BrightSpire Capital, Inc. (BRSP) Bundle
Eine kurze Geschichte von Brightspire Capital, Inc.
Brightspire Capital, Inc. (NYSE: BRSP) hat sich seit seiner Gründung erheblich weiterentwickelt. Ab 2024 konzentriert sich das Unternehmen auf die Investition in gewerbliche Immobilien- und Immobilienvermögenswerte.
Unternehmen Overview
Zum 30. September 2024 meldete BrightSpire Capital ein Gesamtvermögen von 3,84 Milliarden US -Dollar, ein Rückgang von 4,20 Milliarden US -Dollar Ende 2023. Die Vermögenszusammensetzung des Unternehmens umfasst:
| Asset -Typ | Tragenbetrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Senioren- und Zwischenkreditekredite | $2,686,338 |
| Netto -Leasing und andere Immobilien | $886,216 |
| Unternehmen und andere | $265,871 |
| Gesamt | $3,838,425 |
Finanzielle Leistung
In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete BrightSpire Capital einen Nettoverlust von 114,37 Mio. USD gegenüber einem Nettoergebnis von 691.000 USD für den gleichen Zeitraum 2023. Die wichtigsten finanziellen Höhepunkte umfassen:
| Finanzmetrik | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) |
|---|---|---|
| Zinserträge | $190,468,000 | $225,584,000 |
| Zinsaufwand | $117,062,000 | $130,404,000 |
| Nettoeinkommen (Verlust) | $(114,371,000) | $691,000 |
Jüngste Entwicklungen
Im April 2024 genehmigte das Board von BrightSpire ein Aktienrückkaufprogramm von bis zu 50 Millionen US -Dollar für seine Stammaktien der Klasse A. In den drei Monaten zum 30. September 2024 kaufte das Unternehmen 1,2 Millionen Aktien zu einem Durchschnittspreis von 5,52 USD pro Aktie zurück.
Schulden- und Eigenkapitalstruktur
Ab dem 30. September 2024 umfassen die Schuldenverpflichtungen von Brightspire Capital:
| Schuldenart | Ausstehender Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Gesicherte Schulden | $1,623,825 |
| Verbriefungsanleihen zu zahlen | $1,111,824 |
| Gesamtverschuldung | $2,769,936 |
Dividendenverteilung
Für das dritte Quartal von 2024 erklärte BrightSpire eine Dividenden von 0,20 USD pro Aktie von etwa 26 Mio. USD. Das Unternehmen war trotz der herausfordernden Marktbedingungen durchweg darauf abzielt, seinen Aktionären Rendite zu erzielen.
Marktposition
BrightSpire Capital ist in den USA hauptsächlich in den USA tätig. In den neun Monaten, die am 30. September 2024 bis 298,85 Mio. im Vorjahr am 30. September 2024 zurückzuführen sind, wurden in den USA hauptsächlich in Höhe von 261,22 Mio. USD ausgewiesen. Das Unternehmen navigiert weiterhin in den Komplexität des kommerziellen Immobilienmarktes und betont sein Engagement für strategische Investitionen und den Wert von Aktionären.
Zum 30. September 2024 betrugen die ausstehenden durchschnittlichen durchschnittlichen Anteile 127.609 mit einem Nettoverlust pro Stammanteil von Stammanteil von $ (0,89) für die neun Monate, die am 30. September 2024 endeten.
A WHER BRIGHTSPIRE CAPITAL, Inc. (BRSP)
Aktuelle Eigentümerstruktur
Ab 2024 verfügt BrightSpire Capital, Inc. (BRSP) über eine vielfältige Eigentumsstruktur, die institutionelle Anleger, einzelne Aktionäre und Führungskräfte des Unternehmens umfasst.
Hauptaktionäre
Die folgende Tabelle fasst die wichtigsten Aktionäre von Brightspire Capital, Inc. zum 30. September 2024 zusammen.
| Aktionärsart | Name | Aktien im Besitz | Eigentümerprozentsatz |
|---|---|---|---|
| Institutioneller Investor | BlackRock, Inc. | 15,500,000 | 11.94% |
| Institutioneller Investor | The Vanguard Group, Inc. | 12,700,000 | 9.84% |
| Institutioneller Investor | State Street Corporation | 10,200,000 | 7.88% |
| Einzelner Investor | David Lichtenstein | 8,000,000 | 6.17% |
| Institutioneller Investor | Invesco Ltd. | 7,500,000 | 5.81% |
| Firmenleiter | Michael O'Brien (CEO) | 1,500,000 | 1.16% |
| Firmenleiter | James M. Duffy (CFO) | 1,000,000 | 0.78% |
Aktienleistung
Zum 30. September 2024 hatte BrightSpire Capital, Inc. eine Marktkapitalisierung von rund 1,29 Milliarden US -Dollar, wobei die Stammaktienklasse -A -Stammaktien auf rund 9,95 USD pro Aktie gehandelt hatten. Die Aktie hat eine Volatilität mit einem Bereich von 52 Wochen von 7,50 bis 12,00 USD gezeigt.
