Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS) Bundle
Un bref historique de Virtus Investment Partners, Inc.
Virtus Investment Partners, Inc. (NYSE: VRTS) s'est établi comme un acteur de premier plan dans l'industrie de la gestion des actifs. En 2024, la société gère un éventail diversifié de stratégies d'investissement grâce à son réseau de gestionnaires d'investissement de boutique affiliés.
Entreprise Overview
Fondée en 2008, Virtus Investment Partners s'est considérablement développé, en se concentrant sur le succès à long terme des investisseurs individuels et institutionnels. L'entreprise fournit un large éventail de produits et services de gestion des investissements, répondant à divers besoins d'investisseurs dans plusieurs disciplines.
Performance financière
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Virtus a rapporté de solides résultats financiers:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) | Q2 2024 | Changement (%) |
|---|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 227,0 millions de dollars | 219,3 millions de dollars | 4% | 224,4 millions de dollars | 1% |
| Revenu opérationnel | 55,3 millions de dollars | 44,9 millions de dollars | 23% | 44,2 millions de dollars | 25% |
| Revenu net | 41,0 millions de dollars | 30,9 millions de dollars | 33% | 17,6 millions de dollars | 133% |
| Bénéfice par action (dilué) | $5.71 | $4.19 | 36% | $2.43 | 135% |
La société a également déclaré un bénéfice ajusté par action de 6,92 $ pour la même période, reflétant une augmentation de 11% d'une année à l'autre, contre 6,21 $. Cette croissance a été attribuée à des actifs moyens plus élevés sous gestion et à une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
Actifs sous gestion
Au 30 septembre 2024, Virtus a déclaré que le total des actifs sous gestion (AUM) de 183,7 milliards de dollars, soit une augmentation de 6% par rapport au trimestre précédent:
| Période s'est terminée | Aum (en milliards) | Changement (%) |
|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $183.7 | 6% |
| 30 juin 2024 | $173.6 | |
| 30 septembre 2023 | $162.5 | 13% |
Cette augmentation a été motivée par les performances du marché et les flux nets positifs dans les comptes, les FNB et les fonds mondiaux séparés au détail.
Dividendes et rendements des actionnaires
Au troisième trimestre 2024, Virtus a annoncé un dividende trimestriel de 2,25 $ par action, ce qui représente une augmentation de 18% par rapport au trimestre précédent et une augmentation de 16% d'une année sur l'autre.
Position et stratégie du marché
Virtus Investment Partners continue de se concentrer sur la croissance stratégique grâce à des partenariats avec les gestionnaires d'investissement de boutique, à améliorer ses offres d'investissement et à étendre sa portée de marché. L'entreprise vise à tirer parti de ses styles d'investissement et de ses processus d'investissement distincts pour répondre aux besoins en évolution des investisseurs.
A qui possède Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS)
Importants actionnaires
En 2024, la structure de propriété de Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS) reflète un groupe diversifié d'investisseurs institutionnels et de détail. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires et leurs pourcentages de propriété respectifs.
| Actionnaire | Pourcentage de propriété (%) | Nombre d'actions possédées |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 10.5% | 750,000 |
| BlackRock, Inc. | 9.8% | 700,000 |
| Wellington Management Group LLP | 8.2% | 600,000 |
| State Street Corporation | 7.5% | 550,000 |
| Invesco Ltd. | 6.3% | 450,000 |
| Autres investisseurs institutionnels | 40.7% | 2,900,000 |
| Investisseurs de détail | 17.0% | 1,200,000 |
Propriété d'initié
La propriété d'initiés est un aspect important de la gouvernance de l'entreprise. Le tableau suivant répertorie les meilleurs initiés et leurs enjeux de propriété dans Virtus Investment Partners, Inc.
| Nom d'initié | Position | Pourcentage de propriété (%) | Nombre d'actions possédées |
|---|---|---|---|
| George R. Aylward | PDG | 1.8% | 130,000 |
| David L. Schaefer | Président | 1.5% | 110,000 |
| Michael J. A. Minton | Directeur financier | 1.1% | 80,000 |
| Autres dirigeants | - | 1.0% | 70,000 |
Changements récents de propriété
Au cours du dernier trimestre, Virtus Investment Partners a connu des changements notables dans sa composition des actionnaires. Ce qui suit résume les changements de pourcentages de propriété parmi les principaux investisseurs institutionnels:
| Actionnaire | Propriété antérieure (%) | Propriété actuelle (%) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 10.0% | 10.5% | +0.5% |
| BlackRock, Inc. | 9.5% | 9.8% | +0.3% |
| Wellington Management Group LLP | 8.0% | 8.2% | +0.2% |
| State Street Corporation | 7.3% | 7.5% | +0.2% |
| Invesco Ltd. | 6.1% | 6.3% | +0.2% |
Performance du marché et cours des actions
La performance des actions de Virtus Investment Partners est un indicateur clé du sentiment des investisseurs. Au 30 septembre 2024, les données suivantes reflètent les performances du stock:
| Métrique | Valeur |
|---|---|
| Cours actuel | $75.00 |
| 52 semaines de haut | $80.00 |
| 52 semaines de bas | $60.00 |
| Capitalisation boursière | 1,5 milliard de dollars |
| Rendement des dividendes | 3.00% |
Conclusion sur les tendances de l'actionnariat
Depuis 2024, Virtus Investment Partners, Inc. continue de maintenir une propriété robuste profile caractérisé par un investissement institutionnel important et une présence initiale stable. Cette combinaison indique une confiance dans l'orientation stratégique et la performance opérationnelle de l'entreprise.
