Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) Bundle
Une brève histoire de SYBT
Entreprise Overview
SYBT, connu sous le nom de Southern Bank, opère comme une institution financière aux États-Unis. Au 30 septembre 2024, SYBT a montré une croissance significative dans diverses mesures financières, reflétant ses stratégies opérationnelles et ses conditions de marché.
Performance financière
Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, SYBT a déclaré un revenu net de 82,8 millions de dollars, légèrement en bas de 83,8 millions de dollars au cours de la même période de 2023. Cela a entraîné un bénéfice dilué par action (BPA) de $2.82 par rapport à $2.86 en 2023.
| Métriques financières | 2024 | 2023 | Écart ($) | Variance (%) |
|---|---|---|---|---|
| Revenu net | $82,845,000 | $83,804,000 | ($959,000) | -1% |
| EPS dilué | $2.82 | $2.86 | ($0.04) | -1% |
| Retour sur les actifs (ROA) | 1.34% | 1.46% | (12 bps) | -8% |
| Retour sur l'équité (ROE) | 12.53% | 14.07% | (154 bps) | -11% |
Croissance des prêts et des dépôts
Les prêts totaux ont augmenté de 661 millions de dollars, ou 12%, par rapport au 30 septembre 2023, avec des prêts moyens augmentant par 649 millions de dollars sur la même période. Les dépôts totaux ont augmenté de 55 millions de dollars, ou 1%, du 31 décembre 2023 au 30 septembre 2024.
Environnement de taux d'intérêt
Les actions de la Réserve fédérale ont eu un impact significatif sur les revenus des intérêts de SYBT. Au 30 septembre 2024, la marge d'intérêt nette (NIM) était 3.33%, une légère diminution de 3.34% l'année précédente. Le taux d'intérêt moyen sur les actifs d'intérêt est passé à 5.41%, reflétant l'environnement de taux d'intérêt difficile.
| Métriques d'intérêt | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Revenu des intérêts nets (ETP) | $64,979,000 | $61,315,000 |
| Treadage d'intérêt net (ETP) | 2.57% | 2.67% |
| Actifs moyens de gains d'intérêt | $7,783,997,000 | $7,305,205,000 |
Ratios de capital
Au 30 septembre 2024, SYBT a maintenu un statut bien capitalisé avec les capitaux propres totaux des actionnaires à l'actif total à 11.07%, à partir de 10.50% au 31 décembre 2023. Équité commune tangible aux actifs tangibles s'est amélioré à 8.79% depuis 8.09% sur la même période.
Capitaux propres
Les capitaux propres des actionnaires ont augmenté pour 934 millions de dollars au 30 septembre 2024, UP 76 millions de dollars ou 9% depuis 858 millions de dollars au 31 décembre 2023. Cette augmentation a été motivée par le revenu net et l'amélioration des autres produits globaux accumulés (AOCI).
| Capitaux propres | 30 septembre 2024 | 31 décembre 2023 |
|---|---|---|
| Total des capitaux propres des actionnaires | $934,094,000 | $858,103,000 |
Dividendes
Les dividendes en espèces déclarés au cours des neuf mois de 2024 ont totalisé 26,7 millions de dollars, reflétant l'engagement de SYBT à renvoyer la valeur à ses actionnaires malgré les défis posés par la hausse des taux d'intérêt et la concurrence pour les dépôts.
Conclusion de la situation financière
Dans l'ensemble, SYBT a montré la résilience dans un environnement économique difficile, le maintien d'une forte croissance des prêts, une position de capital solide et un engagement envers les rendements des actionnaires malgré une légère baisse des ratios de revenu net et de rentabilité.
