 |
| رسوم وخدمات المقيمين | $928,653 | $857,572 |
| إجمالي الإيرادات | $1,115,808 | $1,048,773 |
النفقات والخسائر
تكبدت شركة DHC إجمالي نفقات قدرها 1,200.5 مليون دولار أمريكي لنفس فترة التسعة أشهر، مما أدى إلى خسارة صافية قدرها 282.8 مليون دولار أمريكي مقارنة بخسارة قدرها 191.0 مليون دولار أمريكي في عام 2023. ويتضمن توزيع النفقات ما يلي:
| نوع المصاريف | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| مصاريف تشغيل العقار | $921,366 | $870,740 |
| الاستهلاك والإطفاء | $207,449 | $200,430 |
| العامة والإدارية | $27,763 | $20,111 |
| انخفاض قيمة الأصول | $41,718 | $18,380 |
| إجمالي النفقات | $1,200,539 | $1,119,473 |
هيكل الديون
تشمل التزامات ديون شركة دي إتش سي اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 ما يلي:
- 2.0 مليار دولار من السندات الممتازة غير المضمونة
- 940.5 مليون دولار في الأوراق المالية المضمونة
- 127.9 مليون دولار من سندات الرهن العقاري المضمونة بتسعة عقارات
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى DHC مبلغ 256.5 مليون دولار نقدًا وما يعادله. نفذت الشركة قرضًا عقاريًا بسعر فائدة ثابت بقيمة 120.0 مليون دولار في مايو 2024، ويستحق في يونيو 2034، بمعدل فائدة سنوي قدره 6.864%.
تكوين المحفظة
تكوين محفظة العقارات لشركة DHC هو كما يلي:
| نوع العقار | عدد العقارات | إجمالي الأقدام المربعة أو الوحدات | إجمالي القيمة الدفترية (بالآلاف) |
|---|---|---|---|
| المكتب الطبي وعلوم الحياة | 99 | 8,192,077 قدم مربع | $2,183,759 |
| المحفظة التشغيلية لإسكان كبار السن (SHOP) | 232 | 25,152 وحدة | $4,584,255 |
| مجتمعات المعيشة لكبار السن المؤجرة من Triple Net | 27 | 2062 وحدة | $201,392 |
| مراكز العافية | 10 | 812,000 قدم مربع | $204,494 |
| المجموع | 368 | - | $7,173,900 |
معدلات الإشغال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت معدلات الإشغال عبر مختلف القطاعات على النحو التالي:
| نوع العقار | معدل الإشغال |
|---|---|
| المكتب الطبي ومحفظة علوم الحياة | 80.8% |
| المحفظة التشغيلية لإسكان كبار السن (SHOP) | 79.4% |
| مجتمعات المعيشة لكبار السن المؤجرة من Triple Net | 100.0% |
| مراكز العافية | 100.0% |
تحليل التدفق النقدي
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ التدفق النقدي لشركة دي إتش سي من الأنشطة التشغيلية 94.0 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 17.7 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. بيان التدفق النقدي هو كما يلي:
| مصدر التدفق النقدي | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية | $94,028 | $17,692 |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | ($120,882) | ($150,846) |
| صافي النقد المقدم من أنشطة التمويل | $41,293 | ($276,043) |
| النقد والنقد المعادل في نهاية الفترة | $261,400 | $279,105 |
معلومات الأسهم والمساهمين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة DHC 241,281,373 سهمًا قائمًا، بإجمالي حقوق المساهمين يبلغ 2,048.4 مليون دولار أمريكي. وبلغ صافي الدخل التراكمي 1,495.5 مليون دولار، وبلغت التوزيعات التراكمية (4,069.5) مليون دولار.
كيف تجني مؤسسة الرعاية الصحية المتنوعة (DHC) الأموال
Overview من تدفقات الإيرادات
يحقق صندوق الرعاية الصحية المتنوعة (DHC) إيرادات بشكل أساسي من خلال قطاعين رئيسيين: المكتب الطبي ومحفظة علوم الحياة، ومحفظة تشغيل الإسكان لكبار السن (SHOP). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت DHC عن إجمالي إيرادات قدرها 1,115,808,000 دولار أمريكي.
| مصدر الإيرادات | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| دخل الإيجار | $187,155 |
| رسوم وخدمات المقيمين | $928,653 |
| دخل آخر | $25,550 |
| إجمالي الإيرادات | $1,115,808 |
المكتب الطبي ومحفظة علوم الحياة
يشتمل المكتب الطبي ومحفظة علوم الحياة في DHC على 90 عقارًا بمساحة إجمالية تبلغ 7,287,000. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ معدل الإشغال 87.8%، بانخفاض عن 93.7% في العام السابق. حقق هذا القطاع إيرادات إيجارية قدرها 161.605.000 دولار أمريكي للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024.
| المقاييس | كمية |
|---|---|
| إجمالي الخصائص | 90 |
| إجمالي الأقدام المربعة | 7,287,000 |
| معدل الإشغال | 87.8% |
| دخل الإيجار (9 أشهر 2024) | $161,605,000 |
محفظة تشغيل الإسكان لكبار السن (SHOP)
يعد قطاع SHOP مساهمًا كبيرًا في إيرادات DHC، حيث حقق 928,653,000 دولارًا أمريكيًا من رسوم وخدمات المقيمين خلال نفس الفترة. يقوم هذا القطاع بتشغيل 232 عقارًا بمتوسط إشغال 79.1% اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024.
| المقاييس | كمية |
|---|---|
| إجمالي الخصائص | 232 |
| عدد الوحدات | 25,152 |
| معدل الإشغال | 79.1% |
| متوسط السعر الشهري | $5,175 |
| رسوم وخدمات المقيمين (9 أشهر 2024) | $928,653,000 |
المصروفات وصافي دخل التشغيل (NOI)
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي مصاريف شركة دي إتش سي 1,200,539,000 دولار أمريكي، والتي تشمل مصاريف تشغيل الممتلكات والاستهلاك والإطفاء. بلغ إجمالي صافي دخل التشغيل (NOI) لهذه الفترة 194,442,000 دولارًا أمريكيًا.
| نوع المصاريف | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| مصاريف تشغيل العقار | $921,366 |
| الاستهلاك والإطفاء | $207,449 |
| العامة والإدارية | $27,763 |
| إجمالي النفقات | $1,200,539 |
| إجمالي أمة الإسلام | $194,442 |
الديون والوضع المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة DHC إجمالي مطلوبات قدرها 3,236,792,000 دولار أمريكي وإجمالي أصول بقيمة 5,285,196,000 دولار أمريكي. نفذت الشركة قرضًا عقاريًا بقيمة 120 مليون دولار في مايو 2024، بضمان ثمانية مكاتب طبية وعقارات لعلوم الحياة، بمعدل فائدة 6.864%.
| المقياس المالي | المبلغ (بالآلاف) |
|---|---|
| إجمالي الأصول | $5,285,196 |
| إجمالي الالتزامات | $3,236,792 |
| النقد والنقد المعادل | $256,500 |
| مبلغ القرض العقاري | $120,000 |
| سعر الفائدة على الرهن العقاري | 6.864% |
Diversified Healthcare Trust (DHC) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Diversified Healthcare Trust (DHC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Diversified Healthcare Trust (DHC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Diversified Healthcare Trust (DHC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.