Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) Bundle
Une brève histoire de CGBD
En 2024, CGBD a connu des transformations importantes dans ses opérations et ses performances financières. La société a maintenu une stratégie d'investissement robuste, en se concentrant sur les entreprises du marché intermédiaire dans divers secteurs.
Performance financière Overview
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, CGBD a rapporté:
- Revenu de placement total: 55,965 millions de dollars
- Revenu de placement net: 24,884 millions de dollars
- Perte nette réalisée sur les investissements: (11,477) millions de dollars
- Changement net dans l'appréciation non réalisée: 9,085 millions de dollars
- Augmentation nette des actifs nets résultant des opérations: 19,611 millions de dollars
Portefeuille d'investissement
Au 30 septembre 2024, CGBD a tenu un portefeuille de:
- Nombre d'investissements: 175
- Frais totale: 1,7 milliard de dollars
- Rendement moyen pondéré: 11,9% (sur la base du coût amorti)
Structure du capital
La structure du capital de CGBD au 30 septembre 2024, comprend:
| Type de dette | Montant principal | Taux d'intérêt |
|---|---|---|
| 2024 Notes | 190 millions de dollars | 4.75% |
| 2028 Notes | 85 millions de dollars | 8.20% |
| 2030 Notes | 300 millions de dollars | 6.75% |
Activité de dividendes
En 2024, CGBD a déclaré des dividendes totalisant:
- Dividendes en actions ordinaires: 23,9 millions de dollars, ou 0,47 $ par action pour le troisième trimestre
- Rendement de dividendes annualisé: 14,2% au 30 septembre 2024
Développements récents
Le 18 octobre 2024, CGBD a terminé une offre publique de:
- Principal agrégé: 300 millions de dollars
- Taux d'intérêt: 6,75% de billets de senior non garantis du 18 février 2030
Au 30 septembre 2024, la liquidité de CGBD était:
- Liquidité totale: 354,8 millions de dollars en espèces et en dettes non réractées
Valeur de l'actif net
La valeur de l'actif net (NAV) par action ordinaire au 30 septembre 2024 était:
- NAV par action: $16.85
Tout au long de 2024, CGBD a démontré la résilience au milieu des fluctuations du marché, en maintenant un accent stratégique sur l'optimisation de son portefeuille d'investissement et l'amélioration de la valeur des actionnaires.
A qui possède Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD)
Structure de propriété
Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) appartient principalement à des investisseurs institutionnels et de détail. La société a une quantité importante de sa structure de capital représentée par des actions communes et privilégiées.
Ventilation des actionnaires
Au 30 septembre 2024, le tableau suivant décrit la propriété de Carlyle Secured Lending, Inc.:
| Type d'actionnaire | Nombre d'actions | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| Actionnaires ordinaires | 50,848,458 | 96.1% |
| Actionnaires privilégiés | 2,000,000 | 3.9% |
Détails de stock privilégiés
L'action privilégiée a été publiée à une filiale de Carlyle au prix de 25 $ par action, une préférence de liquidation totalisant 50 millions de dollars. Les actions privilégiées versent un dividende trimestriel à un taux initial de 7,00% par an.
Transactions récentes et performances des actions
En 2024, Carlyle Secured Lending, Inc. a exécuté les transactions significatives suivantes:
- Des dividendes déclarés sur les actions ordinaires totalisant 74,8 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
- A rempli une offre publique de 300 millions de dollars de directeur total de 6,75% de billets supérieurs non garantis du 18 février 2030.
- Déclaré des dividendes en actions ordinaires de 0,45 $ par action à verser le 17 janvier 2025.
Capitalisation boursière et cours des actions
Le prix du marché par action ordinaire au 30 septembre 2024 était de 16,97 $, reflétant une capitalisation boursière d'environ 862 millions de dollars en fonction du nombre d'actions ordinaires en circulation.
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Prix du marché par action | $16.97 |
| Capitalisation boursière | 862 millions de dollars |
| Valeur de l'actif net par action | $16.85 |
| Actif total | 1,7 milliard de dollars |
Dividendes et gains
La société a déclaré un total de 74,8 millions de dollars de dividendes au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024. Le revenu de placement net pour la même période a été déclaré à 80,206 millions de dollars, ce qui a entraîné une augmentation nette de l'actif net de 906,604 millions de dollars.
Structure de la dette
Carlyle Secured Lending, Inc. a une structure de dette totale qui comprend:
| Type de dette | Montant principal | Taux d'intérêt |
|---|---|---|
| 2024 Notes | 190 millions de dollars | 4.75% |
| 2028 Notes | 85 millions de dollars | 8.20% |
| 2030 Notes | 300 millions de dollars | 6.75% |
Position de liquidité
Au 30 septembre 2024, Carlyle a sécurisé Lending, Inc. a déclaré une liquidité totale de 354,8 millions de dollars, ce qui comprend des capacités de dette en espèces et non réractées. Cette liquidité soutient les activités opérationnelles et d'investissement de l'entreprise.
