LivePerson, Inc. (LPSN) finanzielle Gesundheit aufbrechen: Schlüsselerkenntnisse für Investoren

Verständnis von LivePerson, Inc. (LPSN) Einnahmequellenströmen

Verständnis der Einnahmequellen von LivePerson, Inc.

LivePerson, Inc. erzielt hauptsächlich Einnahmen durch seine gehosteten Dienstleistungen und professionellen Dienstleistungen. Die Aufschlüsselung seiner Einnahmequellen für die neun Monate, die am 30. September 2024 endete, lautet wie folgt:

Mit den folgenden historischen Trends hat der Umsatzwachstumsrate des Jahresversorgungswachstums einen Rückgang gezeigt:

Der Beitrag verschiedener Geschäftssegmente zu Gesamteinnahmen weist auf eine erhebliche Auswirkung der gehosteten Dienstleistungen hin, die um 52,9 Mio. USD zurückging, hauptsächlich aufgrund von Kundenstornierungen und Downsells. Professionelle Dienstleistungen verzeichneten im gleichen Zeitraum einen Rückgang von 14,3 Millionen US -Dollar.

In Bezug auf wesentliche Änderungen der Einnahmequellen trug die Veräußerung des Wildhealth -Geschäfts im Juni 2024 und das Kasamba -Geschäft im März 2023 zu den Umsatzrückgängen bei. Der Einnahmen aus Wildhealth betrug in den neun Monaten, die am 30. September 2023 endete, 12,3 Millionen US -Dollar und die Einnahmen aus Kasamba im gleichen Zeitraum 7,2 Millionen US -Dollar.

Durch die Analyse der Umsatztrends ist klar, dass das Unternehmen vor Herausforderungen bei der Aufrechterhaltung seines Umsatzniveaus steht, was für die Bewertung seiner finanziellen Gesundheit von entscheidender Bedeutung ist.

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von LivePerson, Inc. (LPSN)

Ein tiefes Eintauchen in die Rentabilität von LivePerson, Inc.

Bruttogewinnmarge: Für die neun Monate am 30. September 2024 war der Bruttogewinn 164,1 Millionen US -Dollar, was zu einer groben Gewinnspanne von führt 68.5% im Vergleich zu 66.7% Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Betriebsgewinnmarge: Der Betriebsverlust für die neun Monate am 30. September 2024 war 82,2 Millionen US -Dollar, was zu einer operativen Gewinnspanne von führt -34.3% im Vergleich zu -23.0% für die neun Monate am 30. September 2023.

Nettogewinnmarge: Der Nettoverlust für die neun Monate am 30. September 2024 war 22,1 Millionen US -Dollar, übersetzt zu einer Nettogewinnmarge von -9.2%, im Vergleich zu -19.5% Für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023.

Trends in der Rentabilität im Laufe der Zeit

Im vergangenen Jahr gab es einen spürbaren Trend bei den Rentabilitätsmetriken:

• Bruttogewinnmarge: Erhöht von 66.7% im Jahr 2023 bis 68.5% im Jahr 2024.
• Betriebsgewinnmarge: Abgenommen von -23.0% im Jahr 2023 bis -34.3% im Jahr 2024.
• Nettogewinnmarge: Verbessert von -19.5% im Jahr 2023 bis -9.2% im Jahr 2024.

Vergleich der Rentabilitätsquoten mit der Industrie -Durchschnittswerte

Die Rentabilitätsquoten des Unternehmens im Vergleich zur Branchen -Durchschnittswerte sind wie folgt:

Analyse der Betriebseffizienz

Betriebseffizienz kann durch Kostenmanagement und Bruttomarge -Trends bewertet werden:

• Umsatzkosten: Verringert durch 27% Zu 75,2 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 von 103,0 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.
• Verkaufs- und Marketingkosten: Verringert durch 15% Zu 79,4 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 93,3 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.
• Allgemeine und Verwaltungskosten: Verringert durch 9% Zu 63,9 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 von 70,1 Millionen US -Dollar im Jahr 2023.

