eHealth, Inc. (EHTH) Bundle
Une brève histoire d'EHEALTH, Inc.
EHEALTH, Inc. a connu des développements importants dans ses opérations et ses performances financières menant à 2024. La société opère principalement dans le secteur de l'assurance maladie, fournissant une plate-forme aux particuliers et aux familles pour comparer et s'inscrire à des régimes d'assurance maladie.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, EHEALTH a déclaré des revenus totaux de 217,2 millions de dollars, marquant un Augmentation de 6% depuis 205,2 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cette croissance a été tirée par une forte performance dans le segment Medicare, qui a vu les revenus augmenter à 194,9 millions de dollars depuis 172,8 millions de dollars, une montée de 13%.
| Métrique | 2024 | 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 217,2 millions de dollars | 205,2 millions de dollars | 6% |
| Revenus Medicare | 194,9 millions de dollars | 172,8 millions de dollars | 13% |
| Employeur et revenus individuels | 22,4 millions de dollars | 32,4 millions de dollars | -31% |
Développements opérationnels
En 2024, EHEALTH s'est concentré sur l'amélioration de ses stratégies de marketing et de service client, entraînant une augmentation des frais de service client et d'inscription, qui ont atteint 100,8 millions de dollars, un Augmentation de 7% depuis 94,0 millions de dollars en 2023. La société a également investi dans des améliorations technologiques, avec des dépenses de technologie et de contenu totalisant 38,6 millions de dollars, à partir de 42,0 millions de dollars.
Flux de trésorerie et liquidité
Au 30 septembre 2024, la sailtre a déclaré des espèces, des équivalents de trésorerie et des titres commercialisables à court terme s'élevant à 117,8 millions de dollars, légèrement en bas de 121,7 millions de dollars à la fin de l'année 2023. La société a généré des flux de trésorerie d'exploitation de 9,3 millions de dollars pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, par rapport à 26,7 millions de dollars dans la même période en 2023.
| Espèce et investissements | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | 64,0 millions de dollars | 115,7 millions de dollars |
| Titres commercialisables à court terme | 53,8 millions de dollars | 5,9 millions de dollars |
| Total | 117,8 millions de dollars | 121,7 millions de dollars |
Performance des actions et capitaux propres des actionnaires
La performance des actions d'EHealth a été examinée, avec une perte nette enregistrée de 87,4 millions de dollars pour les neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, par rapport à une perte nette de 80,4 millions de dollars l'année précédente. Le total des capitaux propres de la société au 30 septembre 2024, était 499,3 millions de dollars, à partir de 606,0 millions de dollars au début de l'année.
| Capitaux propres | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Total des capitaux propres | 499,3 millions de dollars | 606,0 millions de dollars |
Perspectives futures
Pour l'avenir, EHEALTH vise à stabiliser son employeur et son segment individuel tout en continuant à capitaliser sur la croissance de son segment Medicare. L'entreprise se concentre sur les progrès technologiques et l'efficacité opérationnelle pour stimuler la rentabilité future.
A qui possède eHealth, Inc. (ehth)
Importants actionnaires
En 2024, les enjeux de propriété importants dans EHEALTH, Inc. (EHTH) sont détenus par une combinaison d'investisseurs institutionnels et d'actionnaires préférés. Les actionnaires les plus notables comprennent:
- H.I.G. Capital: Détient 2 250 000 actions privilégiées de la série A, ce qui représente un investissement de 225 millions de dollars réalisé en 2021. Cet investissement accorde à H.I.G. Droits importants, y compris la capacité de nommer des membres au conseil d'administration si certaines conditions sont remplies.
- BlackRock, Inc.: L'un des plus grands investisseurs institutionnels de la santé, gérant un nombre substantiel d'actions au nom de ses clients.
- Vanguard Group, Inc.: Un autre investisseur institutionnel majeur avec des avoirs importants en EHEALTH.
Performance du stock
La performance des actions d'EHealth, Inc. a été caractérisée par la volatilité. Au 30 septembre 2024, le cours de l'action est d'environ 1,83 $ par action, reflétant une baisse par rapport à l'année précédente. Le stock a fluctué entre 1,50 $ et 3,00 $ au cours de la dernière année.
