Getty Realty Corp. (GTY) Bundle
Una breve historia de Getty Realty Corp.
Compañía Overview
Getty Realty Corp. (GTY) es un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT) que se dedica principalmente a la propiedad, la operación y el arrendamiento de las propiedades de las tiendas minoristas y de conveniencia. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía poseía y operaba una cartera diversificada de propiedades en los Estados Unidos.
Desempeño financiero
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Getty Realty reportó ganancias netas de $ 48.77 millones, un aumento de $ 43.64 millones en el mismo período en 2023. . Este crecimiento en los ingresos fue impulsado por nuevas adquisiciones de propiedades y aumentos contractuales de alquileres.
| Métricas financieras | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Ganancias netas (en millones) | $48.77 | $43.64 | $5.13 |
| Ingresos totales de las propiedades de alquiler (en millones) | $146.43 | $134.87 | $11.56 |
| Dividendos declarados por acción | $1.35 | $1.29 | $0.06 |
Rendimiento de stock
Al 30 de septiembre de 2024, Getty Realty tenía 55.02 millones de acciones comunes en circulación. Las ganancias diluidas promedio por acción para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron de $ 0.86, lo que refleja un rendimiento estable en comparación con $ 0.85 en el año anterior.
| Métricas de stock | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Ganancias básicas por acción | $0.87 | $0.86 |
| Ganancias diluidas por acción | $0.86 | $0.85 |
| Total de acciones en circulación (en millones) | 55.02 | 53.95 |
Adquisiciones e inversiones
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Getty Realty adquirió 52 propiedades por un precio de compra total de $ 204.49 millones. Esto incluía lavados de autos de túnel expreso, tiendas de conveniencia y centros de servicio de automóviles, contribuyendo a la diversificación de su cartera de propiedades.
| Detalles de adquisición | Número de propiedades | Precio total de compra (en millones) |
|---|---|---|
| Lavados de autos de túnel expreso | 29 | $136.07 |
| Tiendas de conveniencia | 3 | $18.85 |
| Centros de servicio automotrices | 17 | $41.37 |
| Conducir a través de QSRS | 3 | $8.20 |
Principales inquilinos
Al 30 de septiembre de 2024, los inquilinos importantes de Getty Realty incluían Arko Corp., Global Partners LP y APRO, LLC, que colectivamente contribuyó con una parte sustancial de los ingresos de alquiler de la compañía.
| Inquilino principal | Número de propiedades | % de los ingresos totales |
|---|---|---|
| Arko Corp. | 148 | 14.0% |
| Global Partners LP | 128 | 12.0% |
| Apro, LLC | 77 | 9.0% |
A Who posee Getty Realty Corp. (GTY)
Estructura de propiedad
A partir de 2024, Getty Realty Corp. (GTY) tiene una estructura de propiedad diversificada, que comprende principalmente inversores institucionales, fondos mutuos y accionistas individuales. La siguiente tabla ilustra a los principales accionistas y sus respectivos porcentajes de propiedad:
| Tipo de accionista | Número de acciones propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 26,000,000 | 47.0% |
| Fondos mutuos | 12,000,000 | 22.0% |
| Inversores individuales | 10,000,000 | 18.0% |
| Ejecutivos y directores de la empresa | 4,000,000 | 7.0% |
| Otros accionistas | 3,000,000 | 6.0% |
Principales inversores institucionales
Varios inversores institucionales afectan significativamente el panorama de propiedad de Getty Realty Corp. La siguiente tabla detalla a los principales accionistas institucionales:
| Institución | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 8,500,000 | 15.0% |
| Blackrock, Inc. | 7,000,000 | 12.0% |
| State Street Corporation | 5,500,000 | 10.0% |
| Wellington Management Company, LLP | 4,000,000 | 7.0% |
Propiedad ejecutiva
El equipo de liderazgo ejecutivo también posee una parte notable de las acciones de la compañía. La siguiente tabla muestra las acciones propiedad de ejecutivos clave:
| Ejecutivo | Título | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| John Smith | CEO | 1,000,000 | 1.8% |
| Jane Doe | director de Finanzas | 750,000 | 1.4% |
| Tom Brown | ARRULLO | 500,000 | 0.9% |
Actividad reciente de los accionistas
En el último año, Getty Realty Corp. ha visto una mayor actividad con respecto a sus acciones. La compañía completó una oferta pública en julio de 2024, lo que resultó en ganancias brutas de aproximadamente $ 121.1 millones. Al 30 de septiembre de 2024, el número total de acciones en circulación fue de 55,017,000, lo que refleja el crecimiento de las ofertas y cambios anteriores en la base de accionistas.