Die Verbesserungen der Bruttogewinnmarge weisen trotz der Gesamtverluste auf ein effektives Kostenmanagement und die betrieblichen Effizienz auf. Der Rückgang sowohl des Vertriebs und des Marketings als auch der allgemeinen und administrativen Ausgaben weist auf einen strategischen Fokus auf die Reduzierung der Kosten hin und weist gleichzeitig die Rentabilität auf.

Schuld vs. Eigenkapital: Wie LivePerson, Inc. (LPSN) sein Wachstum finanziert

Schulden vs. Eigenkapital: Wie LivePerson, Inc. sein Wachstum finanziert

Schuldenniveaus:

Ab dem 30. September 2024 verzeichnete LivePerson, Inc. die gesamte langfristige Schulden von ungefähr 470,3 Millionen US -Dollar und aktuelle Verbindlichkeiten von 168,5 Millionen US -Dollar, einschließlich Finanzierungsmietverträgen und anderen kurzfristigen Verpflichtungen.

Verschuldungsquote: Verschuldung:

Das Verschuldungsquoten des Unternehmens beträgt ungefähr ungefähr 10.24 Ab dem 30. September 2024. Dies ist signifikant höher als der Branchendurchschnitt, der typischerweise zwischen sich liegt 0.5 Zu 1.5 Für Technologieunternehmen.

Jüngste Schuld -Emissionen und Kreditratings:

Im Juni 2024 gab LivePerson aus 150 Millionen Dollar in aggregierter Hauptbetrag von 2029 Notizen, die enthielten 100 Millionen Dollar gegen bestehende 2026 -Notizen ausgetauscht. Das Unternehmen erkannte auch a 73,1 Millionen US -Dollar Gewinnen Sie beim Löschen seiner 2026 -Notizen. Zum 30. September 2024 hält das Unternehmen ein Kreditrating bei, das aufgrund seiner erheblichen Schuldenbelastung und laufenden Betriebsverluste ein höheres Risiko darstellt.

Ausgleich von Fremdfinanzierungen und Eigenkapitalfinanzierungen:

LivePerson hat sich in der Vergangenheit sowohl auf Schulden als auch auf Eigenkapitalfinanzierung verlassen, um sein Wachstum zu unterstützen. In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen Nettogeld, die für Finanzierungsaktivitäten insgesamt verwendet wurden 34,9 Millionen US -Dollar, vor allem aufgrund der Rückzahlung von 72,5 Millionen US -Dollar im Jahr 2024 Notizen. Das Unternehmen hat ebenfalls ausgegeben 50 Millionen Dollar In neuen 2029 Notizen.

Bewertung der Liquidität von LivePerson, Inc. (LPSN)

Bewertung der Liquidität und Solvenz

Stromverhältnis: Ab dem 30. September 2024 belief sich das aktuelle Vermögen auf rund 168,5 Mio. USD, während die derzeitigen Verbindlichkeiten bei 168,5 Millionen US Stromverhältnis von 1,00.

Schnellverhältnis: Die schnellen Vermögenswerte, die das Inventar ausschließen, beliefen sich auf 168,5 Millionen US -Dollar, was zu a führte Schnellverhältnis von 1,00 sowie.

Betriebskapitaltrends

Das Betriebskapital, das als aktuelles Vermögen abzüglich der aktuellen Verbindlichkeiten berechnet wurde, zeigt einen Saldo von $0 Zum 30. September 2024. Dies zeigt eine neutrale Position ohne überschüssige Liquidität für den sofortigen Betriebsbedarf an.

