Certara, Inc. (CERT) Bundle
Comprendre les sources de revenus de CERTARA, Inc. (CERT)
Comprendre les sources de revenus de CERTARA, Inc.
Revenu Overview: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le total des revenus atteints 284,8 millions de dollars, une augmentation de 7% par rapport à 266,3 millions de dollars dans la même période de 2023.
Répartition des sources de revenus primaires
- Revenus logiciels: Augmenté à 113,4 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, UP 16% depuis 98,1 millions de dollars en 2023.
- Revenus de services: A grandi 171,4 millions de dollars, un 2% augmenter de 168,3 millions de dollars en 2023.
Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre
Les revenus totaux ont augmenté de 18,5 millions de dollars ou 7% Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024. Cette croissance était principalement motivée par une forte demande de produits logiciels et de services technologiques.
| Période | Revenus totaux | Taux de croissance |
|---|---|---|
| 2024 (9 mois) | 284,8 millions de dollars | 7% |
| 2023 (9 mois) | 266,3 millions de dollars | - |
Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux
La contribution des logiciels et des services aux revenus totaux pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est détaillé ci-dessous:
- Logiciel: 40% des revenus totaux
- Services: 60% des revenus totaux
Analyse des changements significatifs dans les sources de revenus
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les revenus totaux étaient 94,8 millions de dollars, une augmentation de 11% depuis 85,6 millions de dollars en 2023. Cette croissance a été attribuée à:
- Revenus logiciels: Augmenté de 15% à 35,9 millions de dollars depuis 31,3 millions de dollars.
- Revenus de services: Augmenté de 9% à 58,9 millions de dollars depuis 54,2 millions de dollars.
| Source de revenus | 2024 (Q3) | 2023 (Q3) | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Logiciel | 35,9 millions de dollars | 31,3 millions de dollars | 4,6 millions de dollars | 15% |
| Services | 58,9 millions de dollars | 54,2 millions de dollars | 4,7 millions de dollars | 9% |
| Revenus totaux | 94,8 millions de dollars | 85,6 millions de dollars | 9,2 millions de dollars | 11% |
Une plongée profonde dans la rentabilité de CERTARA, Inc. (CERT)
Métriques de rentabilité
Marge bénéficiaire brute: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la marge bénéficiaire brute a été calculée comme suit:
| Période | Revenus (en milliers) | Coût des revenus (en milliers) | Bénéfice brut (par milliers) | Marge bénéficiaire brute (%) |
|---|---|---|---|---|
| Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | $284,787 | $116,253 | $168,534 | 59.2 |
| Neuf mois clos le 30 septembre 2023 | $266,327 | $106,956 | $159,371 | 59.8 |
La marge bénéficiaire brute est restée relativement stable, diminuant légèrement de 59.8% en 2023 à 59.2% en 2024.
Marge bénéficiaire de fonctionnement: La marge bénéficiaire d'exploitation pour les mêmes périodes est présentée ci-dessous:
| Période | Revenu opérationnel (perte) (par milliers) | Marge bénéficiaire opérationnelle (%) |
|---|---|---|
| Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | $(7,734) | (2.7) |
| Neuf mois clos le 30 septembre 2023 | $(32,307) | (12.1) |
La marge bénéficiaire d'exploitation s'est considérablement améliorée de (12.1%) en 2023 à (2.7%) en 2024, indiquant une meilleure efficacité opérationnelle malgré le fait de signaler une perte.
Marge bénéficiaire nette: La marge bénéficiaire nette des périodes terminées le 30 septembre est la suivante:
| Période | Revenu net (perte) (par milliers) | Marge bénéficiaire nette (%) |
|---|---|---|
| Neuf mois clos le 30 septembre 2024 | $(18,628) | (6.5) |
| Neuf mois clos le 30 septembre 2023 | $(42,901) | (16.1) |
La marge bénéficiaire nette a montré une amélioration significative, passant de (16.1%) en 2023 à (6.5%) en 2024, reflétant une réduction substantielle des pertes nettes.