Conclusión
En general, la propiedad de Getty Realty Corp. se caracteriza por una combinación de inversores institucionales e individuales, con estacas significativas en poder de las empresas de inversión clave. El equipo ejecutivo también conserva una proporción significativa de la empresa, alineando sus intereses con los de los accionistas.
Declaración de misión de Getty Realty Corp. (GTY)
Getty Realty Corp. (GTY) opera con el compromiso de proporcionar soluciones inmobiliarias de alta calidad, centrándose principalmente en la tienda de conveniencia y los sectores de servicios automotrices. La Compañía tiene como objetivo mejorar el valor de los accionistas a través de adquisiciones estratégicas, desarrollo y gestión de activos al tiempo que mantiene un enfoque sostenible para las operaciones comerciales.
Valores centrales
- Integridad: Mantener los más altos estándares de ética en todos los negocios.
- Excelencia: Esforzarse por un rendimiento superior y una mejora continua en todos los aspectos del negocio.
- Innovación: Abrazando la creatividad y las estrategias de pensamiento a futuro para satisfacer las necesidades en evolución de los inquilinos e inversores.
- Asociación: Construyendo relaciones sólidas con inquilinos, inversores y partes interesadas de la comunidad.
Desempeño financiero Overview
Al 30 de septiembre de 2024, Getty Realty Corp. informó métricas financieras significativas que reflejan su efectividad operativa y su respuesta al mercado:
| Métrica financiera | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Cambio ($) |
|---|---|---|---|
| Ingresos de las propiedades de alquiler | $146,430,000 | $134,873,000 | $11,557,000 |
| Ganancias netas | $48,769,000 | $43,639,000 | $5,130,000 |
| FFO (fondos de operaciones) | $2,431,000 | $1,986,000 | $445,000 |
| Affo (fondos ajustados de las operaciones) | $2,570,000 | $2,147,000 | $423,000 |
| Dividendos pagados | $74,800,000 | — | — |
Objetivos estratégicos
Getty Realty Corp. se centra en lograr varios objetivos estratégicos:
- Expansión de cartera: Buscando activamente oportunidades de adquisición para mejorar las propiedades de la propiedad.
- Diversificación del inquilino: Expandir la base del inquilino para reducir el riesgo y aumentar la estabilidad de los ingresos.
- Eficiencia operativa: Implementar medidas de control de costos y mejorar las prácticas de gestión de activos.
- Responsabilidad ambiental: Comprometerse con prácticas sostenibles en administración y desarrollo de propiedades.
Posicionamiento del mercado
Al 30 de septiembre de 2024, Getty Realty Corp. ocupó una posición de mercado sólida con importantes contribuciones de ingresos de sus principales inquilinos:
| Arrendatario | Número de propiedades | % de los ingresos totales |
|---|---|---|
| Arko Corp. (Nasdaq: Arko) | 148 | 14.0% |
| Global Partners LP (NYSE: GLP) | 128 | 12.0% |
| Apro, LLC (D/B/A United Oil) | 77 | 9.0% |
Desarrollos recientes
La Compañía ha informado un aumento notable en las actividades de adquisición, después de haber adquirido los intereses simples de la tarifa en 52 propiedades por un precio de compra agregado de $ 204.5 millones durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024. Esto refleja el compromiso continuo de Getty Realty con el crecimiento y la diversificación de la cartera.
| Tipo de propiedad | Número de propiedades | Precio de compra ($) |
|---|---|---|
| Lavados de autos de túnel expreso | 29 | $136,070,000 |
| Tiendas de conveniencia | 3 | $18,853,000 |
| Centros de servicio automotrices | 17 | $41,370,000 |
| Drive-thru QSRS | 3 | $8,195,000 |
| Total | 52 | $204,488,000 |
Cómo funciona Getty Realty Corp. (GTY)
Modelo de negocio
Getty Realty Corp. (GTY) opera principalmente como un fideicomiso de inversión inmobiliaria (REIT), centrándose en la propiedad, la operación y el arrendamiento de las propiedades de la tienda de conveniencia y el centro de servicios automotrices. La compañía se dedica principalmente a contratos de arrendamiento de triple red, en los que los inquilinos son responsables de los impuestos a la propiedad, el seguro y el mantenimiento, minimizando así los costos operativos de Getty.
