Bloom Energy Corporation (BE) Bundle
تاريخ موجز لـ H3
اعتبارًا من عام 2024، شهدت H3 تحولات كبيرة، حيث تكيفت مع ظروف السوق وعززت قدراتها التشغيلية. وقد ركزت الشركة على توسيع طاقتها الإنتاجية، لا سيما مع منشأة التصنيع الجديدة في فريمونت، كاليفورنيا.
الأداء المالي Overview
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلن النصف الثالث عن إجمالي إيرادات قدرها 901.5 مليون دولار أمريكي، بانخفاض قدره 75.1 مليون دولار أمريكي، أو 7.7٪، مقارنة بالفترة نفسها من عام 2023. وكان هذا الانخفاض مدفوعًا في المقام الأول بانخفاض قدره 100 مليون دولار أمريكي في إيرادات المنتجات، يقابله جزئيًا زيادات في إيرادات الخدمة والتركيب.
| متري | 2024 | 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 901.5 مليون دولار | 976.6 مليون دولار | (75.1 مليون دولار، -7.7%) |
| إيرادات المنتج | 613.4 مليون دولار | 713.4 مليون دولار | (100 مليون دولار، -14.0%) |
| إيرادات التثبيت | 86.2 مليون دولار | 66.8 مليون دولار | 19.4 مليون دولار، +29.2% |
| إيرادات الخدمة | 159.8 مليون دولار | 130.5 مليون دولار | 29.3 مليون دولار، +22.4% |
أداء الأسهم وحقوق الملكية
تأثر أداء سهم H3 بهيكل رأس المال ونشاط خيارات الأسهم. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى النصف الثالث 228.5 مليون سهم قائم بإجمالي حقوق المساهمين يبلغ 454.9 مليون دولار.
| مكون الأسهم | كمية |
|---|---|
| إجمالي حقوق المساهمين | 454.9 مليون دولار |
| الأسهم العادية المعلقة | 228,509,625 سهم |
| رأس المال الإضافي المدفوع | 4.435 مليار دولار |
| العجز المتراكم | (4.002 مليار دولار) |
التغييرات التشغيلية وإدارة التكاليف
كان النصف الثالث استباقيًا في إدارة تكاليفه التشغيلية، حيث انخفض إجمالي نفقات التشغيل بمقدار 60.1 مليون دولار، أو 18.4٪، للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، مقارنة بالعام السابق. وكان هذا مدفوعًا بالتخفيضات في البحث والتطوير والمبيعات والتسويق والنفقات العامة والإدارية.
| فئة نفقات التشغيل | 2024 | 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| البحث والتطوير | 109.2 مليون دولار | 122.3 مليون دولار | (13.1 مليون دولار، -10.7%) |
| المبيعات والتسويق | 46.2 مليون دولار | 73.9 مليون دولار | (27.8 مليون دولار، -37.6%) |
| العامة والإدارية | 111.8 مليون دولار | 131.0 مليون دولار | (19.2 مليون دولار، -14.7%) |
التعويض على أساس الأسهم
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم الاعتراف بمصروفات التعويضات على أساس الأسهم في النصف الثالث والتي يبلغ مجموعها 55.3 مليون دولار أمريكي، مما يعكس انخفاضًا قدره 24.3 مليون دولار أمريكي مقارنة بالعام السابق، ويعزى ذلك إلى التغييرات في جوائز الموظفين وجهود إعادة الهيكلة.
| نوع التعويض | 2024 | 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| إجمالي التعويضات القائمة على الأسهم | 55.3 مليون دولار | 79.6 مليون دولار | (24.3 مليون دولار، -30.5%) |
أنشطة الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي ديون النصف الثالث حوالي 1.123 مليار دولار. شاركت الشركة في أنشطة تمويلية مختلفة، بما في ذلك إصدار سندات خضراء قابلة للتحويل بنسبة 3٪ تستحق في يونيو 2029، مما أدى إلى جمع 402.5 مليون دولار أمريكي، صافي تكاليف الإصدار.
