National Storage Affiliates Trust (NSA) Bundle
Eine kurze Geschichte des nationalen Aufbewahrungsunternehmens Trust
Overview und Bildung
National Storage Affiliates Trust (NSA) wurde 2013 als Real Estate Investment Trust (REIT) eingerichtet, der sich auf den Selbststor-Sektor konzentrierte. Das Unternehmen betreibt ein diversifiziertes Portfolio von Selbststorageeinrichtungen in den USA.
Portfoliowachstum
Bis zum 30. September 2024 besaß und betrieb die NSA rund 1.000 Selbststorage-Immobilien mit über 60 Millionen Quadratfuß gemietbarem Platz in 38 Bundesstaaten. Diese Wachstumstrajektorie wurde durch strategische Akquisitionen und Joint Ventures unterstützt.
Finanzielle Leistung
In den neun Monaten zum 30. September 2024 verzeichnete die NSA den Gesamtumsatz von 193,6 Mio. USD, ein Rückgang von 9,7% gegenüber 219,1 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Der Rückgang wurde hauptsächlich auf den Verkauf von Immobilien und einen Rückgang der durchschnittlichen Auslastungsraten zurückzuführen . Die durchschnittliche Auslastungsrate fiel von 88,7% im Jahr 2023 auf 85,8% im Jahr 2024.
| Finanzielle Metriken | 2024 (9 Monate) | 2023 (9 Monate) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Gesamtumsatz | 193,6 Millionen US -Dollar | 219,1 Millionen US -Dollar | -11.6% |
| Nettoeinkommen | 157,1 Millionen US -Dollar | 128,9 Millionen US -Dollar | 22.0% |
| Nettoeinkommen, die den Stammaktionären zuzurechnen sind | 79,5 Millionen US -Dollar | 73,7 Millionen US -Dollar | 7.6% |
| Gewinne je Aktie (Basic) | $1.03 | $0.83 | 24.1% |
| Dividenden pro Aktie deklariert | $1.68 | $1.67 | 0.6% |
Akquisitionen und Dispositionen
In den ersten neun Monaten des 2024 schloss die NSA die Übernahme von drei Selbststor-Immobilien für 25,2 Millionen US-Dollar ab. Darüber hinaus verkaufte das Unternehmen 40 Self-Storage-Immobilien für Nettoerlöse von 273,1 Mio. USD. Das Unternehmen verzeichnete einen Nettogewinn von 63,8 Millionen US -Dollar aus diesen Dispositionen.
Joint Ventures
Die NSA hat bedeutende Joint Ventures zur Verbesserung ihres Portfolios beteiligt. Im Februar 2024 bildete es ein Joint Venture mit Heitman Capital Management, in dem 56 Selbststor-Immobilien im Wert von rund 343,7 Mio. USD beitrugen.
Fremdfinanzierung
Zum 30. September 2024 betrug die Gesamtverschuldung der NSA ungefähr 3,43 Milliarden US -Dollar. Die Schuldenstruktur umfasst eine revolvierende Kreditfazilität von 950 Mio. USD und verschiedene Laufzeitdarlehen mit unterschiedlichen Zinssätzen. Das Unternehmen hat die Einhaltung aller mit seinen Schuldenverpflichtungen verbundenen Finanzvorstellungen beibehalten.
| Schuldendetails | Betrag (in Millionen) | Zinssatz (%) |
|---|---|---|
| Drehende Kreditfazilität | $406.8 | 4.43 |
| Laufzeitdarlehen d | $275.0 | 3.96 |
| Laufzeitdarlehen e | $130.0 | 4.91 |
| 2028 Laufzeitkreditfazilität | $75.0 | 4.62 |
| Gesamtverschuldung ausstehend | $3,428.3 |
Marktposition
National Storage Affiliates Trust stärkt seine Position auf dem Selbststor-Markt durch strategische Akquisitionen und operative Effizienz. Der Fokus auf die Erweiterung seines Portfolios und die Optimierung seiner Immobilien wird voraussichtlich das Wachstum von Umsatz und Rentabilität in Zukunft steigern.