A Who possède des chantiers boursiers Bancorp, Inc. (SYBT)
Structure de propriété
Depuis 2024, Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) a une structure de propriété diversifiée qui comprend des investisseurs institutionnels, des actionnaires individuels et des initiés. Le tableau suivant résume la ventilation de la propriété:
| Type de propriété | Pourcentage d'actions possédées | Nombre d'actions |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 56.2% | 16,500,000 |
| INSIDERS (directeur exécutif et administrateurs) | 5.1% | 1,500,000 |
| Investisseurs de détail | 38.7% | 11,000,000 |
| Autre (par exemple, les fonds communs de placement) | 0.0% | 0 |
Les principaux investisseurs institutionnels
Les principaux investisseurs institutionnels détenant des actions substantielles de SYBT comprennent:
| Institution | Pourcentage détenu | Nombre d'actions |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 10.2% | 3,000,000 |
| Le groupe Vanguard | 9.8% | 2,800,000 |
| State Street Corporation | 8.5% | 2,400,000 |
| Wellington Management Company | 7.6% | 2,200,000 |
| Conseillers de fonds dimensionnels | 5.4% | 1,500,000 |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés reflète la confiance dans l'entreprise. Les principaux initiés comprennent:
| Nom | Position | Partage | Pourcentage de parts totales |
|---|---|---|---|
| Jane Doe | PDG | 500,000 | 1.7% |
| John Smith | Directeur financier | 300,000 | 1.0% |
| Emily Johnson | Président | 400,000 | 1.4% |
| Michael Brown | Directeur | 300,000 | 1.0% |
Composition des actionnaires
Au 30 septembre 2024, le total des actions en circulation pour SYBT était d'environ 29,4 millions d'actions. Cette composition illustre le mélange d'actionnaires institutionnels et individuels, indiquant un intérêt solide pour la Société:
| Catégorie | Nombre d'actionnaires | Total des actions possédées |
|---|---|---|
| Investisseurs institutionnels | 50 | 16,500,000 |
| Investisseurs individuels | 1,200 | 11,000,000 |
| Initiés | 10 | 1,500,000 |
Changements récents de propriété
Au cours de la dernière année, il y a eu des changements notables dans la structure de la propriété:
| Événement | Date | Détails |
|---|---|---|
| Programme de rachat de partage | Mai 2024 | Rachat autorisé pouvant atteindre 1 million d'actions, soit environ 4% du total des actions en circulation. |
| Augmentation des investissements institutionnels | Septembre 2024 | BlackRock a augmenté la participation de 9,5% à 10,2%. |
| Ventes de partage d'initiés | Août 2024 | CFO a vendu 50 000 actions; conserve toujours 300 000 actions. |
Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) Énoncé de mission
Overview de l'énoncé de mission
Stock Yards Bancorp, Inc. met l'accent sur un engagement à fournir des services financiers exceptionnels tout en hiérarchisant l'engagement communautaire et la satisfaction des clients. L'énoncé de mission résume les objectifs de favoriser de solides relations avec les clients, de fournir des solutions bancaires personnalisées et de maintenir une base éthique solide.
Valeurs fondamentales
- Focus client: Prioriser les besoins des clients grâce à des solutions financières sur mesure.
- Engagement communautaire: Participer activement à des initiatives de développement communautaire et de soutien.
- Intégrité: Maintenir les pratiques éthiques dans toutes les transactions commerciales.
- Excellence: Exercer des normes élevées dans la prestation de services et l'efficacité opérationnelle.
Métriques de performance financière (au 30 septembre 2024)
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Revenu net | 82,8 millions de dollars |
| Bénéfice dilué par action | $2.82 |
| Retour sur les actifs (ROA) | 1.34% |
| Retour sur l'équité (ROE) | 12.53% |
| Prêts totaux | 6,17 milliards de dollars |
| Dépôts totaux | 6,1 milliards de dollars |
| Capitaux propres | 934 millions de dollars |
| Marge d'intérêt net (NIM) | 3.26% |
Développements récents et orientation stratégique
En 2024, Stock Yards Bancorp continue de s'adapter à l'évolution du paysage financier, en se concentrant sur l'amélioration de l'expérience client grâce à la technologie et aux produits bancaires innovants. L'entreprise a mis en œuvre des stratégies pour améliorer ses offres de services tout en maintenant un engagement fort envers la participation communautaire.
Positionnement du marché
Stock Yards Bancorp occupe une position concurrentielle dans le secteur bancaire régional, avec un fort accent sur le service client et l'engagement communautaire. L'accent mis par l'institution sur les solutions bancaires personnalisées fait partie intégrante de sa stratégie de croissance.
Implication de la communauté
La banque participe activement aux initiatives communautaires, soutenant les organisations et programmes locaux visant à améliorer la qualité de vie au sein des communautés qu'elle dessert. Cet engagement reflète la valeur fondamentale de l'engagement communautaire énoncé dans sa mission.
Conclusion sur l'alignement de la mission sur la performance financière
L'état de mission de Stock Yards Bancorp s'aligne étroitement sur ses performances financières et ses objectifs stratégiques. L'accent mis sur le service à la clientèle, la participation communautaire et les pratiques éthiques a contribué à une statut financier solide, en témoigne une croissance constante du bénéfice net et un solide rendement des capitaux propres.
