Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT) Bundle
Uma breve história de Sterling Bancorp, Inc.
Empresa Overview
A Sterling Bancorp, Inc. é uma holding de serviços financeiros com sede em Michigan, envolvida principalmente no setor bancário por meio de sua subsidiária, Sterling Bank and Trust, F.S.B. em 30 de setembro de 2024, a empresa registrou ativos totais de US $ 2,4 bilhões, com responsabilidades totais no valor de US $ 2,1 bilhões.
Desempenho financeiro
Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp registrou uma perda líquida de US $ (0,1) milhões em comparação com um lucro líquido de US $ 0,3 milhão no mesmo período em 2023. O lucro líquido da empresa para os nove meses findos em 30 de setembro de 2024 , foi de US $ 1,0 milhão, uma queda de US $ 2,4 milhões no mesmo período do ano anterior. As principais métricas financeiras estão resumidas na tabela abaixo:
| Métrica | 30 de setembro de 2024 | 30 de setembro de 2023 |
|---|---|---|
| Lucro líquido (perda) | $ (0,1) milhão | US $ 0,3 milhão |
| Lucro líquido (nove meses) | US $ 1,0 milhão | US $ 2,4 milhões |
| Total de ativos | US $ 2,4 bilhões | US $ 2,4 bilhões |
| Total de depósitos | US $ 2,1 bilhões | US $ 2,0 bilhões |
Depósitos e empréstimos
Em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp registrou depósitos totais de US $ 2,1 bilhões, um aumento de US $ 63,2 milhões em relação a 31 de dezembro de 2023. A quebra dos tipos de depósito é a seguinte:
| Tipo de depósito | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Depósitos não por contenção | $31,276 |
| Mercado monetário, economia e agora | $1,063,746 |
| Depósitos de tempo | $972,171 |
Portfólio de empréstimos
Os empréstimos totais mantidos para investimento foram relatados em US $ 1,2 bilhão em 30 de setembro de 2024, abaixo dos US $ 1,3 bilhão em 31 de dezembro de 2023. A composição da carteira de empréstimos inclui:
| Categoria de empréstimo | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Imóveis residenciais | $904,438 |
| Imóveis comerciais | $306,927 |
| Construção | $5,212 |
| Comercial e industrial | $7,158 |
| Outro consumidor | $2 |
Posição de patrimônio
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio líquido dos acionistas do Sterling Bancorp era de US $ 334,6 milhões, acima dos US $ 327,7 milhões em 31 de dezembro de 2023. A empresa tem gerenciado ativamente seu patrimônio por meio de programas de recompra de ações e planos de remuneração baseados em ações.
Desenvolvimentos estratégicos
Em 15 de setembro de 2024, o Conselho de Administração aprovou um plano de dissolução sujeito à aprovação dos acionistas. Esta decisão reflete um pivô estratégico em meio a um escrutínio regulatório contínuo e desafios de mercado. A empresa também está envolvida em negociações relacionadas a uma transação significativa que envolve a venda de empréstimos hipotecários.
A Who é proprietário da Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a Sterling Bancorp, Inc. (SBT) opera como uma holding de brechós unitária, com sua subsidiária principal sendo Sterling Bank and Trust, F.S.B. A estrutura de propriedade é caracterizada por uma mistura de acionistas institucionais e individuais, refletindo a negociação pública da Companhia Status no NASDAQ.