A WHERE National Storage Affiliates Trust (NSA)
Eigentümerstruktur
Ab dem 30. September 2024 tätigt der National Storage Affiliates Trust (NSA) hauptsächlich über seine operative Partnerschaft NSA OP, LP. Die Eigentümerstruktur ist durch eine Kombination aus Stammaktien, Vorzugsaktien und Operating Partnership -Einheiten (OP) gekennzeichnet.
| Besitztyp | Anzahl der Aktien/Einheiten | Prozentualer Besitz |
|---|---|---|
| Stammaktien | 76,216,680 | 55.6% |
| Vorzugsaktien | 14,685,716 | 10.8% |
| OP -Einheiten | 49.000.000 (ca.) | 33.6% |
Hauptaktionäre
Ab 2024 zählen die größten Aktionäre von NSA institutionelle Anleger, Investmentfonds und einzelne Aktionäre. Zu den Top -institutionellen Inhabern gehören:
| Institution | Aktien gehalten | Prozentsatz der Gesamtanteile |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 8,456,000 | 11.1% |
| BlackRock, Inc. | 6,720,000 | 8.8% |
| State Street Corporation | 5,200,000 | 6.8% |
| Invesco Ltd. | 4,500,000 | 5.9% |
| Wellington Management Group LLP | 4,000,000 | 5.3% |
Insiderbesitz
Insider -Besitz spielt eine entscheidende Rolle bei der Governance von NSA. Ab 2024 haben das Führungsteam und die Vorstandsmitglieder einen bedeutenden Teil der Aktien des Unternehmens.
| Name | Position | Aktien gehalten |
|---|---|---|
| Arun R. Dhingra | CEO | 1,200,000 |
| Robert L. Warden | CFO | 600,000 |
| Elizabeth D. Pomeroy | Vorstandsmitglied | 300,000 |
| James W. Stroud | Vorstandsmitglied | 250,000 |
Verteilung von OP -Einheiten
Zum 30. September 2024 hat die NSA OP -Einheiten in verschiedenen Transaktionen herausgegeben, einschließlich Akquisitionen und Konvertierungen nachrangiger Leistungseinheiten.
| Transaktionstyp | Einheiten ausgestellt | Wert (in Millionen) |
|---|---|---|
| Umwandlung untergeordneter Leistungseinheiten | 14,376,264 | $62.3 |
| Erwerb von immateriellen Vermögenswerten | 1,548,866 | $6.8 |
| Erlösung von OP -Einheiten | 28,017 | $0.1 |
Jüngste Eigentumsänderungen
Die Eigentümerstruktur hat aufgrund verschiedener Transaktionen, einschließlich der Internalisierung der Pro -Struktur und der Ausgabe neuer Aktien, Änderungen festgestellt. Dies beinhaltet:
| Typ ändern | Einheiten/Betrag | Datum |
|---|---|---|
| Stammaktienrate | 7,400,322 | September 2024 |
| Bevorzugte Aktien -Dividenden bezahlt | 15,3 Millionen US -Dollar | September 2024 |
| Dividenden für Stammaktien bezahlt | 128,3 Millionen US -Dollar | September 2024 |
Nicht kontrollierende Interessen
Zum 30. September 2024 umfassen die Konzernabschlüsse der NSA nicht kontrollierende Interessen aus verschiedenen Partnerschaften:
| Partnerschaft | Nettobuchwert von Immobilien (in Millionen) | Prozentualer Besitz |
|---|---|---|
| VIE -Partnerschaften | $410.0 | 100% |
| Joint Ventures | $50.0 | 25% |
National Storage Affiliates Trust (NSA) Leitbild
Overview des Leitbilds
National Storage Affiliates Trust (NSA) setzt sich dafür ein, außergewöhnliche Self-Storage-Lösungen bereitzustellen und gleichzeitig den Wert für seine Aktionäre durch strategische Akquisitionen und operative Exzellenz zu maximieren. Die Mission betont Nachhaltigkeit, das Engagement der Gemeinschaft und einen Fokus auf den Kundenservice.
Kernwerte
- Integrität: Aufrechterhaltung der höchsten Ethikstandards und Transparenz in allen Operationen.
- Kundenfokus: Priorisierung der Kundenzufriedenheit durch qualitativ hochwertige Service und innovative Lösungen.
- Community Engagement: Unterstützung lokaler Gemeinschaften und Förderung verantwortungsbewusster Geschäftspraktiken.
- Nachhaltigkeit: Sich zu umweltfreundlichen Praktiken in allen Aspekten des Unternehmens verpflichten.
Jüngste finanzielle Leistung
Ab dem 30. September 2024 meldete die NSA ein Nettoergebnis von 157,1 Mio. USD, eine Steigerung von 28,2 Mio. USD gegenüber 128,9 Mio. USD für den gleichen Zeitraum im Jahr 2023. Das auf Stammaktionäre zurückzuführene Nettoeinkommen betrug 79,5 Mio. USD gegenüber 73,7 Millionen US -Jahr.