Tendances de rentabilité dans le temps: L'analyse des tendances indique une trajectoire positive des mesures de rentabilité. La perte nette a diminué de 57% depuis 42,9 millions de dollars en 2023 à 18,6 millions de dollars en 2024.
Comparaison avec les moyennes de l'industrie: La marge bénéficiaire brute moyenne de l'industrie varie généralement entre 60% et 70%. Ainsi, bien que la marge brute de l'entreprise soit légèrement inférieure à la moyenne de l'industrie, ses marges d'exploitation et nettes montrent une reprise importante.
Analyse de l'efficacité opérationnelle: L'efficacité opérationnelle s'est améliorée avec une diminution du total des dépenses d'exploitation 191,7 millions de dollars en 2023 à 176,3 millions de dollars en 2024. Les dépenses de fonctionnement clés comprennent:
| Catégorie de dépenses | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) | Changement ($ par milliers)|
|---|---|---|---|
| Ventes et marketing | $34,247 | $23,351 | 10,896 |
| Recherche et développement | $29,333 | $26,155 | 3,178 |
| Général et administratif | $73,080 | $61,777 | 11,303 |
Malgré l'augmentation des ventes et du marketing, la R&D et les dépenses G&A, la réduction globale des pertes d'exploitation suggère une amélioration de la gestion des coûts et de l'efficacité opérationnelle.
Dette vs Équité: comment CERTARA, Inc. (CERT) finance sa croissance
Dette vs Équité: comment CERTARA, Inc. finance sa croissance
Overview des niveaux de dette de l'entreprise
Au 30 septembre 2024, CERTARA, Inc. a déclaré une dette totale à long terme de 299,3 millions de dollars, une augmentation de 294,5 millions de dollars Au 31 décembre 2023. La partie actuelle de la dette à long terme se dresse à 3,0 millions de dollars, à partir de 3,02 millions de dollars à la fin de l'année 2023. La société n'a pas de solde en cours sur sa ligne de crédit renouvelable, qui a un engagement total de 100 millions de dollars Disponible jusqu'au 26 juin 2029.
Ratio dette / fonds propres et comparaison avec les normes de l'industrie
Le ratio dette / capital-investissement pour CERTARA, Inc. au 30 septembre 2024 est approximativement 0.28, calculé en prenant la dette totale de 299,3 millions de dollars et le diviser par des capitaux propres totaux de 1,053 milliard de dollars. Ce ratio est nettement inférieur à la moyenne de l'industrie, qui plane généralement 0,5 à 0,7 pour les entreprises du secteur de la biotechnologie.
Émissions de dettes récentes, notations de crédit ou activité de refinancement
Le 26 juin 2024, certara a modifié son accord de crédit, augmentant le montant principal du prêt à terme à 300 millions de dollars et prolonger la date d'échéance jusqu'au 26 juin 2031. Les intérêts sur le terme prêts sont fixés 3.00%. Les prêts à terme de la Société ont un taux d’intérêt effectif de 8.96%.
Comment l'entreprise équilibre entre le financement de la dette et le financement des actions
CERTARA a démontré une approche stratégique pour équilibrer la dette et le financement par actions. Au 30 septembre 2024, la Société a maintenu des équivalents en espèces et en espèces de 233 millions de dollars, qui prend en charge ses besoins de liquidité tout en minimisant la dépendance à l'égard de la dette. La société a également déclaré un flux de trésorerie net des activités d'exploitation de 31,1 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
| Métrique financière | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Dette totale à long terme | 299,3 millions de dollars | 294,5 millions de dollars |
| Partie actuelle de la dette à long terme | 3,0 millions de dollars | 3,02 millions de dollars |
| Ratio dette / fonds propres | 0.28 | N / A |
| Total des capitaux propres | 1,053 milliard de dollars | N / A |
| Equivalents en espèces et en espèces | 233 millions de dollars | 234,9 millions de dollars |
| L'argent net des activités d'exploitation | 31,1 millions de dollars | 59,4 millions de dollars |
Évaluation des liquidités de CERTARA, Inc. (CERT)
Évaluation de la liquidité et de la solvabilité
Ratios actuels et rapides
Le ratio actuel pour la société au 30 septembre 2024 est 1.44, indiquant que l'entreprise a 1.44 fois plus d'actifs actuels que les passifs actuels. Le ratio rapide se situe à 1.12, reflétant une position de liquidité solide sans compter sur l'inventaire pour répondre aux obligations à court terme.
