Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) Bundle
Understanding Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) Revenue Streams
Understanding Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) Revenue Streams
Citizens Community Bancorp, Inc. genera ingresos principalmente a través de ingresos por intereses netos e ingresos sin intereses. La siguiente sección proporciona un desglose detallado de estas fuentes de ingresos a partir de 2024.
Desglose de las fuentes de ingresos primarios
- Ingresos de intereses netos: Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses netos fueron $ 34.8 millones, abajo de $ 36.6 millones para el mismo período en 2023.
- Ingresos sin interés: Los ingresos sin interés aumentaron por 4.22%, total $ 8.1 millones Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 7.77 millones en 2023.
Tasa de crecimiento de ingresos año tras año
La tasa de crecimiento año tras año para los ingresos por intereses netos disminuyó por 4.9%, mientras que los ingresos sin intereses experimentaron un crecimiento de 4.22%.
Contribución de diferentes segmentos comerciales a los ingresos generales
| Fuente de ingresos | 2024 (nueve meses) | 2023 (nueve meses) | Cambio ($ millones) | Cambio porcentual |
|---|---|---|---|---|
| Ingresos de intereses netos | $ 34.8 millones | $ 36.6 millones | -$ 1.8 millones | -4.9% |
| Ingresos sin intereses | $ 8.1 millones | $ 7.77 millones | +$ 0.33 millones | +4.22% |
Análisis de cambios significativos en las fuentes de ingresos
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses netos experimentaron una disminución principalmente debido a las tasas de interés más altas a corto plazo que afectan el costo de los pasivos de los intereses, que aumentaron de 2.46% en 2023 a 3.18% en 2024. Este aumento en los costos fue parcialmente compensado por mayores rendimientos de los activos de ingreso a intereses, que aumentó $ 5.4 millones.
El ingreso sin intereses aumentó debido a las mayores ganancias en las ventas de préstamos, que se atribuyeron a un significativo 60% aumento en las ventas de préstamos de la SBA y un 40% Aumento de las ventas de préstamos residenciales, lo que refleja un rendimiento robusto en el sector de préstamos.
La combinación general de ingresos indica un cambio hacia el ingreso sin intereses como un contribuyente más significativo en medio de desafíos en los ingresos por intereses netos, destacando las estrategias adaptativas de la Compañía en un entorno de tasa de interés cambiante.
A Deep Dive into Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) Profitability
Una profundidad de inmersión en Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) Métricas de rentabilidad
Margen de beneficio bruto: The gross profit margin for the nine months ended September 30, 2024, stood at 2.71%, una disminución de 2.85% en el mismo período de 2023.
Margen de beneficio operativo: El margen de beneficio operativo para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 se informó en 1.99% en comparación con 2.26% para el mismo período en 2023.
Margen de beneficio neto: El ingreso neto atribuible a los accionistas comunes durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue $ 11.0 millones, traduciendo a un margen de beneficio neto de 0.64% contra los ingresos totales.
Tendencias en rentabilidad a lo largo del tiempo
El ingreso neto para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 aumentó a $ 3.3 millones de $ 2.5 millones En el mismo trimestre de 2023. Para el período de nueve meses, el ingreso neto aumentó de $ 9.4 millones en 2023 a $ 11.0 millones en 2024.
Comparación de los índices de rentabilidad con promedios de la industria
El margen de beneficio neto promedio en la industria bancaria es aproximadamente 1.00%, colocando el margen de beneficio neto de Czwi de 0.64% ligeramente por debajo del promedio de la industria. El margen de interés neto también se compara desfavorablemente, con Czwi's 2.71% contra un promedio de la industria de aproximadamente 3.00%.
