Compass Diversified (CODI) Bundle
Uma breve história da Compass Diversified Holdings
Empresa Overview
A Compass Diversified Holdings (CODI) é uma empresa de investimentos de capital aberto, especializado em adquirir e gerenciar um portfólio diversificado de empresas de mercado intermediário. Fundada em 2006, a Codi se concentra na criação de valor a longo prazo por meio de melhorias operacionais e aquisições estratégicas.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, Codi relatou receitas líquidas de aproximadamente US $ 582,6 milhões para o terceiro trimestre, um aumento de US $ 521,1 milhões no mesmo período de 2023. O lucro bruto da empresa no terceiro trimestre de 2024 foi US $ 274,6 milhões, refletindo uma margem bruta de 47.1%, comparado com 43.2% no ano anterior.
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Receita líquida | US $ 582,6 milhões | US $ 521,1 milhões |
| Lucro bruto | US $ 274,6 milhões | US $ 225,3 milhões |
| Margem bruta | 47.1% | 43.2% |
| Receita operacional | US $ 70,3 milhões | US $ 17,4 milhões |
| Resultado líquido | US $ 31,5 milhões | (US $ 3,8 milhões) |
Aquisições recentes
Em janeiro de 2024, Codi adquiriu o Honey Pot Co., contribuindo US $ 31,5 milhões Nas receitas líquidas no terceiro trimestre de 2024. A aquisição se alinha à estratégia da Codi de aprimorar seu portfólio no setor de bens de consumo.
Desempenho de ações e retornos dos acionistas
Em 30 de setembro de 2024, Codi tinha um patrimônio líquido total de aproximadamente US $ 1,5 bilhão, com 75,652,286 Confie em ações ordinárias em circulação. A empresa declarou uma distribuição em dinheiro de $0.25 por ação no trimestre encerrado em 30 de setembro de 2024, totalizando US $ 18,9 milhões em distribuições totais.
| Métrica de retorno dos acionistas | Valor |
|---|---|
| Distribuição em dinheiro por ação | $0.25 |
| Distribuições totais em dinheiro | US $ 18,9 milhões |
| Ações totais em circulação | 75,652,286 |
| Equidade total dos acionistas | US $ 1,5 bilhão |
Iniciativas estratégicas
O CODI continua comprometido em melhorar a eficiência operacional em suas empresas de portfólio. A empresa também vem gerenciando ativamente sua dívida, com o total de passivos relatados em aproximadamente US $ 2,5 bilhões Em 30 de setembro de 2024. A atual estratégia de gerenciamento de dívida visa reduzir as despesas de juros e melhorar a lucratividade geral.
Conclusão
A partir de 2024, a Compass Diversified Holdings continua a demonstrar desempenho financeiro robusto e crescimento estratégico por meio de aquisições e aprimoramentos operacionais. A empresa continua focada na criação de valor de longo prazo para seus acionistas.
Um que possui a bússola diversificada (codi)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a Compass Diversified (CODI) possui uma estrutura de propriedade diversificada, que inclui várias classes de ações e interesses mantidos por acionistas controladores e não controladores.
| Compartilhar aula | Ações emitidas | Ações em circulação | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|---|
| Ações preferenciais de confiança | 13,725 | 13,725 | — |
| Ações preferenciais da série A | 4,159 | 4,159 | — |
| Ações Preferenciais da Série B | 4,437 | 4,437 | — |
| Ações preferenciais da série C | 5,129 | 5,129 | — |
| Confie em ações ordinárias | 76,135 | 75,652 | — |
| Ações do Tesouro | — | — | — |
Principais acionistas
Os acionistas significativos da Compass Diversified em 30 de setembro de 2024 incluem investidores e especialistas institucionais.
| Tipo de acionista | Porcentagem de propriedade | Número de ações |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | Aproximadamente 45% | — |
| Insiders | Aproximadamente 10% | — |
| Interesses não controladores | Aproximadamente 17,6% | 264,916 |
Financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, a Compass Diversified relatou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Total de ativos | $3,961,414 |
| Passivos totais | $2,459,533 |
| Equidade total dos acionistas | $1,501,881 |
| Lucro líquido (2024) | $23,519 |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $71,948 |
Mudanças recentes na propriedade
Em janeiro de 2024, a Compass Diversified adquiriu a Honey Pot Co., que impactou a estrutura de propriedade, introduzindo novas ações e interesses.
