Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) Bundle
Uma breve história do Ashford Hospitality Trust, Inc.
Empresa Overview
A Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) opera como uma confiança de investimento imobiliário (REIT) focada principalmente no setor de hospitalidade. Em 30 de setembro de 2024, a empresa possui e gerencia um portfólio de 69 propriedades de hotéis em vários locais nos Estados Unidos.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a Ashford Hospitality Trust registrou um lucro líquido de US $ 32.678.000. Foi uma melhoria significativa em comparação com uma perda líquida de US $ 130.905.000 no quarto trimestre de 2023. A tabela a seguir resume as principais métricas financeiras:
| Métrica | Q3 2024 | Q2 2024 | Q1 2024 | Q4 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Lucro líquido (perda) | $32,678,000 | $140,679,000 | $30,435,000 | ($130,905,000) |
| Ebitda de hotel comparável | $70,420,000 | $92,601,000 | $71,151,000 | $64,059,000 |
| Ebitdare ajustado | $52,410,000 | $82,473,000 | $190,934,000 | $262,045,000 |
Estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, a Ashford Hospitality Trust tinha empréstimos totais no valor de US $ 2,7 bilhões, com uma taxa média de juros combinada de 8,0%. A estrutura de capital da empresa depende fortemente da dívida de taxa fixa e flutuante, com aproximadamente 83% de sua dívida consolidada efetivamente fixada e 17% flutuando.
Destaques operacionais
- Portfólio de hotéis: As propriedades do hotel da empresa geraram uma receita total de US $ 276.018.000 no terceiro trimestre de 2024.
- Revpar: A receita por sala disponível (RevPAR) para todos os hotéis foi relatada em US $ 132,05.
- Taxa de ocupação: A taxa de ocupação ficou em 70,82% no mesmo período.
Desenvolvimentos recentes
Ashford Hospitality Trust está atualmente a caminho de converter seu hotel Crowne Plaza La Concha em Key West, Flórida, em uma propriedade de coleção de autógrafos do Marriott até o final de 2024. propriedade até o final do ano.
Política de dividendos
A empresa não pagou dividendos em suas ações ordinárias e unidades comuns para o terceiro trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024. No entanto, ela permanece atualizada nos dividendos de suas ações preferenciais e planeja continuar pagando esses dividendos daqui para frente.
Posição de mercado
A Ashford Hospitality Trust está focada em maximizar o valor dos ativos e aumentar o desempenho financeiro por meio de capital estratégico e vendas de ativos. A empresa vendeu com sucesso mais de US $ 310 milhões em propriedades do hotel e concluiu os esforços de refinanciamento para reduzir a dívida.
A Who é dono de Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT)
Principais acionistas
A partir de 2024, a Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) possui uma estrutura de propriedade diversificada, composta por investidores, insiders e acionistas institucionais. Os acionistas significativos incluem:
| Tipo de acionista | Nome do acionista | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| Investidor institucional | BlackRock, Inc. | 10.3% |
| Investidor institucional | Vanguard Group, Inc. | 8.5% |
| Investidor institucional | State Street Corporation | 6.8% |
| Insider | Monty J. Bennett | 15.0% |
| Insider | William A. DeLoach | 2.5% |
| Investidores de varejo | Vários | 57.9% |
Holdings institucionais
A propriedade institucional da AHT mostra um investimento significativo de grandes gerentes de ativos. A tabela a seguir descreve os principais investidores institucionais e suas respectivas apostas:
| Instituição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 5,500,000 | 10.3% |
| Vanguard Group, Inc. | 4,500,000 | 8.5% |
| State Street Corporation | 3,600,000 | 6.8% |
| Invesco Ltd. | 2,000,000 | 3.8% |
| Wellington Management Co. LLP | 1,800,000 | 3.4% |
Propriedade interna
Uma parcela substancial do Ashford Hospitality Trust é de propriedade de seus executivos e membros do conselho, indicando sua confiança no futuro da empresa. A tabela a seguir fornece detalhes sobre a propriedade do Insider:
| Nome | Posição | Ações pertencentes | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|---|
| Monty J. Bennett | Presidente e CEO | 8,000,000 | 15.0% |
| William A. DeLoach | Presidente | 1,300,000 | 2.5% |
| Outros insiders | Vários | 1,500,000 | 2.8% |
Mudanças de propriedade e tendências
As tendências de propriedade mostram uma mudança gradual para investidores institucionais, refletindo a crescente confiança na estratégia da empresa. A tabela a seguir resume as mudanças nas porcentagens de propriedade no último ano:
| Ano | Propriedade institucional (%) | Propriedade Insider (%) | Propriedade do varejo (%) |
|---|---|---|---|
| 2023 | 45.0% | 22.5% | 32.5% |
| 2024 | 55.0% | 20.0% | 25.0% |
Resumo do desempenho financeiro
O desempenho financeiro do AHT também é um fator -chave que influencia a dinâmica de propriedade. A tabela a seguir destaca as principais métricas financeiras para o terceiro trimestre de 2024:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Lucro líquido (perda) | $32,678,000 |
| Receita total | $276,019,000 |
| Ebitda ajustada | $52,400,000 |
| Taxa média diária (ADR) | $186.44 |
| Taxa de ocupação | 70.82% |
ASHFORD Hospitality Trust, Inc. (AHT) Declaração de missão
Empresa Overview
A Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) é um Trust (REIT) de investimento imobiliário (REIT), focado em investir nas propriedades do hotel. A empresa pretende maximizar o valor dos acionistas por meio de investimentos estratégicos e excelência operacional no setor de hospitalidade.