Análisis de la eficiencia operativa
La relación de eficiencia operativa para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue 67.5%, indicando que 67.5% de los ingresos del banco se consumieron mediante gastos operativos. Este es un aumento de 66.0% Para el mismo período en 2023, reflejando desafíos en la gestión de costos.
| Métrico | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Promedio de la industria |
|---|---|---|---|
| Margen de beneficio bruto | 2.71% | 2.85% | 3.00% |
| Margen de beneficio operativo | 1.99% | 2.26% | N / A |
| Margen de beneficio neto | 0.64% | 0.55% | 1.00% |
| Relación de eficiencia operativa | 67.5% | 66.0% | 60.0% |
Los ingresos por intereses netos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 34.8 millones, una disminución de $ 36.6 millones en el mismo período de 2023. El margen de interés neto para el mismo período fue 2.71%, abajo de 2.85% año tras año.
Deuda vs. Equidad: cómo Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) financia su crecimiento
Deuda versus capital: cómo Citizens Community Bancorp, Inc. financia su crecimiento
Al 30 de septiembre de 2024, Citizens Community Bancorp, Inc. reportó pasivos totales de $ 82.5 millones en otros préstamos, en comparación con $ 147.0 millones al 31 de diciembre de 2023. Esto incluye $ 61.5 millones en los avances del Banco Federal de Préstamos para la Oyera (FHLB) y otros préstamos , una disminución de $ 67.5 millones a fines de 2023.
Overview de los niveles de deuda de la empresa
La compañía mantiene la deuda a corto y largo plazo. Los niveles actuales de deuda incluyen:
- FHLB Avances: $ 21.0 millones debido en 2024 con una tasa de 1.45%.
- Notas para personas mayores: $ 12.0 millones debido en 2039 al 7.25%.
- Notas subordinadas: $ 15.0 millones debido en 2030 al 6.00%.
Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas era de $ 180.1 millones, lo que refleja un aumento de $ 173.3 millones al 31 de diciembre de 2023.
Relación deuda / capital y comparación con los estándares de la industria
La relación deuda / capital para Citizens Community Bancorp, Inc. al 30 de septiembre de 2024 se encuentra en 0.46, calculada como pasivos totales divididos por el capital total ($ 82.5 millones / $ 180.1 millones). Esta relación está por debajo del promedio de la industria de aproximadamente 0.75, lo que indica un enfoque más conservador para aprovechar la deuda.
Emisiones de deuda recientes, calificaciones crediticias o actividad de refinanciación
La reciente actividad de refinanciamiento incluye la modificación de las notas senior en mayo de 2024, que requiere pagos trimestrales solo por intereses hasta enero de 2029, seguido de pagos trimestrales de principios y intereses a partir de entonces. La compañía también inició una línea de crédito de $ 5.0 millones en agosto de 2025, que permanece sin retirarse.
Las calificaciones crediticias actuales reflejan una perspectiva estable, con la compañía categorizada como "bien capitalizada" bajo los estándares regulatorios, lo que indica una posición de capital sólida en relación con los activos ponderados por el riesgo.
Cómo la empresa equilibra entre el financiamiento de la deuda y la financiación del capital
Citizens Community Bancorp, Inc. equilibra su financiamiento a través de una combinación de capital y deuda. El reciente aumento en el capital de los accionistas en $ 6.8 millones se atribuye al ingreso neto y las ganancias no realizadas. La compañía administra activamente su liquidez y estructura de capital, asegurando que satisfaga las necesidades operativas sin dependencia excesiva del financiamiento de la deuda.
| Tipo de deuda | Cantidad | Madurez | Tasa de interés |
|---|---|---|---|
| FHLB Avances | $ 21.0 millones | 2024 | 1.45% |
| Notas senior | $ 12.0 millones | 2039 | 7.25% |
| Notas subordinadas | $ 15.0 millones | 2030 | 6.00% |
| Pasivos totales | $ 82.5 millones | N / A | N / A |
| Equidad total de los accionistas | $ 180.1 millones | N / A | N / A |
Evaluar la liquidez de Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI)
Evaluar la liquidez de los ciudadanos comunitarios de Bancorp
Relación actual: Al 30 de septiembre de 2024, la relación actual fue de 1.07, lo que indica que los activos corrientes cubren suficientemente los pasivos corrientes.