Énoncé de mission Secured Lending, Inc. (CGBD)
Entreprise Overview
Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) est une société de développement commercial (BDC) axée sur la fourniture de solutions de financement flexibles aux sociétés du marché intermédiaire. La société vise à fournir des rendements attrayants ajustés au risque à ses actionnaires grâce à un portefeuille d'investissement diversifié.
Énoncé de mission
La mission de Carlyle Secured Lending, Inc. est de générer de solides rendements totaux pour ses actionnaires en investissant principalement dans des prêts garantis de haut niveau et d'autres titres de créance des sociétés privées du marché intermédiaire américain. L'entreprise met l'accent sur une approche d'investissement disciplinée et vise à créer de la valeur grâce à la gestion active du portefeuille et aux partenariats stratégiques.
Performance financière (2024)
Au 30 septembre 2024, Carlyle a sécurisé les prêts ont rapporté:
- Revenu de placement net: 24,0 millions de dollars, ou 0,47 $ par action ordinaire
- Les dividendes déclarés sur les actions ordinaires ont totalisé 23,9 millions de dollars, ou 0,47 $ par action
- Augmentation nette des actifs nets résultant des opérations: 67,6 millions de dollars
- Valeur net de l'actif (NAV) par action ordinaire: 16,85 $
Portefeuille d'investissement
Au 30 septembre 2024, le portefeuille d'investissement de CGBD se compose de:
| Type d'investissement | Compte d'investissements | Coût amorti (million) | Juste valeur (million de dollars) | Pourcentage des investissements totaux |
|---|---|---|---|---|
| Dette du premier privilège | 135 | 1,256.1 | 1,234.1 | 72.2% |
| Dette du deuxième privilège | 8 | 123.7 | 121.8 | 7.1% |
| Investissements en actions | 29 | 106.7 | 109.6 | 6.4% |
| Fonds d'investissement | 3 | 271.1 | 243.9 | 14.3% |
| Investissements totaux | 175 | 1,757.6 | 1,709.5 | 100.0% |
Position de liquidité
Au 30 septembre 2024, CGBD a maintenu une position de liquidité totale de:
- Caisse et équivalents: 68,7 millions de dollars
- Capacité de dette non réractée: 592,4 millions de dollars
Obligations
Les obligations de la dette de la Société comprennent:
| Instrument de dette | Montant en cours (million) | Taux d'intérêt (%) | Date de maturité |
|---|---|---|---|
| Facilité de crédit | 197.6 | 6.74% | Mars 2025 |
| 2024 Notes | 190.0 | 4.75% | Décembre 2024 |
| 2028 Notes | 85.0 | 8.20% | Décembre 2028 |
| 2030 Notes | 300.0 | 6.75% | Février 2030 |
Retour des actionnaires
CGBD a déclaré des dividendes totalisant:
- Dividendes en actions ordinaires pour le troisième trimestre 2024: 0,47 $ par action
- Rendement des dividendes annualisés: environ 10,5% sur la base du prix du marché actuel
Conclusion sur l'alignement de la mission
La mission de l'entreprise de fournir des rendements attractifs grâce à une gestion minutieuse et des investissements stratégiques se reflète dans ses mesures de performance et ses stratégies d'investissement en 2024.
Comment fonctionne Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD)
Overview des opérations
Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) est une société de développement commercial (BDC) qui se concentre principalement sur l'investissement dans des prêts garantis pour les sociétés intermédiaires. Au 30 septembre 2024, la société a détenu un portefeuille diversifié composé de 175 investissements dans 128 sociétés de portefeuille et 26 industries, avec une juste valeur totale d'environ 1,7 milliard de dollars.
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a rapporté:
- Revenu de placement net de 24,0 millions de dollars, ou 0,47 $ par action ordinaire.
- Des dividendes déclarés sur des actions ordinaires totalisant 23,9 millions de dollars, ou 0,47 $ par action.
- Bénéfice de base par action ordinaire de 0,37 $ et bénéfice dilué par action de 0,35 $.
Portefeuille d'investissement
Le portefeuille d'investissement au 30 septembre 2024 est résumé comme suit:
| Type d'investissement | Compte d'investissements | Coût amorti (milliers) | Juste valeur (milliers de dollars) | Pourcentage des investissements totaux à la juste valeur |
|---|---|---|---|---|
| Dette du premier privilège | 135 | 1,256,120 | 1,234,093 | 72.2% |
| Dette du deuxième privilège | 8 | 123,675 | 121,838 | 7.1% |
| Investissements en actions | 29 | 106,729 | 109,634 | 6.4% |
| Fonds d'investissement | 3 | 271,097 | 243,972 | 14.3% |
| Total | 175 | 1,757,621 | 1,709,537 | 100% |
Liquidité et structure du capital
Au 30 septembre 2024, CGBD a déclaré une liquidité totale de 354,8 millions de dollars, ce qui comprend des capacités de dette en espèces et non. La dette totale de la Société et les emprunts garantis se sont élevés à 848,5 millions de dollars, avec un taux d'intérêt moyen pondéré de 8,59%.