Analyse des tendances du fonds de roulement
Le fonds de roulement au 30 septembre 2024 est approximativement 233,0 millions de dollars, légèrement en bas de 234,9 millions de dollars À la fin de 2023. Cela indique une position de fonds de roulement stable, qui est essentielle pour maintenir la flexibilité opérationnelle.
Énoncés de trésorerie Overview
Les flux de trésorerie des activités d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 31,1 millions de dollars, une baisse de 59,4 millions de dollars pour la même période en 2023. La ventilation des flux de trésorerie est la suivante:
| Type de trésorerie | 2024 (par milliers) | 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $31,097 | $59,429 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | ($15,205) | ($18,503) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | ($19,707) | ($8,195) |
| Augmentation nette (diminution) en espèces | ($1,928) | $32,624 |
Tendances des flux de trésorerie
La tendance des flux de trésorerie d'exploitation indique une diminution de 28,3 millions de dollars d'une année à l'autre, principalement attribuée à une augmentation des comptes débiteurs et à l'augmentation de la trésorerie utilisée pour les dépenses prépayées. Les activités d'investissement ont légèrement diminué, tandis que les activités de financement ont connu une augmentation significative des sorties de trésorerie en raison des paiements plus élevés pour les considérations d'acquisition d'entreprises contingentes.
Préoccupations ou forces de liquidité potentielles
Au 30 septembre 2024, la Société maintient un solde de trésorerie et d'équivalents de trésorerie de 233,0 millions de dollars. De plus, il a accès à un 100,0 millions de dollars ligne de crédit renouvelable, fournissant un tampon pour tout besoin de liquidité immédiat. Cependant, l'augmentation des sorties de trésorerie provenant des activités de financement et la baisse de la trésorerie fournie par les activités d'exploitation pourraient poser des problèmes de liquidité potentiels si les tendances se poursuivent.
Les exigences futures en capital dépendront de plusieurs facteurs, notamment des acquisitions et des investissements potentiels, ce qui pourrait augmenter les demandes de trésorerie. La société estime que les sources de liquidité existantes seront suffisantes pour répondre aux besoins opérationnels dans un avenir prévisible.
Obligations
La dette à long terme en circulation au 30 septembre 2024, total 299,3 millions de dollars, avec des échéances prévues comme suit:
| Année de maturité | Montant (par milliers) |
|---|---|
| Reste de 2024 | $750 |
| 2025 | $3,000 |
| 2026 | $3,000 |
| 2027 | $3,000 |
| 2028 | $3,000 |
| Par la suite | $286,500 |
| Total | $299,250 |
La société est actuellement en conformité avec ses clauses de dette, qui est un indicateur positif de sa solvabilité.
CERTARA, Inc. (CERT) est-il surévalué ou sous-évalué?
Analyse d'évaluation
Pour évaluer la santé financière de l'entreprise, nous analyserons ses mesures d'évaluation, ses tendances des cours des actions et son consensus d'analyste.
Ratio de prix / bénéfice (P / E)
Le ratio actuel des prix / bénéfices (P / E) est de -60,67 sur la base d'une perte nette de douze mois de fin de douze mois (TTM) de 18,6 millions de dollars pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, avec une courte durée de base de base en circulation en circulation de l'on 160 642 052.