Financier Overview
EHEALTH, Inc. a déclaré un chiffre d'affaires total de 217,2 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, une augmentation de 6% par rapport à 205,2 millions de dollars au cours de la même période de 2023. La répartition des revenus est la suivante:
| Segment | Revenus (en milliers) | Changement (%) |
|---|---|---|
| Médicament | $194,857 | 13% |
| Employeur et individu | $22,372 | (31%) |
| Revenus totaux | $217,229 | 6% |
Perte nette
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, EHEALTH a déclaré une perte nette de 87,4 millions de dollars, par rapport à une perte nette de 80,4 millions de dollars pour la même période en 2023. La perte attribuable aux actionnaires ordinaires pour la même période était de 120,6 millions de dollars, traduisant en traduisant par Une perte nette par action de 4,13 $.
Equivalents en espèces et en espèces
Au 30 septembre 2024, EHEALTH, Inc. a déclaré des espèces, des équivalents de trésorerie et des titres commercialisables à court terme totalisant 117,8 millions de dollars, une légère baisse par rapport à 121,7 millions de dollars à la fin de 2023.
| Position de trésorerie (par milliers) | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Espèces | $7,446 | $7,114 |
| Équivalents en espèces | $56,586 | $108,608 |
| Équivalents en espèces totaux et en espèces | $64,032 | $115,722 |
| Argent restreint | $3,090 | $3,090 |
| Cash total, équivalents de trésorerie et espèces restreintes | $67,122 | $118,812 |
Stock privilégié convertible
La série A Convertible Préférée actions émises à H.I.G. Le capital dans le cadre de l'accord d'investissement a une valeur de rachat qui augmente chaque année. Au 30 septembre 2024, le montant de l'action privilégiée convertible était de 327,1 millions de dollars, reflétant des dividendes accumulés et des modifications de la valeur de rachat.
Résumé des capitaux propres des actionnaires
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres d'EHEALTH ont été signalés comme suit:
| Composant de capitaux propres | Valeur (par milliers) |
|---|---|
| Actions ordinaires | $43 |
| Capital payant supplémentaire | $812,538 |
| Bétail du Trésor | $(199,998) |
| Revenus retenus (déficit accumulé) | $(113,363) |
| Accumulé d'autres revenus globaux (perte) | $126 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $499,346 |
Mesures financières clés
Les principales mesures financières suivantes donnent un aperçu des performances de l'entreprise:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Perte nette (neuf mois clos le 30 septembre 2024) | $(87,425,000) |
| Perte nette par action | $(4.13) |
| Revenu total (neuf mois clos le 30 septembre 2024) | $217,229,000 |
| Total des actifs (au 30 septembre 2024) | $1,001,991,000 |
| Total des passifs (au 30 septembre 2024) | $175,520,000 |
Énoncé de mission eHealth, Inc. (EHTH)
Énoncé de mission Overview
La mission d'EHEALTH, Inc. (EHTH) est de permettre aux individus et aux familles de prendre des décisions éclairées sur leur santé en fournissant une plate-forme complète pour les achats d'assurance maladie et l'inscription. Cette mission est motivée par un engagement à fournir une technologie conviviale, un soutien personnalisé d'agents agréés et une large sélection de régimes d'assurance maladie.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, EHEALTH a déclaré les mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $58,409,000 | $64,718,000 | $217,229,000 | $205,209,000 |
| Perte nette | $(42,473,000) | $(37,025,000) | $(87,425,000) | $(80,404,000) |
| Revenus Medicare | $53,221,000 | $55,523,000 | $194,857,000 | $172,787,000 |
| Employeur et revenus individuels | $5,188,000 | $9,195,000 | $22,372,000 | $32,422,000 |
| Equivalents en espèces et en espèces | $64,032,000 | $115,722,000 | $64,032,000 | $115,722,000 |
Segments opérationnels
eHealth opère principalement à travers deux segments: Medicare et l'employeur et individuel. Les performances de chaque segment pour le troisième trimestre 2024 sont les suivantes:
| Segment | Revenus (T1 2024) | Revenus (T1 2023) | Bénéfice du segment (perte) (TC 2024) | Bénéfice du segment (perte) (TC 2023) |
|---|---|---|---|---|
| Médicament | $53,221,000 | $55,523,000 | $(17,933,000) | $(15,331,000) |
| Employeur et individu | $5,188,000 | $9,195,000 | $(799,000) | $4,810,000 |
Métriques et statistiques clés
Au 30 septembre 2024, les mesures clés suivantes sont pertinentes pour l'exécution de la mission d'EHEALTH:
- Membres totaux approuvés: 58 266
- Membres approuvés par Medicare: 42 871
- Membres individuels et familiaux: 2 872
- Membres approuvés auxiliaires: 11 382
- Membres approuvés aux petites entreprises: 1 141
Engagement client
La stratégie d'engagement client d'EHEALTH comprend divers canaux, notamment:
- Support personnalisé d'agents agréés
- Marketing direct et partenariats d'affiliation
- Ressources en ligne améliorées pour l'éducation à l'assurance maladie
Perspectives financières et défis
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la santé a été confrontée à des défis dans la génération de revenus, en particulier dans l'employeur et le segment individuel, qui a connu une baisse de 31% par rapport à l'année précédente. À l'inverse, le segment Medicare a connu une augmentation de 13% des revenus, indiquant une performance plus forte au milieu d'améliorations opérationnelles.
