American Express Company (AXP) Bundle
Une brève histoire de l'American Express
American Express (AXP) est une société de paiement intégrée à l'échelle mondiale avec une histoire riche qui remonte à sa fondation en 1850. Au début, il a commencé comme une entreprise de courrier express à Buffalo, New York. Au fil des ans, il est devenu une puissance de services financiers connue pour ses offres de carte de crédit et de cartes de frais.
Transformation en une entreprise de services financiers
En 1891, American Express a présenté sa première carte de paiement, qui a marqué un changement significatif dans l'objectif de l'entreprise. L'introduction de la carte de paiement a jeté les bases d'une série de produits et services financiers innovants qui définiraient l'avenir de l'entreprise.
Offre publique et croissance initiale
American Express est devenu public en 1965, négociant à la Bourse de New York sous le symbole AXP. La croissance de l'entreprise s'est accélérée au cours des années 80 et 1990, tirée par l'expansion de son activité de cartes de paiement et l'introduction de cartes de crédit.
Performance financière récente (2024)
Au 30 septembre, 2024, American Express a déclaré que les revenus totaux ne sont pas des intérêts de 48,77 milliards de dollars, soit une augmentation de 9% contre 44,72 milliards de dollars pour la même période en 2023. Le résultat net de la société pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, était de 7,96 milliards de dollars, contre 6,44 milliards de dollars en 2023.
Mesures financières clés
| Métrique | 2024 | 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux nets des intérêts des intérêts (millions) | $48,770 | $44,716 | 9% |
| Revenu net (millions) | $7,959 | $6,441 | 23% |
| Bénéfice par action (EPS) | $10.99 | $8.60 | 28% |
| Actif total (millions) | $270,979 | $261,108 | 4% |
| Passifs totaux (millions) | $241,272 | $233,051 | 4% |
| Total des capitaux propres des actionnaires (millions) | $29,707 | $28,057 | 6% |
Position du marché et rendements des actionnaires
American Express a systématiquement maintenu une solide position sur le marché au sein de l'industrie des services financiers, en particulier dans le segment premium du marché des cartes de crédit. La société a rendu 6,3 milliards de dollars aux actionnaires sous forme de rachats et de dividendes d'actions au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024.
Développements récents
En 2024, American Express est devenu une société de portefeuille bancaire de catégorie III, sous réserve des exigences de capital et de liquidité accrues en raison de son total d'actifs consolidés dépassant 250 milliards de dollars. Cette transition reflète la croissance continue de l'entreprise et le paysage réglementaire du secteur financier.
Conclusion
L'histoire d'American Express illustre son évolution d'un simple service de messagerie express à une entreprise mondiale de premier plan. Avec une forte performance financière et un engagement envers l'innovation, American Express continue de prospérer sur le marché des services financiers concurrentiels.
A qui possède American Express Company (AXP)
Importants actionnaires
En 2024, American Express Company (AXP) a une structure de propriété diversifiée, comprenant principalement des investisseurs institutionnels, des fonds communs de placement et des actionnaires individuels. Vous trouverez ci-dessous un tableau résumant les plus grands actionnaires d'AXP.
| Type d'actionnaire | Nom de l'actionnaire | Pourcentage de propriété | Nombre d'actions détenues (millions) |
|---|---|---|---|
| Investisseur institutionnel | The Vanguard Group, Inc. | 8.0% | 56.0 |
| Investisseur institutionnel | BlackRock, Inc. | 7.2% | 50.4 |
| Investisseur institutionnel | State Street Corporation | 4.5% | 31.5 |
| Fonds commun de placement | Investissements de fidélité | 4.4% | 30.8 |
| Investisseur individuel | Warren Buffett (Berkshire Hathaway) | 3.2% | 22.4 |
| Autre | Autres actionnaires | 72.7% | 510.0 |
Tendances de la propriété institutionnelle
La propriété institutionnelle d'American Express a augmenté au cours des dernières années, reflétant une confiance croissante dans les performances financières de l'entreprise. Au 30 septembre 2024, environ 87% du total des actions ont été détenus par des investisseurs institutionnels.
Pouvoir de vote des actionnaires
American Express opère avec une structure à une vote à la part. Cela signifie que les actionnaires peuvent exercer une influence sur la gouvernance d'entreprise, y compris les élections au conseil d'administration et les décisions importantes des entreprises. Le nombre total d'actions en circulation au 30 septembre 2024 était d'environ 704 millions d'actions.
Actions récentes des actionnaires
Au troisième trimestre de 2024, American Express a racheté environ 7,7 millions d'actions à un prix moyen de 245,30 $, totalisant environ 1,9 milliard de dollars. Ce programme de rachat reflète la stratégie de l'entreprise visant à retourner les capitaux aux actionnaires et à gérer efficacement sa base de capitaux propres.
