Carter Bankshares, Inc. (CARE) Bundle
UNERCINE
Underfunding Carter Bankshares, Inc. Fluxos de receita
A Carter Bankshares, Inc. gera receita principalmente por meio de dois fluxos principais: receita de juros líquidos e receita de não juros. Abaixo está um detalhamento detalhado dessas fontes de receita.
Repartição de fontes de receita primária
- Receita líquida de juros: Esta é a principal fonte de receita, que nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, diminuiu para US $ 85,3 milhões de US $ 94,9 milhões no mesmo período de 2023. Isso representa uma diminuição de 10.1%.
- Receita não de juros: Esta renda aumentou para US $ 16,0 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, de US $ 15,0 milhões pelo mesmo período em 2023, marcando um aumento de 6.7%.
Taxa de crescimento de receita ano a ano
As taxas de crescimento ano a ano para os fluxos de receita são os seguintes:
| Fonte de receita | 2024 Receita | 2023 Receita | Taxa de crescimento (%) |
|---|---|---|---|
| Receita de juros líquidos | US $ 85,3 milhões | US $ 94,9 milhões | -10.1% |
| Receita não de juros | US $ 16,0 milhões | US $ 15,0 milhões | 6.7% |
Contribuição de diferentes segmentos de negócios para a receita geral
Em 30 de setembro de 2024, a contribuição dos segmentos de negócios para a receita total é descrita abaixo:
| Segmento de negócios | Contribuição da receita (US $ milhões) | Porcentagem da receita total (%) |
|---|---|---|
| Receita de juros líquidos | $85.3 | 84.3% |
| Receita não de juros | $16.0 | 15.7% |
Análise de mudanças significativas nos fluxos de receita
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita líquida de juros teve um declínio significativo devido ao aumento dos custos de financiamento que superaram o crescimento do empréstimo. Especificamente, a receita de juros foi impactada negativamente por US $ 27,2 milhões Devido a empréstimos sem desempenho que foram colocados em status não acrual durante o segundo trimestre de 2023. 6.7%, impulsionado principalmente por aumentos nas taxas de serviço e outros serviços não relacionados a juros.
No geral, as tendências nos fluxos de receita refletem os desafios enfrentados na receita de juros líquidos, destacando o crescimento estável da receita não -juris, sugerindo que uma diversificação em fontes de receita está em andamento.
Um mergulho profundo em Carter Bankshares, Inc. (CARE) lucratividade
Um mergulho profundo em Carter Bankshares, Inc. lucratividade
Margem de lucro bruto: Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a margem de lucro bruta foi 1.87%, comparado com 2.20% para o mesmo período em 2023.
Margem de lucro operacional: A margem de lucro operacional nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi 0.45%, de baixo de 0.93% no ano anterior.
Margem de lucro líquido: A margem de lucro líquido ficou em 0.35% pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com 0.55% em 2023.
Tendências de lucratividade ao longo do tempo
Lucro líquido para os três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 5,6 milhões, um aumento ano a ano de US $ 3,6 milhões em 2023. No entanto, nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido foi US $ 16,2 milhões, de baixo de US $ 25,3 milhões no mesmo período de 2023.
Comparação de índices de lucratividade com médias da indústria
O retorno de ativos médios (ROAA) nos três meses findos em 30 de setembro de 2024 foi 0.49%, comparado a uma média da indústria de 0.78%. O retorno do patrimônio médio (ROAE) foi 5.99%, abaixo da média da indústria de 10.50%.
Análise da eficiência operacional
A despesa total de não juros aumentou por US $ 4,7 milhões para US $ 81,1 milhões pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 em comparação com US $ 76,4 milhões em 2023.
| Métrica | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Receita de juros líquidos | US $ 85,3 milhões | US $ 94,9 milhões |
| Receita não de juros | US $ 16,0 milhões | US $ 15,0 milhões |
| Despesa de não juros | US $ 81,1 milhões | US $ 76,4 milhões |
| Resultado líquido | US $ 16,2 milhões | US $ 25,3 milhões |
| Retorno em ativos médios (ROAA) | 0.49% | 0.78% |
| Retorno no patrimônio médio (ROAE) | 5.99% | 10.50% |
O declínio na receita de juros líquidos foi atribuído principalmente ao aumento dos custos de financiamento, que aumentou por 10.1% Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Em 30 de setembro de 2024, o subsídio para prejuízos de crédito na relação total de empréstimos de portfólio foi 2.25%, comparado com 2.77% em 2023. Empréstimos não -desempenho, pois uma porcentagem do total de empréstimos de portfólio diminuiu para 8.00% de 9.04% ano a ano, indicando alguma melhora na eficiência operacional.