| Evento | Impacto |
|---|---|
| Aquisição da Honey Pot Co. | - Foram emitidos novos interesses patrimoniais, impactando a distribuição geral de ações. |
| Venda de Marucci | - Distribuição de US $ 48,9 milhões para os detentores de juros de alocação em fevereiro de 2024. |
Estrutura da dívida
Em 30 de setembro de 2024, a Compass Diversified tem as seguintes obrigações de dívida:
| Instrumento de dívida | Quantidade (em milhões) | Taxa de juro | Data de maturidade |
|---|---|---|---|
| 5,250% notas | $1,000.0 | 5.250% | 2029 |
| 5.000% de notas | $300.0 | 5.000% | 2032 |
| Empréstimo a prazo | $377.5 | Variável | 2027 |
| Linha de crédito rotativo | $110.0 | Variável | — |
Dividendos e distribuições
A Compass Diversified tem um histórico de pagar dividendos e distribuições a seus acionistas, com os dados mais recentes indicando:
| Tipo de distribuição | Valor por ação | Data de pagamento |
|---|---|---|
| Confie em ações ordinárias | $0.25 | 30 de outubro de 2024 |
| Ações preferenciais de confiança | $0.4921875 | 30 de outubro de 2024 |
Declaração de Missão Diversificada (Codi)
Empresa Overview
A partir de 2024, a Compass Diversified (CODI) é uma holding de capital aberto que se concentra em adquirir e gerenciar um portfólio diversificado de empresas de mercado intermediário. A empresa pretende criar um valor de longo prazo para seus acionistas por meio de estratégias disciplinadas de investimento e melhorias operacionais.
Declaração de missão
A declaração de missão do Compass Diversified enfatiza seu compromisso de aumentar o valor por meio de aquisições estratégicas e gerenciamento ativo de suas subsidiárias. Essa abordagem visa alcançar um crescimento sustentável e, ao mesmo tempo, oferecer retornos atraentes a seus acionistas.
Desempenho financeiro
No terceiro trimestre de 2024, a Compass Diversified relatou vendas líquidas de aproximadamente US $ 85,2 milhões, refletindo a 6.2% Aumentar em comparação com o mesmo período em 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o total de vendas líquidas US $ 223,8 milhões, a 2.6% Diminuir ano a ano, principalmente devido a mudanças nos gastos discricionários do consumidor influenciados pelas pressões inflacionárias.
Principais métricas financeiras
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | YTD 2024 | YTD 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Vendas líquidas | US $ 85,2 milhões | US $ 80,2 milhões | US $ 223,8 milhões | US $ 230,0 milhões |
| Lucro bruto | US $ 21,1 milhões | US $ 19,7 milhões | US $ 58,8 milhões | US $ 55,8 milhões |
| Margem bruta | 24.8% | 24.6% | 26.3% | 24.3% |
| Despesas da SG&A | US $ 9,9 milhões | US $ 9,1 milhões | US $ 26,5 milhões | US $ 25,1 milhões |
| Receita operacional | US $ 7,0 milhões | US $ 6,5 milhões | US $ 19,6 milhões | US $ 18,0 milhões |
| Resultado líquido | US $ 31,5 milhões | $ (3,8) milhões | US $ 23,5 milhões | US $ 123,0 milhões |
Foco estratégico
A Compass Diversified se concentra na aquisição de empresas que tenham fortes posições de mercado e potencial de crescimento. Essa estratégia se reflete em sua recente aquisição da Honey Pot Co. em janeiro de 2024, que se alinha à sua missão de diversificar e aprimorar seu portfólio.
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, o Compass Diversified tinha total endividamento de aproximadamente US $ 1,8 bilhão. Isso inclui US $ 1,0 bilhão em 5,250% de notas seniores com vencimento de 2029 e US $ 300 milhões em 5.000% de notas seniores com vencimento de 2032. A empresa tinha US $ 71,9 milhões em dinheiro e equivalentes em dinheiro.
