Una breve historia de Robinhood Markets, Inc. (Hood)

Fundación y desarrollo temprano

Fundada en abril de 2013 por Vlad Tenev y Baiju Bhatt, Robinhood Markets, Inc. se estableció con la misión de democratizar las finanzas para todos. La plataforma lanzó oficialmente su aplicación de negociación en marzo de 2015, permitiendo a los usuarios comprar y vender acciones sin pagar comisiones.

Financiación y crecimiento

En 2013, Robinhood recaudó aproximadamente $ 3 millones en fondos de semillas, seguido de una ronda de financiación de la Serie A de $ 13 millones En 2014. Para 2015, la compañía había recaudado $ 44 millones En la Financiación de la Serie B. En abril de 2019, Robinhood alcanzó una valoración de $ 7.6 mil millones.

Desafíos regulatorios

En diciembre de 2020, la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) multó a Robinhood $ 65 millones para clientes engañosos con respecto a sus fuentes de ingresos. Esta multa estaba relacionada con el pago de la compañía por el modelo de flujo de pedidos.

OPI y rendimiento del mercado

Robinhood se hizo pública el 28 de julio de 2021, bajo el símbolo del ticker CAPUCHA. La compañía fijó su OPI en $ 38 por acción, criando $ 2.1 mil millones. Durante su día de apertura, el stock alcanzó su punto máximo en $70 y cerrado en $34.82.

Desempeño financiero

Para el año fiscal 2021, Robinhood informó ingresos de $ 1.82 mil millones, con una pérdida neta de $ 3.69 mil millones. En el primer trimestre de 2022, los ingresos de la compañía fueron aproximadamente $ 299 millones, abajo de $ 522 millones en el mismo cuarto de 2021.

Crecimiento y compromiso de los usuarios

A principios de 2021, Robinhood había superado 13 millones usuarios activos. La base de usuarios de la aplicación explotó durante la pandemia Covid-19, ya que los individuos buscaban participar en el mercado de valores.

Desarrollos recientes

A partir de octubre de 2022, Robinhood anunció la introducción de billeteras criptográficas, permitiendo a los usuarios transferir las criptomonedas. La plataforma informó 2 millones de usuarios Ya me han registrado para la lista de espera para esta función.

Controversias y desafíos

Robinhood enfrentó un intenso escrutinio a principios de 2021 durante la saga de compresión corta de Gamestop. La plataforma restringió el comercio en GameStop y otras "acciones de memes", lo que condujo a una reacción pública significativa y a las audiencias posteriores del Congreso. La compañía también informó adquirir 3.6 millones Usuarios activos mensuales en diciembre de 2020.

Perspectiva futura

A mediados de 2023, los analistas del Proyecto Robinhood los ingresos podrían crecer a aproximadamente $ 1.5 mil millones A finales de año, con nuevas características y servicios ampliados destinados a retener y atraer usuarios.

A Who posee Robinhood Markets, Inc. (Hood)

Grandes interesados

A partir de la presentación más reciente, Robinhood Markets, Inc. (Hood) tiene una variedad de partes interesadas clave que controlan porciones significativas del capital de la compañía.

Propiedad interna

Los cofundadores de Robinhood también tienen una participación considerable en la compañía.

• Vlad Tenev: Aproximadamente 7.0% de propiedad
• Baiju Bhatt: Aproximadamente 6.5% de propiedad

Rendimiento del mercado

A partir de las últimas operaciones, el precio de las acciones de Robinhood es de aproximadamente $ 10.00, lo que refleja su capitalización de mercado de alrededor de $ 9.5 mil millones, basada en acciones en circulación estimadas en 950 millones.

Tendencias de propiedad institucional

Los inversores institucionales han estado cada vez más interesados ​​en el robinhood como lo demuestran los siguientes datos:

Desarrollos recientes

Robinhood se ha centrado en expandir su base de usuarios, que alcanzó aproximadamente 22.5 millones de usuarios activos a partir del tercer trimestre de 2023, lo que representa un aumento del 50% respecto al año anterior.

