Mastercard Incorporated (MA) Bundle
Une brève histoire de MasterCard
Mastercard Incorporated, une société de technologie mondiale de premier plan, a connu une croissance et une transformation significatives depuis sa création. En 2024, MasterCard continue d'être un acteur majeur dans le secteur des services financiers, fournissant des solutions de traitement des paiements à travers le monde.
Performance financière
Pour le troisième trimestre de 2024, MasterCard a déclaré des revenus nets de 7,369 milliards de dollars, représentant un 13% augmentation depuis 6,533 milliards de dollars Au même trimestre de 2023. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus nets ont totalisé 20,678 milliards de dollars, en haut 11% depuis 18,550 milliards de dollars en 2023.
| Métrique | 2024 Q3 | 2023 Q3 | Changement | 2024 YTD | 2023 YTD | Changement |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Revenus nets | 7,369 milliards de dollars | 6,533 milliards de dollars | +13% | 20,678 milliards de dollars | 18,550 milliards de dollars | +11% |
| Frais de fonctionnement ajustés | 2,999 milliards de dollars | 2,689 milliards de dollars | +12% | 8,444 milliards de dollars | 7,683 milliards de dollars | +10% |
| Revenu net ajusté | 3,593 milliards de dollars | 3,202 milliards de dollars | +12% | 10,027 milliards de dollars | 8,622 milliards de dollars | +16% |
| Bénéfice dilué ajusté par action | $3.89 | $3.39 | +15% | $10.78 | $9.08 | +19% |
Performance des actions et rendements des actionnaires
MasterCard a également été actif dans le retour de la valeur à ses actionnaires. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dividendes totaux déclarés équivalaient à 1,833 milliard de dollars, par rapport à 1,615 milliard de dollars dans la même période de 2023. Le dividende moyen par action était $0.66 pour le troisième trimestre de 2024.
De plus, la société a racheté les actions 7,565 milliards de dollars au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, à un prix moyen de $458.36 par action.
| Résumé de rachat des actions | 2024 YTD | 2023 YTD |
|---|---|---|
| La valeur des actions en dollar rachetée | 7,565 milliards de dollars | 7,200 milliards de dollars |
| Actions rachetées | 16,5 millions | 19,2 millions |
| Prix moyen payé par action | $458.36 | $375.34 |
Dette et position de liquidité
Depuis le 30 septembre 2024, la dette totale de MasterCard en circulation était 18,4 milliards de dollars, une augmentation de 15,7 milliards de dollars à la fin de 2023. La liquidité de la société est restée robuste avec des équivalents en espèces et en espèces s'élevant à 11,063 milliards de dollars.
MasterCard a une facilité de crédit renouvelable non garantie engagée de 8 milliards de dollars, Matring en novembre 2028, qui souligne sa forte position de liquidité.
| Résumé de la dette | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Dette totale en circulation | 18,4 milliards de dollars | 15,7 milliards de dollars |
| Equivalents en espèces et en espèces | 11,063 milliards de dollars | 8,588 milliards de dollars |
| Facilité de crédit renouvelable | 8 milliards de dollars | 8 milliards de dollars |
Développements récents
En avril 2024, Mastercard a mûri et payé 1 milliard de dollars de capital lié aux billets USD 2014. De plus, au cours des neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a émis 4 milliards de dollars de dettes sur plusieurs billets, qui comprenaient 750 millions de dollars dus en janvier 2028 et 1,150 milliard de dollars en janvier 2032.
L'entreprise continue de s'adapter à l'évolution des conditions du marché et aux environnements réglementaires, en maintenant sa position de leader dans le paysage mondial des paiements.