Declaração de missão
A missão da Ashford Hospitality Trust é aumentar o valor de seu portfólio de hotéis por meio de uma estratégia de investimento disciplinada, eficiência operacional e foco em fornecer experiências excepcionais de convidados. A Companhia está comprometida com práticas sustentáveis e visa criar um valor de longo prazo para seus acionistas.
Principais métricas financeiras (terceiro trimestre 2024)
| Métrica financeira | Valor |
|---|---|
| Perda líquida atribuível aos acionistas ordinários | US $ 63,2 milhões |
| Perda líquida por ação diluída | $12.39 |
| Ebitdare ajustado | US $ 52,4 milhões |
| Ebitda de hotel comparável | US $ 70,4 milhões |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 119,7 milhões |
| Dinheiro restrito | US $ 114,3 milhões |
| Capital de giro líquido | US $ 160,0 milhões |
| Capex investiu | US $ 22,6 milhões |
Destaques operacionais
A Ashford Hospitality Trust fez avanços significativos em melhorias operacionais e planejamento estratégico. A empresa está focada em refinanciar seu financiamento estratégico, que deve amadurecer em janeiro de 2026. A estratégia inclui:
- Levantar capital através de vendas de ativos.
- Refinanciamentos da dívida hipotecária.
- Raisagem de capital preferido não negociado.
Desenvolvimentos de portfólio
Como parte de sua estratégia de crescimento, a Ashford Hospitality Trust está convertendo várias propriedades para aprimorar a presença da marca:
- Crowne Plaza La Concha Hotel em Key West, Flórida deve se converter em uma propriedade Marriott Autograph Collection® até o final de 2024.
- O Le Pavillon Hotel em Nova Orleans, Louisiana, está a caminho de se converter em uma propriedade do portfólio de tributo ao Marriott até o final de 2024.
Estrutura da dívida
Em 30 de setembro de 2024, a Ashford Hospitality Trust tinha empréstimos totais no valor de US $ 2,7 bilhões, com uma taxa média de juros combinada de 8,0%. A repartição da estrutura da dívida é a seguinte:
| Tipo de dívida | Valor (em bilhões) | Taxa de juro | Fixo/flutuante |
|---|---|---|---|
| Empréstimos totais | $2.7 | 8.0% | 83% fixo, 17% flutuando |
Indicadores de desempenho de mercado
Para o terceiro trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, os principais indicadores de desempenho do mercado incluíram:
| Métrica de desempenho | Valor |
|---|---|
| Taxa de ocupação | 71.17% |
| Taxa média diária (ADR) | $184.22 |
| Receita por sala disponível (revpar) | $134.21 |
Conclusão
A Ashford Hospitality Trust, Inc. continua a se concentrar em sua missão de maximizar o valor dos acionistas por meio de aprimoramentos operacionais estratégicos e uma estratégia de investimento disciplinada no setor de hospitalidade. A empresa permanece dedicada a oferecer experiências excepcionais ao enquanto navega em seus desafios financeiros e oportunidades de crescimento.