Actionnaires préférés
American Express a émis des actions privilégiées, qui ont une structure de propriété différente par rapport aux actions ordinaires. Au 30 septembre 2024, il y avait 1 600 actions privilégiées en circulation, sans droit de vote significatif par rapport aux actions ordinaires.
Dividendes et retours aux actionnaires
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, American Express a déclaré des dividendes de 1,5 milliard de dollars aux actionnaires ordinaires, équivalant à 2,10 $ par action. Cela démontre l'engagement de l'entreprise à renvoyer la valeur à ses actionnaires.
Conclusion
American Express Company maintient une structure de propriété solide avec des avoirs institutionnels importants. La stratégie de rachats d'actions par la Société et les paiements de dividendes réguliers indique un fort accent sur la valeur des actionnaires.
Énoncé de mission American Express Company (AXP)
Overview de l'énoncé de mission
L'énoncé de mission d'American Express Company (AXP) souligne son engagement à fournir un service client exceptionnel et des solutions financières innovantes. L'entreprise vise à être la marque de services la plus respectée au monde, offrant des produits et services qui améliorent l'expérience client.
Métriques de performance financière
Au troisième trimestre de 2024, American Express a signalé des mesures financières importantes qui mettent en évidence son succès opérationnel:
| Métrique financière | 2024 | 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net (millions) | $2,507 | $2,451 | 2% |
| Bénéfice par action (dilué) | $3.49 | $3.30 | 6% |
| Revenus totaux (millions) | $16,636 | $15,381 | 8% |
| Revenu net des intérêts (millions) | $4,006 | $3,442 | 16% |
| Dépenses totales (millions) | $12,076 | $11,048 | 9% |
| Prêts à membre de la carte (millions) | $134,548 | $117,978 | 14% |
Statistiques clés
American Express a également signalé les statistiques clés suivantes pour les trois mois clos le 30 septembre 2024:
| Statistique | Valeur |
|---|---|
| Busined Busined (milliards) | $93.6 |
| Cartes propriétaires en force (millions) | 21.7 |
| Dépenses moyennes des membres de la carte de base propriétaire (dollars) | $5,829 |
| Taux de radiation net (principal, intérêt et frais) | 2.4% |
| 30+ jours passés en raison d'un% du total | 1.2% |
Position et stratégie du marché
American Express continue d'améliorer sa position sur le marché grâce à diverses initiatives stratégiques. L'entreprise se concentre sur:
- Fidélité à la clientèle: En offrant des récompenses et des avantages qui résonnent avec les préférences des consommateurs.
- Innovation numérique: Investir dans la technologie pour rationaliser les services et améliorer l'engagement des clients.
- Expansion globale: Augmenter son empreinte sur les marchés internationaux pour exploiter de nouvelles bases clients.
Investissement et rendement des actionnaires
En 2024, American Express a mis l'accent sur le rendement du capital aux actionnaires:
| Métrique de retour | Valeur |
|---|---|
| Rachats de partage (millions) | $1,919 |
| Dividendes payés (millions) | $494 |
| Le capital total est retourné aux actionnaires (millions) | $2,413 |
Conclusion
L'énoncé de mission d'American Express et les stratégies opérationnelles reflètent son dévouement au service client et à l'innovation, soutenu par une performance financière solide et un engagement envers la valeur des actionnaires.
Comment fonctionne American Express Company (AXP)
Modèle commercial
American Express Company (AXP) opère principalement en tant que société de services de paiement et de voyage, générant des revenus via divers streams, y compris les revenus de réduction, les frais de carte nette et les revenus d'intérêts des prêts des membres de la carte. Au 30 septembre 2024, American Express a rapporté:
| Métrique | Valeur (millions) |
|---|---|
| Revenus totaux nets des intérêts des intérêts | $16,636 |
| Dispositions pour les pertes de crédit | $1,356 |
| Dépenses totales | $12,076 |
| Revenu avant impôt | $3,204 |
| Revenu net | $2,507 |
| Bénéfice par action ordinaire (diluée) | $3.49 |
Répartition des revenus
Les revenus sont principalement dérivés des sources suivantes:
- Revenus de réduction: 26 015 millions de dollars
- Frais de carte nette: 6 204 millions de dollars
- Frais de service et autres revenus: 3 839 millions de dollars
- Revenus traités: 1 207 millions de dollars
Services de membres de la carte
American Express sert une clientèle diversifiée, y compris les consommateurs, les petites entreprises et les entreprises. Les statistiques clés au 30 septembre 2024 comprennent:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Cartes en force (millions) | 145.5 |
| Cartes propriétaires en force | 82.9 |
| Dépenses moyennes des membres de la carte de base propriétaire (dollars) | $6,110 |
| De nouvelles cartes propriétaires acquises (millions) | 3.3 |
Performance financière
American Express a démontré de solides performances financières, avec une croissance significative dans diverses mesures:
| Métrique | 2024 | 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net (millions) | $7,959 | $6,441 | 24% |