A qui possède Mastercard Incorporated (MA)
Importants actionnaires
En 2024, la structure de propriété de Mastercard Incorporated se caractérise par un mélange d'investisseurs institutionnels et individuels. Le tableau suivant décrit les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs:
| Actionnaire | Pourcentage de propriété | Taper |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 8.1% | Institutionnel |
| BlackRock, Inc. | 7.7% | Institutionnel |
| State Street Corporation | 4.8% | Institutionnel |
| FMR LLC (Fidelity) | 4.2% | Institutionnel |
| Recherche en capital Investisseurs mondiaux | 3.9% | Institutionnel |
| Plan de propriété des employés de MasterCard Inc. | 1.5% | Propriétaire de l'employé |
| Autres investisseurs individuels | 69.8% | Individuel |
Actions ordinaires de classe A et de classe B
MasterCard possède deux classes d'origine ordinaire: les actions de classe A et de classe B. Les actions de classe A sont cotées en bourse, tandis que les actions de classe B sont principalement détenues par les fondateurs et les dirigeants de la société, leur accordant un pouvoir de vote important. Au 30 septembre 2024, les actions totales en circulation sont:
| Classe | Actions en circulation (en millions) | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|
| Classe A | 912.6 | 99.2% |
| Classe B | 7.1 | 0.8% |
Propriété institutionnelle
Les investisseurs institutionnels détiennent une partie importante des actions de MasterCard, indiquant une forte confiance dans le potentiel de santé financière et de croissance de la société. Le tableau suivant fournit une ventilation de la propriété institutionnelle:
| Institution | Actions détenues (en millions) | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|
| Vanguard Group, Inc. | 62.5 | 8.1% |
| BlackRock, Inc. | 58.9 | 7.7% |
| State Street Corporation | 30.0 | 4.8% |
| FMR LLC (Fidelity) | 29.3 | 4.2% |
| Recherche en capital Investisseurs mondiaux | 25.4 | 3.9% |
Modifications récentes des actionnaires
Au cours des derniers trimestres, MasterCard s'est engagé dans des programmes de rachat d'actions, améliorant la valeur des actionnaires. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, la société a racheté:
| Activité | Valeur (en millions) | Actions rachetées (en millions) |
|---|---|---|
| Rachats de partage | $7,565 | 16.5 |
Ces rachats font partie d'une stratégie continue visant à retourner les capitaux aux actionnaires tout en conservant un bilan robuste.
Tendances
La tendance en matière de propriété indique une forte présence institutionnelle, Vanguard et Blackrock menant le pack. Au 30 septembre 2024, la propriété institutionnelle totale est de 30,7%, reflétant une communauté d'investissement stable, le soutien à la stratégie de croissance à long terme de MasterCard.
| Type de propriété | Pourcentage de parts totales |
|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 30.7% |
| Investisseurs individuels | 69.3% |
Énoncé de mission MasterCard Incorporated (MA)
Énoncé de mission Overview
La mission de Mastercard Incorporated est de connecter et d'alimenter une économie numérique inclusive qui profite à tout le monde, partout en rendant les transactions sûres, simples, intelligentes et accessibles. L'entreprise vise à fournir des solutions innovantes qui améliorent l'expérience client et à la promotion de l'inclusion financière à l'échelle mondiale.
Mesures financières clés
Au 30 septembre 2024, la performance financière de MasterCard reflète son engagement envers la croissance et l'innovation dans le paysage des paiements numériques. Vous trouverez ci-dessous un résumé des mesures financières clés:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenu net ($ en millions) | 7,369 | 6,533 | 20,678 | 18,550 |
| Dépenses d'exploitation ($ en millions) | 3,365 | 2,689 | 9,034 | 7,914 |
| Revenu opérationnel ($ en millions) | 4,004 | 3,844 | 11,644 | 10,636 |
| Revenu net ($ en millions) | 3,263 | 3,198 | 9,532 | 8,404 |
| Bénéfice dilué par action ($) | 3.53 | 3.39 | 10.25 | 8.85 |
Moteurs de croissance
La croissance des revenus nets de MasterCard pour le troisième trimestre 2024 reflète une augmentation de 13% d'une année à l'autre, tirée par de solides performances dans son réseau de paiement et les services et solutions à valeur ajoutée. Le tableau suivant décrit les moteurs de croissance:
| Moteur de la croissance | Croissance du troisième trimestre 2024 (%) | Croissance du troisième trimestre 2023 (%) |
|---|---|---|
| Revenus de réseau de paiement | 10% | 8% |
| Revenus de services à valeur ajoutée | 18% | 17% |
| Croissance du volume transfrontalier | 17% | 26% |
Retour des actionnaires
MasterCard a toujours renvoyé la valeur à ses actionnaires par le biais de dividendes et de rachats d'actions. Vous trouverez ci-dessous les détails concernant les rendements des actionnaires pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:
| Taper | Montant ($ en millions) |
|---|---|
| Total des dividendes versés | 1,842 |
| Total des actions rachetées | 7,565 |
Perspectives futures
La mission de MasterCard pour améliorer les solutions de paiement numérique est en outre soutenue par sa forte performance financière et sa position de marché. La société continue de se concentrer sur l'élargissement de son empreinte mondiale et l'intégration des technologies innovantes pour répondre aux demandes des consommateurs.
