California Resources Corporation (CRC) Bundle
Una breve historia de la Corporación de Recursos de California
California Resources Corporation (CRC) ha sufrido transformaciones significativas en los últimos años, particularmente destacadas por su fusión con AERA Energy, que se finalizó el 1 de julio de 2024. Esta fusión ha reformado considerablemente el panorama operativo y financiero de CRC.
Fusión con energía AERA
La fusión AERA agregó activos sustanciales a CRC. Durante el período del 1 de julio de 2024 al 30 de septiembre de 2024, las ventas de petróleo, gas natural y NGL atribuible al negocio de AERA alcanzaron aproximadamente $ 475 millones. Esta fusión fue un movimiento estratégico destinado a mejorar las capacidades de producción y las eficiencias operativas.
Desempeño financiero Overview
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, CRC reportó ingresos operativos totales de $ 2.321 mil millones, un aumento de $ 2.075 mil millones en el mismo período de 2023. El desglose de los ingresos para los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, incluye:
| Fuente de ingresos | 2024 (en millones) | 2023 (en millones) |
|---|---|---|
| Ventas de petróleo, gas natural y GLN | $1,711 | $1,672 |
| Ingresos de la comercialización de productos comprados | $176 | $336 |
| Ventas de electricidad | $120 | $169 |
| Otros ingresos | $24 | $29 |
Destacados operativos
Después de la fusión AERA, los niveles de producción de CRC vieron un aumento notable. Los volúmenes de producción de aceite neto aumentaron de 53 MBBL/d en los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2023 a 69 MBBL/d en el mismo período de 2024. Este aumento fue impulsado principalmente por la integración de las capacidades de producción de AERA.
Rendimiento de derivados de productos básicos
En términos de derivados de productos básicos, CRC informó una ganancia neta de $ 290 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con una pérdida neta de $ 131 millones en el mismo período de 2023. La mejora significativa se atribuyó en gran medida a los cambios en la feria Valor de derivados de productos básicos pendientes.
Programa de recompra de compartir
La Junta Directiva de CRC ha autorizado un programa de recompra de acciones con un valor total de hasta $ 1.35 mil millones, con $ 614 millones restantes disponibles para las recompras al 30 de septiembre de 2024. El programa refleja el compromiso de CRC de devolver el valor a los accionistas en forma de su estrategia de crecimiento.
Política de dividendos
A partir de agosto de 2024, CRC aumentó su dividendo anual a $ 1.55 por acción, con pagos trimestrales anticipados en $ 0.3875 por acción. Esta política demuestra el enfoque de CRC en proporcionar rendimientos de los accionistas mientras busca oportunidades de crecimiento después de la fusión.
Perspectiva futura
Mirando hacia el futuro, CRC tiene como objetivo capitalizar las sinergias de la fusión AERA, centrándose en optimizar la producción y administrar los costos de manera efectiva. La compañía planea aprovechar su base de activos mejorada para mejorar el rendimiento financiero y los rendimientos de los accionistas en los próximos años.
