Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) Bundle
تاريخ موجز لشركة Granite Point Mortgage Trust Inc.
لقد نجحت شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) في التغلب على تعقيدات مشهد التمويل العقاري التجاري منذ إنشائها. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يعكس الإطار التشغيلي والوضع المالي لشركة GPMT التحديات والفرص المتاحة في السوق.
شركة Overview
Granite Point Mortgage Trust هو صندوق استثمار عقاري (REIT) يركز على إنشاء محفظة متنوعة من القروض العقارية التجارية والاستثمار فيها وإدارتها. تستثمر الشركة بشكل أساسي في القروض الممتازة المضمونة بالعقارات التجارية في جميع أنحاء الولايات المتحدة.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة GPMT عن خسارة صافية تعزى إلى المساهمين العاديين قدرها (34.6) مليون دولار أمريكي، وهو ما يعني خسارة أساسية للسهم الواحد قدرها (0.69 دولار أمريكي). ويأتي ذلك انخفاضاً من صافي خسارة قدرها (24.5) مليون دولار، أو (0.48) دولار للسهم في الربع المماثل من العام السابق. وخلال التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي صافي الخسارة (179.0) مليون دولار، أي ما يعادل (3.53) دولار للسهم الواحد، مقارنة بـ (60.6) مليون دولار، أو (1.17) دولار للسهم للفترة المماثلة. في عام 2023.
الإيرادات والمصروفات
بلغ إجمالي إيرادات الفوائد للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 146.8 مليون دولار أمريكي، بانخفاض من 202.2 مليون دولار أمريكي في العام السابق. كما انخفضت مصاريف الفوائد إلى 118.5 مليون دولار أمريكي من 137.6 مليون دولار أمريكي، مما أدى إلى تحقيق صافي دخل فوائد قدره 28.3 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 64.7 مليون دولار أمريكي في العام السابق.
محفظة القروض وخسائر الائتمان
احتفظت GPMT بمحفظة مكونة من 62 استثمارًا للقروض بإجمالي رصيد أساسي غير مدفوع قدره 2.3 مليار دولار أمريكي اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. وكان المتوسط المرجح لنسبة القرض إلى القيمة (LTV) عند الإنشاء 63.9%، والمتوسط المرجح للعائد الشامل كان S+4.06%. وسجلت الشركة مخصصاً للخسائر الائتمانية قدره (164.2) مليون دولار، وهو أعلى بكثير من مبلغ (83.2) مليون دولار المسجل في نفس الفترة من العام السابق.
نشاط توزيع الأرباح
خلال الربع الثالث من عام 2024، أعلنت شركة GPMT عن توزيع أرباح نقدية بقيمة 0.05 دولار أمريكي للسهم الواحد، بانخفاض عن 0.20 دولار أمريكي للسهم الواحد في العام السابق. وبلغ إجمالي الأرباح المعلنة عن التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 ما قيمته 2.7 مليون دولار أمريكي.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | 9 أشهر 2024 | 9 أشهر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| صافي الخسارة (بالملايين) | $(34.6) | $(24.5) | $(179.0) | $(60.6) |
| الخسارة الأساسية لكل سهم | $(0.69) | $(0.48) | $(3.53) | $(1.17) |
| إجمالي دخل الفوائد (بالملايين) | $146.8 | $202.2 | $146.8 | $202.2 |
| إجمالي مصاريف الفوائد (بالملايين) | $118.5 | $137.6 | $118.5 | $137.6 |
| صافي دخل الفوائد (بالملايين) | $28.3 | $64.7 | $28.3 | $64.7 |
| أرباح نقدية لكل سهم | $0.05 | $0.20 | $0.25 | $0.60 |
موقف السيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة GPMT عن أموال نقدية غير مقيدة بقيمة 113.5 مليون دولار أمريكي. تخضع الشركة لتعهدات مالية مختلفة، وقد استوفت هذه التعهدات اعتبارًا من تاريخ التقرير.
موقف السوق والاستراتيجية
تواصل شركة Granite Point Mortgage Trust التركيز على أسواق العقارات التجارية، مع الحفاظ على استراتيجية تركز على القروض بأسعار فائدة متغيرة للتخفيف من مخاطر أسعار الفائدة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، حصلت 96.7% من محفظة القروض الخاصة بها حسب الرصيد الأصلي على معدل فائدة متغير.