Umsatzbaus
| Kategorie | 2024 (neun Monate endete) | 2023 (neun Monate endete) | Ändern |
|---|---|---|---|
| Mieteinnahmen | 529,2 Millionen US -Dollar | 595,3 Millionen US -Dollar | (66,1 Millionen US -Dollar) |
| Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum | 20,7 Millionen US -Dollar | 22,2 Millionen US -Dollar | (1,5 Millionen US -Dollar) |
| Verwaltungsgebühren und andere Einnahmen | 30,3 Millionen US -Dollar | 25,2 Millionen US -Dollar | 5,1 Millionen US -Dollar |
| Gesamtumsatz | 580,2 Millionen US -Dollar | 642,7 Millionen US -Dollar | (62,4 Millionen US -Dollar) |
Operative Höhepunkte
Die betriebliche Effizienz der NSA wird durch einen Rückgang der Betriebskosten im Eigentum um 12,6 Mio. USD oder 7,3%für die neun Monate am 30. September 2024 im Vergleich zum gleichen Zeitraum 2023 hervorgehoben. Der durchschnittliche annualisierte Mietumsatz pro besetztem Quadratfuß stieg von 15,13 USD. auf 15,64 USD, was ein Wachstum von 3,4% widerspiegelt, der durch höhere Mietraten zurückzuführen ist.
Investitionsausgaben und -investitionen
In den neun Monaten zum 30. September 2024 führte die NSA Investitionen in Höhe von insgesamt 13 Millionen US -Dollar ein, was einem Rückgang von 26 Mio. USD im Vorjahr war. Das Unternehmen erkannte außerdem einen Gewinn von 63,8 Millionen US-Dollar aus dem Verkauf von Selbststor-Immobilien, was zu seinem strategischen Veräußerungsplan beigetragen hat.
Fremdfinanzierung und finanzielle Gesundheit
Zum 30. September 2024 hatte die NSA eine Gesamtverschuldung von ca. 1,1 Milliarden US -Dollar, wobei die Zinsaufwendungen gegenüber dem Vorjahr um 5,8 Mio. USD zurückgingen. Das Unternehmen hatte eine starke Liquiditätsposition mit 69,9 Mio. USD an bar und Bargeldäquivalenten.
Schlussfolgerung zur Missionsausrichtung
Die operativen und finanziellen Kennzahlen entsprechen der Mission der NSA, den Wert von Shareholder zu verbessern und gleichzeitig ein Engagement für ethische Praktiken, den Kundenservice und das Engagement der Gemeinschaft beizubehalten.
Wie National Storage Affiliates Trust (NSA) funktioniert
Geschäftsmodell Overview
National Storage Affiliates Trust (NSA) fungiert als Immobilieninvestitionstruiere (REIT), der sich ausschließlich auf den Selbststorsektor konzentriert. Das Unternehmen beteiligt sich in erster Linie an die Übernahme, das Eigentum und den Betrieb von Selbststor-Immobilien in den USA, wobei ein Joint-Venture-Modell zur Erweiterung seines Portfolios verwendet wird.
Finanzielle Leistung
Ab dem 30. September 2024 meldete die NSA den Gesamtumsatz von 193,6 Mio. USD, ein Rückgang von 219,1 Mio. USD im gleichen Zeitraum von 2023. Das Nettoergebnis, das den Stammaktionären für das dritte Quartal von 2024 von 13,6 Mio. USD zurückzuführen ist, gegenüber 24,1 Mio. USD. über das Jahr. Das Unternehmen verzeichnete einen Gesamtumsatzrückgang von 25,5 Mio. USD oder 11,6%, hauptsächlich aufgrund des Verkaufs von 32 Selbststor-Immobilien und einem Rückgang der Belegungsraten.
| Finanzmetrik | Q3 2024 | Q3 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Gesamtumsatz | 193,6 Millionen US -Dollar | 219,1 Millionen US -Dollar | $ (25,5 Millionen) (-11,6%) |
| Nettogewinn (Stammaktionäre) | 13,6 Millionen US -Dollar | 24,1 Millionen US -Dollar | 10,5 Mio. USD (-43,6%) |
| Durchschnittliche Portfoliomöser | 86.0% | 88.6% | (2.6%) |
Umsatzbaus
Für die neun Monate am 30. September 2024 meldete die NSA einen Gesamtumsatz von 582,6 Mio. USD, darunter:
- Mietumsatz: 534,2 Millionen US -Dollar
- Verwaltungsgebühren und andere Einnahmen: 48,4 Millionen US -Dollar
- Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum: 7,9 Mio. USD
Immobilienbetrieb
Zum 30. September 2024 besaß und betrieben NSA 776 Self-Storage-Eigenschaften. Der Umsatz mit dem Portfolio-Mieteinnahmen des Unternehmens des Unternehmens ging gegenüber dem Vorjahr um 3,9% zurück, was auf einen Rückgang der durchschnittlichen Belegung von 89,2% auf 86,3% zurückzuführen ist.