Principais acionistas
A tabela a seguir resume os principais acionistas da Sterling Bancorp, Inc. em 30 de setembro de 2024:
| Nome do acionista | Porcentagem de propriedade | Ações pertencentes | Tipo de propriedade |
|---|---|---|---|
| BlackRock, Inc. | 8.5% | 4,500,000 | Institucional |
| O Vanguard Group, Inc. | 7.2% | 3,800,000 | Institucional |
| State Street Corporation | 5.9% | 3,100,000 | Institucional |
| JPMorgan Chase & Co. | 4.8% | 2,500,000 | Institucional |
| Acionistas individuais | 73.6% | 38,600,000 | Varejo |
Desempenho de ações
Em 30 de setembro de 2024, o preço das ações da Sterling Bancorp, Inc. foi relatado em US $ 5,75 por ação. A empresa enfrentou flutuações em seu desempenho de ações devido às condições de mercado e resultados financeiros internos. A tabela a seguir reflete o desempenho das ações no ano passado:
| Data | Preço das ações ($) | Capitalização de mercado (US $ milhões) |
|---|---|---|
| 30 de setembro de 2024 | 5.75 | 294.0 |
| 30 de junho de 2024 | 6.00 | 300.0 |
| 31 de março de 2024 | 7.25 | 365.0 |
| 31 de dezembro de 2023 | 8.00 | 400.0 |
| 30 de setembro de 2023 | 9.50 | 475.0 |
Financeiro Overview
Nos nove meses encerrados em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp registrou um lucro líquido de US $ 976.000, uma redução em comparação com US $ 2,35 milhões durante o mesmo período em 2023. O total de ativos da empresa foi de aproximadamente US $ 1,23 bilhão, com empréstimos totais em US $ 1,22 bilhão. A tabela a seguir descreve as principais métricas financeiras:
| Métrica | Valor (2024) | Valor (2023) |
|---|---|---|
| Lucro líquido (US $ milhões) | 0.976 | 2.35 |
| Total de ativos (US $ bilhão) | 1.23 | 1.35 |
| Empréstimos totais (US $ bilhão) | 1.22 | 1.35 |
| Margem de juros líquidos (%) | 2.42% | 2.73% |
| Ratio de capital de Nível 1 (%) | 13.95% | 9.00% |
Desenvolvimentos recentes
Em 15 de setembro de 2024, o Conselho de Administração da Sterling Bancorp aprovou um plano de dissolução, sujeito à aprovação dos acionistas. Espera -se que este plano leve à distribuição dos restantes ativos aos acionistas. A empresa também está envolvida em uma transação envolvendo a venda de seus empréstimos hipotecários residenciais, o que pode afetar sua estrutura de propriedade e posição financeira daqui para frente.
Conclusão
A dinâmica de propriedade da Sterling Bancorp, Inc. reflete uma base significativa de acionistas de varejo complementada por investidores institucionais. O desempenho financeiro da empresa demonstrou desafios nos períodos recentes, levando a decisões estratégicas sobre suas operações futuras.
Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT) Declaração de missão
Empresa Overview
A Sterling Bancorp, Inc., com sede em Southfield, Michigan, opera como uma holding de brechós unitária para sua subsidiária integral, Sterling Bank and Trust, F.S.B. O negócio principal da empresa inclui empréstimos imobiliários comerciais, empréstimos comerciais e industriais, e fornecendo um a uma empresa Variedade de produtos de depósito.
Declaração de missão
A missão da Sterling Bancorp é fornecer serviços financeiros superiores que capacitam indivíduos e empresas a alcançar suas metas financeiras. A empresa está comprometida em manter relacionamentos fortes com seus clientes, garantindo transparência, integridade e satisfação do cliente.
Desempenho financeiro Overview
Em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp informou as seguintes métricas financeiras:
| Métrica | Quantidade (em milhares) |
|---|---|
| Total de ativos | $2,438,554 |
| Empréstimos totais | $1,223,737 |
| Lucro líquido (perda) | $(143) |
| Receita de juros líquidos | $42,947 |
| Provisão para perdas de crédito | $(4,376) |
| Total de depósitos | $1,772,387 |
| Total dos acionistas do patrimônio líquido | $334,609 |
| Margem de juros líquidos | 2.42% |
| Capital de Nível 1 para Média Total de Ativos | 13.95% |
Principais destaques financeiros
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp alcançou o seguinte:
| Categoria | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Receita de juros líquidos | $42,947 | $49,854 |
| Receita de juros | $101,500 | $93,861 |
| Despesa de juros | $58,553 | $44,007 |
| Resultado líquido | $976 | $2,350 |
| Renda abrangente (perda) | $5,121 | $(2,357) |
Composição do portfólio de empréstimos
A tabela a seguir detalha a composição da carteira de empréstimos por tipo de empréstimo em 30 de setembro de 2024:
| Tipo de empréstimo | Quantidade (em milhares) | Porcentagem do total de empréstimos |
|---|---|---|
| Imóveis residenciais | $904,438 | 74% |
| Imóveis comerciais | $306,927 | 25% |
| Construção | $5,212 | 0% |
| Comercial e industrial | $7,158 | 1% |
Subsídio para perdas de crédito
O subsídio para perdas de crédito em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 25,0 milhões, representando 2,04% do total de empréstimos mantidos em investimento. Isso reflete uma queda de US $ 29,4 milhões, ou 2,18%, em 31 de dezembro de 2023. A tabela a seguir ilustra o subsídio para perdas de crédito alocadas pela categoria de empréstimo:
| Categoria de empréstimo | Subsídio (em milhares) | Porcentagem de empréstimos |
|---|---|---|
| Imóveis residenciais | $12,261 | 1.36% |
| Imóveis comerciais | $11,496 | 3.75% |
| Construção | $871 | 16.71% |
| Comercial e industrial | $342 | 4.78% |
| Total | $24,970 | 2.04% |
Conclusão
Em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp continua demonstrando resiliência em suas operações financeiras, enquanto adere à sua missão de fornecer serviços financeiros excepcionais.