Resumen de la ronda de inversión

En su ronda de financiación de la Serie G, que concluyó a principios de 2021, Robinhood recaudó aproximadamente $ 3.4 mil millones. Los principales inversores incluyeron:

• VY Capital
• Capital Sequoia
• Capital ribbit
• Lago plateado

Robinhood Markets, Inc. (Hood) Declaración de misión

Declaración de misión corporativa

Robinhood Markets, Inc. tiene como objetivo democratizar las finanzas para todos al proporcionar acceso a los mercados financieros y simplificar la experiencia comercial. La misión de la compañía encapsula la creencia de que todos deberían tener la oportunidad de participar en el sistema financiero.

Valores centrales

• Accesibilidad: Robinhood enfatiza que la redacción de servicios financieros accesibles para todas las personas, independientemente de sus antecedentes financieros.
• Transparencia: La compañía se esfuerza por la transparencia en sus operaciones y precios, ayudando a los usuarios a comprender sus decisiones financieras.
• Innovación: Robinhood busca constantemente innovar y mejorar su plataforma, enfocándose en la experiencia del usuario y la tecnología moderna.
• Centricción al cliente: Las necesidades y experiencias de los usuarios son fundamentales para todos los aspectos de las operaciones de Robinhood.

Desempeño financiero reciente

A partir del segundo trimestre de 2023, Robinhood informó un ingreso total de $ 565 millones, que refleja un crecimiento significativo año tras año. El desglose de las fuentes de ingresos incluye comisiones comerciales, ingresos por intereses y servicios de suscripción.

Métricas de participación del usuario

Robinhood ha experimentado un cambio dinámico en la participación del usuario, con usuarios activos que alcanzan aproximadamente 15 millones a mediados de 2023. La plataforma ha facilitado más de 1.200 millones Comercio desde su inicio, destacando su sustancial influencia del mercado.

Posicionamiento del mercado

• Cuota de mercado dentro de la industria comercial en línea: aproximadamente 16% a partir de 2023.
• Valoración a partir de noviembre de 2023: estimado en $ 8 mil millones.
• Activos promedio por usuario: alrededor $5,000.

Perspectiva futura

Robinhood tiene planes de mejorar su oferta de productos, dirigirse a un grupo demográfico más amplio y centrarse en la expansión de sus recursos educativos, cuyo objetivo es fomentar mejores prácticas de inversión entre sus usuarios.

Iniciativas de impacto de la comunidad

Robinhood se ha comprometido con la participación comunitaria a través de diversas iniciativas, incluidos los programas de educación financiera, cuyo objetivo es educar a las poblaciones desatendidas. La compañía ha asignado aproximadamente $ 10 millones hacia estos programas en el año pasado.

Cómo funciona Robinhood Markets, Inc. (Hood)

Overview del modelo de negocio de Robinhood

Robinhood Markets, Inc. opera una plataforma de negociación libre de comisiones principalmente para inversores minoristas. La compañía fue fundada en 2013 y ha interrumpido los modelos de corretaje tradicionales al permitir a los usuarios intercambiar acciones, ETF, opciones y criptomonedas sin pagar comisiones. A partir del segundo trimestre de 2023, Robinhood tenía aproximadamente 23 millones cuentas financiadas.

Flujos de ingresos

Los ingresos de Robinhood se generan a través de varios canales:

• Pagos de flujo de pedidos: la mayoría de los ingresos de Robinhood provienen del pago del flujo de pedidos (PFOF). En 2022, esto explicó sobre $ 651 millones en ingresos.
• Intereses en saldos de efectivo: Robinhood gana intereses en efectivo no invertido, que contribuyó aproximadamente $ 90 millones En el segundo trimestre de 2023.
• Servicios de suscripción: Robinhood Gold, un servicio de suscripción premium, genera alrededor $ 50 millones anualmente.
• Préstamo de acciones: en 2022, los ingresos de los préstamos de valores fueron sobre $ 25 millones.

