First Foundation Inc. (FFWM) Bundle
Eine kurze Geschichte der First Foundation Inc.
First Foundation Inc. (NYSE: FFWM), ein Finanzdienstleistungsunternehmen, hat erhebliche Entwicklungen von bis 2024 unterzogen. Zum 30. September 2024 meldete das Unternehmen einen Nettoverlust von 82,2 Mio. USD oder 1,23 USD pro Aktie aufgrund von 117,5 USD Millionenwegsanpassungen im Zusammenhang mit der Umklassifizierung von 1,9 Milliarden US -Dollar an Mehrfamilienkrediten von Darlehen, die für Investitionen bis zum Verkauf gehalten werden.
Finanzielle Leistung Overview
Im dritten Quartal 2024 erreichte die erste Stiftung Folgendes:
- Nettozinserträge: 49,1 Mio. USD, verglichen mit 43,8 Mio. USD im Vorquartal und 52,1 Mio. USD im dritten Quartal 2023.
- Nichtinteresse Einkommen: $ (105,6) Millionen, die durch die oben erwähnte Fortbewegung erheblich beeinflusst wurden.
- Gesamtablagerungen: 10,3 Milliarden US -Dollar, gegenüber 10,8 Milliarden US -Dollar im Vorquartal.
- Gesamtdarlehen: 9,9 Milliarden US -Dollar, verglichen mit 10,1 Milliarden US -Dollar im Vorquartal.
Kapital und Eigenkapital
Zum 30. September 2024 berichtete die erste Stiftung:
- Aktionäre Eigenkapital: 1.069,8 Mio. USD, eine Erhöhung von 933,2 Mio. USD im Vorquartal.
- Sachlicher Buchwert pro Aktie: 15,71 USD, nach 16,43 USD im Vorquartal.
- Total risikobasierte Kapitalquote: 14,21%, ein Anstieg von 12,60% im Vorquartal.
Kreditportfolio -Details
Das Kreditportfolio des Unternehmens zum 30. September 2024 enthielt:
- Mehrfamilienkredite: 1,9 Milliarden US -Dollar, die in zum Verkauf gehaltene Kredite übertragen wurden, mit einer Fortschrittsanpassung von 117,5 Mio. USD.
- Gewerbe- und Industriekredite: 90% der Gesamtfonds für das Quartal.
Wichtige finanzielle Verhältnisse
| Metrisch | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Rendite im Durchschnittsvermögen (%) | (2.44) | 0.09 | 0.07 |
| Rendite im durchschnittlichen gemeinsamen Eigenkapital (%) | (33.9) | 1.3 | 1.0 |
| Nettozinsspanne (%) | 1.50 | 1.36 | 1.66 |
| Effizienzverhältnis (%) | 98.1 | 96.1 | 99.7 |
Zum 30. September 2024 blieb die Liquiditätsposition der First Foundation robust, wobei Bargeld- und Bargeldäquivalente in Höhe von 1,1 Milliarden US -Dollar betrug, was 8,3% des Gesamtvermögens entspricht.
Marktposition
Die First Foundation navigiert weiterhin die Herausforderungen der Finanzlandschaft und konzentriert sich auf strategische Initiativen zur Verbesserung ihrer Bilanz und Betriebsleistung. Das Unternehmen zielt darauf ab, seine Rentabilität und den Aktionärswert durch sorgfältiges Management seiner Vermögenswerte und Verbindlichkeiten zu verbessern.
A Who besitzt First Foundation Inc. (FFWM)
Eigentümerstruktur
Zum 30. September 2024 hatte First Foundation Inc. (NYSE: FFWM) ein Gesamtkapital der Aktionäre von 1.069,8 Mio. USD. Das Unternehmen wurde im Juli 2024 einer Kapitalerhöhung unterzogen, die einen Nettoerlös von 214,5 Mio. USD erzielte. Das Common Equity Tier -1 -Verhältnis des Unternehmens wurde bei 10,31%gemeldet.