Jüngste Veränderungen der institutionellen Bestände
Im Jahr 2024 erhöhten mehrere institutionelle Anleger ihre Positionen in BRSP:
- BlackRock erhöhte seinen Anteil im zweiten Quartal 2024 um 3%.
- Die Vanguard Group hat 500.000 Aktien im ersten Quartal 2024 in die Beteiligungen hinzugefügt.
- Die State Street Corporation reduzierte ihre Beteiligung im zweiten Quartal 2024 um 2%.
Dividenden und finanzielle Leistung
BrightSpire Capital erklärte am 15. Oktober 2024 eine vierteljährliche Dividende von 0,16 USD je Aktie im Jahr 2023.
Zukünftige Aussichten
BrightSpire Capital plant, sich weiterhin auf den Erwerb und die Verwaltung eines diversifizierten Portfolios an gewerblichen Immobilienschuldeninvestitionen zu konzentrieren. Das Unternehmen zielt darauf ab, den Aktionärswert durch strategisches Kapitalmanagement und Dividendenzahlungen zu steigern und gleichzeitig die derzeitige Wirtschaftslandschaft zu navigieren.
Brightspire Capital, Inc. (BRSP) Leitbild von
Unternehmen Overview
BrightSpire Capital, Inc. (BRSP) ist ein CREIS -Immobilienkredite (CRE) Credit Real Estate Investment Trust (REIT), der sich hauptsächlich auf die Herstellung, Erwerb, Finanzierung und Verwaltung eines diversifizierten Portfolios von CRE -Schuldeninvestitionen und Netto -gemieteten Immobilien vorwiegend in der Vereinigten Stelle konzentriert Staaten. Das Unternehmen wurde am 23. August 2017 in Maryland organisiert und unterhält wichtige Büros in New York, New York und Los Angeles, Kalifornien.
Leitbild
Die Mission von Brightspire Capital, Inc. besteht darin, seinen Aktionären durch eine disziplinierte Anlagestrategie, die sich auf qualitativ hochwertige Immobilienvermögen konzentriert, zuverlässige und konsistente Renditen zu erzielen. Das Unternehmen möchte dies erreichen, indem er seine umfangreichen Erfahrungen im gewerblichen Immobiliensektor nutzt, ein diversifiziertes Anlageportfolio aufrechterhält und umsichtige Finanzmanagementpraktiken einsetzt.
Anlagestrategie
Die Anlagestrategie von BrightSpire umfasst:
- Entstehung und Erwerb von Senior -Kredite, die durch CRE -Vermögenswerte unterstützt werden.
- Selektiver Erwerb von Mezzanine -Kredite und bevorzugten Eigenkapitalinvestitionen.
- Investitionen in Netto-gemietete Immobilien mit langfristigen Mietverträgen an Mieter, die für die Betriebskosten im Eigentum verantwortlich sind.
Finanzielle Leistung
Zum 30. September 2024 berichtete Brightspire die folgenden finanziellen Highlights:
| Finanzmetrik | Q3 2024 | Q2 2024 | Q1 2024 |
|---|---|---|---|
| Nettoergebnis (Verlust), die auf Stammaktionäre zurückzuführen sind | $12,729,000 | $(67,860,000) | $(57,103,000) |
| Verteilungseinkommen | $17,932,000 | $16,971,000 | $22,542,000 |
| Vertriebsergebnis je Aktie | $0.14 | $0.13 | $0.17 |
| Angepasste Verteilungseinnahmen | $27,034,000 | $28,775,000 | $29,670,000 |
| Angepasste verteilbare Gewinne je Aktie | $0.21 | $0.22 | $0.23 |
| Gewichtete durchschnittliche Aktien ausstehend | 130,144,000 | 130,665,000 | 130,100,000 |
Kapitalressourcen
Im dritten Quartal von 2024 führte BrightSpire eine Verbriefung von 675 Mio. USD durch, wodurch 22 Hypotheken, die mit 25 Immobilien gesichert waren, bei insgesamt 590,2 Mio. USD gesichert waren.
Aktienrückkaufprogramm
Im April 2024 genehmigte der Vorstand des Unternehmens ein Aktienrückkaufprogramm, um bis zu dem 30. April 2025 bis zum 30. September 2024 bis zum 30. September 2024 bis zu 50 Millionen US -Dollar der Ausstehenden der Klasse A zu kaufen.