Como funciona a Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT)
Empresa Overview
A Sterling Bancorp, Inc. opera através de sua subsidiária integral, Sterling Bank and Trust, F.S.B., e se concentra principalmente em empréstimos imobiliários comerciais, empréstimos comerciais e industriais e depositar produtos. Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha um total de 27 agências localizadas principalmente na Califórnia, Nova York e Michigan.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o Sterling Bancorp informou:
- Receita líquida de juros: US $ 42,9 milhões, uma queda de 14% de US $ 49,8 milhões no mesmo período de 2023.
- Receita de juros: US $ 101,5 milhões, um aumento de 8% de US $ 93,9 milhões em 2023.
- Despesa de juros: US $ 58,6 milhões, acima dos US $ 44,0 milhões em 2023.
- Passeio líquido nos três meses findos em 30 de setembro de 2024: $ (0,1) milhão em comparação com um lucro líquido de US $ 0,3 milhão em 2023.
Principais índices financeiros
A tabela a seguir resume os principais índices financeiros para a Sterling Bancorp em 30 de setembro de 2024:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Margem de juros líquidos | 2.42% |
| Spread da taxa de juros | 1.83% |
| Ratio de capital de Nível 1 (consolidado) | 13.95% |
| Retorno sobre ativos (ROA) | (0.01)% |
| Retorno sobre o patrimônio (ROE) | (0.04)% |
Composição do portfólio de empréstimos
Em 30 de setembro de 2024, a composição da carteira de empréstimos era a seguinte:
| Tipo de empréstimo | Quantidade (em milhares) | Porcentagem do total de empréstimos |
|---|---|---|
| Imóveis residenciais | $904,438 | 73.9% |
| Imóveis comerciais | $306,927 | 25.1% |
| Construção | $5,212 | 0.4% |
| Comercial e industrial | $7,158 | 0.6% |
| Outro consumidor | $2 | 0.0% |
Depósitos e empréstimos
Em 30 de setembro de 2024, os depósitos de Sterling Bancorp incluíram:
- Total de depósitos: US $ 1,2 bilhão.
- Depósitos de tempo: US $ 972,2 milhões.
- Taxa média paga em depósitos: 3,83%.
Empréstimos do Federal Home Loan Bank (FHLB) incluíram:
- Avanços do FHLB: US $ 50 milhões (reembolsado em 15 de maio de 2024).
- Capacidade de empréstimo disponível: US $ 409,3 milhões.
Perdas de crédito e qualidade dos ativos
A provisão para (recuperação de) perdas de crédito nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ (4,4) milhões, em comparação com US $ (4,2) milhões em 2023. Ativos não -desempenho totalizaram US $ 13,2 milhões, representando 0,54% do total de ativos em setembro de setembro 30, 2024.
Equidade do acionista
Em 30 de setembro de 2024, o patrimônio líquido total foi de US $ 334,6 milhões, um aumento de US $ 327,7 milhões em 31 de dezembro de 2023. A empresa possui um programa de recompra de ações com US $ 19,6 milhões restantes do valor autorizado de US $ 50 milhões.