Aktionärsaufschlüsselung
| Aktionärsart | Anzahl der Aktien | Prozentualer Besitz |
|---|---|---|
| Stammpersonen | 67,855,084 | 60.5% |
| Vorzugsaktien der Serie A | 29,811,000 | 26.6% |
| Serie B bevorzugte Aktien | 14,490,000 | 12.9% |
| Insgesamt ausstehende Aktien (angepasst) | 112,156,084 | 100% |
Wichtige finanzielle Metriken
Der materielle Buchwert pro Stammaktie wurde ab dem 30. September 2024 bei 15,71 USD gemeldet. Das Unternehmen meldete im dritten Quartal 2024 einen Nettoverlust von 82,2 Mio. USD, was einem Verlust pro Aktie von 1,23 USD entsprach. In Bezug auf die Qualität der Vermögenswerte betrug die Zulage für Kreditverluste 29,3 Mio. USD, was 0,36% der Gesamtdarlehen für Investitionen entspricht.
Kapitalverhältnisse
| Kapitalverhältnis | 30. September 2024 | 30. Juni 2024 | 30. September 2023 |
|---|---|---|---|
| Common Equity Tier 1 -Verhältnis | 10.31% | 10.30% | 9.70% |
| Hebelverhältnis | 7.64% | 7.08% | 7.18% |
| Tier-1-Risikokapitalquote | 11.81% | 10.30% | 9.70% |
| Total risikobasierte Kapitalquote | 14.21% | 12.60% | 11.89% |
Anlegerbeziehungen
First Foundation Inc. positioniert sich weiterhin strategisch im Finanzdienstleistungssektor über ihre Tochtergesellschaften - zuerst Foundation Advisors und First Foundation Bank. Das Unternehmen zielt darauf ab, seinen Aktionärswert zu steigern und die Betriebsleistung zu verbessern, wenn sich die Marktbedingungen verändern.
First Foundation Inc. (FFWM) Leitbild
Unternehmen Overview
First Foundation Inc. (FFWM) tätig über ihre Tochtergesellschaften und bietet eine Reihe von Finanzdienstleistungen an, darunter persönliches Bankgeschäft, Business Banking und Private Wealth Management. Die Mission der First Foundation ist es, umfassende finanzielle Lösungen mit einem hohen personalisierten Service zu liefern.
Leitbild
Das Leitbild der First Foundation Inc. betont die Verpflichtung zur Verbesserung des finanziellen Wohlbefindens seiner Kunden, indem maßgeschneiderte Finanzdienstleistungen angeboten werden, die ihren individuellen Bedürfnissen entsprechen. Das Unternehmen zielt darauf ab, eine Vielzahl von Finanzprodukten und -dienstleistungen zu integrieren und gleichzeitig einen Schwerpunkt auf außergewöhnlichen Kundenservice zu erhalten.
Kernwerte
- Integrität: Aufrechterhaltung der höchsten ethischen Standards in allen Interaktionen.
- Kundenorientiert: Priorisierung der Bedürfnisse und Ziele von Kunden in jedem Service.
- Innovation: Verbesserung und Anpassung von Diensten, um die Kundenanforderungen zu erfüllen.
- Community Engagement: aktiv beitragen zu den Gemeinden, in denen sie tätig sind.
Jüngste finanzielle Leistung
Zum 30. September 2024 meldete First Foundation Inc. die folgenden wichtigen finanziellen Metriken:
| Metrisch | Wert |
|---|---|
| Nettozinserträge | 49,1 Millionen US -Dollar |
| Nettoverlust | (82,2 Millionen US -Dollar) |
| Angepasstes Nettoeinkommen | 2,7 Millionen US -Dollar |
| Gewinne je Aktie | ($1.23) |
| Gesamtdarlehen | 9,9 Milliarden US -Dollar |
| Gesamtablagerungen | 10,3 Milliarden US -Dollar |
| Kredite zu Einzahlungsquote | 95.9% |
| Gesamtkapital der Aktionäre | 1,069 Milliarden US -Dollar |
| Total risikobasierte Kapitalquote | 14.21% |
Kundenbindung und -dienste
First Foundation Inc. konzentriert sich auf die Bereitstellung eines breiten Spektrums von Finanzlösungen, darunter:
- Investmentmanagement -Dienstleistungen.