Programme de dividendes et de rachat des actions
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dividendes déclarés ont totalisé 74,8 millions de dollars. La société a également annoncé la poursuite de son programme de rachat d'actions de 200 millions de dollars.
Développements récents
Le 18 octobre 2024, CGBD a rempli une offre publique de 300,0 millions de dollars de capital total de 6,75% de billets de premier rang du 18 février 2030. Cette émission comprenait un accord d'échange de taux d'intérêt avec JP Morgan Chase Bank N.A ..
Conclusion des mesures financières
Les principales mesures financières au 30 septembre 2024, notamment:
- Valeur net de l'actif (NAV) par action ordinaire: 16,85 $
- Prix du marché par action ordinaire: 16,97 $
- Rendement total basé sur le NAV: 7,69%
- Rendement total basé sur le prix du marché: 23,17%.
Comment Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) fait de l'argent
Revenus de placement
Carlyle Secured Lending, Inc. génère des revenus principalement à partir de son portefeuille d'investissement, qui consiste en des investissements en dette garantis dans les sociétés du marché intermédiaire américain. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré un revenu de placement total de 55,965 millions de dollars, contre 60,501 millions de dollars pour la même période en 2023.
| Type de revenu | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Intérêts des investissements non contrôlés / non affiliés | $40,116 | $45,074 |
| Revenu PIK provenant d'investissements non contrôlés / non affiliés | $5,033 | $5,192 |
| Autres revenus d'investissements non contrôlés / non affiliés | $1,037 | $766 |
| Revenu total de placements provenant d'investissements non contrôlés / non affiliés | $46,186 | $51,032 |
| Intérêt des investissements non contrôlés / affiliés | $1,501 | $966 |
| Autres revenus provenant d'investissements contrôlés / affiliés | $8,276 | $8,276 |
| Revenu de placement total | $55,965 | $60,501 |
Dépenses
En plus de générer des revenus, Carlyle garantit les prêts engagent diverses dépenses. Pour le troisième trimestre de 2024, les dépenses totales s'élevaient à 30,155 millions de dollars, avec des portions importantes attribuées aux frais de gestion et aux frais d'intérêt.
| Type de dépenses | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) |
|---|---|---|
| Frais de gestion de la base | $6,590 | $7,080 |
| Frais d'incitation | $5,101 | $5,530 |
| Frais de facilité d'intérêt et de crédit | $16,882 | $18,222 |
| Autres dépenses | $2,582 | $1,343 |
| Dépenses totales | $30,155 | $32,175 |
Revenu de placement net
Pour le troisième trimestre de 2024, le revenu de placement net a été déclaré à 24,009 millions de dollars, ou 0,47 $ par action ordinaire, reflétant une légère baisse par rapport à l'année précédente.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Revenu net de placement (par milliers) | $24,009 | $25,998 |
| Revenu de placement net par action | $0.47 | $0.51 |
Portefeuille Overview
Au 30 septembre, 2024, Carlyle a obtenu des prêts détenus un portefeuille diversifié composé de 175 investissements dans 128 sociétés de portefeuille d'une juste valeur totale d'environ 1,7 milliard de dollars.
| Métriques de portefeuille | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Frais totale des investissements | $1,709.537 |
| Nombre d'investissements | 175 |
| Nombre de sociétés de portefeuille | 128 |
Financement de la dette
La société utilise le financement de la dette pour augmenter sa capacité d'investissement. Au 30 septembre 2024, la dette totale et les emprunts garantis se sont élevés à 848,508 millions de dollars, avec un taux d'intérêt moyen pondéré de 6,74%.
| Métriques de la dette | Valeur (en millions) |
|---|---|
| Dette totale et emprunts garantis | $848.508 |
| Taux d'intérêt moyen pondéré | 6.74% |
Paiements de dividendes
Carlyle Sécarrée des prêts a une histoire de retour des capitaux aux actionnaires par le biais de dividendes. Pour le troisième trimestre de 2024, les dividendes déclarés sur les actions ordinaires ont totalisé 23,9 millions de dollars, ou 0,47 $ par action.
| Métriques de dividendes | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Dividendes déclarés (en milliers) | $23,898 | $22,321 |
| Dividendes par action | $0.47 | $0.45 |
Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Carlyle Secured Lending, Inc. (CGBD)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.