Como funciona o Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT)
Empresa Overview
A Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) opera como uma confiança de investimento imobiliário (REIT) focado no setor de hospitalidade. Em 30 de setembro de 2024, a empresa possuía 69 propriedades de hotéis nos Estados Unidos, principalmente sob várias marcas conhecidas.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a AHT relatou os seguintes destaques financeiros:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Variação |
|---|---|---|---|
| Perda líquida atribuível aos acionistas ordinários | US $ 63,2 milhões | US $ 68,6 milhões | (7.5)% |
| Ebitdare ajustado | US $ 52,4 milhões | US $ 82,5 milhões | (36.5)% |
| Fundos ajustados das operações (AFFO) | $ (1,71) por ação diluída | $ (2,14) por ação diluída | 15.8% |
| Ebitda de hotel comparável | US $ 70,4 milhões | US $ 77,7 milhões | (9.3)% |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | US $ 119,7 milhões | US $ 150,2 milhões | (20.3)% |
| Dinheiro restrito | US $ 114,3 milhões | US $ 130,5 milhões | (12.4)% |
| Capex investiu | US $ 22,6 milhões | US $ 25,0 milhões | (9.6)% |
Métricas operacionais
Principais métricas operacionais para as propriedades do Hotel da AHT em 30 de setembro de 2024, incluem:
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Variação |
|---|---|---|---|
| Revpar comparável | $133 | $134.4 | (1.4)% |
| Taxa de ocupação | 71.17% | 73.09% | (1.92)% |
| Taxa média diária (ADR) | $184.22 | $182.32 | 1.04% |
Estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, a Ashford Hospitality Trust tinha uma dívida total de US $ 2,7 bilhões, com uma taxa média de juros combinada de 8,0%. A estrutura da dívida é a seguinte:
| Tipo de dívida | Valor (em bilhões) | Porcentagem fixa | Porcentagem flutuante |
|---|---|---|---|
| Empréstimos totais | $2.7 | 83% | 17% |
Desenvolvimentos recentes
A AHT tem trabalhado ativamente em várias iniciativas para aprimorar seu portfólio e posição financeira:
- O Crowne Plaza La Concha Hotel, em Key West, Flórida, deve se converter em uma propriedade da Marriott Autograph Collection até o final de 2024.
- O LE Pavillon Hotel em Nova Orleans, Louisiana, está a caminho de se tornar uma propriedade do portfólio de tributo ao Marriott até o final do ano 2024.
- A empresa arrecadou aproximadamente US $ 173 milhões através da emissão de ações preferenciais não negociadas desde que a oferta começou no terceiro trimestre de 2022.
Como Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) gera receita principalmente por meio de suas operações de hotéis, que incluem aluguel de salas, vendas de alimentos e bebidas e outros serviços auxiliares.
| Fonte de receita | Q3 2024 Receita (em milhares) | Q3 2023 Receita (em milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Quartos | $212,962 | $270,607 | -21.3% |
| Comida e bebida | $46,384 | $52,205 | -11.1% |
| Outro | $16,672 | $19,537 | -14.3% |
| Receita total do hotel | $276,018 | $342,349 | -19.4% |
| Outra receita | $582 | $665 | -12.5% |
| Receita total | $276,600 | $343,014 | -19.4% |
Despesas operacionais
As despesas operacionais da AHT consistem em despesas operacionais de hotéis, impostos sobre a propriedade, seguro e despesas corporativas, o que afeta a lucratividade geral.
| Categoria de despesa | Q3 2024 despesa (em milhares) | Q3 2023 despesa (em milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Quartos | $50,929 | $64,803 | -21.3% |
| Comida e bebida | $33,908 | $39,511 | -14.2% |
| Outras despesas | $100,090 | $115,625 | -13.4% |
| Total de despesas de operação de hotéis | $194,834 | $232,626 | -16.2% |
| Impostos sobre a propriedade, seguro e outro | $18,062 | $17,345 | 4.1% |
| Depreciação e amortização | $37,740 | $45,954 | -17.9% |
| Corporativo, Geral e Administrativo | $8,197 | $8,121 | 0.9% |
| Despesas totais | $194,834 | $232,626 | -16.2% |
Lucro líquido e análise EBITDA
Para o terceiro trimestre de 2024, a AHT relatou uma perda líquida atribuível aos acionistas ordinários de US $ 63,2 milhões, ou US $ 12,39 por ação diluída. O EBITDA de hotel comparável foi de US $ 70,4 milhões.
| Métrica financeira | Q3 2024 Montante (em milhares) | Q3 2023 Montante (em milhares) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Lucro líquido (perda) | $(63,151) | $(68,617) | 7.4% |
| Ebitdare ajustado | $52,410 | $82,473 | -36.5% |
| Ebitda de hotel comparável | $70,420 | $77,659 | -9.3% |
Estrutura de capital e financiamento
A estrutura de capital da AHT inclui aproximadamente US $ 2,7 bilhões em empréstimos totais com uma taxa média de juros combinada de 8,0%. Em 30 de setembro de 2024, a empresa possuía equivalentes em dinheiro e dinheiro de US $ 119,7 milhões e dinheiro restrito de US $ 114,3 milhões.
| Item da estrutura de capital | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Empréstimos totais | $2,700,000 |
| Taxa de juros média | 8.0% |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $119,700 |
| Dinheiro restrito | $114,300 |
| Capital de giro líquido | $160,000 |
Desenvolvimentos recentes
O AHT tem se concentrado nas vendas estratégicas de ativos, refinanciamentos de dívidas hipotecárias e elevação de capital por meio do patrimônio preferido não negociado para melhorar a liquidez e reduzir os níveis de dívida. A empresa arrecadou aproximadamente US $ 173 milhões em ações preferenciais não negociadas em 30 de setembro de 2024.
Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Ashford Hospitality Trust, Inc. (AHT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.