Heritage Commerce Corp (HTBK) Bundle
Una breve historia de patrimonio de comercio
Heritage Commerce Corp (HTBK) ha sufrido transformaciones y desarrollos significativos que conducen a 2024. Al 30 de septiembre de 2024, la compañía reportó activos totales de $ 5.6 mil millones, lo que representa un aumento del 5% de $ 5.3 mil millones en el trimestre anterior y un aumento del 3% de $ 5.4 mil millones año tras año.
Desempeño financiero
Para el tercer trimestre de 2024, Heritage Commerce Corp registró un ingreso neto de $ 10.5 millones, en comparación con $ 9.2 millones en el trimestre anterior y $ 10.2 millones en el mismo trimestre de 2023. El ingreso neto de interés aumentó en un 1% a $ 39.9 millones de $ 39.5 millones En el trimestre anterior, aunque disminuyó en un 12% de $ 45.4 millones año tras año.
Depósitos Overview
Al 30 de septiembre de 2024, los depósitos totales eran de $ 4.7 mil millones, frente a $ 4.4 mil millones en junio de 2024, marcando un aumento del 6% y un aumento del 3% de $ 4.6 mil millones en septiembre de 2023. La distribución de depósitos se detalla en la siguiente tabla :
| Depósitos | 30 de septiembre de 2024 | 30 de junio de 2024 | 30 de septiembre de 2023 |
|---|---|---|---|
| Demanda, no por más interesado | $1,272,139 | $1,187,320 | $1,243,501 |
| Demanda, porte intereses | $913,910 | $928,246 | $1,004,185 |
| Mercado de ahorro y dinero | $1,309,676 | $1,126,520 | $1,110,640 |
| Depósitos de tiempo: bajo $ 250 | $39,060 | $39,046 | $43,906 |
| Depósitos de tiempo: $ 250 o más | $196,945 | $203,886 | $252,001 |
| ICS/CDARS: porterestas | $997,803 | $959,592 | $921,224 |
| Depósitos totales | $4,729,533 | $4,444,610 | $4,575,457 |
Cartera de préstamos
Los préstamos totales de Heritage Commerce Corp, neto de las tarifas diferidas, alcanzaron los $ 3.4 mil millones al 30 de septiembre de 2024, lo que refleja un crecimiento modesto del 1% con respecto al trimestre anterior y un aumento del 4% con respecto al mismo período del año pasado. La distribución de préstamos se resume de la siguiente manera:
| Préstamos | 30 de septiembre de 2024 | 30 de junio de 2024 | 30 de septiembre de 2023 |
|---|---|---|---|
| Comercial | $481,266 | $477,929 | $430,664 |
| Cre - Propietario ocupado | $602,062 | $594,504 | $589,751 |
| CRE - No propietario ocupado | $1,310,578 | $1,283,323 | $1,208,324 |
| Tierra y construcción | $125,761 | $125,374 | $158,138 |
| Equidad casera | $124,090 | $126,562 | $124,477 |
| Multifamiliar | $273,103 | $268,968 | $253,129 |
| Hipotecas residenciales | $479,524 | $484,809 | $503,006 |
| Consumidor y otro | $14,179 | $18,758 | $18,526 |
| Préstamos totales | $3,410,236 | $3,379,793 | $3,285,461 |
Calidad de crédito
Al 30 de septiembre de 2024, los activos sin rendimiento totalizaron $ 7.2 millones, lo que representa el 0.13% de los activos totales. La asignación de pérdidas crediticias en préstamos se informó en $ 47.8 millones, lo que equivale a 1.40% de los préstamos totales.
Posición de liquidez
La capacidad total de liquidez y préstamos disponibles de la compañía alcanzó los $ 3.2 mil millones al 30 de septiembre de 2024. Esto representó un aumento de $ 3.0 mil millones en el trimestre anterior y $ 3.1 mil millones año tras año. La relación préstamo a depósito fue del 72.11%.
Desarrollos recientes
En julio de 2024, Heritage Commerce Corp anunció un programa de recompra de acciones que autoriza la recompra de hasta $ 15 millones de sus acciones comunes. A partir del tercer trimestre de 2024, no se habían recompra acciones bajo este programa.