Conclusion
L'engagement de MasterCard à créer une économie numérique plus inclusif est évident dans ses initiatives stratégiques et ses résultats financiers. La société est bien placée pour tirer parti de ses forces dans le paysage de paiement en évolution.
Comment fonctionne MasterCard Incorporated (MA)
Modèle commercial
MasterCard fonctionne comme une société de technologie mondiale de paiement, facilitant les paiements électroniques entre les consommateurs, les commerçants, les institutions financières, les entreprises et les entités gouvernementales. La société génère des revenus principalement via son réseau de paiement et ses services à valeur ajoutée.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, MasterCard a signalé les mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus nets | 7 369 millions de dollars | 6 533 millions de dollars | 13% |
| Dépenses d'exploitation | 3 365 millions de dollars | 2 689 millions de dollars | 25% |
| Revenu opérationnel | 4 004 millions de dollars | 3 844 millions de dollars | 4% |
| Revenu net | 3 263 millions de dollars | 3 198 millions de dollars | 2% |
| EPS dilué | $3.53 | $3.39 | 4% |
Mélieurs de revenus clés
L'augmentation des revenus nets a été attribuée à la croissance du réseau de paiement et des services à valeur ajoutée. Les principaux composants de revenus pour le troisième trimestre 2024 comprenaient:
| Source de revenus | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenus de réseau de paiement | 4 629 millions de dollars | 4 210 millions de dollars | 10% |
| Services à valeur ajoutée | 2 740 millions de dollars | 2 323 millions de dollars | 18% |
Métriques opérationnelles
Les mesures opérationnelles de MasterCard pour le troisième trimestre 2024 comprenaient:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Volume brut (GDV) | Croissance de 9% | Croissance de 10% | - |
| Croissance du volume transfrontalier | 17% | 21% | - |
| Transactions commutées | Croissance de 11% | Croissance de 15% | - |
Flux de trésorerie et liquidité
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, MasterCard a rapporté:
| Type de trésorerie | Montant (en millions) |
|---|---|
| L'argent net fourni par les activités d'exploitation | $9,946 |
| L'argent net utilisé dans les activités d'investissement | $(724) |
| Caisse nette utilisée dans les activités de financement | $(6,795) |
Structure de la dette
Au 30 septembre 2024, la dette totale de MasterCard en circulation était de 18,4 milliards de dollars, les émissions notables suivantes:
| Émission de dette | Montant principal (en millions) | Date de maturité | Taux d'intérêt effectif (%) |
|---|---|---|---|
| Notes 2024 USD | $750 | Janvier 2028 | 4.100 |
| Notes 2024 USD | $1,150 | Janvier 2032 | 4.350 |
| Notes 2024 USD | $1,100 | Janvier 2035 | 4.550 |
| Notes 2024 USD | $1,000 | Mai 2034 | 4.875 |
Retour des actionnaires
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Mastercard a racheté 16,5 millions d'actions pour 7,6 milliards de dollars et payé des dividendes totalisant 1,8 milliard de dollars. Le prix moyen payé par action au cours de cette période était de 458,36 $.
Taux d'imposition effectif
Les taux d'imposition efficaces de MasterCard étaient:
| Période | Taux d'imposition effectif (%) |
|---|---|
| Q3 2024 | 15.6 |
| Q3 2023 | 15.0 |
Conclusion
La performance financière et opérationnelle de MasterCard, à partir de 2024, démontre une croissance robuste sur son réseau de paiement et ses services à valeur ajoutée. La Société conserve une position de flux de trésorerie solide et une gestion efficace de sa dette et des rendements des actionnaires.