Ratio de prix / livre (P / B)
Le ratio prix / livre (P / B) est calculé à 1,03 avec une valeur comptable par action d'environ 6,53 $ au 30 septembre 2024, tandis que le cours actuel des actions est d'environ 6,72 $.
Ratio de valeur à l'entreprise (EV / EBITDA)
La valeur de l'entreprise (EV) est calculée à 1,16 milliard de dollars, avec un EBITDA de 88,5 millions de dollars pour les douze mois, ce qui a entraîné un rapport EV / EBITDA d'environ 13,12.
Tendances des cours des actions
Au cours des 12 derniers mois, le cours de l'action a fluctué entre un minimum de 3,75 $ et un sommet de 7,50 $. Le cours actuel des actions est d'environ 6,72 $, reflétant une variation de -8,4% de l'année.
Ratios de rendement et de paiement des dividendes
La Société ne paie pas actuellement de dividende, ce qui entraîne un rendement de dividende de 0%. Le ratio de paiement est également de 0%, indiquant qu'aucun bénéfice n'est distribué aux actionnaires.
Consensus d'analystes sur l'évaluation des actions
Selon les notes de l'analyste récentes, le consensus est en attente, avec 60% des analystes recommandant de tenir, 30% recommandant d'acheter et 10% de recommandation de vendre.
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Ratio P / E | -60.67 |
| Ratio P / B | 1.03 |
| Ratio EV / EBITDA | 13.12 |
| 52 semaines de bas | $3.75 |
| 52 semaines de haut | $7.50 |
| Cours actuel | $6.72 |
| Rendement des dividendes | 0% |
| Ratio de paiement | 0% |
| Consensus des analystes | Prise |
Cette analyse offre une vue complète des mesures d'évaluation et du sentiment actuel du marché entourant l'entreprise, essentiel pour que les investisseurs potentiels prennent des décisions éclairées.
Risques clés auxquels sont confrontés CERTARA, Inc. (CERT)
Risques clés auxquels sont confrontés CERTARA, Inc.
La santé financière de l'entreprise est soumise à divers risques internes et externes qui peuvent avoir un impact sur ses opérations et sa rentabilité. Voici les principaux facteurs de risque identifiés:
Concurrence de l'industrie
Le secteur biopharmaceutique est très compétitif, avec de nombreux acteurs en lice pour la part de marché. La société fait face à la concurrence des entreprises établies et des nouveaux entrants, ce qui pourrait entraîner des pressions sur les prix et une réduction des parts de marché.
Changements réglementaires
Les changements de réglementation peuvent avoir un impact significatif sur les opérations. La société doit se conformer à diverses exigences réglementaires qui sont sujettes à la modification, ce qui peut augmenter les coûts opérationnels et affecter la prestation des services.
Conditions du marché
Les fluctuations des conditions du marché, y compris les ralentissements économiques ou les changements dans le financement des soins de santé, peuvent nuire à la demande de produits et services de l'entreprise.
Risques opérationnels
Les risques opérationnels comprennent des perturbations potentielles dans la prestation de services en raison de défaillances technologiques, de problèmes de chaîne d'approvisionnement ou de catastrophes naturelles qui peuvent affecter la capacité de l'entreprise à servir efficacement ses clients.
Risques financiers
Les risques financiers tels que les fluctuations des taux d'intérêt, la variabilité des taux de change et les contraintes de liquidité peuvent affecter les performances financières de la Société. Le taux d'imposition effectif de la société a été déclaré à 17% pour les trois mois clos le 30 septembre 2024.
Risques stratégiques
Les risques stratégiques incluent l'échec potentiel d'exécuter efficacement les stratégies commerciales, y compris les fusions et acquisitions, ce qui peut entraîner des défis d'intégration et des coûts supplémentaires. La société a terminé une acquisition de Chemaxon pour 90 millions de dollars le 1er octobre 2024.