Métricas de participación y crecimiento del usuario

La participación del usuario de Robinhood está indicada por varias métricas clave:

• Usuarios activos mensuales (MAUS): a partir del segundo trimestre de 2023, Robinhood informó sobre 14 millones usuarios activos mensuales.
• Ingresos promedio por usuario (ARPU): el ingreso promedio por usuario fue aproximadamente $28 en 2022.
• Cuentas de comerciante activo: aproximadamente 2.3 millones Usuarios participados en el comercio activo.

Desempeño financiero

Los resultados financieros de Robinhood en los recientes trimestres reflejan su crecimiento y desafíos:

Posición de mercado y competencia

Robinhood opera en un mercado altamente competitivo. Los principales competidores incluyen:

• Charles Schwab
• Inversiones de fidelidad
• TD Ameritrade
• Webull

Al final del segundo trimestre de 2023, Robinhood tenía una cuota de mercado de aproximadamente 7% Entre las plataformas comerciales minoristas en los Estados Unidos.

Entorno regulatorio

Robinhood ha enfrentado el escrutinio de los cuerpos reguladores. La SEC cobró a Robinhood en diciembre de 2020 de clientes engañosos sobre sus fuentes de ingresos, lo que resultó en un $ 65 millones asentamiento. Los desafíos regulatorios en curso pueden afectar las operaciones y la rentabilidad.

Perspectiva futura

Mirando hacia el futuro, Robinhood tiene como objetivo mejorar sus ofertas de productos y la experiencia del usuario mientras se expande a nuevos mercados. A partir del segundo trimestre de 2023, la compañía ha iniciado un plan para introducir servicios de billetera de criptomonedas.

La tasa de crecimiento esperada en las cuentas de usuario se proyecta en 15% anual, con un aumento específico en los ingresos de las suscripciones premium por parte de 20% hasta 2024.

Cómo Robinhood Markets, Inc. (Hood) gana dinero

Ingresos basados ​​en transacciones

Robinhood genera una parte significativa de sus ingresos a través de tarifas basadas en transacciones, que provienen principalmente de pagos de flujo de pedidos. En 2021, la compañía reportó $ 1.5 mil millones en ingresos basados ​​en transacciones, lo que representa aproximadamente el 81% de sus ingresos totales para el año.

El desglose de esta fuente de ingresos es el siguiente:

Intereses en efectivo y valores

Robinhood también gana intereses sobre los saldos de efectivo no invertidos mantenidos en las cuentas de los clientes, así como intereses sobre préstamos de margen. A diciembre de 2021, Robinhood informó que sus ingresos por intereses ascendieron a $ 120 millones, lo que indica un flujo de ingresos creciente de esta fuente.

Este desglose de ingresos incluye:

Servicios de suscripción

Robinhood lanzó su servicio de suscripción premium, Robinhood Gold, que ofrece características mejoradas, como depósitos instantáneos más grandes y acceso al comercio de margen. A partir del segundo trimestre de 2021, Robinhood tenía aproximadamente 400,000 suscriptores de oro, generando alrededor de $ 42 millones en ingresos, lo que refleja una tendencia al alza.

Los detalles de los ingresos por suscripción incluyen:

Ingresos de préstamo de acciones

Robinhood genera ingresos al prestar los valores de sus clientes a otras instituciones financieras. En 2021, Robinhood reportó ingresos por préstamos sobre acciones de $ 35 millones, contribuyendo a su desempeño financiero.

Ingresos de inversión

Los ingresos de inversión diversificados de Robinhood también se suman a sus ingresos. En 2021, la compañía informó que este segmento trajo $ 30 millones. Esto incluye ingresos de varios productos y servicios financieros ofrecidos a los clientes.

Ingresos y crecimiento totales

En general, Robinhood ha visto un crecimiento sustancial de los ingresos. Los ingresos totales para el año finalizado el 31 de diciembre de 2021 fueron de aproximadamente $ 1.82 mil millones, con una pérdida neta de $ 1.49 mil millones, destacando los desafíos operativos en medio de una alta generación de ingresos.