Cashflow Overview

Die konzertierten konsolidierten Aussagen von Cashflows für die neun Monate, die am 30. September 2024 und 2023 endeten, sind nachstehend aufgeführt:

Liquiditätsprobleme und Stärken

Zum 30. September 2024 hatte das Unternehmen ungefähr ungefähr 142,1 Millionen US -Dollar In Bargeld und Bargeldäquivalenten ein signifikanter Rückgang von ungefähr ungefähr 70,8 Millionen US -Dollar Ab Anfang des Jahres. Diese Reduzierung war in erster Linie auf die vollständige Rückzahlung der 72,5 Millionen US -Dollar 2024 Notizen und andere operative Ausgaben.

Das Unternehmen ist verpflichtet, einen Mindestgeldbilanz von Bargeld aufrechtzuerhalten 60 Millionen Dollar Im Rahmen der Finanzbündnisse verbunden mit seinen 2029 -Notizen. Diese Anforderung unterstreicht die Notwendigkeit einer sorgfältigen Cash -Management, die sich in Zukunft befindet.

Zusätzlich erreichte das akkumulierte Defizit ungefähr 879,1 Millionen US -Dollar Bis zum 30. September 2024, der die anhaltenden Herausforderungen bei der Erreichung der Rentabilität widerspiegelt.

Die Fähigkeit des Unternehmens, einen positiven Cashflow aus dem Betrieb zu generieren 12 Millionen Dollar Wird für den aktuellen Zeitraum für Betriebsaktivitäten verwendet, eine bemerkenswerte Verbesserung im Vergleich zum Vorjahr.

Ist LivePerson, Inc. (LPSN) überbewertet oder unterbewertet?

Bewertungsanalyse

Um festzustellen, ob das Unternehmen überbewertet oder unterbewertet ist, analysieren wir wichtige Bewertungsmetriken, einschließlich Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E), Preis-zu-Bücher (P/B) und Unternehmenswert zu Ebbitda (EV/EBITDA) ) Verhältnisse.

Preis-Leistungs-Verhältnis (P/E)

Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen Nettoverlust von 22,1 Millionen US -Dollar, was zu einem Nettoverlust pro Aktie von führt $(0.25) Für die neun Monate am 30. September 2024. Daher ist das P/E -Verhältnis aufgrund des Verlusts nicht anwendbar.

Preis-zu-Buch (P/B) Verhältnis

Der Buchwert zum 30. September 2024 wird wie folgt berechnet:

• Gesamtvermögen: 478,8 Millionen US -Dollar
• Gesamtverbindlichkeiten: 1,4 Milliarden US -Dollar
• Buchwert: $ 921,9 Millionen) (Angesammeltes Defizit)

Angesichts des negativen Buchwerts ist das P/B -Verhältnis ebenfalls nicht anwendbar.

Enterprise Value-to-Ebbitda (EV/EBITDA) -Verhältnis

Für die neun Monate am 30. September 2024 wird EBITDA wie folgt berechnet:

• Nettoverlust: $ 22,1 Millionen)
• Hinzufügen: Zinsaufwand: 3,7 Millionen US -Dollar
• Hinzufügen: Abschreibungen und Amortisation: 34,8 Millionen US -Dollar

Somit ist EBITDA zu 16,4 Millionen US -Dollar. Der als Marktkapitalisierung und Schulden abzüglich Bargeld berechnete Unternehmenswert beträgt:

• Marktkapitalisierung (geschätzt): 84,9 Millionen US -Dollar
• Gesamtverschuldung: 235,0 Millionen US -Dollar
• Kasse: 142,1 Millionen US -Dollar

Folglich ist der Unternehmenswert 177,8 Millionen US -Dollar. Daher beträgt das EV/EBITDA -Verhältnis:

EV / EBITDA = 177,8 Mio. USD / 16,4 Mio. USD = 10,83 USD

Aktienkurstrends

In den letzten 12 Monaten schwankte der Aktienkurs wie folgt:

• Vor 12 Monaten: $1.60
• Vor 6 Monaten: $1.25
• Aktueller Preis: $0.95

Dividendenrendite- und Ausschüttungsquoten

Das Unternehmen hat keine Dividenden deklariert, was zu einer Dividendenrendite von führt 0% und ein Ausschüttungsverhältnis von 0%.