| مكون الدين | كمية |
|---|---|
| إجمالي الديون المستحقة | 1.123 مليار دولار |
| الديون غير القابلة للرجوع | 4.6 مليون دولار |
| الديون قصيرة الأجل | 114.1 مليون دولار |
| الديون طويلة الأجل | 1.013 مليار دولار |
من يملك شركة بلوم للطاقة (BE)
كبار المساهمين
اعتبارًا من عام 2024، تتمتع شركة بلوم للطاقة (BE) بهيكل ملكية متنوع، بما في ذلك المستثمرين المؤسسيين وصناديق الاستثمار المشتركة والمساهمين الأفراد. أكبر المساهمين هم:
| نوع المساهم | اسم المساهم | نسبة الملكية | الأسهم المملوكة |
|---|---|---|---|
| المستثمر المؤسسي | مجموعة الطليعة | 10.5% | 23,850,000 |
| المستثمر المؤسسي | شركة بلاك روك | 9.8% | 22,200,000 |
| المستثمر المؤسسي | ستيت ستريت جلوبال أدفيزورز | 7.2% | 16,200,000 |
| صندوق الاستثمار المشترك | استثمارات الإخلاص | 6.5% | 14,500,000 |
| مستثمر فردي | هنري س. ماكينيل | 2.3% | 5,200,000 |
| آخر | التعويم العام | 63.7% | 143,000,000 |
الملكية المؤسسية
تلعب الملكية المؤسسية دورًا مهمًا في هيكل رأس مال شركة بلوم إنيرجي. ووفقًا لأحدث التقارير، فإن ما يقرب من 50% من إجمالي الأسهم القائمة مملوكة لمستثمرين مؤسسيين، مما يدل على تصويت قوي بالثقة في الآفاق المستقبلية للشركة.
أداء المخزون
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، شهد سعر سهم بلوم إنيرجي تقلبات متأثرة بظروف السوق والأداء التشغيلي. يتم تداول السهم حاليًا عند حوالي 18.50 دولارًا أمريكيًا، مما يعكس القيمة السوقية التي تبلغ حوالي 4.23 مليار دولار أمريكي.
البيانات المالية الأخيرة
بالنسبة للأشهر الثلاثة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة بلوم للطاقة عن إجمالي إيرادات قدرها 330.4 مليون دولار أمريكي، بانخفاض عن 400.3 مليون دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وفيما يلي توزيع مصادر الإيرادات:
| مصدر الإيرادات | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بملايين الدولارات) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بملايين الدولارات) |
|---|---|---|
| منتج | 233.8 | 305.0 |
| تثبيت | 32.1 | 21.9 |
| خدمة | 50.8 | 47.5 |
| كهرباء | 13.8 | 25.8 |
الديون والالتزامات المالية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، يبلغ إجمالي ديون شركة بلوم إنيرجي حوالي 1.15 مليار دولار أمريكي، وتتكون من:
| نوع الدين | المبلغ (بملايين الدولارات) | نضج |
|---|---|---|
| 3% أوراق نقدية كبيرة قابلة للتحويل باللون الأخضر | 402.5 | يونيو 2029 |
| 2.5% أوراق نقدية كبيرة قابلة للتحويل باللون الأخضر | 115.0 | أغسطس 2025 |
| قرض لأجل 4.6% | 4.6 | أكتوبر 2026 |
التطورات الأخيرة
وفي عام 2024، أصدرت شركة "بلووم إنيرجي" سندات خضراء قابلة للتحويل بنسبة 3% بقيمة 402.5 مليون دولار أمريكي. وتهدف العائدات إلى تعزيز الميزانية العمومية للشركة وتمويل المشاريع الجارية. بالإضافة إلى ذلك، حصلت الشركة على ائتمان مشروع طاقة متقدم مؤهل يصل إلى 75.3 مليون دولار أمريكي من مصلحة الضرائب الأمريكية، لدعم منشأة التصنيع الخاصة بها في فريمونت، كاليفورنيا.
بيان مهمة شركة بلوم للطاقة (BE).
بيان المهمة Overview
تهدف شركة بلوم للطاقة إلى توفير طاقة نظيفة وموثوقة وبأسعار معقولة من خلال تكنولوجيا خلايا الوقود المبتكرة. تركز الشركة على توفير حلول الطاقة التي تقلل من انبعاثات الكربون وتعزز الاستدامة.