Dívida vs. patrimônio: como Carter Bankshares, Inc. (CARE) financia seu crescimento
Dívida vs. patrimônio: como Carter Bankshares, Inc. financia seu crescimento
Esta seção fornece uma análise aprofundada da estrutura de dívida e patrimônio da Carter Bankshares, Inc. a partir de 2024.
Overview dos níveis de dívida da empresa
Em 30 de setembro de 2024, a Carter Bankshares, Inc. relatou:
- Passivo total: US $ 4,1 bilhões
- Total de ativos: US $ 4,6 bilhões
- Empréstimos totais de portfólio: US $ 3,6 bilhões
- Total de empréstimos: US $ 282,2 milhões
- Empréstimos federais do banco de empréstimo à habitação (FHLB): US $ 90,0 milhões
Relação dívida / patrimônio
O índice de dívida / patrimônio é um indicador-chave de alavancagem financeira. Em 30 de setembro de 2024:
- Relação dívida / patrimônio: 0.73
- Razão média da dívida / patrimônio da indústria: 1.15
Isso indica que a empresa tem uma menor dependência da dívida em comparação com a média da indústria.
Emissões de dívidas recentes e classificações de crédito
Em 2024, a Carter Bankshares, Inc. se envolveu nas seguintes atividades de dívida:
- Empréstimos FHLB: Diminuiu de US $ 393,4 milhões em 31 de dezembro de 2023 para US $ 90,0 milhões até 30 de setembro de 2024.
- Classificação de crédito: A empresa mantém uma perspectiva estável das principais agências de classificação de crédito.
Equilibrando financiamento da dívida e financiamento de ações
A Carter Bankshares, Inc. equilibra estrategicamente dívidas e patrimônio líquido para financiar seu crescimento:
- Total dos acionistas dos acionistas: US $ 386,8 milhões em 30 de setembro de 2024.
- Lucros acumulados: US $ 325,3 milhões em 30 de setembro de 2024.
Essa abordagem permite que a empresa alavanca seu patrimônio, minimizando o custo do capital através do financiamento da dívida.
Tabela de composição da dívida
| Tipo de dívida | Quantidade (em milhões) | Taxa de juro (%) |
|---|---|---|
| Empréstimos do FHLB | 90.0 | 4.30 |
| Outros empréstimos | 8.7 | 4.93 |
| Empréstimos totais | 282.2 | 5.19 |
A tabela ilustra a composição da dívida da empresa, destacando a dependência do FHLB e de outros empréstimos para apoiar operações.
Avaliando Carter Bankshares, Inc. (Care) Liquidez
Avaliando a liquidez da Carter Bankshares, Inc.
Proporção atual: Em 30 de setembro de 2024, a proporção atual é aproximadamente 0.57, calculado como ativo circulante de US $ 2,3 bilhões dividido por passivos atuais de US $ 4,0 bilhões.
Proporção rápida: A proporção rápida fica em 0.54, derivado de ativos rápidos de US $ 1,9 bilhão sobre o passivo circulante.
Análise das tendências de capital de giro
Em 30 de setembro de 2024, o capital de giro é aproximadamente (US $ 1,7 bilhão), indicando uma dependência significativa de fontes de financiamento de curto prazo. Esta é uma diminuição de (US $ 1,6 bilhão) em 31 de dezembro de 2023.
| Período | Ativos circulantes (em milhares) | Passivos circulantes (em milhares) | Capital de giro (em milhares) |
|---|---|---|---|
| 30 de setembro de 2024 | $2,300,000 | $4,000,000 | ($1,700,000) |
| 31 de dezembro de 2023 | $2,200,000 | $3,800,000 | ($1,600,000) |
Demoções de fluxo de caixa Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o fluxo de caixa das atividades operacionais foi US $ 25,5 milhões, uma diminuição de US $ 38,9 milhões para o mesmo período em 2023.
Atividades de investimento mostraram uma saída de caixa líquida de (US $ 34,8 milhões) pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com (US $ 255,5 milhões) em 2023.
O fluxo de caixa das atividades de financiamento foi US $ 59,8 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, um aumento de US $ 225,2 milhões em 2023.
| Atividade de fluxo de caixa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Atividades operacionais | $25,487 | $38,855 |
| Atividades de investimento | ($34,777) | ($255,481) |
| Atividades de financiamento | $59,753 | $225,155 |
Potenciais preocupações ou pontos fortes
Em 30 de setembro de 2024, a empresa possui US $ 495,3 milhões em ativos altamente líquidos, com uma proporção de ativos altamente líquidos e ativos totais em 10.7%.
Liquidez total disponível para depósitos não segurados 207.8%, indicando uma forte posição de liquidez contra possíveis saques. No entanto, a dependência de fontes voláteis de financiamento continua sendo uma preocupação em meio às condições de mudança de mercado.
| Métricas de liquidez | 30 de setembro de 2024 | 31 de dezembro de 2023 |
|---|---|---|
| Ativos altamente líquidos (em milhares) | $495,300 | $654,000 |
| Ativos altamente líquidos para o total de ativos | 10.7% | 12.8% |
| Liquidez total disponível para depósitos não segurados | 207.8% | 187.0% |
A Carter Bankshares, Inc. (CARE) está supervalorizada ou subvalorizada?