Relación rápida: La relación rápida se situó en 0.93, lo que sugiere cierta dependencia del inventario para cumplir con las obligaciones a corto plazo.
Análisis de las tendencias de capital de trabajo
Al 30 de septiembre de 2024, el capital de trabajo era aproximadamente $ 57.3 millones, reflejando un ligero aumento de $ 54.5 millones al 31 de diciembre de 2023. Este aumento indica una creciente capacidad para cubrir los pasivos a corto plazo.
Estados de flujo de efectivo Overview
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Tipo de flujo de caja | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Flujo de caja operativo | $15,123 |
| Invertir flujo de caja | $(8,456) |
| Financiamiento de flujo de caja | $(2,618) |
| Flujo de caja neto | $4,049 |
El flujo de efectivo operativo refleja un rendimiento sólido, principalmente impulsado por el ingreso neto de $ 11.0 millones para el período.
Posibles preocupaciones o fortalezas de liquidez
Hoja en equilibrio Liquidez colateralizada nueva capacidad de endeudamiento y fondos federales no comprometidos La disponibilidad de préstamos de préstamo fue $ 718 millones, o 269% de depósitos no asegurados e irrolateralizados al 30 de septiembre de 2024. Este es un aumento significativo de $ 673.6 millones, o 244%, al 31 de diciembre de 2023.
Los depósitos no asegurados e irratulizados ascendieron a $ 267.1 millones, o 18% de depósitos totales al 30 de septiembre de 2024, consistente con el 18% al 31 de diciembre de 2023.
En general, la gestión de liquidez parece robusta, con un amplio acceso a fuentes de financiación que incluyen un $ 5.0 millones línea de crédito giratorio y $ 70 millones En fondos federales comprados por líneas.
¿Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) está sobrevaluado o infravalorado?
Análisis de valoración
Para determinar si Citizens Community Bancorp, Inc. está sobrevaluado o infravalorado, analizaremos varias relaciones financieras y métricas clave.
Relación de precio a ganancias (P/E)
La relación P/E actual se calcula de la siguiente manera:
- Precio actual de las acciones: $12.91
- Doce de doce meses (TTM) Ganancias por acción (EPS): $1.07
- Relación P/E: 12.06 (Calculado como $ 12.91 / $ 1.07)
Relación de precio a libro (P/B)
La relación P/B ayuda a evaluar la valoración del mercado de la empresa en relación con su valor en libros:
- Valor en libros por acción: $17.91
- Relación P/B: 0.72 (Calculado como $ 12.91 / $ 17.91)
Relación empresarial valor a ebitda (EV/EBITDA)
La relación EV/EBITDA proporciona información sobre la valoración de la compañía en relación con sus ganancias:
- Valor empresarial (EV): $ 188.1 millones
- Ebitda: $ 28.5 millones
- Relación EV/EBITDA: 6.60 (Calculado como $ 188.1 millones / $ 28.5 millones)
Tendencias del precio de las acciones
Las tendencias del precio de las acciones en los últimos 12 meses indican:
- Precio hace 12 meses: $14.50
- Precio actual: $12.91
- Cambio porcentual: -10.97%
Rendimiento de dividendos y relación de pago
Las métricas de dividendos son críticas para evaluar el atractivo de las acciones:
- Dividendo anual: $0.32
- Precio actual de las acciones: $12.91
- Rendimiento de dividendos: 2.48% (Calculado como $ 0.32 / $ 12.91)
- Ratio de pago: 29.91% (Calculado como $ 0.32 / $ 1.07)
Consenso de analista sobre valoración de acciones
Las recomendaciones de los analistas reflejan la opinión del mercado sobre el valor de la acción:
- Comprar: 2
- Sostener: 5
- Vender: 1
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Relación P/E | 12.06 |
| Relación p/b | 0.72 |
| Relación EV/EBITDA | 6.60 |
| Cambio del precio de las acciones (12 meses) | -10.97% |
| Rendimiento de dividendos | 2.48% |
| Relación de pago | 29.91% |
| Consenso de analista (compra/retención/venta) | 2/5/1 |
Riesgos clave que enfrentan Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI)
Riesgos clave que enfrentan Citizens Community Bancorp, Inc.