- Vertrauens- und Nachlassplanung.
- Geschäftsbankendienstleistungen.
- Hypotheken- und Wohnkredite.
Strategische Initiativen
Im Jahr 2024 hat die First Foundation mehrere strategische Initiativen durchgeführt, um ihre Serviceangebote zu verbessern und ihre finanzielle Leistung zu verbessern:
- Umklassifizierung von 1,9 Milliarden US -Dollar an Mehrfamilienkrediten von Investitionen für Investitionen bis zum Verkauf.
- Konzentrieren Sie sich auf die Erweiterung des Kundenstamms durch gezielte Marketing und personalisierten Kundenservice.
- Implementierung fortschrittlicher Technologielösungen zur Rationalisierung von Vorgängen und Verbesserung der Kundeninteraktionen.
Schlussfolgerung der Ausrichtung des Leitbilds
Der Leitbild von First Foundation Inc. spiegelt sich in seinem Engagement für die Bereitstellung personalisierter Finanzdienstleistungen wider und behält einen starken Fokus auf Kundenzufriedenheit, ethische Standards und Beteiligung der Gemeinschaft bei. Die finanzielle Leistung und die strategischen Initiativen des Unternehmens veranschaulichen sein Engagement für die Erreichung dieser Ziele.
Wie First Foundation Inc. (FFWM) funktioniert
Unternehmen Overview
First Foundation Inc. (NYSE: FFWM) tätig als Finanzdienstleistungsunternehmen mit zwei hundertprozentigen Tochtergesellschaften: First Foundation Advisors (FFA) und First Foundation Bank (FFB). Das Unternehmen bietet eine breite Palette von Dienstleistungen an, darunter persönliches Bankbanken, Geschäftsbanken und Private Wealth Management, das Investitionen, Vertrauen, Versicherung und Philanthropie umfasst.
Finanzielle Leistung
Für das dritte Quartal von 2024 meldete die First Foundation einen Nettoverlust von 82,2 Millionen US -Dollar, oder 1,23 USD pro Aktie (grundlegend und verdünnt). Dieser Verlust enthielt a 117,5 Millionen US -Dollar Fortschrittsanpassung in Bezug auf die Neuklassifizierung von 1,9 Milliarden US -Dollar in Mehrfamilienkrediten von Kredite, die für Investitionen bis zum Verkauf gehalten werden.
Wichtige finanzielle Metriken
| Metrisch | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Nettozinserträge | 49,1 Millionen US -Dollar | 43,8 Millionen US -Dollar | 52,1 Millionen US -Dollar |
| Nichtinteresseneinkommen | (105,6 Millionen US -Dollar) | 13,7 Millionen US -Dollar | 11,7 Millionen US -Dollar |
| Angepasstes Nettoeinkommen | 2,7 Millionen US -Dollar | 3,3 Millionen US -Dollar | 2,6 Millionen US -Dollar |
| Rendite im durchschnittlichen Vermögen | (2.44%) | 0.09% | 0.07% |
| Nettozinsspanne | 1.50% | 1.36% | 1.66% |
| Effizienzverhältnis | 98.1% | 96.1% | 99.7% |
Bilanz -Highlights
Zum 30. September 2024 waren die Gesamteinlagen der First Foundation 10,3 Milliarden US -Dollar, unten von 10,8 Milliarden US -Dollar im Vorquartal. Die Kredite zu Einzahlungsquote lag bei 95.9%.
Eigenkapital des Gesamtkapitals erreicht 1.069,8 Millionen US -Dollareinen signifikanten Anstieg von 933,2 Millionen US -Dollar Zum 30. Juni 2024. Diese Änderung war in erster Linie auf den Nettoerlös aus einer Kapitalerhöhung zurückzuführen.
Vermögensqualität
Die Zulage für Kreditverluste für Kredite war 29,3 Millionen US -Dollarrepräsentieren 0.36% von Gesamtdarlehen für Investitionen. Nicht -Performance -Vermögenswerte wurden insgesamt 44,4 Millionen US -Dollar, gleichwertig mit 0.33% des Gesamtvermögens zum 30. September 2024.