| Perspectives financières | Métrique | 2024 prévisions | Comparaison 2023 |
|---|---|---|---|
| Croissance totale des revenus | Augmentation projetée | 6% | 5% |
| Réduction des pertes nettes | Diminution projetée | 10% | 5% |
| Flux de trésorerie des opérations | Flux de trésorerie d'exploitation | $9,296,000 | $26,694,000 |
Comment fonctionne eHealth, Inc. (ehth)
Modèle commercial
EHEALTH, Inc. opère principalement dans le secteur de l'assurance maladie, en se concentrant sur deux segments principaux: Medicare et l'employeur et individu (E&I). La société génère des revenus principalement par le biais de commissions des régimes d'assurance maladie et des offres de services supplémentaires.
Performance financière Overview
Au 30 septembre 2024, EHEALTH a rapporté les résultats financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement ($) | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | $58,409,000 | $64,718,000 | $(6,309,000) | (10)% |
| Revenus Medicare | $53,221,000 | $55,523,000 | $(2,302,000) | (4)% |
| Employeur et revenus individuels | $5,188,000 | $9,195,000 | $(4,007,000) | (44)% |
| Perte nette | $(42,473,000) | $(37,025,000) | $(5,448,000) | (15)% |
Répartition des revenus
La composition des revenus pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 est la suivante:
| Segment | Revenu | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| Médicament | $194,857,000 | 89.8% |
| Employeur et individu | $22,372,000 | 10.2% |
| Revenus totaux | $217,229,000 | 100% |
Coûts d'exploitation
Les frais d'exploitation et les dépenses pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont été signalés comme suit:
| Catégorie de coûts | Montant | Pourcentage du total des revenus |
|---|---|---|
| Marketing et publicité | $95,185,000 | 43.8% |
| Service client et inscription | $100,773,000 | 46.3% |
| Technologie et contenu | $38,613,000 | 17.7% |
| Général et administratif | $62,318,000 | 28.7% |
| Coût d'exploitation total | $306,298,000 | 140.9% |
Rentabilité du segment
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice du segment (perte) était le suivant:
| Segment | Bénéfice (perte) |
|---|---|
| Médicament | $(17,933,000) |
| Employeur et individu | $(799,000) |
| Profit total du segment (perte) | $(18,732,000) |
Position en espèces et en liquidité
Au 30 septembre 2024, les équivalents en espèces et en espèces d'EHEALTH ont été signalés comme suit:
| Composant de trésorerie | Montant |
|---|---|
| Espèces | $7,446,000 |
| Équivalents en espèces | $56,586,000 |
| Équivalents en espèces totaux et en espèces | $64,032,000 |
| Argent restreint | $3,090,000 |
| Cash total, équivalents de trésorerie et espèces restreintes | $67,122,000 |
Tendances et défis du marché
La santé est confrontée à divers défis, notamment une baisse des membres approuvés par le plan individuel et familial, ce qui a un impact considérablement sur le segment E&I. La société a déclaré une baisse de 31% des revenus de la commission de ce segment en raison de la baisse des taux d'inscription et de l'efficacité du marketing réduite.