Retornos dos acionistas
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, Compass diversificado declarou distribuições em dinheiro de US $ 0,75 por trustmol share, consistente com períodos anteriores. A empresa pretende fornecer retornos estáveis e previsíveis aos seus investidores.
Conclusão de Financeiro Overview
O foco estratégico da Compass Diversified na excelência operacional, combinada com sua estratégia de aquisição disciplinada, posiciona a Companhia para criar um valor de longo prazo para seus acionistas enquanto navega com os desafios do mercado de maneira eficaz.
Como funciona a Compass Diversified (Codi)
Overview de modelo de negócios
A Compass Diversified (CODI) opera como uma empresa de private equity que adquire e gerencia um portfólio diversificado de empresas de baixo mercado médio. A empresa se concentra na geração de valor a longo prazo por meio de melhorias operacionais e investimentos estratégicos em suas subsidiárias.
Desempenho financeiro recente
Em 30 de setembro de 2024, Codi relatou receitas líquidas consolidadas de aproximadamente US $ 582,6 milhões para o trimestre, um aumento significativo de 11.8% comparado com US $ 521,1 milhões No mesmo período de 2023. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a receita líquida totalizou US $ 1,65 bilhão, de cima de US $ 1,49 bilhão em 2023, indicando uma taxa de crescimento de 10.6%.
| Métricas financeiras | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Receita líquida | US $ 582,6 milhões | US $ 521,1 milhões | US $ 1,65 bilhão | US $ 1,49 bilhão |
| Lucro bruto | US $ 274,6 milhões | US $ 225,3 milhões | US $ 775,5 milhões | US $ 647,0 milhões |
| Despesas da SG&A | US $ 158,8 milhões | US $ 132,9 milhões | US $ 460,9 milhões | US $ 397,0 milhões |
| Receita operacional | US $ 70,3 milhões | US $ 17,4 milhões | US $ 170,2 milhões | US $ 94,0 milhões |
| Lucro líquido (perda) | US $ 31,5 milhões | $ (14,0 milhões) | US $ 20,2 milhões | $ (2,3 milhões) |
Desempenho do segmento
As subsidiárias da Compass Diversified incluem marcas em vários setores, como bens de consumo, produtos industriais e muito mais. Notavelmente, durante o terceiro trimestre de 2024, a empresa registrou aumentos substanciais nas receitas de vários segmentos:
- 5.11: aumento de US $ 4,0 milhões
- Boa: US $ 8,3 milhões de aumento
- Lugano: US $ 39,8 milhões aumentam
- Arnold: aumento de US $ 4,3 milhões
- Sterno: aumento de US $ 5,0 milhões
- The Honey Pot Co. (adquirido em janeiro de 2024): US $ 31,5 milhões em receita
Estrutura de custos
O custo das receitas para o terceiro trimestre de 2024 foi aproximadamente US $ 308,0 milhões, levando a uma margem de lucro bruta de 47.1%, de cima de 43.2% No terceiro trimestre de 2023. As despesas de venda, general e administrativa (SG&A) foram US $ 158,8 milhões, representando 27.2% de receita total.
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, Codi tinha total endividamento de aproximadamente US $ 1,7 bilhão, incluindo:
- US $ 1,0 bilhão associado a 5,250% 2029 notas
- US $ 300,0 milhões associados a 5.000% 2032 notas
- US $ 377,5 milhões em circulação no empréstimo a prazo de 2022
- US $ 110,0 milhões em circulação na linha de crédito rotativo de 2022
A empresa mantém a liquidez através de suas reservas de caixa, totalizando US $ 71,9 milhões na mesma data.
Aquisições e desinvestimentos recentes
Em janeiro de 2024, Codi adquiriu a Honey Pot Co., contribuindo com aproximadamente US $ 31,5 milhões Nas receitas líquidas para o terceiro trimestre de 2024. Por outro lado, a desinvestimento de Crosman em abril de 2024 resultou em uma diminuição significativa nas receitas para o segmento de velocidade, impactando o desempenho geral.
| Aquisição/desinvestimento | Data | Impacto na receita |
|---|---|---|
| The Honey Pot Co. | 31 de janeiro de 2024 | +$ 31,5 milhões (terceiro trimestre 2024) |
| Crosman | Abril de 2024 | -US $ 48,9 milhões (9m 2024) |
Conclusão da análise financeira
O desempenho financeiro da Codi reflete o crescimento estratégico por meio de aquisições e melhorias operacionais em seu portfólio. A empresa continua a se adaptar às condições do mercado, gerenciando seus níveis de dívida de maneira eficaz.