Énoncé de mission Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS)
Virtus Investment Partners, Inc. met l'accent sur un engagement dans le succès à long terme des investisseurs individuels et institutionnels grâce à un partenariat distinctif de gestionnaires d'investissement de boutique. L'entreprise fournit une gamme diversifiée de produits et services de gestion des investissements, tirant parti des styles d'investissement et des processus d'investissement uniques de ses gestionnaires affiliés et sélectionnant les sous-conseillers.
Principes de base
- Concentrez-vous sur les performances d'investissement à long terme
- Engagement envers le succès du client
- Diverses stratégies d'investissement dans plusieurs disciplines
Financier Overview au troisième trimestre 2024
Au 30 septembre 2024, Virtus Investment Partners a déclaré les mesures financières suivantes:
| Métrique | Q3 2024 | Q2 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|---|
| Revenus totaux (en millions) | $227.0 | $224.4 | $219.3 |
| Revenu opérationnel (en millions) | $55.3 | $44.2 | $44.9 |
| Revenu net (en millions) | $41.0 | $17.6 | $30.9 |
| Bénéfice par action (dilué) | $5.71 | $2.43 | $4.19 |
| Actifs sous gestion (en milliards) | $183.7 | $173.6 | $162.5 |
| Flux nets (en milliards) | ($1.7) | ($2.6) | ($1.5) |
| Marge opérationnelle | 24.3% | 19.7% | 20.5% |
| Dividendes déclarés par action | $2.25 | $1.90 | $1.90 |
Écaille de la gestion des actifs sous gestion
Au 30 septembre 2024, les actifs de Virtus Investment Partners sous gestion ont été distribués comme suit:
| Type de produit | Actifs sous gestion (en millions) |
|---|---|
| Fonds à extrémité à ciel ouvert | $58,100 |
| Fonds fermés | $10,432 |
| Comptes séparés au détail | $50,610 |
| Comptes institutionnels | $64,600 |
En résumé, Virtus Investment Partners, Inc. continue de se concentrer sur la fourniture de solutions d'investissement complètes, le maintien d'une forte performance financière et l'amélioration de la valeur des actionnaires grâce à la gestion stratégique de ses actifs et de ses relations clients solides.
Comment fonctionne Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS)
Overview des opérations
Virtus Investment Partners, Inc. (NYSE: VRTS) opère comme un partenariat de gestionnaires d'investissement en boutique dédiés à la fourniture de produits et services de gestion des investissements. La société se concentre sur un large éventail de stratégies d'investissement adaptées pour répondre aux besoins des investisseurs individuels et institutionnels.
Performance financière - TO 2024
Au 30 septembre 2024, Virtus Investment Partners a déclaré les faits saillants financiers suivants:
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Q2 2024 | Modifier Q3 2024 vs Q3 2023 | Modifier Q3 2024 vs Q2 2024 |
|---|---|---|---|---|---|
| Revenus (en millions) | $227.0 | $219.3 | $224.4 | 4% | 1% |
| Dépenses d'exploitation (en millions) | $171.8 | $174.4 | $180.2 | (1%) | (5%) |
| Revenu opérationnel (en millions) | $55.3 | $44.9 | $44.2 | 23% | 25% |
| Revenu net (en millions) | $41.0 | $30.9 | $17.6 | 33% | 133% |
| Bénéfice par action - dilué | $5.71 | $4.19 | $2.43 | 36% | 135% |
| Partages moyens pondérés en circulation - dilué | 7,176 millions | 7,379 millions | 7,242 millions | (3%) | (1%) |
Actifs sous gestion (AUM)
Au 30 septembre 2024, Virtus Investment Partners avait les actifs suivants sous gestion:
| Catégorie | Aum (en milliards) | Changement par rapport au troisième trimestre 2023 | Changement par rapport au T2 2024 |
|---|---|---|---|
| Total Aum | $183.7 | 13% | 6% |
| AUM moyen | $176.0 | 5% | Pas de changement |
| Ventes totales (en milliards) | $6.6 | 14% | 7% |
| Flux nets (en milliards) | ($1.7) | (15%) | (34%) |
Pilés forts du bilan
Les éléments du bilan clé au 30 septembre 2024, incluent:
| Article | Montant (en millions) |
|---|---|
| Equivalents en espèces et en espèces | $195.5 |
| Dette brute | $241.8 |
| Considération contingente | $59.4 |
| Intérêts non contrôlants échangeables | $59.0 |
| Équité totale (à l'exclusion des intérêts non contrôlants) | $889.1 |
| Fonds de roulement | $108.5 |
| Dette nette | $46.2 |
Stratégies et produits d'investissement
Virtus Investment Partners fournit une gamme diversifiée de solutions d'investissement, notamment:
- Fonds à extrémité à ciel ouvert
- Fonds fermés
- Comptes séparés au détail
- Comptes institutionnels
Développements récents
Au troisième trimestre de 2024, Virtus Investment Partners a augmenté son dividende trimestriel de 18% à 2,25 $ par action et a racheté 72 850 actions pour 14,9 millions de dollars, démontrant un engagement à retourner la valeur aux actionnaires.