La salud financiera de Citizens Community Bancorp, Inc. está influenciada por varios factores de riesgo internos y externos. Estos riesgos pueden afectar significativamente las operaciones y el desempeño financiero de la Compañía.
Competencia de la industria
La competencia en el sector bancario sigue siendo intensa. La compañía enfrenta presión tanto de los bancos tradicionales como de las instituciones financieras no bancarias. Al 30 de septiembre de 2024, los préstamos totales en circulación, neto de las tarifas y costos de préstamos diferidos, disminuyeron en $ 36 millones, a $ 1.42 mil millones de $ 1.46 mil millones al 31 de diciembre de 2023.
Cambios regulatorios
Los cambios en las regulaciones pueden afectar la rentabilidad. El reciente presupuesto estatal de Wisconsin firmado el 5 de julio de 2023 proporciona a las instituciones financieras una exención de impuestos sobre los ingresos obtenidos en los préstamos comerciales y agrícolas de Wisconsin de hasta $ 5 millones, lo que reduce la tasa impositiva general de la compañía.
Condiciones de mercado
Las condiciones del mercado, particularmente las fluctuaciones de la tasa de interés, afectan significativamente los ingresos por intereses netos. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses netos fueron de $ 34.8 millones, en comparación con $ 36.6 millones para el mismo período en 2023, lo que refleja el impacto de tasas de interés más altas en el balance general sensible a la responsabilidad de la compañía.
Riesgos operativos
Los riesgos operativos incluyen desafíos en la gestión de la cartera de préstamos. Al 30 de septiembre de 2024, la asignación de pérdidas crediticias era de $ 21 millones, en comparación con $ 22.9 millones al 31 de diciembre de 2023. La compañía tiene una estrategia para monitorear de cerca préstamos y ajustar la provisión de pérdidas crediticias según sea necesario.
Riesgos financieros
Los riesgos financieros provienen de la cartera de inversiones de la compañía. Los valores de inversión totales disminuyeron en $ 6.3 millones, a $ 149.4 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Esta disminución se atribuye a los reembolsos principales y los cambios en el valor razonable.
Riesgos estratégicos
Los riesgos estratégicos implican la capacidad de la Compañía para ejecutar su plan de negocios de manera efectiva. El ingreso total sin intereses aumentó en $ 0.4 millones durante el tercer trimestre de 2024 en comparación con el tercer trimestre de 2023, impulsado por un aumento del 151% en la ganancia en la venta de préstamos.
Estrategias de mitigación
La Compañía emplea varias estrategias de mitigación para abordar estos riesgos:
- Revisión regular de la calidad de la cartera de préstamos y ajustes a la asignación de pérdidas crediticias según sea necesario.
- Mantener una relación de liquidez del 11.5% al 30 de septiembre de 2024 para garantizar la disponibilidad de efectivo.
- Utilización de fondos federales compró líneas de crédito por un total de $ 70 millones para reforzar la liquidez.
| Factor de riesgo | Descripción | Impacto reciente |
|---|---|---|
| Competencia de la industria | Aumento de la competencia de los bancos y las instituciones financieras no bancarias. | Los préstamos disminuyeron por $ 36 millones a $ 1.42 mil millones. |
| Cambios regulatorios | Exenciones fiscales que reducen las tasas impositivas efectivas. | Exención de impuestos sobre los ingresos hasta $ 5 millones. |
| Condiciones de mercado | Fluctuaciones en las tasas de interés que afectan los ingresos por intereses netos. | Ingresos por intereses netos a $ 34.8 millones. |
| Riesgos operativos | Desafíos en la gestión de la calidad de la cartera de préstamos. | Subsidio para pérdidas crediticias en $ 21 millones. |
| Riesgos financieros | Rendimiento de la cartera de inversiones y fluctuaciones de valor. | Los valores de inversión disminuyeron a $ 149.4 millones. |
| Riesgos estratégicos | Ejecución de planes de negocios en medio de presiones competitivas. | El ingreso sin intereses aumentó por $ 0.4 millones. |
Estos riesgos y sus posibles impactos en la salud financiera de la compañía son cruciales para que los inversores consideren a medida que evalúan sus decisiones de inversión.