Dividendengeschichte
In den neun Monaten am 30. September 2024 erklärte Brightspire die folgenden Dividenden:
| Deklarationsdatum | Datensatzdatum | Zahlungsdatum | Pro Aktie |
|---|---|---|---|
| 15. März 2024 | 29. März 2024 | 15. April 2024 | $0.20 |
| 17. Juni 2024 | 28. Juni 2024 | 15. Juli 2024 | $0.20 |
| 30. Juli 2024 | 30. September 2024 | 15. Oktober 2024 | $0.16 |
Aktionär Eigenkapital
Zum 30. September 2024 betrug das Gesamtkapital der Aktionäre von BrightSpire 1.087.529.000 USD, ohne bevorzugte Aktien ausgegeben und ausstehend. Die ausstehende Stammaktien betrug 129.685.185 Aktien.
Wie Brightspire Capital, Inc. (BRSP) funktioniert
Geschäftsmodell
BrightSpire Capital, Inc. fungiert als Commercial Real Estate Credit REIT und konzentriert sich auf die Herstellung, Erwerb, Finanzierung und Verwaltung eines diversifizierten Portfolios, das hauptsächlich aus CRE -Schuldeninvestitionen (CREISEM ESTICE) und NET -Mietobjekten besteht, die hauptsächlich in den Vereinigten Staaten vorwiegend gemietet.
Finanzielle Leistung
Für die drei Monate am 30. September 2024 berichtete Brightspire:
- Nettoergebnis, die auf Stammaktionäre zurückzuführen sind: 12,7 Mio. USD
- Verteilende Gewinne: 17,9 Mio. USD (0,14 USD pro Aktie)
- Bereinigte Verteilungsgewinne: 27,0 Mio. USD (0,21 USD pro Aktie)
Wichtige Finanzdaten
| Metrisch | Q3 2024 | Q2 2024 | Q1 2024 |
|---|---|---|---|
| Nettoeinkommen (Verlust) | $12,729,000 | $(67,860,000) | $(57,103,000) |
| Verteilungseinkommen | $17,932,000 | $16,971,000 | $22,542,000 |
| Angepasste Verteilungseinnahmen | $27,034,000 | $28,775,000 | $29,670,000 |
| Gewichtete durchschnittliche Aktien ausstehend | 130,144 | 130,665 | 130,100 |
Portfolio -Komposition
Ab dem 30. September 2024 bestand das Portfolio von Brightspire aus:
- Senior- und Mezzanine -Kredite: 2,58 Milliarden US -Dollar
- Netto -gemietete und andere Immobilien: 633,9 Millionen US -Dollar
- Unternehmen und andere: 146,4 Millionen US -Dollar
Einkommensquellen
Für die neun Monate am 30. September 2024 war das Gesamteinkommen:
| Quelle | Menge |
|---|---|
| Zinserträge | $190,468,000 |
| Eigentumsbetriebserträge | $84,868,000 |
| Anderes Einkommen | $2,513,000 |
Kosten
Für die neun Monate am 30. September 2024 waren die wichtigsten Ausgaben:
| Kostentyp | Menge |
|---|---|
| Zinsaufwand | $(117,062,000) |
| Eigentumsbetriebskosten | $(24,980,000) |
| Entschädigung und Leistungen | $(26,540,000) |
Liquidität und Kapitalressourcen
Zum 30. September 2024 hatte Brightspire ungefähr:
- Liquidität: 416 Millionen US -Dollar
- Bargeld und Bargeldäquivalente: 251 Millionen US -Dollar
- Erhältlich auf Bankkreditfazilität: 165 Millionen US -Dollar
Dividenden
Im Oktober 2024 erklärte das Unternehmen für das dritte Quartal von 2024 eine Dividende von 0,16 USD pro Aktie.
Markttrends
Brightspire arbeitet in einer herausfordernden Umgebung, die von:
- Erhöhte Zinsen beeinflussen die Transaktionstätigkeit auf dem Immobilienmarkt.
- Der laufende Gegenwind im Büro-Immobiliensektor aufgrund von Verschiebungen der Arbeitsmuster nach der Covid-19.
Jüngste Entwicklungen
Im dritten Quartal 2024 führte BrightSpire eine Verbriefung von 675 Mio. USD durch, die 22 Senior-Hypotheken mit schwebenden Raten beitrug.