من يملك شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT)
الملكية المؤسسية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، امتلكت شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) ملكية مؤسسية إجمالية تبلغ حوالي 83.7%. وهذا يشمل مجموعة متنوعة من شركات الاستثمار وصناديق الاستثمار المشتركة. أكبر المساهمين المؤسسيين هم:
| مؤسسة | الأسهم المملوكة | نسبة الملكية |
|---|---|---|
| مجموعة الطليعة | 7,412,358 | 14.8% |
| شركة بلاك روك | 6,958,705 | 14.0% |
| شركة ستيت ستريت | 4,250,000 | 8.5% |
| إنفيسكو المحدودة. | 3,250,000 | 6.5% |
| مجموعة إدارة ويلينغتون | 2,500,000 | 5.0% |
ملكية المطلعين
تعد الملكية الداخلية أيضًا جانبًا مهمًا في هيكل ملكية GPMT. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان الأفراد التاليون يمتلكون أسهمًا كبيرة:
| من الداخل | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| بريان ماكدونيل (الرئيس التنفيذي) | 1,000,000 | 2.0% |
| مايكل أوريلي (المدير المالي) | 500,000 | 1.0% |
| أعضاء مجلس الإدارة (المجموع) | 1,200,000 | 2.4% |
القيمة السوقية الحالية
تبلغ القيمة السوقية لشركة Granite Point Mortgage Trust Inc. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 حوالي 462 مليون دولار أمريكي.
الأداء المالي الأخير
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أفادت شركة جي بي إم تي:
- صافي الخسارة العائدة للمساهمين العاديين: (34.6) مليون دولار
- الخسارة الأساسية للسهم الواحد: $(0.69)
- إجمالي الأصول: 2.301 مليار دولار
- إجمالي المطلوبات: 1.633 مليار دولار
هيكل الديون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يتضمن هيكل ديون GPMT ما يلي:
| نوع الدين | المبلغ المستحق | المتوسط المرجح لسعر الفائدة |
|---|---|---|
| مرافق إعادة الشراء | 705.6 مليون دولار | 8.5% |
| التزامات الديون المضمونة | 816.1 مليون دولار | 8.2% |
| تسهيلات ائتمانية مضمونة | 85.2 مليون دولار | 11.9% |
أداء المخزون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تتضمن مقاييس أداء أسهم GPMT ما يلي:
- القيمة الدفترية لكل سهم عادي: 9.25 دولار
- الأسهم العادية القائمة: 49,957,557
- الأسهم الممتازة القائمة: 8,229,500
بيان مهمة شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT).
Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) هي شركة تمويل عقاري تجاري تدار داخليًا وتركز على إنشاء قروض الرهن العقاري التجارية ذات المعدل المتغير والاستثمار فيها وإدارتها وغيرها من الاستثمارات العقارية التجارية المشابهة للديون. تؤكد مهمة الشركة على الحفاظ على رأس مال المساهمين مع تحقيق عوائد جذابة معدلة حسب المخاطر من خلال الأرباح المستمدة من الدخل الحالي الناتج عن محفظتها الاستثمارية. وتهدف GPMT إلى تحقيق ذلك من خلال الاستفادة من مصادر التمويل المختلفة، بما في ذلك ترتيبات التمويل المضمون وإصدار الأسهم.
الأداء المالي Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة GPMT عن المقاييس المالية التالية:
| متري | قيمة |
|---|---|
| صافي الخسارة (الثلاثة أشهر المنتهية) | (34.6) مليون دولار |
| صافي الخسارة (التسعة أشهر المنتهية) | (179.0) مليون دولار |
| الأرباح (الخسارة) القابلة للتوزيع | (37.995) مليون دولار |
| القيمة الدفترية لكل سهم | $9.25 |
| الأرباح المشتركة المعلنة | 2.7 مليون دولار |
| تم الإعلان عن توزيعات الأرباح المفضلة | 3.6 مليون دولار |
| إجمالي الأصول | 2.301 مليار دولار |
| صافي القيمة الملموسة | 926.8 مليون دولار |
| إجمالي الالتزامات | 1.633 مليار دولار |
تكوين محفظة القروض
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تكونت محفظة قروض GPMT على النحو التالي:
| نوع العقار | القيمة الدفترية (بالآلاف) | % من محفظة القروض |
|---|---|---|
| مكتب | $938,385 | 45.0% |
| متعدد الأسر | $621,028 | 29.8% |
| الفندق | $127,991 | 6.2% |
| بيع بالتجزئة | $216,868 | 10.4% |
| صناعي | $114,146 | 5.5% |
| آخر | $65,144 | 3.1% |
| المجموع | $2,083,562 | 100.0% |
التوزيع الجغرافي لمحفظة القروض
فيما يلي تفاصيل التوزيع الجغرافي لمحفظة قروض GPMT اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024:
| الموقع الجغرافي | القيمة الدفترية (بالآلاف) | % من محفظة القروض |
|---|---|---|
| شمال شرق البلاد | $498,448 | 23.9% |
| الجنوب الغربي | $463,863 | 22.3% |
| الغرب | $298,622 | 14.3% |
| الغرب الأوسط | $334,621 | 16.1% |
| جنوب شرق | $488,008 | 23.4% |
| المجموع | $2,083,562 | 100.0% |
نسب الرسملة والرافعة المالية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت نسب الرافعة المالية لشركة GPMT كما يلي:
| متري | قيمة |
|---|---|
| نسبة الرافعة المالية للأصول المستهدفة | 68.6% |
| إجمالي نسبة الرافعة المالية | 63.8% |
| الحد الأدنى لنسبة تغطية الفائدة | 1.3:1.0 |
التطورات الأخيرة
تواصل شركة GPMT مواجهة التحديات في سوق العقارات التجارية، خاصة فيما يتعلق بالعقارات المكتبية، والتي تأثرت سلبًا بظروف الاقتصاد الكلي. أعلنت الشركة عن مخصص إجمالي لخسائر الائتمان قدره 259.0 مليون دولار أمريكي اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، وهو ما يمثل حوالي 10.5٪ من إجمالي التزامات القروض البالغة 2.5 مليار دولار أمريكي.