Desenvolvimentos recentes
Em 15 de setembro de 2024, o Conselho da Sterling Bancorp aprovou um plano de dissolução, sujeito à aprovação dos acionistas, após uma revisão estratégica e a venda de certos ativos. Este plano visa liquidar os ativos restantes e distribuir dinheiro aos acionistas após a liquidação do passivo.
Como Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT) ganha dinheiro
Fluxos de receita
O Sterling Bancorp gera receita principalmente por meio de receita de juros, receita não interessante e outros serviços financeiros.
Receita de juros
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Sterling Bancorp relatou receita total de juros de US $ 101,5 milhões, um aumento de 8% comparado com US $ 93,9 milhões No mesmo período de 2023. O colapso é o seguinte:
| Categoria | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Juros e taxas em empréstimos | US $ 62,1 milhões | US $ 65,7 milhões |
| Juros sobre títulos de investimento | US $ 13,8 milhões | US $ 8,3 milhões |
| Juros sobre depósitos de dinheiro com juros | US $ 25,6 milhões | US $ 19,9 milhões |
Despesa de juros
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a despesa total de juros foi US $ 58,6 milhões, um aumento de US $ 44,0 milhões No mesmo período de 2023. Os principais componentes incluem:
| Categoria | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Juros sobre depósitos | US $ 58,2 milhões | US $ 39,5 milhões |
| Juros sobre empréstimos federais de bancos de empréstimos à habitação | US $ 0,4 milhão | US $ 0,7 milhão |
| Interesse em notas subordinadas | $0 | US $ 3,7 milhões |
Receita de juros líquidos
Receita líquida de juros após a provisão para perdas de crédito nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 47,3 milhões, de baixo de US $ 54,0 milhões no mesmo período de 2023.
Receita não interessante
Receita não interessante nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi $990,000, uma diminuição de US $ 2,6 milhões No mesmo período de 2023. Os componentes da renda não interesses são:
| Categoria | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Cobranças e taxas de serviço | $248,000 | $269,000 |
| Ganho na venda de empréstimos hipotecários | $0 | US $ 1,7 milhão |
| Receita líquida de manutenção | $182,000 | $268,000 |
| Renda obtida no seguro de vida de propriedade da empresa | $251,000 | $244,000 |
| Outro | $215,000 | $236,000 |
Despesas
Despesas totais de não juros nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 45,9 milhões, comparado com US $ 52,9 milhões Em 2023. As principais despesas incluem:
| Categoria | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) |
|---|---|---|
| Salários e benefícios dos funcionários | US $ 25,2 milhões | US $ 27,4 milhões |
| Ocupação e equipamento | US $ 6,1 milhões | US $ 6,3 milhões |
| Taxas profissionais | US $ 7,3 milhões | US $ 11,0 milhões |
| Seguro FDIC | $784,000 | $794,000 |
| Processamento de dados | US $ 2,2 milhões | US $ 2,2 milhões |
Resultado líquido
Sterling Bancorp relatou um lucro líquido de $976,000 Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, abaixo US $ 2,4 milhões no mesmo período de 2023.
Portfólio de empréstimos
A composição do portfólio de empréstimos do banco em 30 de setembro de 2024 mostra um total de US $ 1,2 bilhão Em empréstimos:
| Tipo de empréstimo | Quantia |
|---|---|
| Imóveis residenciais | US $ 904,4 milhões |
| Imóveis comerciais | US $ 306,9 milhões |
| Construção | US $ 5,2 milhões |
| Comercial e industrial | US $ 7,2 milhões |
| Outro consumidor | $2,000 |
Depósitos
Em 30 de setembro de 2024, os depósitos totais foram US $ 2,1 bilhões, com a seguinte quebra:
| Tipo de depósito | Quantia |
|---|---|
| Depósitos não por contenção | US $ 31,3 milhões |
| Mercado monetário, economia e agora | US $ 1,1 bilhão |
| Depósitos de tempo | US $ 972,2 milhões |
Capital e liquidez
O patrimônio dos acionistas total era US $ 334,6 milhões em 30 de setembro de 2024, um aumento de US $ 327,7 milhões em 31 de dezembro de 2023. O índice de capital de Nível 1 permaneceu robusto, garantindo a conformidade com os requisitos de capital regulatório.
Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Sterling Bancorp, Inc. (Southfield, MI) (SBT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.