Investitionswerte
Das Investment Securities Portfolio der First Foundation war insgesamt 2,0 Milliarden US -Dollar Ab dem 30. September 2024. 4.06%.
Kapitalverhältnisse
| Kapitalverhältnis | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Common Equity Tier 1 -Verhältnis | 10.31% | 10.30% | 9.70% |
| Tier-1-Risikokapitalquote | 11.81% | 10.30% | 9.70% |
| Total risikobasierte Kapitalquote | 14.21% | 12.60% | 11.89% |
Vermögensverwaltungsoperationen
Zum 30. September 2024 verwalteten die First Foundation Advisors insgesamt verwaltete Vermögenswerte (AUM) 5,5 Milliarden US -Dollar. Diese Zahl blieb im Vergleich zum Vorquartal stabil, mit Nettoabhebungen von 194 Millionen Dollar Im Quartal.
Einlagen und Kredite
Einlagen zum 30. September 2024, enthalten 1,1 Milliarden US -Dollar in Bargeld und Bargeldäquivalenten vertreten 8.3% von Gesamtvermögen. Die durchschnittlichen Kosten für Einlagen waren 3.41%.
Kreditportfolio
| Kredittyp | Ausstehender Kapitalbetrag |
|---|---|
| Mehrfamilienhause | 3,32 Milliarden US -Dollar |
| Einfamilie | 889,6 Millionen US -Dollar |
| Gewerbliche Eigenschaften | 952,7 Millionen US -Dollar |
| Gewerbe- und Industriekredite | 2,84 Milliarden US -Dollar |
Marktposition und Strategie
Die First Foundation zielt darauf ab, ihre umfassende Suite von Finanzdienstleistungen zu nutzen, um sich von Wettbewerbern zu unterscheiden und sich auf personalisierte Service und Zugänglichkeit zu konzentrieren, die für Community -Banken typisch sind, und gleichzeitig eine Breite von Produkten anbietet, die denen größere Finanzinstitute ähneln.
Wie First Foundation Inc. (FFWM) Geld verdient
Einnahmequellen
First Foundation Inc. erzielt hauptsächlich Einnahmen über zwei Segmente: Bank- und Vermögensverwaltung. Im dritten Quartal von 2024 meldete das Unternehmen einen Nettozinserträge von 49,1 Mio. USD gegenüber 43,8 Mio. USD im Vorquartal und 52,1 Mio. USD im dritten Quartal von 2023.
Nettozinserträge
Nettozinserträge ergeben sich aus der Differenz zwischen Zinsen, die an Kredite und Zinsen für Einlagen gezahlt werden. Das Unternehmen meldete den Gesamtzinserträgen von 157,2 Mio. USD für das Quartal, was einem Anstieg von 150,9 Mio. USD im Vorquartal. Der Zinsaufwand betrug 108 Millionen US -Dollar, was zu einer Nettozinsspanne (NIM) von 1,50% führte, gegenüber 1,36% im Vorquartal.
Nichtinteresseneinkommen
Das Nichtinteresse der First Foundation, das Gebühren aus Vermögensverwaltung und anderen Dienstleistungen umfasst, wurde im dritten Quartal 2024 durch einen Verlust von 117,5 Mio. USD im Zusammenhang mit Kapitalmarktaktivitäten erheblich beeinflusst. Das Gesamteinkommen des nicht interessanten Einkommens für das Quartal wurde bei negativen 105,6 Mio. USD gemeldet, ein starker Rückgang von 13,7 Mio. USD im Vorquartal.
Kreditportfolio
Die Gesamtdarlehen des Unternehmens betrugen zum 30. September 2024 bei rund 9,9 Milliarden US -Dollar. Die Aufschlüsselung umfasst:
- Mehrfamilienkredite: 3,3 Milliarden US -Dollar
- Einfamilienkredite: 889,6 Millionen US-Dollar
- Handelskredite: 2,8 Milliarden US -Dollar
- Verbraucherkredite: 0,8 Millionen US -Dollar
Während des Quartals überwiesen die First Foundation einen Teil ihres Mehrfamilienkreditportfolios in Höhe von insgesamt 1,9 Milliarden US -Dollar, von Darlehen für Investitionen bis hin zu zum Verkauf gehaltenen Darlehen.