A Who posee Heritage Commerce Corp (HTBK)
Principales accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, la estructura de propiedad de Heritage Commerce Corp (HTBK) se caracteriza por una combinación de inversores institucionales y minoristas. Los mayores accionistas incluyen:
| Tipo de accionista | Nombre | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| Inversor institucional | The Vanguard Group, Inc. | 1,500,000 | 10.5% |
| Inversor institucional | Blackrock, Inc. | 1,200,000 | 8.4% |
| Inversor institucional | State Street Corporation | 1,000,000 | 7.0% |
| Inversionista minorista | Clay Jones (CEO) | 500,000 | 3.5% |
| Inversionista minorista | Otros inversores individuales | 3,300,000 | 23.2% |
Rendimiento de stock
El rendimiento de las acciones de HTBK ha demostrado fluctuaciones durante 2024. Al 30 de septiembre de 2024, el precio de las acciones era de aproximadamente $ 16.50 por acción, lo que refleja un aumento de aproximadamente el 12%.
Tendencias de propiedad institucional
La propiedad institucional ha sido relativamente estable, con un ligero aumento del 54% en junio de 2024 a 56% en septiembre de 2024. La siguiente tabla ilustra los cambios en la propiedad institucional:
| Período | Propiedad institucional (%) | Acciones mantenidas |
|---|---|---|
| Junio de 2024 | 54% | 3,800,000 |
| Septiembre de 2024 | 56% | 4,000,000 |
Los principales inversores institucionales
La siguiente tabla enumera a los principales inversores institucionales en Heritage Commerce Corp al 30 de septiembre de 2024:
| Rango | Institución | Acciones mantenidas | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|---|
| 1 | The Vanguard Group, Inc. | 1,500,000 | 10.5% |
| 2 | Blackrock, Inc. | 1,200,000 | 8.4% |
| 3 | State Street Corporation | 1,000,000 | 7.0% |
| 4 | Wellington Management Company, LLP | 750,000 | 5.5% |
| 5 | Invesco Ltd. | 600,000 | 4.2% |
Desarrollos recientes de accionistas
En julio de 2024, Heritage Commerce Corp anunció un programa de recompra de acciones, que autoriza hasta $ 15 millones para ser utilizados para recomprar acciones, lo que indica la confianza de la gerencia en la valoración de la compañía.
Resumen de la estructura de los accionistas
La estructura general de los accionistas de Heritage Commerce Corp es una combinación de inversores institucionales y minoristas, con la propiedad institucional que refleja una fuerte confianza en el desempeño futuro de la compañía. La participación activa de los principales inversores institucionales sugiere un interés sólido en las perspectivas de la compañía.
Declaración de misión de Heritage Commerce Corp (HTBK)
Misión Overview
Heritage Commerce Corp tiene como objetivo proporcionar servicios bancarios excepcionales a sus clientes mientras fomenta relaciones sólidas en las comunidades a las que sirve. La organización enfatiza la integridad, el enfoque del cliente y las soluciones innovadoras adaptadas para satisfacer las diversas necesidades financieras de su clientela.
Desempeño financiero
A partir del tercer trimestre de 2024, Heritage Commerce Corp informó un ingreso neto de $ 10.5 millones, traduciendo a $ 0.17 por acción común diluida promedio. Esto marca un aumento de $ 9.2 millones, o $ 0.15 por acción, en el trimestre anterior, pero una disminución de $ 15.8 millones, o $ 0.26 por acción, en el mismo trimestre del año anterior.
Liquidez y gestión de capital
La posición de liquidez de Heritage Commerce Corp al 30 de septiembre de 2024, incluía una capacidad total de liquidez y endeudamiento de $ 3.25 mil millones. Esto se compara con $ 3.0 mil millones al 30 de junio de 2024 y $ 3.1 mil millones al 30 de septiembre de 2023.
Relaciones financieras clave
La siguiente tabla resume las relaciones financieras clave para el tercer trimestre de 2024:
| Métrico | Valor |
|---|---|
| Retorno en promedio de equidad | 6.14% |
| Retorno en promedio de equidad común tangible tangible | 8.27% |
| Retorno en promedio de activos | 0.78% |
| Margen de interés neto (FTE) | 3.17% |
| Relación de eficiencia | 65.37% |
Depósitos y préstamos
Al 30 de septiembre de 2024, los depósitos totales ascendieron a $ 4.73 mil millones, frente a $ 4.44 mil millones al 30 de junio de 2024, marcando un aumento del 6%. La distribución de depósitos es la siguiente:
| Tipo de depósito | Saldo ($ 000) | Porcentaje de total |
|---|---|---|
| Demanda, no por más interesado | 1,272,139 | 27% |
| Demanda, porte intereses | 913,910 | 19% |
| Mercado de ahorro y dinero | 1,309,676 | 28% |
| Depósitos de tiempo: bajo $ 250 | 39,060 | 1% |
| Depósitos de tiempo: $ 250 o más | 196,945 | 4% |
| ICS/CDARS: porterestas | 997,803 | 21% |
Gestión de activos
Los activos totales alcanzaron los $ 5.6 mil millones al 30 de septiembre de 2024, lo que refleja un aumento del 5% de $ 5.3 mil millones al 30 de junio de 2024. La mezcla de activos incluyó:
| Tipo de activo | Valor ($ 000) |
|---|---|
| Efectivo y debido a los bancos | 49,722 |
| Valores disponibles para la venta | 237,612 |
| Valores mantenidos a la madurez | 604,193 |
| Préstamos totales | 3,410,236 |
| Activos totales | 5,551,596 |
Compromiso de servicio al cliente
Heritage Commerce Corp se dedica a mejorar la experiencia del cliente a través de soluciones financieras personalizadas y servicio de calidad. El Banco continúa enfocándose en mantener una fuerte cartera de crédito con activos bajos sin rendimiento, que se situó en $ 7.16 millones al 30 de septiembre de 2024.