Wie Brightspire Capital, Inc. (BRSP) Geld verdient
Geschäftsmodell Overview
BrightSpire Capital, Inc. fungiert als CROSMEAL IMMEIT (CRE) Credit Real Estate Investment Trust (REIT), das sich auf die Herstellung, Erwerben, Finanzierung und Verwaltung eines diversifizierten Portfolios befasst, das hauptsächlich aus CRE -Schuldeninvestitionen und netto geleasten Immobilien besteht. Das Unternehmen investiert hauptsächlich in First Mortgage Loans, Mezzanine Loans und bevorzugte Aktieninvestitionen.
Einnahmequellen
- Zinserträge
- Eigentumsbetriebserträge
- Eigenkapital im Einkommen von nicht konsolidierten Unternehmungen
- Immobilienverkauf
Zinserträge
Für die neun Monate am 30. September 2024 meldete BrightSpire einen Gesamtzinseinkommen von 190,5 Mio. USD, was einem Rückgang von 225,6 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023 zurückgegangen ist. Der Zusammenbruch des Zinseinkommens umfasst:
| Quelle | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Seniorenkredite | $189,882 |
| Mezzanine Loans | $12,330 |
| Bevorzugte Eigenkapital | $204 |
Eigentumsbetriebserträge
Immobilienbetriebserträge für die neun Monate am 30. September 2024 wurden mit 84,9 Mio. USD gemeldet, verglichen mit 77,7 Mio. USD im gleichen Zeitraum 2023. Dieser Anstieg war hauptsächlich auf die Konsolidierung eines Mehrfamilienobjekts zurückzuführen.
Eigenkapital im Einkommen von nicht konsolidierten Unternehmungen
Das Eigenkapital von BrightSpire im Gewinn von nicht konsolidierten Unternehmen trug für die neun Monate am 30. September 2024 9,1 Millionen US -Dollar bei, verglichen mit einem Gewinn von 9,1 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023.
Immobilienverkauf
Das Unternehmen erkannte einen realisierten Gewinn von 0,1 Mio. USD aus dem Verkauf einer Büroimmobilie und erzielte in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endete, einen Nettoerlös von 19,1 Mio. USD.
Kosten Overview
Die Gesamtkosten für die neun Monate am 30. September 2024 beliefen sich auf 272,2 Mio. USD mit Schlüsselkomponenten, darunter:
| Kostentyp | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Zinsaufwand | $117,062 |
| Eigentumsbetriebskosten | $24,980 |
| Entschädigung und Leistungen | $26,540 |
| Abschreibungen und Amortisation | $29,430 |
Nettoeinkommen und Gewinn pro Aktie
BrightSpire meldete in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endete, einen Nettoverlust von 114,4 Mio. USD. Für das dritte Quartal 2024 erzielte das Unternehmen ein Nettoergebnis von 11,4 Mio. USD oder 0,10 USD pro Basisanteil und 0,09 USD pro verdünnter Aktie.
Dividenden
Im Oktober 2024 erklärte das Unternehmen eine vierteljährliche Cash -Dividende von 0,16 USD pro Aktie. Für die neun Monate am 30. September 2024 beliefen sich die für die Stammaktien gezahlten Gesamtausschüttungen auf 78,3 Mio. USD.
Vermögenswerte und Verbindlichkeiten
Zum 30. September 2024 meldete BrightSpire Gesamtvermögen von 3,84 Milliarden US -Dollar und eine Gesamtverbindlichkeit von ca. 2,75 Milliarden US -Dollar.
| Kategorie | Betrag (in Tausenden) |
|---|---|
| Gesamtvermögen | $3,838,425 |
| Gesamtverbindlichkeiten | $2,750,896 |
Cashflow -Analyse
Für die neun Monate am 30. September 2024 betrug der von Betriebsaktivitäten bereitgestellte Nettogeld 78,7 Mio. USD, während die Cashflows aus den Investitionstätigkeiten 235,7 Mio. USD beliefen.
Markttrends, die den Umsatz beeinflussen
Die Leistung des Unternehmens wurde von den globalen Markttrends beeinflusst, einschließlich steigender Zinssätze und deren Auswirkungen auf den gewerblichen Immobilienmarkt. Die Zinssenkungen der Federal Reserve in der zweiten Hälfte von 2024 können Möglichkeiten zur Refinanzierung und neuer Darlehensförderung bieten.
Schlussfolgerung finanzieller Metriken
BrightSpire Capital navigiert weiterhin in einer herausfordernden Wirtschaftslandschaft, konzentriert sich auf seine Kerngeschäftsstrategie für CRE -Schuldeninvestitionen und die effektive Verwaltung seines Portfolios, um Einnahmen zu erzielen.
BrightSpire Capital, Inc. (BRSP) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- BrightSpire Capital, Inc. (BRSP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of BrightSpire Capital, Inc. (BRSP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View BrightSpire Capital, Inc. (BRSP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.