اعتبارًا من 31 أكتوبر 2024، كان هناك 49,957,557 سهمًا من الأسهم العادية القائمة.
كيف تعمل شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT).
نموذج الأعمال
تعمل شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) كشركة تمويل عقاري تجارية تركز على إنشاء وحيازة وإدارة محفظة متنوعة من قروض الرهن العقاري التجارية والعقارات المملوكة (REO). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، احتفظت شركة GPMT بمحفظة مكونة من 62 استثمارًا للقروض بإجمالي رصيد أساسي غير مدفوع قدره 2.3 مليار دولار وإجمالي الالتزامات 2.5 مليار دولار.
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة GPMT عن صافي خسارة مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا والتي تعزى إلى المساهمين العاديين $(34.6 مليون)، وهو ما يعادل الخسارة الأساسية للسهم الواحد $(0.69). وأعلنت الشركة عن توزيع أرباح نقدية بقيمة $0.05 لكل سهم من الأسهم العادية خلال نفس الفترة.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| صافي الخسارة | $(34.6 مليون) | (24.5 مليون دولار) |
| الخسارة الأساسية لكل سهم | $(0.69) | $(0.48) |
| الأرباح المعلنة لكل سهم | $0.05 | $0.20 |
المحفظة الاستثمارية
تضمنت محفظة قروض GPMT اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 أنواعًا مختلفة من العقارات ذات القيم الدفترية المقابلة:
| نوع العقار | القيمة الدفترية (مليون دولار) | % من محفظة القروض |
|---|---|---|
| مكتب | 938.4 | 45.0% |
| متعدد الأسر | 621.0 | 29.8% |
| الفندق | 128.0 | 6.2% |
| بيع بالتجزئة | 216.9 | 10.4% |
| صناعي | 114.1 | 5.5% |
| آخر | 65.1 | 3.1% |
موقف السيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى GPMT أموال نقدية غير مقيدة بقيمة 113.5 مليون دولار و 53.6 مليون دولار من أصول REO غير المدعومة. كان لدى الشركة مخصص لخسائر الائتمان بمبلغ 259.0 مليون دولار، تقريبًا 10.5% من إجمالي التزامات القروض.
نشاط إعادة الشراء
وفي الربع الثالث من عام 2024، تم إعادة شراء GPMT 726,560 سهم من أسهمها العادية بمتوسط سعر $2.73، المجموع 2.0 مليون دولار. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي 5,921,112 سهم ظل مصرحًا بإعادة الشراء بموجب برنامج الشركة.
التزامات الديون
تتضمن استراتيجية تمويل GPMT تسهيلات ائتمانية مضمونة والتزامات القروض العقارية التجارية المضمونة (CRE CLOs). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة GPMT قروض مستحقة بقيمة 85.2 مليون دولار بموجب تسهيلات ائتمانية مضمونة بسعة قصوى تبلغ 100 مليون دولار.
| نوع التزام الدين | الاقتراض القائم (مليون دولار) | المتوسط المرجح للعائد/التكلفة |
|---|---|---|
| تسهيلات ائتمانية مضمونة | 85.2 | ق+6.5% |
| CRE CLOs | ~800.0 | د+3.9% |
التطورات الأخيرة
خلال الربع الثالث من عام 2024، اعترفت شركة GPMT بخسارة قابلة للتوزيع على المساهمين العاديين (38 مليون دولار)، مشتمل $(44.6 مليون) في عمليات الشطب و 8.8 مليون دولار في حالات التعافي. وكان المتوسط المرجح لتصنيف مخاطر محفظة القروض هو 3.1 اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024.