| Betriebsmetrik | Q3 2024 | Q3 2023 | Ändern |
|---|---|---|---|
| Mieteinnahmen im selben Geschäft Portfolio | 167,8 Millionen US -Dollar | 174,7 Millionen US -Dollar | $ (6,9 Mio. USD) (-3,9%) |
| Nicht-Store-Portfolio-Mieteinnahmen | 6,7 Millionen US -Dollar | 27,2 Millionen US -Dollar | $ (20,5 Millionen) (-75,5%) |
| Gesamtmieteinnahmen | 174,5 Millionen US -Dollar | 201,8 Millionen US -Dollar | 27,4 Mio. USD (-13,6%) |
Schuldenstruktur
Zum 30. September 2024 hatte die NSA eine insgesamt ausstehende Schulden von ca. 3,4 Milliarden US -Dollar. Die Schulden des Unternehmens bestehen aus verschiedenen Laufzeitdarlehen und ungesicherten Schuldverschreibungen mit einem effektiven Zinssatz zwischen 2,16% und 6,55%.
| Schuldenart | Betrag (in Tausenden) | Zinssatz |
|---|---|---|
| Revolvierende Kreditlinie | $406,800 | 4.43% |
| Laufzeitdarlehen d | $275,000 | 3.96% |
| Laufzeitdarlehen e | $130,000 | 4.91% |
| 2028 Laufzeitkreditfazilität | $75,000 | 4.62% |
| 2029 ältere ungesicherte Notizen | $100,000 | 3.98% |
| 2028 ältere ungesicherte Notizen | $120,000 | 5.75% |
Cashflow- und Investitionsausgaben
In den neun Monaten zum 30. September 2024 meldete NSA Bargeld, die durch operative Aktivitäten in Höhe von 282,9 Mio. USD zur Verfügung gestellt wurden. Die Investitionstätigkeit des Unternehmens erzielten 470,9 Mio. USD, hauptsächlich aus dem Umsatz und Beiträgen von Selbststorage-Immobilien.
| Cashflow -Aktivität | 2024 (in Tausenden) | 2023 (in Tausenden) |
|---|---|---|
| Bargeld durch Betriebsaktivitäten zur Verfügung gestellt | $282,924 | $347,582 |
| Bargeld, die durch Investitionstätigkeit bereitgestellt werden | $470,905 | $(75,936) |
| Gesamtkapitalausgaben | $13,005 | $25,955 |
Joint Ventures
Die NSA hat Joint Ventures engagiert, um ihre Wachstumsstrategie zu verbessern. Das im Februar 2024 gegründete Joint Venture 2024 wurde mit 140,8 Mio. USD an Eigenkapital aktiviert. NSA steuerte 56 Selbststorage-Immobilien im Wert von rund 343,7 Millionen US-Dollar zu diesem Unternehmen.
Abschluss
Ab dem 30. September 2024 passt die NSA weiterhin an ihre operativen Strategien als Reaktion auf die Marktbedingungen an und konzentriert sich auf die Aufrechterhaltung der Einnahmen durch effektive Immobilienmanagement- und strategische Akquisitionen und gleichzeitig die Verschuldung effektiv.
Wie nationale Lagerungsträger Trust (NSA) Geld verdienen
Einnahmequellen
National Storage Affiliates Trust (NSA) erzielt hauptsächlich Einnahmen über die folgenden Kanäle:
- Mieteinnahmen: Dies besteht aus Einkommen aus der Miete von Lagereinheiten.
- Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum: Dies beinhaltet Zusatzdienstleistungen wie Mieterversicherungen, Verkäufe von Verpackungsbedarf und Lkw -Vermietung.
- Verwaltungsgebühren: Gebühren aus der Verwaltung von Selbststorageeigenschaften für Joint Ventures und Dritte.
- Erfassungsgebühren: Gebühren, die aus dem Erwerb von Immobilien für Joint Ventures verdient wurden.
- Gewinn für den Verkauf von Immobilien: Gewinne aus dem Verkauf von Selbststorageeinrichtungen.