Comment MasterCard Incorporated (MA) fait de l'argent
Sources de revenus
MasterCard génère des revenus principalement par le biais de deux segments principaux: son réseau de paiement et ses services et solutions à valeur ajoutée.
| Segment des revenus | T1 2024 Revenus (millions de dollars) | T1 2023 Revenus (millions de dollars) | Augmenter / diminuer (%) |
|---|---|---|---|
| Réseau de paiement | 4,629 | 4,210 | 10% |
| Services et solutions à valeur ajoutée | 2,740 | 2,323 | 18% |
| Revenu net total | 7,369 | 6,533 | 13% |
Revenus de réseau de paiement
Les revenus du réseau de paiement se compose de frais de traitement des transactions, de frais de transaction transfrontaliers et d'autres évaluations. Au troisième trimestre 2024, Mastercard a rapporté:
- Évaluations de traitement des transactions de 3 587 millions de dollars, en hausse de 13% par rapport au troisième trimestre 2023.
- Évaluations intérieures de 2 641 millions de dollars, soit une augmentation de 7% en glissement annuel.
- Évaluations transfrontalières de 2 804 millions de dollars, ce qui a augmenté de 21% par rapport à l'année précédente.
Services et solutions à valeur ajoutée
Ce segment comprend des services de conseil, de marketing, de prévention de la fraude et de services de sécurité. Les revenus des services et solutions à valeur ajoutée ont augmenté de 18% en glissement annuel, tiré par:
- Croissance des services de conseil et de marketing.
- Solutions de fraude et de sécurité améliorées.
- Prix accru pour les services offerts.
Mesures financières clés
Les points forts financiers de MasterCard pour le troisième trimestre 2024 incluent:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Augmenter / diminuer (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu opérationnel | 4,004 | 3,844 | 4% |
| Revenu net | 3,263 | 3,198 | 2% |
| Bénéfice dilué par action | 3.53 | 3.39 | 4% |
Performance opérationnelle
Les mesures opérationnelles de MasterCard pour le troisième trimestre 2024 montrent une croissance dans les domaines clés:
- Les transactions commutées ont augmenté de 11% en glissement annuel.
- La croissance du volume brut en dollars (GDV) était de 9% en USD, tandis que la croissance des devises locales était de 10%.
- La croissance du volume transfrontalier a atteint 17% en termes USD.
Structure des coûts
Les dépenses d'exploitation totales pour le troisième trimestre 2024 ont été déclarées à 3 365 millions de dollars, reflétant une augmentation de 25% par rapport au troisième trimestre 2023. Les composants clés comprennent:
- Frais généraux et administratifs à 2 744 millions de dollars, en hausse de 20% en glissement annuel.
- Les frais de publicité et de marketing ont augmenté à 220 millions de dollars, soit une augmentation de 14%.
- Provision pour les litiges s'élevant à 176 millions de dollars.
Flux de trésorerie fortes
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, MasterCard a rapporté:
- L'argent net fourni par des activités d'exploitation de 9 946 millions de dollars.
- Caisse utilisée dans les activités d'investissement de 724 millions de dollars.
- Caisse utilisée dans les activités de financement de 6 795 millions de dollars.
Gestion de la dette et des actions
Au 30 septembre 2024, la dette totale de MasterCard s'élevait à 18,4 milliards de dollars, marquant une augmentation de 15,7 milliards de dollars à la fin de 2023. Les émissions de dette clés en 2024 incluent:
- 4 milliards de dollars de dette totale émis, avec 1 milliard de dollars dus en 2034 et 750 millions de dollars dus en 2028.
| Émission de dette | Montant principal (millions de dollars) | Date d'échéance |
|---|---|---|
| Notes 2024 USD | 1,000 | Mai 2034 |
| Notes 2024 USD | 750 | Janvier 2028 |
| Notes 2024 USD | 1,150 | Janvier 2032 |
| Notes 2024 USD | 1,100 | Janvier 2035 |
Dividendes et rachats de partage
Mastercard a déclaré des dividendes totaux de 1 833 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, avec des dividendes trimestriels à 0,66 $ par action. De plus, la société a racheté 16,5 millions d'actions pour 7,6 milliards de dollars au cours de la même période.
Mastercard Incorporated (MA) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Mastercard Incorporated (MA) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Mastercard Incorporated (MA)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Mastercard Incorporated (MA)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.