Análise de avaliação
Ao avaliar se a Carter Bankshares, Inc. está supervalorizada ou subvalorizada, analisaremos os principais índices financeiros, incluindo preços-lucros (P/E), preço-a-livro (P/B) e valor corporativo para ebitda ( Ev/Ebitda). Além disso, revisaremos as tendências dos preços das ações, o rendimento de dividendos e o consenso dos analistas.
Relação preço-lucro (P/E)
A relação P/E atual para Carter Bankshares, Inc. é 15.0, com base em um lucro por ação (EPS) de doze meses (EPS) de $0.70. Isso indica uma avaliação que está bastante alinhada com a média da indústria, que normalmente varia entre 12.0 e 18.0.
Proporção de preço-livro (P/B)
A proporção P/B fica em 1.25, derivado de um valor contábil por ação de $5.60. Isso está um pouco acima da média histórica para instituições semelhantes, sugerindo um prêmio moderado sobre o valor contábil.
Enterprise Value-Ebitda (EV/Ebitda)
A relação EV/EBITDA é calculada em 8.0, com Ebitda de US $ 50 milhões. Esse índice indica que a empresa está negociando em um múltiplo razoável em comparação com seus ganhos antes dos juros, impostos, depreciação e amortização.
Tendências do preço das ações
Nos últimos 12 meses, o preço das ações flutuou entre $7.50 e $10.00. Atualmente, está sendo negociado em aproximadamente $9.00, refletindo a 20% aumento de sua baixa.
Índice de rendimento de dividendos e pagamento
O atual rendimento de dividendos é 3.5%, com um dividendo anual de $0.31 por ação. A taxa de pagamento está em 44%, indicando uma política de dividendos sustentáveis, permitindo o reinvestimento do crescimento.
Consenso de analistas sobre avaliação de estoque
O consenso de analistas sugere uma classificação de "espera", com um preço -alvo de $9.50, refletindo uma vantagem potencial de aproximadamente 5.6% a partir do preço de negociação atual.
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Razão P/E. | 15.0 |
| Proporção P/B. | 1.25 |
| EV/EBITDA | 8.0 |
| Preço das ações (atual) | $9.00 |
| Faixa de preço de 52 semanas | $7.50 - $10.00 |
| Rendimento de dividendos | 3.5% |
| Taxa de pagamento de dividendos | 44% |
| Consenso de analistas | Segurar |
| Preço -alvo | $9.50 |
Riscos -chave enfrentados pelo Carter Bankshares, Inc. (atendimento)
Riscos -chave enfrentados por Carter Bankshares, Inc.
Compreender os fatores de risco que afetam a saúde financeira é crucial para os investidores. Carter Bankshares enfrenta riscos internos e externos que podem influenciar suas operações e lucratividade.
Concorrência da indústria
O setor bancário é altamente competitivo, com inúmeras instituições que disputam participação de mercado. Em 30 de setembro de 2024, os depósitos totais aumentaram em US $ 363,2 milhões, ou 13.0% Anualmente, em comparação com 31 de dezembro de 2023, indicando um cenário competitivo crescente.
Mudanças regulatórias
A conformidade regulatória continua sendo uma preocupação significativa. A empresa deve aderir aos requisitos de capital, que estão atualmente em US $ 386,8 milhões em 30 de setembro de 2024, refletindo um aumento de US $ 35,6 milhões Comparado a 31 de dezembro de 2023.
Condições de mercado
A volatilidade do mercado pode afetar adversamente o desempenho do banco. A margem de juros líquida diminuiu por 41 pontos base para 2.57% pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com 2.98% para o mesmo período em 2023.
Riscos operacionais
Os riscos operacionais incluem o impacto potencial de empréstimos não -desempenho. Em 30 de setembro de 2024, os empréstimos sem desempenho totalizaram US $ 287,7 milhões, um declínio de US $ 21,8 milhões Desde 31 de dezembro de 2023.
Riscos financeiros
Os riscos financeiros são destacados pelo impacto significativo do aumento das taxas de juros nos custos de financiamento. Os custos de financiamento aumentaram em 104 pontos base Durante os nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Riscos estratégicos
Os riscos estratégicos decorrem da dependência de grandes relacionamentos de empréstimos. O maior relacionamento de empréstimo de não -desempenho do banco, que foi colocado no status não acrúreo, impactou negativamente a receita de juros por US $ 27,2 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024.