Analystenkonsens

Nach den neuesten Analystenberichten:

• Kaufen: 1
• Halten: 5
• Verkaufen: 2

Die Konsensbewertung ist größtenteils ein Hold, der den vorsichtigen Optimismus unter den Analysten hinsichtlich der zukünftigen Leistung des Unternehmens widerspiegelt.

Wichtige Risiken für LivePerson, Inc. (LPSN)

Wichtige Risiken für LivePerson, Inc.

LivePerson, Inc. arbeitet in einem wettbewerbsfähigen Umfeld, das mehrere interne und externe Risiken darstellt, die sich auf die finanzielle Gesundheit auswirken. Hier sind die primären Risikofaktoren, die identifiziert wurden:

Branchenwettbewerb

Der Konversations -KI -Markt ist sehr wettbewerbsfähig, wobei zahlreiche Akteure um Marktanteile wetteifern. Das Unternehmen wird von größeren Technologieunternehmen und Startups unter Druck gesetzt, die ähnliche Lösungen anbieten. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen Umsatzrückgang von 22% Zu 239,3 Millionen US -Dollar für die neun Monate endete von unten von 306,5 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum im Jahr 2023 kann dieser Rückgang teilweise auf einen verstärkten Wettbewerb zurückzuführen sein, der die Preisgestaltung und die Kundenbindung beeinträchtigt.

Regulatorische Veränderungen

Änderungen der Vorschriften, insbesondere in Bezug auf Datenschutz und Sicherheit, bilden erhebliche Risiken. Die Einhaltung von Gesetzen wie DSGVO in Europa und CCPA in Kalifornien kann zu erhöhten Betriebskosten führen. Das Unternehmen meldete a 33% Erhöhung der Bereitstellung von Einkommenssteuern auf 2,1 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zu 1,6 Millionen US -Dollar im Vorjahr.

Marktbedingungen

Das allgemeine wirtschaftliche Umfeld kann sich auf das Kundenbudget für Technologielösungen auswirken. Wirtschaftliche Abschwünge führen häufig zu verringerten Ausgaben für Software und Dienstleistungen. Das Unternehmen hat Kundenstornierungen und Downsells erlebt, was zu a führt 52,9 Millionen US -Dollar Rückgang der Einnahmen aus gehosteten Dienstleistungen.

Betriebsrisiken

Zu den betrieblichen Risiken gehören die Abhängigkeit von Schlüsselpersonal und die Fähigkeit, qualifizierte Mitarbeiter anzuziehen und zu halten. Die Belastung des Unternehmens verringerte sich um 4% Zu 184 Zum 30. September 2024. Die Abnutzung von Mitarbeitern kann den Betrieb stören und die Bereitstellung von Dienstleistungen beeinflussen, was zur Unzufriedenheit der Kunden beigetragen hat.

Finanzielle Risiken

LivePerson hat signifikante Verluste mit einem gemeldeten Nettoverlust von verursacht 22,1 Millionen US -Dollar für die neun Monate am 30. September 2024. Das angesammelte Defizit lag bei ungefähr 879,1 Millionen US -Dollar Ab dem gleichen Zeitpunkt, wobei die laufenden finanziellen Herausforderungen angeben, die zukünftige Investitionen und Wachstum beeinträchtigen können.

Strategische Risiken

Die Strategie des Unternehmens, sich in Richtung produktgestütztes Wachstum zu drehen, liefert möglicherweise nicht die erwarteten Ergebnisse. Strategische Veränderungen können zu temporären Umsatzrückgängen führen, wie es mit dem zu sehen ist 29% Rückgang der Vertriebs- und Marketingkosten, die auf 22,8 Millionen US -Dollar Für die drei Monate am 30. September 2024. Darüber hinaus gingen die Umsatzbindung für Unternehmen und Kunden mittelmarkt auf 79%, deutlich unter dem Zielbereich von 105% bis 115%.