Perspectivas de crecimiento futuro para Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI)
Perspectivas de crecimiento futuro para Citizens Community Bancorp, Inc.
Análisis de los impulsores de crecimiento clave
La compañía ha identificado varios impulsores de crecimiento clave que se anticipa que mejoran su salud financiera en los próximos años:
- Innovaciones de productos: El banco se está centrando en las mejoras bancarias digitales para mejorar la experiencia del cliente y optimizar las operaciones. Se espera que la introducción de características de banca móvil y aplicaciones de préstamos en línea atraiga a más clientes.
- Expansiones del mercado: La compañía está explorando oportunidades para expandir su huella en los mercados desatendidos, particularmente en las zonas rurales donde los servicios bancarios son limitados. Esto incluye posibles aberturas de ramas y asociaciones con empresas locales.
- Adquisiciones: Las adquisiciones estratégicas están sobre la mesa para aumentar la cuota de mercado y diversificar las ofertas de servicios. El banco tiene una posición de capital fuerte, con capital total de $ 231.8 millones A partir del 30 de septiembre de 2024.
Proyecciones de crecimiento de ingresos futuros y estimaciones de ganancias
Las proyecciones de crecimiento de ingresos para el próximo año financiero indican una tendencia positiva. Los analistas pronostican un aumento de ingresos de aproximadamente 7% a 10% Impulsado por mayores ingresos por intereses, a medida que el banco capitaliza el aumento de las tasas de interés. Se espera que las ganancias por acción (EPS) se eleven a $1.15, arriba de $1.07 en el año anterior.
Iniciativas o asociaciones estratégicas que pueden impulsar el crecimiento futuro
La compañía está buscando activamente asociaciones con empresas fintech para mejorar sus ofertas de productos. Las colaboraciones destinadas a integrar análisis avanzados para mejores información del cliente también están en proceso. Se espera que estas iniciativas no solo mejoren la prestación de servicios, sino que también aumenten las tasas de retención de clientes.
Ventajas competitivas que posicionan a la empresa para el crecimiento
Citizens Community Bancorp tiene varias ventajas competitivas que probablemente respalden su crecimiento:
- Fuerte posición de liquidez: La liquidez de la hoja en equilibrio del banco al 30 de septiembre de 2024 fue $ 718 millones, representando 269% de depósitos no asegurados e irrateralizados.
- Relaciones de capital robustas: La relación de capital de nivel 1 se encontraba en 13.8%, significativamente por encima de los mínimos regulatorios, lo que indica una posición de capital sólida para apoyar el crecimiento.
- Cartera de préstamos diverso: La cartera de préstamos de la compañía consiste en $ 1.42 mil millones en préstamos totales, proporcionando una base de ingresos estable y oportunidades de crecimiento en varios sectores.
Financiero Overview Mesa
| Métrico | 30 de septiembre de 2024 | 31 de diciembre de 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Capital total | $ 231.8 millones | $ 230.2 millones | 0.7% |
| Relación de capital de nivel 1 | 13.8% | 13.4% | 0.4% |
| Préstamos totales | $ 1.42 mil millones | $ 1.46 mil millones | -2.74% |
| Liquidez de la hoja en balance | $ 718 millones | $ 673.6 millones | 6.6% |
| Estimación del EPS | $1.15 | $1.07 | 7.48% |
Estos elementos destacan las perspectivas de salud y crecimiento financiero de Citizens Community Bancorp, Inc., ya que navega por el panorama bancario en evolución en 2024.
Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Citizens Community Bancorp, Inc. (CZWI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.