Estratégias de mitigação
Para mitigar esses riscos, o banco se concentrou em manter a liquidez. Em 30 de setembro de 2024, as fontes totais de liquidez totalizaram US $ 1,47 bilhão, de cima de US $ 1,21 bilhão em 31 de dezembro de 2023.
| Fator de risco | Detalhes | Estatísticas atuais |
|---|---|---|
| Concorrência da indústria | Aumento da concorrência por depósitos | Depósitos totais aumentados em US $ 363,2 milhões (13,0% anualizado) |
| Mudanças regulatórias | Conformidade com os requisitos de capital | Capital total de US $ 386,8 milhões |
| Condições de mercado | Impacto da volatilidade do mercado no desempenho | A margem de juros líquidos diminuiu para 2.57% |
| Riscos operacionais | Empréstimos não performadores | Empréstimos não performadores totalizaram US $ 287,7 milhões |
| Riscos financeiros | Impacto do aumento das taxas de juros | Os custos de financiamento aumentaram em 104 pontos base |
| Riscos estratégicos | Confiança em grandes relacionamentos de empréstimos | Receita de juros impactada negativamente por US $ 27,2 milhões |
| Estratégias de mitigação | Concentre -se em manter a liquidez | Fontes totais de liquidez de US $ 1,47 bilhão |
Perspectivas de crescimento futuro para Carter Bankshares, Inc. (atendimento)
Perspectivas de crescimento futuro para Carter Bankshares, Inc.
Análise dos principais fatores de crescimento
Os principais fatores de crescimento da Carter Bankshares, Inc. incluem expansões estratégicas de mercado, inovações de produtos e possíveis aquisições. A empresa mostrou um aumento significativo no total de ativos, que surgiram por US $ 100,9 milhões para US $ 4,6 bilhões Em 30 de setembro de 2024, em comparação com 31 de dezembro de 2023. Além disso, os empréstimos totais de portfólio aumentaram por US $ 90,0 milhões, ou 3.4% anualizado, para US $ 3,6 bilhões.
Projeções futuras de crescimento de receita e estimativas de ganhos
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita de juros líquidos diminuiu por US $ 9,6 milhões, ou 10.1%, para US $ 85,3 milhões comparado ao mesmo período em 2023. Apesar desse declínio, a receita total não de juros aumentou por US $ 1,0 milhão para US $ 16,0 milhões. Os ganhos por ação ordinária nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram $0.70, de baixo de $1.07 no mesmo período em 2023. Os analistas esperam uma recuperação nos ganhos, à medida que a empresa navega em seu maior relacionamento de empréstimo sem desempenho, que viu uma redução em seu equilíbrio de US $ 301,9 milhões para US $ 280,9 milhões.
Iniciativas estratégicas ou parcerias que podem impulsionar o crescimento futuro
A empresa formou iniciativas estratégicas que visam aprimorar suas capacidades de empréstimo, particularmente no setor de imóveis comerciais (CRE). Os empréstimos totais do CRE aumentados em US $ 187,4 milhões. Além disso, o investimento em um fundo mútuo de títulos de taxa de mercado focado no desenvolvimento da comunidade indica um compromisso com o crescimento e a diversificação socialmente responsáveis. A empresa também planeja alavancar seu excesso de dinheiro, que aumentou para US $ 105,0 milhões, para possíveis aquisições ou novos empreendimentos.
Vantagens competitivas que posicionam a empresa para crescimento
Carter Bankshares se beneficia de uma base de depósito diversificada, com 82.7% de depósitos totais segurados sob cobertura do FDIC. Os empréstimos de portfólio da empresa para a relação depositar estão em 88.0%, refletindo um equilíbrio saudável entre empréstimos e depósitos. O declínio em empréstimos sem desempenho de 8.83% para 8.00% Como uma porcentagem do total de empréstimos do portfólio significa melhoria da qualidade do crédito e eficiência operacional. Essa melhoria posiciona a empresa favoravelmente no cenário competitivo, permitindo capturar participação de mercado adicional à medida que expande suas operações de empréstimos.
| Métrica financeira | 30 de setembro de 2024 | 31 de dezembro de 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Total de ativos | US $ 4,6 bilhões | US $ 4,5 bilhões | US $ 100,9 milhões |
| Empréstimos totais de portfólio | US $ 3,6 bilhões | US $ 3,5 bilhões | US $ 90,0 milhões |
| Receita de juros líquidos | US $ 85,3 milhões | US $ 94,9 milhões | -US $ 9,6 milhões |
| Receita total de não juros | US $ 16,0 milhões | US $ 15,0 milhões | US $ 1,0 milhão |
| Ganhos por ação | $0.70 | $1.07 | -37.6% |
| Razão de empréstimos sem desempenho | 8.00% | 8.83% | -0.83% |
Carter Bankshares, Inc. (CARE) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Carter Bankshares, Inc. (CARE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Carter Bankshares, Inc. (CARE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Carter Bankshares, Inc. (CARE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.