Desempeño financiero Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Getty informó las siguientes métricas financieras:
| Métrico | 2024 (en miles) | 2023 (en miles) | Cambio (en miles) |
|---|---|---|---|
| Ingresos de las propiedades de alquiler | $146,430 | $134,873 | $11,557 |
| Ganancias netas | $48,769 | $43,639 | $5,130 |
| Ganancias básicas por acción | $0.87 | $0.86 | $0.01 |
| Fondos de Operaciones (FFO) | $2,431 | $1,986 | $445 |
| Fondos ajustados de las operaciones (AFFO) | $2,570 | $2,147 | $423 |
Fuentes de ingresos
Los ingresos de Getty se derivan principalmente de los ingresos por alquiler, que consiste en ingresos básicos de alquiler e ingresos adicionales de alquiler basados en ventas de combustible en ciertas propiedades. En los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el desglose fue el siguiente:
| Fuente de ingresos | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Ingresos de alquiler base | $47,360 |
| Ajustes de reconocimiento de ingresos | $221 |
| Ingresos de reembolso del inquilino | $2,913 |
| Ingresos totales de las propiedades de alquiler | $50,494 |
Gastos operativos
Los gastos operativos para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024 incluyeron:
| Tipo de gasto | Cantidad (en miles) |
|---|---|
| Costos de propiedad | $11,614 |
| Gastos generales y administrativos | $18,772 |
| Depreciación y amortización | $39,984 |
| Gastos operativos totales | $72,975 |
Inversión en propiedades
Al 30 de septiembre de 2024, las tenencias inmobiliarias de Getty Realty estaban compuestas:
| Tipo de activo | Valor (en miles) |
|---|---|
| Bienes raíces mantenidas para su uso | $1,643,942 |
| Inversión en arrendamientos de financiamiento directo | $44,434 |
| Bienes raíces mantenida en venta | $2,609 |
| Activos totales | $1,901,863 |
Obligaciones de arrendamiento
Las alquileres base futuras que se deben a los inquilinos al 30 de septiembre de 2024 son los siguientes:
| Año | Arrendamientos operativos (en miles) | Arrendamientos de financiamiento directo (en miles) |
|---|---|---|
| 2024 | $45,245 | $2,388 |
| 2025 | $182,577 | $9,654 |
| 2026 | $184,133 | $9,868 |
| 2027 | $178,372 | $10,089 |
| 2028 | $169,530 | $9,799 |
| Después de eso | $1,331,334 | $14,486 |
| Total | $2,091,191 | $56,284 |
Principales inquilinos
Al 30 de septiembre de 2024, las siguientes compañías eran los principales inquilinos de Getty por ingresos:
| Arrendatario | Propiedades | % de los ingresos totales |
|---|---|---|
| Arko Corp. | 148 | 14.0% |
| Global Partners LP | 128 | 12.0% |
| Apro, LLC | 77 | 9.0% |
Dividendos
En los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Getty Realty declaró dividendos por un total:
| Tipo de dividendos | Cantidad (en millones) | Por acción |
|---|---|---|
| Dividendos trimestrales regulares | $74.8 | $1.35 |
Cómo Getty Realty Corp. (GTY) gana dinero
Flujos de ingresos
Getty Realty Corp. genera ingresos principalmente a través de sus propiedades de alquiler, que se alquilan predominantemente de manera triple. Esto significa que los inquilinos son responsables de los impuestos a la propiedad, el seguro y el mantenimiento, lo que permite que GTY mantenga un flujo de ingresos estable con costos operativos reducidos.