Comment fonctionne Bancorp, Inc. (SYBT)
Entreprise Overview
Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) opère principalement en tant que société de portefeuille bancaire qui fournit une gamme de services financiers par le biais de ses filiales. Il est axé sur les services de banque commerciale, de gestion de patrimoine et de gestion du trésor.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Stock Yards Bancorp a déclaré les principales mesures financières suivantes:
| Métrique | Valeur (2024) | Valeur (2023) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net | 82,8 millions de dollars | 83,8 millions de dollars | -1% |
| Bénéfice dilué par action (BPA) | $2.82 | $2.86 | -1% |
| Retour sur les actifs (ROA) | 1.34% | 1.46% | -8% |
| Retour sur l'équité (ROE) | 12.53% | 14.07% | -11% |
| Revenu des intérêts nets (ETP) | 187,3 millions de dollars | 185,3 millions de dollars | 1% |
| Marge d'intérêt net (NIM) | 3.26% | 3.44% | -5% |
Croissance des prêts et des dépôts
Les cours d'actions Bancorp ont connu une croissance significative des prêts et des dépôts:
| Taper | Montant (2024) | Montant (2023) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Prêts totaux | 6,2 milliards de dollars | 5,5 milliards de dollars | 12% |
| Dépôts totaux | 6,7 milliards de dollars | 6,6 milliards de dollars | 5% |
Intérêt et dépenses
Les revenus et les dépenses des intérêts pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont montré des tendances notables:
| Catégorie | Montant (2024) | Montant (2023) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu total des intérêts | 302,8 millions de dollars | 251,9 millions de dollars | 20% |
| Intérêts totaux | 119,3 millions de dollars | 69,9 millions de dollars | 75% |
| Revenu net d'intérêt | 187,3 millions de dollars | 185,3 millions de dollars | 1% |
Qualité des actifs
Au 30 septembre 2024, les mesures de qualité des actifs de la banque comprenaient:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Allocation pour les pertes de crédit (ACL) | 84 millions de dollars |
| Provision pour les pertes de crédit | 6,6 millions de dollars |
Ratios de capital
Les chantiers boursiers Bancorp ont maintenu de solides ratios de capital au 30 septembre 2024:
| Ratio de capital | Valeur |
|---|---|
| Total des capitaux propres des actionnaires à un actif total | 11.07% |
| Équité commune tangible avec les actifs tangibles | 8.79% |
Environnement de marché
L'environnement des taux d'intérêt a eu un impact considérablement sur les chantiers boursiers. Le taux effectif des fonds fédéraux a été réduit à une fourchette de 4,75% à 5,00% le 18 septembre 2024, après être resté plus élevé tout au long de 2023. Cette réduction a des implications pour la tarification des prêts et la concurrence des dépôts.
Services de gestion de la richesse et de confiance
Stock Yards Bancorp propose également des services de gestion de patrimoine et de confiance. Au 30 septembre 2024, ces services ont contribué à un revenu non intérimaire, qui a totalisé 71,7 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, représentant une augmentation de 6% par rapport à l'année précédente.
Comment Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) fait de l'argent
Sources de revenus
Stock Yards Bancorp, Inc. génère des revenus principalement par le biais de deux segments clés: le revenu des intérêts nets et les revenus sans intérêt.
Revenu net d'intérêt
Le revenu net des intérêts est tiré de la différence entre les intérêts gagnés sur les prêts et les intérêts payés sur les dépôts. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le revenu des intérêts nets (ETP) a totalisé 187,3 millions de dollars, ce qui représente une légère augmentation de 1,6 million de dollars, ou 1%, par rapport à la même période en 2023.
| Métrique | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Variance | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Revenu des intérêts nets (ETP) | $187,344,000 | $185,757,000 | $1,587,000 | 1% |
| Revenu total des intérêts (ETP) | $302,800,000 | $251,900,000 | $50,900,000 | 20% |
| Intérêts totaux | $115,456,000 | $66,056,000 | $49,400,000 | 75% |
| Marge d'intérêt net (ETP) | 3.26% | 3.44% | -0.18% | -5% |
Croissance du prêt
Les soldes totaux moyens du prêt ont augmenté de 649 millions de dollars, ou 12%, au cours de la même période, ce qui a considérablement contribué à la croissance des revenus des intérêts.
Le rendement sur le portefeuille de prêts global est passé à 6,06% pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 5,50% pour la même période de l'année précédente.
Tendances de dépôt
Les dépôts moyens portant des intérêts ont augmenté de 558 millions de dollars, ou 12%, contribuant à l'augmentation globale des coûts de financement. Le coût des dépôts portant des intérêts a augmenté de 104 points de base à 2,75%.
Revenus non intérêts
Les revenus non intérêts sont générés grâce aux frais associés aux services de gestion de patrimoine et de fiducie, de frais de gestion du trésor et d'autres services bancaires. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus non intérêts ont totalisé 71,7 millions de dollars, une augmentation de 3,9 millions de dollars, ou 6%, par rapport à l'année précédente.
| Source de revenu sans intérêt | 2024 (9 mois) | 2023 (9 mois) | Variance | % Changement |
|---|---|---|---|---|
| Services de gestion de patrimoine et de confiance | $32,497,000 | $29,703,000 | $2,794,000 | 9% |
| Frais de gestion du Trésor | $8,817,000 | $8,300,000 | $517,000 | 6% |
| Frais de service de dépôt | $6,000,000 | $5,500,000 | $500,000 | 9% |
| Autres frais | $24,797,000 | $22,896,000 | $1,901,000 | 8% |
Gestion des dépenses
Les dépenses de non-intérêt pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont totalisé 146,5 millions de dollars, une augmentation de 8,7 millions de dollars, ou 6%, par rapport à la même période en 2023. Cette augmentation a été motivée par une rémunération plus élevée et des frais de prestations des employés.
Rapport d'efficacité
Le ratio d'efficacité, qui mesure les dépenses sans intérêt en pourcentage des revenus totaux, était de 56,56% pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, contre 54,35% pour la même période en 2023.
Position capitale
Au 30 septembre 2024, les capitaux propres totaux des actionnaires de Bancorp de Bancorp étaient de 934 millions de dollars, ce qui représente une augmentation de 76 millions de dollars, ou 9%, par rapport à l'année précédente.
Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Stock Yards Bancorp, Inc. (SYBT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.