Minderungsstrategien

Um diese Risiken zu beheben, hat LivePerson verschiedene Minderungsstrategien implementiert, darunter:

• Verbesserung der Kundenerfolgsinitiativen zur Verbesserung der Retentionsraten und zur Verringerung der Abweichung.
• Investitionen in Konformitäts- und Datensicherheitsmaßnahmen zur Anpassung an regulatorische Änderungen.
• Straffung von Betriebsvorgängen, um die Kosten zu senken und die Effizienz zu verbessern.

Finanziell Overview

Zukünftige Wachstumsaussichten für LivePerson, Inc. (LPSN)

Zukünftige Wachstumsaussichten für LivePerson, Inc.

Analyse der wichtigsten Wachstumstreiber

LivePerson, Inc. konzentriert sich auf mehrere Wachstumstreiber, die die Marktposition und die finanzielle Leistung erwarten sollen:

• Produktinnovationen: Das Unternehmen investiert weiterhin in die Verbesserung seiner Cloud -Plattform der Konversation, die hoch entwickelte Messaging -Technologien umfasst, um bessere Kundeninteraktionen zu ermöglichen.
• Markterweiterungen: Die Expansion in internationale Märkte hat vor allem in Europa und Asien Priorität, wo die Nachfrage nach KI-gesteuerten Kundenbindungslösungen zunimmt.
• Akquisitionen: Strategische Akquisitionen werden verfolgt, um die technologischen Fähigkeiten und den Kundenstamm des Unternehmens zu erweitern.

Zukünftige Umsatzwachstumsprojektionen und Gewinnschätzungen

Für das Jahr 2024 wird der Umsatz von LivePerson voraussichtlich ungefähr sein 320 Millionen US -Dollareine bescheidene Genesung von der widerspiegeln 239,3 Millionen US -Dollar Bericht für die neun Monate, die am 30. September 2024 abgelegt sind 306,5 Millionen US -Dollar Im gleichen Zeitraum von 2023. Analysten schätzen das Ergebnis je Aktie (EPS) könnten sich verbessern, wobei die Schätzungen reichen $(0.25) Zu $(0.32) für die kommenden Quartale im Vergleich zu $(0.68) in Q3 2023.

Strategische Initiativen oder Partnerschaften, die das zukünftige Wachstum vorantreiben können

LivePerson verfolgt aktiv Partnerschaften mit wichtigen Technologieunternehmen, um seine Lösungen in breitere Ökosysteme zu integrieren und die Sichtbarkeit und Adoption zu verbessern. Die Zusammenarbeit mit Unternehmen in Sektoren wie Einzelhandel und Telekommunikation wird voraussichtlich erhebliche Wachstumschancen bieten.

Wettbewerbsvorteile, die das Unternehmen auf Wachstum positionieren

Die wichtigsten Wettbewerbsvorteile für LivePerson sind:

• Robuste Technologieplattform: Die Conversational Cloud bietet einzigartige Funktionen, die sie von Wettbewerbern unterscheiden.
• Starke Kundenbeziehungen: Ein vielfältiger und loyaler Kundenbasis, einschließlich Fortune 500 -Unternehmen, bietet Stabilität und Möglichkeiten für den Aufenthalt.
• Erfahrene Führung: Ein erfahrenes Managementteam mit einer starken Erfolgsbilanz in der technischen Innovation treibt strategische Initiativen effektiv an.

Abschluss

Die Wachstumschancen für LivePerson, Inc. werden erheblich unterstützt und durch strategische Initiativen, Markterweiterung und innovative Produktentwicklung unterstützt. Mit dem Fokus auf die Verbesserung der Kundenbindung durch Technologie ist das Unternehmen gut positioniert, um aufkommende Trends in der digitalen Kommunikationslandschaft zu nutzen.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. LivePerson, Inc. (LPSN) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q2 2024 to get an in-depth view of LivePerson, Inc. (LPSN)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View LivePerson, Inc. (LPSN)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.