Clients importants
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, des clients importants contribuant aux revenus étaient:
| Client | Pourcentage de revenus |
|---|---|
| Humana | 29% |
| Aetna | 17% |
| UnitedHealthcare | 19% |
Capitaux propres
Les capitaux propres d'actionnaires d'EHEALTH au 30 septembre 2024 sont illustrés ci-dessous:
| Composant de capitaux propres | Montant |
|---|---|
| Actions ordinaires | $43,000 |
| Capital payant supplémentaire | $812,538,000 |
| Bétail du Trésor | $(199,998,000) |
| Revenus retenus (déficit accumulé) | $(113,363,000) |
| Accumulé d'autres revenus globaux (perte) | $126,000 |
| Total des capitaux propres des actionnaires | $499,346,000 |
Perspectives futures
Pour l'avenir, EHEALTH vise à améliorer son efficacité opérationnelle et à explorer les voies de croissance de son segment Medicare tout en relevant les défis de son employeur et de son segment individuel.
Comment eHealth, Inc. (ehth) fait de l'argent
Sources de revenus
EHEALTH, Inc. génère principalement des revenus grâce à deux segments principaux: Medicare et employeur et individu (E&I). Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la répartition des revenus était la suivante:
| Segment | Revenus (en milliers) | Changement par rapport à 2023 ($) | Changement par rapport à 2023 (%) |
|---|---|---|---|
| Médicament | $53,221 | $(2,302) | (4%) |
| Employeur et individu | $5,188 | $(4,007) | (44%) |
| Revenus totaux | $58,409 | $(6,309) | (10%) |
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le chiffre d'affaires total était de 217 229 $, ce qui représente une augmentation de 6% contre 205 209 $ au cours de la même période de 2023.
Revenus de commission
Les revenus de la Commission sont une partie importante du revenu de la santé. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les revenus de la commission sont élevés à 48 222 $, ce qui représente 83% des revenus totaux. La rupture par segment était la suivante:
| Segment | Revenus de la Commission (par milliers) |
|---|---|
| Médicament | $43,414 |
| Employeur et individu | $4,808 |
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus totaux de la Commission étaient de 185 996 $.
Autres sources de revenus
D'autres revenus, qui comprennent le parrainage et la publicité, ont contribué 10 187 $ pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 et 31 233 $ pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.
Structure des coûts
Les coûts d'exploitation pour la santé comprennent le marketing, le service client, la technologie et les dépenses administratives générales. Les coûts d'exploitation totaux pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 étaient de 101 608 $, entraînant une perte d'exploitation de 43 199 $.
| Type de coût | Coût (par milliers) | % des revenus totaux |
|---|---|---|
| Marketing et publicité | $29,665 | 51% |
| Service client et inscription | $39,321 | 67% |
| Technologie et contenu | $12,264 | 21% |
| Général et administratif | $20,297 | 35% |
| Coût d'exploitation total | $101,608 | 174% |
Performance du segment
Le bénéfice du segment (perte) pour les segments Medicare et E&I pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 était:
| Segment | Profit du segment (perte) (par milliers) |
|---|---|
| Médicament | $(17,933) |
| Employeur et individu | $(799) |
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le bénéfice du segment (perte) était de $ (8 350) pour Medicare et (4 743 $) pour E&I.
Perte nette
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, EHEALTH a déclaré une perte nette de 42 473 $, ce qui était une baisse par rapport à la perte de 37 025 $ au cours de la même période de 2023.
Espèces et liquidité
Au 30 septembre 2024, la santé avait des espèces, des équivalents de trésorerie et des titres commercialisables à court terme totalisant 117,8 millions de dollars.
Clients majeurs
La concentration de revenus reste élevée, avec un petit nombre de compagnies d'assurance maladie représentant une partie importante des revenus totaux. Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les transporteurs suivants ont représenté plus de 10% des revenus totaux:
| Transporteur | % des revenus totaux |
|---|---|
| Humana | 28% |
| Aetna | 20% |
| UnitedHealthcare | 17% |
Ces chiffres mettent en évidence la dépendance à l'égard de quelques partenaires clés pour la génération de revenus.
Investissement et financement
EHEALTH a financé ses opérations grâce à une combinaison de flux de trésorerie d'exploitation, d'émissions de capitaux propres et de financement de la dette.
eHealth, Inc. (EHTH) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- eHealth, Inc. (EHTH) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of eHealth, Inc. (EHTH)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View eHealth, Inc. (EHTH)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.