الأداء المالي 2024
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة بلوم إنيرجي عن المقاييس المالية التالية:
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | 330.4 مليون دولار | 400.3 مليون دولار | (17.5) |
| إيرادات المنتج | 233.8 مليون دولار | 305.0 مليون دولار | (23.3) |
| إجمالي الربح | 78.7 مليون دولار | (5.2 مليون دولار) | لا يوجد |
| صافي الخسارة | (14.6 مليون دولار) | (168.1 مليون دولار) | 91.3 |
| صافي الخسارة لكل سهم | ($0.06) | ($0.80) | 92.5 |
توزيع الإيرادات
تكوين الإيرادات للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 هو كما يلي:
| فئة | الإيرادات (بالملايين) |
|---|---|
| منتج | $613.4 |
| تثبيت | $86.2 |
| خدمة | $159.8 |
| كهرباء | $42.0 |
| إجمالي الإيرادات | $901.5 |
هيكل التكلفة
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تم تصنيف تكلفة إيرادات شركة بلوم للطاقة على النحو التالي:
| فئة | التكلفة (بالملايين) |
|---|---|
| منتج | $432.2 |
| تثبيت | $95.3 |
| خدمة | $160.3 |
| كهرباء | $28.3 |
| التكلفة الإجمالية للإيرادات | $716.1 |
مصاريف التشغيل
وكانت النفقات التشغيلية لشركة بلوم للطاقة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024 على النحو التالي:
| فئة | النفقات (بالملايين) |
|---|---|
| البحث والتطوير | $109.2 |
| المبيعات والتسويق | $46.2 |
| العامة والإدارية | $111.8 |
| إجمالي مصاريف التشغيل | $267.1 |
موقف السيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تضمنت مقاييس السيولة لدى شركة بلوم إنيرجي ما يلي:
| متري | المبلغ (بالملايين) |
|---|---|
| النقد والنقد المعادل | $495.7 |
| إجمالي الديون | $1,122.9 |
الاستثمار والنظرة المستقبلية
في 29 مارس 2024، تلقت شركة Bloom Energy إشعارًا للحصول على ائتمان مشروع طاقة متقدم مؤهل يصل إلى 75.3 مليون دولار أمريكي بموجب قانون الحد من التضخم لعام 2022، والذي يدعم منشأة التصنيع الخاصة بها في فريمونت، كاليفورنيا. يخضع هذا الائتمان لتلبية متطلبات الشهادة المحددة في غضون عامين.
وتواصل "بلووم إنيرجي" تطوير نموذج أعمالها، مع التركيز على حلول الطاقة والهيدروجين، مما يعزز مكانتها في السوق ويتماشى مع الطلب المتزايد على تقنيات الطاقة المستدامة.
كيف تعمل شركة بلوم للطاقة (BE).
نموذج الأعمال والعمليات
تركز شركة Bloom Energy Corporation على توفير حلول طاقة نظيفة وموثوقة من خلال خوادم الطاقة الخاصة بها، والتي تستخدم تكنولوجيا خلايا وقود الأكسيد الصلب. وتنتقل الشركة من توليد الكهرباء التقليدي إلى حل طاقة أوسع يشمل إنتاج الهيدروجين وقدرات احتجاز الكربون.
مالي Overview
كما في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة بلوم للطاقة عن النتائج المالية التالية:
| متري | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| إجمالي الإيرادات | $330,399,000 | $400,268,000 | $901,463,000 | $976,554,000 |
| صافي الخسارة | $(14,632,000) | $(168,078,000) | $(132,360,000) | $(312,054,000) |
| إجمالي الربح (الخسارة) | $78,734,000 | $(5,214,000) | $185,331,000 | $105,403,000 |
| إجمالي مصاريف التشغيل | $88,385,000 | $98,494,000 | $267,128,000 | $327,248,000 |
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | $392,200,000 | $494,300,000 | $1,100,000,000 | $1,200,000,000 |
توزيع الإيرادات
يتضمن توزيع إيرادات شركة Bloom Energy مبيعات المنتجات، وخدمات التركيب، وعقود الخدمة، ومبيعات الكهرباء:
| مصدر الإيرادات | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| إيرادات المنتج | $233,770,000 | $304,976,000 | $613,442,000 | $713,427,000 |
| إيرادات التثبيت | $32,052,000 | $21,916,000 | $86,229,000 | $66,762,000 |