| Revenus totaux nets des intérêts des intérêts (millions) | $48,770 | $44,716 | 9% |
| Bénéfice par action (dilué) | $10.97 | $8.59 | 28% |
Pertes de crédits et radiations
La société a déclaré des mesures de performance de crédit qui reflètent la qualité de son portefeuille de prêts:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Taux de radiation net (principal, intérêt et frais) | 2.2% | 2.0% |
| Taux de radiation net (principal uniquement) | 1.9% | 1.8% |
| Plus de 30 jours après un% du total (consommateur et petite entreprise) | 1.3% | 1.2% |
Résumé du bilan
Au 30 septembre 2024, American Express a signalé les mesures de bilan suivantes:
| Métrique | Valeur (millions) |
|---|---|
| Actif total | $270,979 |
| Dépôts de clients | $135,438 |
| Dette à long terme | $53,546 |
| Passifs totaux | $241,272 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $29,707 |
Gestion du capital et rendements des actionnaires
American Express s'engage à rendre le capital de retour à ses actionnaires par le biais de dividendes et de rachats d'actions. Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société est revenue:
| Taper | Valeur (millions) |
|---|---|
| Rachats de partage | $4,800 |
| Dividendes en actions ordinaires | $1,500 |
American Express a racheté 7,7 millions d'actions ordinaires à un prix moyen de 245,30 $ au troisième trimestre de 2024.
Statut réglementaire et conformité
En 2024, American Express est classé comme une société de portefeuille bancaire de catégorie III, sous réserve de capitaux, de liquidités et de prudentiels accrues en raison de son actif consolidé total dépassant 250 milliards de dollars. Cette catégorisation impose des obligations de contrôle réglementaire et de conformité supplémentaires.
Comment American Express Company (AXP) fait de l'argent
Sources de revenus
American Express génère des revenus principalement à travers les flux suivants:
- Revenus de réduction: 26 015 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 24 836 millions de dollars au cours de la même période 2023.
- Frais de carte nette: 6 204 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 5 348 millions de dollars en 2023.
- Frais de service et autres revenus: 3 839 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 3 711 millions de dollars en 2023.
- Revenus traités: 1 207 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 1 291 millions de dollars en 2023.
Performance financière Overview
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, American Express a rapporté:
| Métrique financière | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Revenus totaux (net de charges d'intérêt) | 48 770 millions de dollars | 44 716 millions de dollars |
| Revenu net | 7 959 millions de dollars | 6 441 millions de dollars |
| Bénéfice par action (dilué) | $10.97 | $8.59 |
| Prêts de membres de la carte | 134 548 millions de dollars | 117 978 millions de dollars |
Structure des coûts
Les dépenses totales d'American Express pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 34 738 millions de dollars, contre 33 229 millions de dollars en 2023. Les composants clés comprennent:
| Catégorie de dépenses | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Récompenses des membres de la carte | 12 169 millions de dollars | 11 516 millions de dollars |
| Développement commercial | 4 249 millions de dollars | 4 174 millions de dollars |
| Services de membres de la carte | 3 504 millions de dollars | 2 905 millions de dollars |
| Commercialisation | 4 426 millions de dollars | 3 985 millions de dollars |
| Salaires et avantages sociaux | 6 096 millions de dollars | 5 936 millions de dollars |
Ratios financiers clés
Au 30 septembre 2024, American Express a rapporté les principales mesures financières suivantes:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Retour sur les capitaux propres moyens (ROE) | 33.9% |
| Ratio de niveau 1 de l'équité commun | 10.7% |
| Taux de radiation net (principal, intérêt et frais) | 2.2% |
| Taux d'imposition effectif | 21.8% |
Dynamique et croissance du marché
American Express continue d'élargir sa présence sur le marché, les activités facturées augmentant de 6% en glissement annuel. Les principaux moteurs de croissance comprennent:
- Services aux consommateurs américains: Les activités facturées ont augmenté de 6% en glissement annuel.
- Services de cartes internationales: Les activités facturées ont augmenté de 13% en glissement annuel.
- Services commerciaux: Les activités facturées ont augmenté modestement de 1% d'une année à l'autre.
Retour des actionnaires
Au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, American Express a rendu 6,3 milliards de dollars aux actionnaires par le biais de rachats d'actions et de dividendes:
| Méthode de retour | Montant |
|---|---|
| Rachats de partage | 4,8 milliards de dollars |
| Dividendes | 1,5 milliard de dollars |
American Express Company (AXP) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- American Express Company (AXP) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of American Express Company (AXP)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View American Express Company (AXP)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.