Como a bússola diversificada (codi) ganha dinheiro
Fontes de receita
A Compass Diversified (CODI) gera receita principalmente por meio de seu portfólio diversificado de empresas subsidiárias em vários setores. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, as receitas líquidas consolidadas aumentaram aproximadamente US $ 157,6 milhões, ou 10,6%, em comparação com o mesmo período em 2023, atingindo um total de US $ 1,65 bilhão.
Principais subsidiárias e desempenho
O desempenho das principais subsidiárias contribui significativamente para a receita geral da Codi. A Honey Pot Co., adquirida em 31 de janeiro de 2024, contribuiu com US $ 75,9 milhões em receita líquida nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024.
| Subsidiária | Vendas líquidas (9 meses findos em 30 de setembro de 2024) | Vendas líquidas (9 meses findos em 30 de setembro de 2023) | Aumentar/diminuir |
|---|---|---|---|
| BOA | US $ 142,7 milhões | US $ 113,4 milhões | US $ 29,3 milhões aumentam |
| LUGANO | US $ 321,0 milhões | US $ 203,6 milhões | US $ 117,4 milhões aumentam |
| Primaloft | US $ 61,5 milhões | US $ 57,6 milhões | US $ 3,9 milhões aumentam |
| Arnold | US $ 61,5 milhões | US $ 53,0 milhões | US $ 8,5 milhões aumentam |
| Velocidade | US $ 77,4 milhões | US $ 126,3 milhões | Diminuição de US $ 48,9 milhões |
| Soluções Altor | US $ 23,9 milhões | US $ 47,0 milhões | US $ 23,1 milhões diminuem |
| Sterno | US $ 223,8 milhões | US $ 229,8 milhões | Diminuição de US $ 6,0 milhões |
Lucro bruto e margens
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro bruto totalizou US $ 785,9 milhões, refletindo um aumento de US $ 773,3 milhões no mesmo período em 2023. Lucro bruto como uma porcentagem de receitas líquidas melhorou para aproximadamente 47,0%, em comparação com 43,4% no prior ano.
Despesas de venda, gerais e administrativas
As despesas de vendas, gerais e administrativas (SG&A) nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foram de US $ 361,5 milhões, ou 21,9% das vendas líquidas, em comparação com US $ 355,8 milhões, ou 22,0% das vendas líquidas para o mesmo período em 2023.
Renda operacional do segmento
O lucro operacional do segmento nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, subiu para US $ 33,8 milhões, um aumento de US $ 2,2 milhões de US $ 31,7 milhões no mesmo período em 2023.
Liquidez e recursos de capital
O Codi gera dinheiro principalmente a partir das operações de suas subsidiárias. Em 30 de setembro de 2024, a empresa havia atualizado seu programa no mercado, permitindo a emissão potencial e a venda de até US $ 500 milhões em ações ordinárias e US $ 200 milhões em ações preferenciais.
Desenvolvimentos recentes
A Companhia registrou um lucro líquido de operações contínuas de US $ 31,5 milhões nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, em comparação com uma perda de US $ 13,9 milhões no mesmo período em 2023.
| Métricas financeiras | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Receita líquida | US $ 617,4 milhões | US $ 553,1 milhões |
| Lucro bruto | US $ 291,9 milhões | US $ 239,2 milhões |
| Despesas da SG&A | US $ 121,5 milhões | US $ 102,7 milhões |
| Resultado líquido | US $ 31,5 milhões | (US $ 13,9 milhões) |
Tendências e desafios de mercado
O Codi enfrenta desafios, como pressões inflacionárias que afetam os gastos discricionários do consumidor, impactando as vendas em vários segmentos. No entanto, a empresa conseguiu adaptar e capturar oportunidades de crescimento, principalmente em seus negócios de consumo de marca.
Compass Diversified (CODI) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Compass Diversified (CODI) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Compass Diversified (CODI)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Compass Diversified (CODI)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.