| إيرادات الخدمة | $50,761,000 | $47,535,000 | $159,752,000 | $130,496,000 |
| إيرادات الكهرباء | $13,816,000 | $25,841,000 | $42,040,000 | $65,869,000 |
تحليل التكلفة
يتضمن هيكل تكلفة شركة Bloom Energy تكاليف الإيرادات المرتبطة بالمنتجات والمنشآت والخدمات والكهرباء:
| نوع التكلفة | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | الثلاثة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024 | التسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2023 |
|---|---|---|---|---|
| تكلفة المنتج | $155,124,000 | $182,832,000 | $432,213,000 | $457,591,000 |
| تكلفة التثبيت | $35,688,000 | $25,902,000 | $95,339,000 | $77,881,000 |
| تكلفة الخدمة | $51,363,000 | $57,370,000 | $160,270,000 | $165,877,000 |
| تكلفة الكهرباء | $9,490,000 | $139,378,000 | $28,310,000 | $169,802,000 |
الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، سيتم سداد ديون شركة بلوم إنرجي profile على النحو التالي:
| نوع الدين | مدير متميز | صافي القيمة الدفترية | سعر الفائدة | تاريخ الاستحقاق |
|---|---|---|---|---|
| سندات خضراء قابلة للتحويل بفائدة 3% تستحق في يونيو 2029 | $402,500,000 | $390,602,000 | 3.0% | يونيو 2029 |
| سندات خضراء قابلة للتحويل بفائدة 3% تستحق في يونيو 2028 | $632,500,000 | $618,132,000 | 3.0% | يونيو 2028 |
| سندات خضراء قابلة للتحويل بفائدة 2.5% تستحق في أغسطس 2025 | $115,000,000 | $114,139,000 | 2.5% | أغسطس 2025 |
تحليل التدفق النقدي
وتضمنت أنشطة التدفق النقدي لشركة بلوم إنيرجي للأشهر التسعة الأولى من عام 2024 ما يلي:
| نشاط التدفق النقدي | كمية |
|---|---|
| صافي النقد المستخدم في الأنشطة التشغيلية | $(392,200,000) |
| النقد المستخدم في الأنشطة الاستثمارية | $(47,700,000) |
| صافي النقد المقدم من أنشطة التمويل | $244,400,000 |
الآفاق المستقبلية والمبادرات الإستراتيجية
وتركز شركة "بلووم إنيرجي" على تعزيز طاقتها الإنتاجية وتوسيع عروض منتجاتها، بما في ذلك حلول الهيدروجين وتقنيات احتجاز الكربون. وتتوقع الشركة استثمارات رأسمالية لدعم هذه المبادرات، مع إنفاق متوقع يتماشى مع التدفقات النقدية التشغيلية.
كيف تجني شركة بلوم للطاقة (BE) المال
تدفقات الإيرادات
تحقق شركة Bloom Energy إيراداتها من خلال أربع فئات أساسية: مبيعات المنتجات، وخدمات التركيب، وعقود الخدمة، ومبيعات الكهرباء. تساهم كل فئة بشكل مختلف في الأداء المالي العام للشركة.
| فئة الإيرادات | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بآلاف الدولارات) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بالآلاف) | التغيير (آلاف الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| منتج | 233,770 | 304,976 | (71,206) | (23.3) |
| تثبيت | 32,052 | 21,916 | 10,136 | 46.2 |
| خدمة | 50,761 | 47,535 | 3,226 | 6.8 |
| كهرباء | 13,816 | 25,841 | (12,025) | (46.5) |
| إجمالي الإيرادات | 330,399 | 400,268 | (69,869) | (17.5) |
إيرادات المنتج
تمثل إيرادات المنتج بيع أنظمة خلايا الوقود التابعة لشركة Bloom Energy والتقنيات ذات الصلة. في الربع الثالث من عام 2024، انخفضت إيرادات المنتج بنسبة 23.3% إلى 233.8 مليون دولار أمريكي مقارنة بـ 305.0 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. ويُعزى هذا الانخفاض بشكل أساسي إلى انخفاض الحجم والتسعير الناتج عن إعادة تشغيل PPA V، والتي بدأت في الربع الثالث من عام 2023.
إيرادات التثبيت
ارتفعت إيرادات التركيب بشكل ملحوظ بنسبة 46.2% لتصل إلى 32.1 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 21.9 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. وكان هذا النمو مدفوعًا بتوقيت تحقيق المعالم الرئيسية للمشروع، مما يعكس الطلب القوي على خدمات التركيب.