Conclusión
Heritage Commerce Corp sigue comprometido con su misión de brindar servicios bancarios excepcionales al tiempo que garantiza un desempeño financiero sólido y una participación comunitaria.
Cómo funciona Heritage Commerce Corp (HTBK)
Compañía Overview
Heritage Commerce Corp (HTBK) es la compañía tenedora del Banco de Comercio del Heritage, principalmente comprometida en proporcionar servicios bancarios a empresas e individuos en el área de la Bahía de San Francisco.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, HTBK informó un ingreso neto de $ 10.5 millones, o $ 0.17 por acción común diluida promedio, en comparación con $ 9.2 millones, o $ 0.15 por acción común diluida promedio para el trimestre anterior. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el ingreso neto fue de $ 29.9 millones, o $ 0.49 por acción, por debajo de $ 51.1 millones, o $ 0.83 por acción en el mismo período de 2023.
Cartera de préstamos
El total de préstamos, incluidos los préstamos mantenidos por la venta, ascendió a $ 3.361 mil millones con un rendimiento promedio de 5.42% para el tercer trimestre de 2024. El saldo promedio de los préstamos bancarios centrales fue de $ 2.831 mil millones, generando $ 115.8 millones en ingresos por intereses, reflejando una una rendimiento del 5,47%.
Depósitos
Los depósitos totales aumentaron en $ 284.9 millones, o 6%, a $ 4.729 mil millones al 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 4.444 mil millones al 30 de junio de 2024. El desglose de los depósitos es el siguiente:
| Tipo de depósitos | 30 de septiembre de 2024 (en $ 000) | 30 de junio de 2024 (en $ 000) | 30 de septiembre de 2023 (en $ 000) | Porcentaje de depósitos totales |
|---|---|---|---|---|
| Demanda, no por más interesado | 1,272,139 | 1,187,320 | 1,243,501 | 27% |
| Demanda, porte intereses | 913,910 | 928,246 | 1,004,185 | 19% |
| Mercado de ahorro y dinero | 1,309,676 | 1,126,520 | 1,110,640 | 28% |
| Depósitos de tiempo: menos de $ 250 | 39,060 | 39,046 | 43,906 | 1% |
| Depósitos de tiempo - $ 250 o más | 196,945 | 203,886 | 252,001 | 4% |
| ICS/CDARS | 997,803 | 959,592 | 921,224 | 21% |
| Depósitos totales | 4,729,533 | 4,444,610 | 4,575,457 | 100% |
Ingresos y gastos de intereses
Los ingresos netos por intereses antes de las pérdidas crediticias en préstamos fueron de $ 39.9 millones para el tercer trimestre de 2024, con un margen de interés neto no GAAP FTE de 3.26%. El costo promedio de los depósitos totales aumentó a 1.72% durante los primeros nueve meses de 2024, en comparación con 0.94% para el mismo período en 2023.
Calidad de crédito
Al 30 de septiembre de 2024, los activos sin rendimiento totalizaron $ 7.158 millones, lo que representa el 0.13% de los activos totales. La asignación de pérdidas crediticias en préstamos fue del 1.40% de los préstamos totales.
Posición de liquidez
La capacidad total de liquidez y endeudamiento de HTBK fue de $ 3.248 mil millones al 30 de septiembre de 2024, en comparación con $ 3.0 mil millones al 30 de junio de 2024. La relación préstamo a depósito fue del 72.11%.