A Who posee California Resources Corporation (CRC)
Estructura de propiedad de la fusión posterior a la aera
A partir del 1 de julio de 2024, después de la fusión AERA, la propiedad de California Resources Corporation (CRC) se divide de la siguiente manera:
- Accionistas existentes: 76%
- Vendedores de AERA: 24%
Información de los accionistas
La siguiente tabla resume la distribución de acciones después de la fusión AERA:
| Tipo de accionista | Porcentaje de propiedad |
|---|---|
| Accionistas existentes | 76% |
| Vendedores de AERA | 24% |
Principales accionistas institucionales
Al 30 de septiembre de 2024, los principales accionistas institucionales de CRC incluyen:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Blackrock, Inc. | 8,000,000 | 7.4% |
| Vanguard Group, Inc. | 7,500,000 | 6.9% |
| State Street Corporation | 5,500,000 | 5.1% |
Propiedad ejecutiva y de la junta
La siguiente tabla detalla la propiedad de las acciones comunes por parte de ejecutivos y miembros de la junta:
| Nombre | Posición | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| Mark A. Smith | CEO | 1,200,000 | 1.1% |
| Omar Hayat | EVP de operaciones | 600,000 | 0.6% |
| Michael L. Preston | EVP, director de estrategia | 400,000 | 0.4% |
Rendimiento de acciones reciente
A partir del tercer trimestre de 2024, el rendimiento de las acciones de CRC ha sido influenciado por sus cambios operativos y las condiciones del mercado:
- Precio de las acciones (al 30 de septiembre de 2024): $50.23
- Capitalización de mercado: Aproximadamente $ 5.5 mil millones
- Volumen comercializado: 1,250,000 acciones en promedio diariamente
Programa de recompra de compartir
La Junta Directiva ha autorizado un programa de recompra de acciones con los siguientes detalles:
- Cantidad total autorizada: $ 1.35 mil millones
- Cantidad restante para la compra: $ 614 millones al 30 de septiembre de 2024
Política de dividendos
CRC ha declarado un dividendo en efectivo trimestral, lo que refleja su compromiso de devolver el valor a los accionistas:
- Tasa de dividendos anuales: $ 1.55 por acción
- Dividendo trimestral declarado: $ 0.3875 por acción
Conclusión sobre la dinámica de la propiedad
El panorama de propiedad de California Resources Corporation ha evolucionado significativamente después de la fusión AERA, marcando un nuevo capítulo en la dirección estratégica y la participación de los accionistas de la compañía.
Declaración de misión de California Resources Corporation (CRC)
Declaración de misión Overview
California Resources Corporation (CRC) se dedica a entregar de manera responsable a California mientras mantiene un fuerte compromiso con la administración ambiental y la participación de la comunidad. La Compañía tiene como objetivo maximizar el valor de sus activos a través de prácticas sostenibles y tecnologías innovadoras.
Valores centrales
- Seguridad: Priorizar la seguridad y la salud de los empleados, contratistas y las comunidades donde operamos.
- Ambiente: Comprometido a minimizar el impacto ambiental y mejorar la sostenibilidad.
- Integridad: Mantener los más altos estándares éticos en todas las prácticas comerciales.
- Excelencia: Esforzarse por la excelencia operativa y la mejora continua.
- Colaboración: Trabajar junto con las partes interesadas para lograr objetivos compartidos.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, CRC reportó ingresos operativos totales de $ 2,321 millones, un aumento de $ 2,075 millones en el mismo período de 2023. Este crecimiento fue impulsado por un aumento en el petróleo, el gas natural y las ventas de NGL, que ascendieron a $ 1,711 millones en 2024 en comparación con $ 1,672 millones en 2023.
| Métricas financieras | 2024 (terminó nueve meses) | 2023 (terminó nueve meses) |
|---|---|---|
| Ingresos operativos totales | $ 2,321 millones | $ 2,075 millones |
| Ventas de petróleo, gas natural y GLN | $ 1,711 millones | $ 1,672 millones |
| Ganancia neta de derivados de productos básicos | $ 290 millones | ($ 131 millones) |
| Ventas de electricidad | $ 120 millones | $ 169 millones |
| Otros ingresos | $ 24 millones | $ 29 millones |
Estadísticas de producción
En los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la producción diaria total de CRC se vendió aumentó significativamente, lo que refleja las mejoras operativas y la reciente fusión AERA. La siguiente tabla describe los volúmenes de producción neta promedio:
| Tipo de producción | 2024 (MBOE/D) | 2023 (MBOE/D) |
|---|---|---|
| Aceite | 69 | 53 |
| Gordos | 11 | 11 |
| Gas natural | 114 | 136 |
| Producción neta total vendida | 145 | 99 |
Desarrollos recientes
El 1 de julio de 2024, CRC completó la fusión AERA, que mejoró significativamente su base de activos y capacidades de producción. La fusión contribuyó a una ganancia neta en la producción de petróleo, con el aumento de los precios del petróleo de CRC a $77.10 por barril, en comparación con $64.25 en 2023.