إيرادات الخدمة
ارتفعت إيرادات الخدمات، التي تشمل عقود الصيانة واتفاقيات الخدمة الأخرى، بنسبة 6.8% إلى 50.8 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 47.5 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. وترجع هذه الزيادة إلى حد كبير إلى ارتفاع إيرادات عقود الصيانة المرتبطة بالأسطول الحالي من خوادم الطاقة.
إيرادات الكهرباء
شهدت إيرادات الكهرباء انخفاضًا كبيرًا بنسبة 46.5%، ليصل إجماليها إلى 13.8 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، بانخفاض من 25.8 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. ويُعزى هذا الانخفاض بشكل أساسي إلى انخفاض الوحدات المثبتة، متأثرًا بمبادرة إعادة تشغيل الطاقة الكهربائية PPA V.
تكلفة الإيرادات
كما تقلبت تكلفة إيرادات شركة بلوم إنيرجي بالتزامن مع تغيرات الإيرادات، مما أثر على إجمالي هوامش الربح عبر مختلف القطاعات.
| فئة التكلفة | تكلفة الربع الثالث من عام 2024 (بالآلاف الدولارات) | تكلفة الربع الثالث من عام 2023 (بالآلاف الدولارات) | التغيير (آلاف الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|---|
| منتج | 155,124 | 182,832 | (27,708) | (15.2) |
| تثبيت | 35,688 | 25,902 | 9,786 | 37.8 |
| خدمة | 51,363 | 57,370 | (6,007) | (10.5) |
| كهرباء | 9,490 | 139,378 | (129,888) | (93.2) |
| التكلفة الإجمالية للإيرادات | 251,665 | 405,482 | (153,817) | (37.9) |
إجمالي الربح والهوامش
تحسن إجمالي أرباح شركة بلوم إنيرجي بشكل ملحوظ، حيث وصل إلى 78.7 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بخسارة قدرها 5.2 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. كما عكس إجمالي الهامش هذا التحسن، حيث بلغ هامش إجمالي المنتج 34%، وهامش التركيب -11%، والخدمة. هامش عند -1%، وهامش كهرباء عند 31%.
| فئة إجمالي الربح/الخسارة | إجمالي الربح للربع الثالث من عام 2024 (بآلاف الدولارات) | إجمالي الربح للربع الثالث من عام 2023 (بآلاف الدولارات) | التغيير (آلاف الدولارات) | هامش الربح الإجمالي (%) |
|---|---|---|---|---|
| منتج | 78,646 | 122,144 | (43,498) | 34 |
| تثبيت | (3,636) | (3,986) | 350 | (11) |
| خدمة | (602) | (9,835) | 9,233 | (1) |
| كهرباء | 4,326 | (113,537) | 117,863 | 31 |
| إجمالي الربح الإجمالي | 78,734 | (5,214) | 83,948 | 24 |
مصاريف التشغيل
وبلغ إجمالي النفقات التشغيلية لشركة "بلووم إنيرجي" 88.4 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 98.5 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. ويعكس ذلك الجهود المستمرة لإدارة التكاليف، مع تخفيضات ملحوظة في النفقات العامة والإدارية.
| فئة نفقات التشغيل | نفقات الربع الثالث من عام 2024 (بالآلاف الدولارات) | نفقات الربع الثالث من عام 2023 (بالآلاف الدولارات) | التغيير (آلاف الدولارات) |
|---|---|---|---|
| البحث والتطوير | 36,315 | 35,126 | 1,189 |
| المبيعات والتسويق | 14,667 | 20,002 | (5,335) |
| العامة والإدارية | 37,403 | 43,366 | (5,963) |
| إجمالي مصاريف التشغيل | 88,385 | 98,494 | (10,109) |
صافي الخسارة
أعلنت شركة "بلووم إنيرجي" عن خسارة صافية قدرها 14.6 مليون دولار أمريكي للربع الثالث من عام 2024، وهو تحسن من خسارة صافية قدرها 168.1 مليون دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. ويعكس ذلك جهود الشركة لتحسين الكفاءة التشغيلية وخفض التكاليف.
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 |
|---|---|---|
| صافي الخسارة (آلاف الدولارات) | (14,632) | (168,078) |
| صافي الخسارة لكل سهم | (0.06) | (0.80) |
Bloom Energy Corporation (BE) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Bloom Energy Corporation (BE) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Bloom Energy Corporation (BE)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Bloom Energy Corporation (BE)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.