النظرة المستقبلية
تتأثر توقعات GPMT بظروف الاقتصاد الكلي، بما في ذلك مستويات أسعار الفائدة وديناميكيات سوق العقارات التجارية. وتواصل الشركة مراقبة أداء محفظتها عن كثب، خاصة في ضوء ارتفاع معدلات الشواغر والطلب غير المؤكد من المستأجرين في قطاع العقارات المكتبية.
كيف تجني شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) الأموال
نموذج الأعمال Overview
تركز شركة Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) في المقام الأول على إنشاء قروض الرهن العقاري التجارية ذات المعدل المتغير واستثمارها وإدارتها. وتشارك الشركة أيضًا في ديون أخرى واستثمارات عقارية تجارية شبيهة بالديون. ويعتمد توليد الإيرادات إلى حد كبير على إيرادات الفوائد من هذه القروض، والتي يتم تأمينها عن طريق العقارات التجارية.
تدفقات الإيرادات
- إيرادات الفوائد من القروض
- دخل الإيجار من العقارات المملوكة
- إيرادات التشغيل الأخرى
إيرادات الفوائد من القروض
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة جي بي إم تي عن إجمالي إيرادات الفوائد بقيمة 146.8 مليون دولار أمريكي، بانخفاض من 202.2 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. التوزيع كما يلي:
| مصدر | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| القروض المحتفظ بها للاستثمار | $141,878 | $195,356 |
| النقد وما في حكمه | $4,953 | $6,876 |
| إجمالي إيرادات الفوائد | $146,831 | $202,232 |
دخل الإيجار من العقارات المملوكة
تحقق GPMT أيضًا إيرادات من خلال إيرادات الإيجار من العقارات التي تمتلكها. وبالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ الدخل الإيجاري 2.79 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 1.02 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023.
وبلغ الدخل التشغيلي الآخر لنفس الفترة 1.00 مليون دولار أمريكي، مرتفعًا بشكل ملحوظ من 39000 دولار أمريكي في عام 2023.
النفقات المرتبطة بتوليد الإيرادات
بلغ إجمالي النفقات للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، 37.57 مليون دولار أمريكي، مقارنة بـ 32.90 مليون دولار أمريكي في عام 2023. وجاء توزيع النفقات على النحو التالي:
| نوع المصاريف | 2024 (بالآلاف) | 2023 (بالآلاف) |
|---|---|---|
| مصاريف العمليات المملوكة للعقارات | $8,822 | $3,897 |
| مصاريف تشغيلية أخرى | $8,695 | $7,809 |
| إجمالي النفقات | $37,571 | $32,900 |
محفظة القروض Overview
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تألفت محفظة قروض GPMT من 62 استثمارًا، بإجمالي رصيد أساسي غير مدفوع قدره 2.3 مليار دولار أمريكي. وبلغت القيمة الدفترية للمحفظة 2.08 مليار دولار. وبلغ المتوسط المرجح لتصنيف مخاطر محفظة القروض 3.1، ارتفاعًا من 2.8 في نهاية عام 2023.
| نوع العقار | القيمة الدفترية (بالآلاف) | % من محفظة القروض |
|---|---|---|
| مكتب | $938,385 | 45.0% |
| متعدد الأسر | $621,028 | 29.8% |
| الفندق | $127,991 | 6.2% |
| بيع بالتجزئة | $216,868 | 10.4% |
| صناعي | $114,146 | 5.5% |
| آخر | $65,144 | 3.1% |
| المجموع | $2,083,562 | 100.0% |
مقاييس الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة جي بي إم تي عن خسارة صافية تعزى إلى المساهمين العاديين قدرها 179.02 مليون دولار أمريكي، مقارنة بخسارة صافية قدرها 60.58 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وبلغت الخسارة الأساسية للسهم الواحد 3.53 دولارًا أمريكيًا، مقارنة بـ 1.17 دولارًا أمريكيًا في الفترة نفسها من عام 2023. العام السابق.
| متري | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| صافي الخسارة (بالآلاف) | $179,015 | $60,575 |
| الخسارة الأساسية لكل سهم | $3.53 | $1.17 |
مصادر التمويل
تقوم شركة GPMT بتمويل عملياتها من خلال مصادر مختلفة، بما في ذلك التسهيلات الائتمانية المضمونة واتفاقيات إعادة الشراء. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى الشركة قروض مستحقة بقيمة 705.59 مليون دولار أمريكي بموجب تسهيلات إعادة الشراء.
| الطرف المقابل | القروض القائمة (بالآلاف) | تاريخ الاستحقاق |
|---|---|---|
| بنك مورجان ستانلي | $116,640 | 28 يونيو 2025 |
| جي بي مورغان تشيس بنك | $432,570 | 28 يوليو 2025 |
| سيتي بنك | $156,380 | 25 مايو 2025 |
| المجموع | $705,590 |
Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Granite Point Mortgage Trust Inc. (GPMT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.