Flujo de caja y liquidez
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, se informó el flujo de caja operativo de CRC en $ 404 millones, una disminución de $ 522 millones en el año anterior. Esta disminución fue impulsada principalmente por precios más bajos de gas natural y volúmenes de producción.
| Métricas de liquidez | 30 de septiembre de 2024 |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo disponibles | $ 213 millones |
| Capacidad de préstamo de la facilidad de crédito giratorio | $ 1,100 millones |
| Cartas de crédito sobresalientes | ($ 175 millones) |
| Total de liquidez | $ 1,138 millones |
Conclusión
California Resources Corporation sigue enfocada en su misión de proporcionar soluciones de energía sostenibles al tiempo que mejora el valor de los accionistas a través del crecimiento estratégico y la eficiencia operativa.
Cómo funciona California Resources Corporation (CRC)
Overview de operaciones
California Resources Corporation (CRC) se centra en la exploración, producción y comercialización de líquidos de petróleo, gas natural y gas natural (NGL) principalmente en California. The company operates in various basins, including the San Joaquin, Los Angeles, and Ventura basins.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, CRC reportó ingresos operativos totales de $ 2.321 mil millones, frente a $ 2.075 mil millones en el mismo período de 2023. Este aumento fue impulsado por un mayor petróleo, gas natural y ventas de NGL.
| Componente de ingresos | 2024 (en millones) | 2023 (en millones) |
|---|---|---|
| Ventas de petróleo, gas natural y GLN | $1,711 | $1,672 |
| Ganancia neta de derivados de productos básicos | $290 | ($131) |
| Ingresos de la comercialización de productos comprados | $176 | $336 |
| Ventas de electricidad | $120 | $169 |
| Otros ingresos | $24 | $29 |
| Ingresos operativos totales | $2,321 | $2,075 |
Volúmenes de producción
Los volúmenes de producción de CRC durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, reflejaron un aumento significativo principalmente debido a la fusión AERA completada el 1 de julio de 2024.
| Tipo de producción | 2024 (MBBL/D) | 2023 (MBBL/D) |
|---|---|---|
| Aceite | 69 | 53 |
| Gordos | 11 | 11 |
| Gas natural | 114 | 136 |
| Producción neta total vendida | 99 | 87 |
Gastos operativos
Los gastos operativos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, totalizaron $ 1.776 mil millones, en comparación con $ 1.557 mil millones en 2023.
| Categoría de gastos | 2024 (en millones) | 2023 (en millones) |
|---|---|---|
| Costos operativos de energía | $186 | $258 |
| Costos de procesamiento de gas | $12 | $14 |
| Costos operativos sin energía | $445 | $364 |
| Gastos generales y administrativos | $226 | $201 |
| Depreciación, agotamiento y amortización | $246 | $170 |
| Deterioro de los activos | $13 | $3 |
| Impuestos distintos de los ingresos | $162 | $132 |
| Gastos operativos totales | $1,776 | $1,557 |
Ingresos netos y ganancias por acción
CRC reportó un ingreso neto de $ 343 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 376 millones en el mismo período de 2023. El ingreso neto por acción para el período fue de $ 3.86 (básico) y $ 3.78 (diluido).
| Métrico | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos (en millones) | $343 | $376 |
| Ingresos netos por acción (básico) | $3.86 | $5.38 |
| Ingresos netos por acción (diluido) | $3.78 | $5.18 |
Recursos de liquidez y capital
Al 30 de septiembre de 2024, CRC tenía equivalentes en efectivo y efectivo disponibles de $ 213 millones y una capacidad de préstamo bajo su línea de crédito renovable de $ 1.1 mil millones.
| Componente de liquidez | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Equivalentes de efectivo y efectivo disponibles | $213 |
| Capacitación de préstamos | $1,100 |
| Cartas de crédito sobresalientes | ($175) |
| Disponibilidad | $925 |
| Liquidez total | $1,138 |
Desarrollos recientes
El 5 de noviembre de 2024, CRC declaró un dividendo en efectivo trimestral de $ 0.3875 por acción de acciones ordinarias, por pagar el 16 de diciembre de 2024. La compañía también completó la venta de activos de la cuenca de Ventura para ingresos netos de $ 3 millones el 14 de octubre de 2024.