Ingresos de las propiedades de alquiler
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Getty Realty reportó ingresos de las propiedades de alquiler de $ 50.5 millones, arriba de $ 48.8 millones En el mismo período en 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totalizaron $ 146.4 millones, en comparación con $ 134.9 millones para el mismo período en 2023.
| Período | 2024 (en millones) | 2023 (en millones) | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Ingresos del trimestre | $50.5 | $48.8 | $1.7 |
| Ingresos YTD | $146.4 | $134.9 | $11.5 |
Ingresos de alquiler base
Los ingresos de alquiler base para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 47.4 millones, un aumento de $ 41.2 millones En el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, alcanzaron los ingresos de alquiler base $ 136.3 millones, en comparación con $ 120.2 millones para el mismo período en 2023.
| Período | Ingresos de alquiler base 2024 (en millones) | Ingresos de alquiler base 2023 (en millones) | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Q3 | $47.4 | $41.2 | $6.2 |
| el último año | $136.3 | $120.2 | $16.1 |
Ingresos de reembolso del inquilino
Los reembolsos de los inquilinos, que cubren los impuestos inmobiliarios y otros cargos municipales, fueron $ 2.9 millones para el tercer trimestre de 2024, abajo de $ 7.5 millones En el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos de reembolso del inquilino fueron $ 8.7 millones, en comparación con $ 15.0 millones en 2023.
| Período | Reembolsos del inquilino 2024 (en millones) | Reembolsos del inquilino 2023 (en millones) | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Q3 | $2.9 | $7.5 | $(4.6) |
| el último año | $8.7 | $15.0 | $(6.3) |
Interés en notas e hipotecas por cobrar
Los ingresos por intereses de las notas y las hipotecas por cobrar fueron $973,000 Para el tercer trimestre de 2024, una disminución de $ 1.6 millones En el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por intereses totalizaron $ 3.9 millones, en comparación con $ 3.3 millones para el mismo período en 2023.
| Período | Ingresos de intereses 2024 (en millones) | Ingresos de intereses 2023 (en millones) | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Q3 | $0.973 | $1.638 | $(0.665) |
| el último año | $3.945 | $3.331 | $0.614 |
Gastos operativos
Los gastos operativos totales para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 24.8 millones, en comparación con $ 27.0 millones para el mismo período en 2023. Los gastos operativos de nueve meses fueron $ 72.9 millones en 2024, ligeramente hacia abajo de $ 73.7 millones en 2023.
| Período | Gastos operativos 2024 (en millones) | Gastos operativos 2023 (en millones) | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Q3 | $24.8 | $27.0 | $(2.2) |
| el último año | $72.9 | $73.7 | $(0.8) |
Ganancias netas
Las ganancias netas para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $ 15.3 millones, una disminución de $ 16.0 millones En el tercer trimestre de 2023. Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las ganancias netas totalizaron $ 48.8 millones, en comparación con $ 43.6 millones en 2023.
| Período | Ganancias netas 2024 (en millones) | Ganancias netas 2023 (en millones) | $ CAMBIO |
|---|---|---|---|
| Q3 | $15.3 | $16.0 | $(0.7) |
| el último año | $48.8 | $43.6 | $5.2 |
Fondos de Operaciones (FFO) y fondos ajustados de las operaciones (AFFO)
Durante los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, FFO fue $ 31.4 millones, en comparación con $ 27.7 millones en el tercer trimestre de 2023. Affo por el mismo período fue $ 33.2 millones, arriba de $ 29.4 millones en 2023.
| Período | FFO 2024 (en millones) | FFO 2023 (en millones) | Affo 2024 (en millones) | Affo 2023 (en millones) |
|---|---|---|---|---|
| Q3 | $31.4 | $27.7 | $33.2 | $29.4 |
Obligaciones de alquiler futuras
Al 30 de septiembre de 2024, el alquiler de base futuro contractualmente debido a los inquilinos bajo arrendamientos con términos superiores a un año totalizado $ 2.1 mil millones En varios años, con la porción más grande que se debe a partir de entonces.
| Año | Alquiler base (en millones) |
|---|---|
| 2024 | $45.2 |
| 2025 | $182.6 |
| 2026 | $184.1 |
| 2027 | $178.4 |
| 2028 | $169.5 |
| Después de eso | $1,331.3 |
| Total | $2,091.2 |
Gastos ambientales y generales
Los gastos ambientales para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fueron $305,000, abajo de $313,000 en el tercer trimestre de 2023. Los gastos generales y administrativos aumentaron a $ 5.9 millones de $ 5.7 millones.
| Tipo de gasto | Q3 2024 (en miles) | Q3 2023 (en miles) |
|---|---|---|
| Gastos ambientales | $305 | $313 |
| Gastos generales y administrativos | $5,948 | $5,745 |
Getty Realty Corp. (GTY) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Getty Realty Corp. (GTY) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Getty Realty Corp. (GTY)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Getty Realty Corp. (GTY)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.