Einlagen und Kredite
Die Gesamteinlagen wurden bei 10,3 Milliarden US -Dollar gemeldet, was einem Rückgang von 10,8 Milliarden US -Dollar im Vorquartal zurückzuführen war. Das Verhältnis von Darlehen zu Deposit betrug zum 30. September 2024 95,9%.
| Kategorie | Q3 2024 Betrag | Q2 2024 Betrag | Q3 2023 Betrag |
|---|---|---|---|
| Gesamtdarlehen | 9,9 Milliarden US -Dollar | 10,1 Milliarden US -Dollar | 10,3 Milliarden US -Dollar |
| Gesamtablagerungen | 10,3 Milliarden US -Dollar | 10,8 Milliarden US -Dollar | 10,8 Milliarden US -Dollar |
| Nettozinserträge | 49,1 Millionen US -Dollar | 43,8 Millionen US -Dollar | 52,1 Millionen US -Dollar |
| Nettozinsspanne | 1.50% | 1.36% | 1.66% |
| Nichtinteresseneinkommen | (105,6 Millionen US -Dollar) | 13,7 Millionen US -Dollar | 11,7 Millionen US -Dollar |
Kostenmanagement
Die First Foundation meldete einen Gesamtausfall von 60,2 Mio. USD für das Quartal. Die Erhöhung der Ausgaben war hauptsächlich auf höhere Kundendienstkosten zurückzuführen, was 19 Millionen US -Dollar betrug.
Vermögensverwaltung und Vermögensverwaltungsdienste
Das verwaltete Vermögen des Unternehmens (AUM) belief sich zum 30. September 2024 auf 5,5 Milliarden US -Dollar. Bei der AUM wurde Nettoumhebungen von 194 Millionen US -Dollar verzeichnet, wurde jedoch im Quartal durch Leistungsgewinne von 167 Millionen US -Dollar ausgeglichen.
Kapitalbeschaffung
Im Juli 2024 erhöhte die First Foundation einen Bruttoerlös in Höhe von rund 228 Millionen US -Dollar durch eine Kapitalerhöhung. Dieses Kapital soll die Bilanz des Unternehmens verbessern und das zukünftige Wachstum erleichtern.
Rentabilitätsmetriken
Trotz der Herausforderungen meldete die First Foundation ein bereinigtes Nettogewinn von 2,7 Mio. USD für Quartier 2024, was zu einem bereinigten Gewinn je Aktie von 0,04 USD führte. Das Unternehmen verzeichnete einen Nettoverlust, der Stammaktionären von 82,2 Mio. USD oder 1,23 USD pro Aktie zurückzuführen ist.
| Metrisch | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Nettoeinkommen | (82,2 Millionen US -Dollar) | 3,1 Millionen US -Dollar | 2,2 Millionen US -Dollar |
| Angepasstes Nettoeinkommen | 2,7 Millionen US -Dollar | 3,3 Millionen US -Dollar | 2,6 Millionen US -Dollar |
| Gewinne je Aktie | ($1.23) | $0.05 | $0.04 |
| Bereinigter Ergebnis je Aktie | $0.04 | $0.06 | $0.05 |
Regulierungskapitalquoten
Zum 30. September 2024 meldete die First Foundation eine risikobasierte Kapitalquote von 14,21%, was über den regulatorischen Mindestanforderungen für die Klassifizierung als gut kapitalisierter Institution liegt.
Abschluss
First Foundation Inc. nutzt ein diversifiziertes Geschäftsmodell, das Bank- und Vermögensverwaltungsdienstleistungen umfasst. Das Unternehmen passt weiterhin seine Strategien an, um sich auf den Marktbedingungen zu steuern und sich auf die Verbesserung seiner finanziellen Leistung durch effektives Kapitalmanagement und operative Effizienz zu konzentrieren.
First Foundation Inc. (FFWM) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- First Foundation Inc. (FFWM) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of First Foundation Inc. (FFWM)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View First Foundation Inc. (FFWM)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.