Deuda y financiamiento
A partir del 1 de noviembre de 2024, la línea de crédito renovable de CRC se reafirmó en una base de préstamos de $ 1.5 mil millones, lo que refleja el valor estimado de sus reservas probadas y endeudamiento total.
| Componente de deuda | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Revolving Credit Facility Borrowing Base | $1,500 |
| Ganancias de 2029 notas senior | $888 |
Cómo California Resources Corporation (CRC) gana dinero
Flujos de ingresos
California Resources Corporation (CRC) genera ingresos principalmente a través de la venta de líquidos de petróleo, gas natural y gas natural (NGL). La siguiente tabla describe los ingresos de estas fuentes para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024:
| Fuente | Ingresos (en millones) |
|---|---|
| Aceite | $1,505 |
| Gordos | $138 |
| Gas natural | $86 |
| Las ventas totales de petróleo, gas natural y GLN | $1,729 |
Los ingresos operativos totales para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 2,321 millones, un aumento de $ 2,075 millones en el mismo período de 2023.
Ganancia neta de derivados de productos básicos
CRC se involucra en contratos de derivados de productos básicos para protegerse contra las fluctuaciones de precios. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la ganancia neta de estos contratos fue de $ 290 millones, en comparación con una pérdida de $ 131 millones en el mismo período de 2023.
Ventas de electricidad
CRC también genera ingresos de las ventas de electricidad, principalmente de su planta de energía Elk Hills. Las ventas de electricidad para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 120 millones, por debajo de $ 169 millones en el mismo período de 2023.
Marketing of Purchased Commodities
Los ingresos de la comercialización de productos comprados fueron de $ 176 millones para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, una disminución de $ 336 millones en el año anterior. This decline was due to lower natural gas prices.
Gastos operativos
CRC's operating expenses for the nine months ended September 30, 2024, totaled $1,776 million. Un desglose de estos gastos se muestra en la siguiente tabla:
| Tipo de gasto | Cantidad (en millones) |
|---|---|
| Costos operativos de energía | $186 |
| Costos de procesamiento de gas | $12 |
| Costos operativos sin energía | $445 |
| Gastos generales y administrativos | $226 |
| Depreciación, agotamiento y amortización | $246 |
| Deterioro de los activos | $13 |
| Impuestos distintos de los ingresos | $162 |
| Gasto de exploración | $2 |
| Gastos operativos totales | $1,776 |
Volúmenes de producción
A partir de los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, la producción neta total de CRC vendida fue de 99 MBOE/d, un aumento de 87 MBOE/d en el año anterior. The following table summarizes the production volumes:
| Producto | Volumen de producción (MBOE/D) |
|---|---|
| Aceite | 70 |
| Gordos | 11 |
| Gas natural | 18 |
| Producción total | 99 |
The increase in production was largely attributed to the Aera Merger, which closed on July 1, 2024.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, CRC reportó un ingreso neto de $ 343 millones, en comparación con $ 376 millones en el mismo período de 2023. El ingreso neto por acción fue de $ 4.54 para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024.
Dividendos y devoluciones de accionistas
On November 5, 2024, CRC declared a quarterly cash dividend of $0.3875 per share, payable to shareholders on December 16, 2024.
Gestión de la deuda
A partir del 1 de noviembre de 2024, la línea de crédito renovable de CRC se reafirmó en $ 1.5 mil millones, con una fecha de vencimiento enmendada que se extiende hasta el 16 de marzo de 2029.
California Resources Corporation (CRC) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- California Resources Corporation (CRC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of California Resources Corporation (CRC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View California Resources Corporation (CRC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.