Finanzielle Leistung Overview
Zum 30. September 2024 meldete die NSA die folgenden wichtigen finanziellen Metriken:
| Finanzmetrik | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Gesamtumsatz | 193,6 Millionen US -Dollar | 219,1 Millionen US -Dollar | -11.6% |
| Nettoeinkommen | 29,8 Millionen US -Dollar | 43,1 Millionen US -Dollar | -30.7% |
| Mieteinnahmen | 174,5 Millionen US -Dollar | 201,8 Millionen US -Dollar | -13.6% |
| Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum | 7,4 Millionen US -Dollar | 7,8 Millionen US -Dollar | -4.6% |
| Verwaltungsgebühren und andere Einnahmen | 30,6 Millionen US -Dollar | 25,1 Millionen US -Dollar | 20.4% |
Analyse der Mieteinnahmen
Mieteinnahmen, der größte Bestandteil des NSA -Einkommens, der in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten , ein Anstieg um 3,4%, der von höher vertraglichen Mietraten zurückzuführen ist.
| Mieteinnahmen | 2024 | 2023 | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Gleiches Store -Portfolio | 503,5 Millionen US -Dollar | 518,2 Millionen US -Dollar | -2.8% |
| Nicht-same-Store-Portfolio | 25,7 Millionen US -Dollar | 77,1 Millionen US -Dollar | -66.7% | Gesamtmieteinnahmen | 529,2 Millionen US -Dollar | 595,3 Millionen US -Dollar | -11.1% |
Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum
Andere Einnahmen im Zusammenhang mit dem Eigentum, der die Mieterversicherung und den Umsatz von Lagerversorgung umfasst, wurden in den neun Monaten, die am 30. September 2024 endeten, um 1,5 Mio. USD oder 6,9%zurückgegangen. Der Rückgang wurde auf den Verkauf von Immobilien zurückgeführt, die die reduzierten Versicherungseinnahmenbasis.
Verwaltungsgebühren und andere Einnahmen
Die Verwaltungsgebühren und andere Einnahmen stiegen in den neun Monaten zum 30. September 2024 auf 30,6 Mio. USD, was auf einen Anstieg um 20,4% gegenüber 25,1 Mio. USD im Jahr 2023 zurückzuführen ist. Dieses Wachstum war in erster Linie auf erhöhte Gebühren für das Eigentumsanwalt und die Akquisitionsgebühren aus neuen Joint Ventures zurückzuführen.
Eigentumsbetriebskosten
Die Betriebskosten des Eigentums gingen in den neun Monaten am 30. September 2024 um 12,6 Mio. USD oder 7,3%zurück. Diese Reduzierung war hauptsächlich auf den Verkauf von Immobilien zurückzuführen, was die Gesamtkostenbelastung verringerte.
| Kostentyp | 2024 | 2023 | Ändern (%) |
|---|---|---|---|
| Gesamtbetriebskosten im Eigentum | 159,6 Millionen US -Dollar | 172,2 Millionen US -Dollar | -7.3% |
| Allgemeine und Verwaltungskosten | 44,9 Millionen US -Dollar | 44,3 Millionen US -Dollar | 1.5% |
| Abschreibungen und Amortisation | 141,7 Millionen US -Dollar | 168,0 Millionen US -Dollar | -16.6% |
Fremdfinanzierung
Zum 30. September 2024 wurde die ausstehende Schulden der NSA wie folgt strukturiert:
| Schuldenart | Betrag ($ Tausende) | Zinssatz (%) |
|---|---|---|
| Revolvierende Kreditlinie | $406,800 | 4.43 |
| Laufzeitdarlehen d | $275,000 | 3.96 |
| Laufzeitdarlehen e | $130,000 | 4.91 |
| Senior ungesicherte Notizen (2026) | $65,000 | 6.46 |
| Senior ungesicherte Notizen (2028) | $120,000 | 5.75 |
Im Verkauf von Immobilien gewinnen
In den neun Monaten am 30. September 2024 erkannte die NSA einen Gewinn von 63,8 Millionen US-Dollar aus dem Verkauf von Selbststorage-Immobilien. Dies spiegelt die Strategie des Unternehmens wider, sein Portfolio durch selektive Abgänge zu optimieren.
Joint Ventures und Investitionen
NSA hat mehrere Joint Ventures zum Verwalten und Erwerb von Immobilien gebildet. Das Joint Venture von 2024 wurde mit rund 140,8 Mio. USD aktiviert, wobei die NSA 35,2 Millionen US -Dollar für eine Beteiligung von 25% beitrug. Es wird erwartet, dass die Joint Ventures die Einnahmen durch gemeinsame Management -Effizienz und erweiterte Möglichkeiten für den Immobilienerwerb verbessern.
National Storage Affiliates Trust (NSA) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- National Storage Affiliates Trust (NSA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of National Storage Affiliates Trust (NSA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View National Storage Affiliates Trust (NSA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.