Les résultats récents rapportent les informations
Selon le dernier rapport sur les résultats, la société a déclaré une perte nette de 1,4 million de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, une amélioration significative par rapport à une perte nette de 49,0 millions de dollars pour la même période en 2023. Ce changement est attribué à un 47,4 millions de dollars diminution des dépenses d'exploitation, principalement en raison de l'absence de déficiences de déficience de bonne volonté enregistrées l'année précédente.
Stratégies d'atténuation
La société a mis en œuvre diverses stratégies pour atténuer les risques, notamment en maintenant des réserves de trésorerie adéquates et en diversifiant ses offres de produits. Au 30 septembre 2024, la société a déclaré 233 millions de dollars en espèces et en espèces.
| Mesures clés | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Perte nette | $1,371,000 | $48,965,000 |
| Revenus totaux | $284,787,000 | $266,327,000 |
| Dépenses d'exploitation | $176,268,000 | $191,678,000 |
| Equivalents en espèces et en espèces | $233,023,000 | $234,951,000 |
| Taux d'imposition efficace | 17% | 9% |
Perspectives de croissance futures pour CERTARA, Inc. (CERT)
Perspectives de croissance futures pour CERTARA, Inc. (CERT)
Analyse des principaux moteurs de croissance
CERTARA, Inc. a identifié plusieurs moteurs de croissance clés qui sont prêts à améliorer sa position de marché et ses sources de revenus.
- Innovations de produits: La société a signalé une augmentation significative des revenus des logiciels, qui ont augmenté par 16% à 113,4 millions de dollars Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, par rapport à la même période en 2023.
- Extensions du marché: Le total des revenus a augmenté de 7%, équivalant à 284,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
- Acquisitions: L'acquisition récente de Chemaxon pour 90 millions de dollars devrait améliorer les capacités de CERTARA en informatique scientifique.
Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices
Les analystes prévoient que la croissance des revenus de certains 400 millions de dollars À la fin de 2025. Cette projection est soutenue par une forte demande pour leurs services technologiques et les extensions des clients en cours.
Initiatives ou partenariats stratégiques qui pourraient stimuler la croissance future
Les initiatives stratégiques de l'entreprise comprennent:
- Investissement dans les technologies d'IA: CERTARA se concentre sur l'intégration de l'IA dans son portefeuille de produits, qui devrait améliorer l'efficacité opérationnelle et les offres de produits.
- Extension de la clientèle: La société a réussi à augmenter sa clientèle, ce qui contribue à la croissance récurrente des revenus des clients existants.
Avantages compétitifs qui positionnent l'entreprise pour la croissance
Les avantages concurrentiels de CERTARA comprennent:
- Solide réputation de la marque: L'entreprise est reconnue comme l'un des principaux fournisseurs de technologie de biosimulation, qui le positionne favorablement sur le marché biopharmaceutique.
- Portfolio de produits divers: La combinaison de logiciels et de services compatibles avec la technologie permet à CERTARA d'offrir des solutions complètes à ses clients.
Financier Overview
Le tableau suivant résume les performances financières de CERTARA pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:
| Métrique financière | 2024 | 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 284,8 millions de dollars | 266,3 millions de dollars | 18,5 millions de dollars | 7% |
| Revenus logiciels | 113,4 millions de dollars | 98,1 millions de dollars | 15,4 millions de dollars | 16% |
| Services Revenus | 171,4 millions de dollars | 168,3 millions de dollars | 3,1 millions de dollars | 2% |
| Perte nette | (18,6) millions de dollars | (42,9) millions de dollars | 24,3 millions de dollars | 57% |
La stratégie de croissance de CERTARA se concentre sur la mise à profit de ses progrès technologiques et l'élargissement de sa portée de marché, se positionnant pour une croissance soutenue du paysage biopharmaceutique en évolution.
Certara, Inc. (CERT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Certara, Inc. (CERT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Certara, Inc. (CERT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Certara, Inc. (CERT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.