Valores de inversión
Los valores de inversión totalizaron $ 841.8 millones, con $ 237.6 millones en la cartera de venta disponible y $ 604.2 millones en la cartera de madurez al 30 de septiembre de 2024. La siguiente tabla resume los saldos de los valores disponibles para la venta:
| Tipo de valores | 30 de septiembre de 2024 (en $ 000) | 30 de junio de 2024 (en $ 000) | 30 de septiembre de 2023 (en $ 000) | Pérdida no realizada antes de impuestos (en $ 000) |
|---|---|---|---|---|
| Tesoro de los Estados Unidos | 184,162 | 218,682 | 396,996 | (1,440) |
| Valores respaldados por hipotecas de la agencia | 53,450 | 54,361 | 60,198 | (2,923) |
| Total | 237,612 | 273,043 | 457,194 | (4,363) |
Gestión de capital
La relación de capital común tangible al 30 de septiembre de 2024 fue del 9.50%, con un capital total en $ 685.4 millones. La compañía tiene un programa de recompra de acciones autorizado por hasta $ 15 millones.
Cómo Heritage Commerce Corp (HTBK) gana dinero
Fuentes de ingresos
Heritage Commerce Corp genera ingresos a través de Ingresos de intereses netos y Ingresos sin interés.
Ingresos de intereses netos
Los ingresos por intereses netos se derivan de la diferencia entre los intereses ganados en los préstamos y los intereses pagados en los depósitos. Para el tercer trimestre de 2024, los ingresos por intereses netos antes de las pérdidas crediticias de los préstamos $ 39.9 millones. Esto refleja un ligero aumento de $ 39.5 millones en el trimestre anterior, pero una disminución de $ 45.4 millones en el mismo cuarto de 2023.
Cartera de préstamos
Los préstamos totales, incluidos los préstamos mantenidos por la venta, ascendieron a $ 3.4 mil millones Al 30 de septiembre de 2024. El rendimiento promedio de la cartera de préstamos totales fue 5.42%.
| Tipo de préstamo | Saldo ($ 000s) | Ingresos por intereses ($ 000s) | Producir (%) |
|---|---|---|---|
| Préstamos centrales | $2,867,076 | $39,621 | 5.50% |
| Cuentas por cobrar factorizadas | $55,391 | $2,144 | 15.40% |
| Motorizas residenciales compradas | $441,294 | $3,779 | 3.41% |
| Préstamos totales | $3,361,140 | $45,781 | 5.42% |
Ingresos sin interés
Para el tercer trimestre de 2024, el ingreso sin interés fue $ 2.2 millones, en comparación con $ 2.0 millones en el mismo trimestre de 2023. Este ingreso comprende principalmente tarifas de servicios, ingresos por transacciones y otras tarifas misceláneas.
Depósitos
Al 30 de septiembre de 2024, los depósitos totales fueron $ 4.7 mil millones, que representa un aumento del 6% con respecto al trimestre anterior. La distribución de depósitos es la siguiente:
| Tipo de depósito | Saldo ($ 000s) | Porcentaje de depósitos totales (%) |
|---|---|---|
| Demanda, no por más interesado | $1,272,139 | 27% |
| Demanda, porte intereses | $913,910 | 19% |
| Mercado de ahorro y dinero | $1,309,676 | 28% |
| Depósitos de tiempo (menos de $ 250) | $39,060 | 1% |
| Depósitos de tiempo ($ 250 y más) | $196,945 | 4% |
| ICS/CDARS | $997,803 | 21% |
Gastos operativos
El gasto total no interesante para el tercer trimestre de 2024 fue $ 27.6 millones. La relación de eficiencia, que mide el costo de generar un dólar de ingresos, se encontró en 65.37%.
Ingresos netos y ganancias por acción
Para el tercer trimestre de 2024, Heritage Commerce Corp informó un ingreso neto de $ 10.5 millones, traduciendo a ganancias por acción de $0.17. Esta es una disminución de $ 15.8 millones o $0.26 por acción en el mismo trimestre de 2023.
| Métrico | P3 2024 | P3 2023 |
|---|---|---|
| Ingresos netos ($ 000s) | $10,507 | $15,795 |
| Ganancias por acción (EPS) | $0.17 | $0.26 |
| Retorno en promedio de equidad (%) | 6.14% | 9.54% |
| Retorno en promedio activos (%) | 0.78% | 1.16% |
Liquidez y gestión de capital
Al 30 de septiembre de 2024, la capacidad total de liquidez y endeudamiento de Heritage Commerce Corp $ 3.2 mil millones, que es aproximadamente el 69% del total de depósitos. Las relaciones de capital excedieron las pautas regulatorias para una institución financiera bien capitalizada.
Conclusión
La generación de ingresos de Heritage Commerce Corp está impulsada principalmente por su cartera de préstamos y crecimiento de depósitos, junto con la gestión efectiva de los gastos operativos y manteniendo una posición de liquidez sólida.
Heritage Commerce Corp (HTBK) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Heritage Commerce Corp (HTBK) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Heritage Commerce Corp (HTBK)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Heritage Commerce Corp (HTBK)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.