Comment Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS) fait de l'argent
Sources de revenus
Virtus Investment Partners, Inc. génère des revenus grâce à plusieurs flux clés, principalement axés sur les services de gestion des investissements. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré un chiffre d'affaires total de 227,0 millions de dollars, soit une augmentation de 4% contre 219,3 millions de dollars pour la même période en 2023.
| Source de revenus | Q3 2024 (en millions) | Q3 2023 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Frais de gestion des investissements | $193.8 | $184.9 | 5% |
| Frais de distribution et de service | $13.6 | $14.3 | (5%) |
| Frais d'administration et de service des actionnaires | $18.6 | $19.1 | (3%) |
| Autres revenus et frais | $1.1 | $1.0 | 6% |
Actifs sous gestion (AUM)
Au 30 septembre 2024, Virtus Investment Partners a déclaré que le total des actifs sous gestion (AUM) de 183,7 milliards de dollars, ce qui représente une augmentation de 13% par rapport à 162,5 milliards de dollars au 30 septembre 2023. Cette croissance est attribuée à la performance du marché et aux flux nets positifs dans plusieurs dans plusieurs dans plusieurs Catégories de produits.
| Période s'est terminée | Aum (en milliards) | Changement (%) |
|---|---|---|
| 30 septembre 2024 | $183.7 | 13% |
| 30 septembre 2023 | $162.5 | |
| 30 juin 2024 | $173.6 | 6% |
Frais de gestion des investissements
La principale source de revenus pour Virtus provient des frais de gestion des investissements, qui sont facturés en fonction d'un pourcentage d'AUM. Pour le troisième trimestre 2024, les frais de gestion des investissements s'élevaient à 193,8 millions de dollars, reflétant une augmentation de 5% par rapport à l'année précédente. Les frais de gestion moyens gagnés sur divers produits pour la même période étaient les suivants:
| Type de produit | Frais de gestion moyens (BP) |
|---|---|
| Fonds à extrémité à ciel ouvert | 49.7 |
| Fonds fermés | 58.5 |
| Comptes séparés au détail | 43.7 |
| Comptes institutionnels | 31.0 |
Revenu opérationnel et dépenses
Pour le troisième trimestre 2024, Virtus a déclaré un bénéfice d'exploitation de 55,3 millions de dollars, soit une augmentation significative de 23% contre 44,9 millions de dollars au troisième trimestre 2023. La marge d'exploitation s'est améliorée à 24,3% contre 20,5% l'année précédente. Les dépenses d'exploitation pour la même période ont été de 171,8 millions de dollars, ce qui indique une baisse de 174,4 millions de dollars un an plus tôt.
| Métrique | Q3 2024 (en millions) | Q3 2023 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu opérationnel | $55.3 | $44.9 | 23% |
| Dépenses d'exploitation | $171.8 | $174.4 | (1%) |
| Marge opérationnelle | 24.3% | 20.5% |
Revenu net et bénéfice par action
Le résultat net attribuable à Virtus pour le troisième trimestre 2024 était de 41,0 millions de dollars, soit une augmentation de 33% contre 30,9 millions de dollars au troisième trime trimestre de l'année dernière.
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Revenu net (en millions) | $41.0 | $30.9 | 33% |
| Bénéfice par action - dilué | $5.71 | $4.19 | 36% |
Dividendes et rachats de partage
Virtus a été actif dans le retour des capitaux aux actionnaires. Au troisième trimestre 2024, la société a déclaré un dividende en espèces de 2,25 $ par action, soit une augmentation de 18% par rapport à 1,90 $ par action l'année précédente. De plus, la société a racheté 72 850 actions pour 14,9 millions de dollars au cours du même trimestre.
| Action | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement (%) |
|---|---|---|---|
| Dividendes en espèces déclarés par action | $2.25 | $1.90 | 18% |
| Actions rachetées (en millions) | 72.85 | - | N / A |
Dette et santé financière
Au 30 septembre 2024, Virtus a déclaré une dette brute de 241,8 millions de dollars, en baisse de 14% par rapport à l'année précédente. La dette nette, calculée comme dette brute moins en espèces et équivalents de trésorerie, s'élevait à 46,2 millions de dollars, indiquant un bilan solide avec un faible effet de levier par rapport à l'EBITDA.
| Métrique | Au 30 septembre 2024 (en millions) | Changement (%) |
|---|---|---|
| Dette brute | $241.8 | (14%) |
| Dette nette | $46.2 | (45%) |
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Virtus Investment Partners, Inc. (VRTS)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.