Rand Capital Corporation (RAND) Bundle
تاريخ موجز لشركة راند كابيتال
Overview
تعمل شركة Rand Capital Corporation كشركة لتطوير الأعمال تركز على توفير تمويل الديون والأسهم للشركات ذات السوق المتوسطة الدنيا. تأسست الشركة عام 1969، وتطورت عبر دورات اقتصادية مختلفة، حيث قامت بتكييف استراتيجياتها الاستثمارية مع ظروف السوق.
الأداء المالي حتى عام 2024
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Rand Capital عن إجمالي الاستثمارات بالقيمة العادلة تقريبًا 75.0 مليون دولار، بانخفاض قدره 2.7% من 77.1 مليون دولار في 31 ديسمبر 2023. ويعزى هذا الانخفاض إلى انخفاض القيمة غير المحققة في جميع أنحاء المحفظة.
المحفظة الاستثمارية
تم تلخيص تكوين المحفظة الاستثمارية لشركة Rand اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024 أدناه:
| نوع الاستثمار | القيمة العادلة | نسبة صافي الأصول |
|---|---|---|
| استثمارات القروض | $17,301,482 | 23.1% |
| استثمارات الديون | $38,589,116 | 51.5% |
| استثمارات الأسهم | $19,144,969 | 25.4% |
| المجموع | $75,035,567 | 100% |
صافي دخل الاستثمار
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت شركة Rand Capital عن صافي دخل استثمار قدره $1,209,425، انخفاضا من $2,006,129 في نفس الفترة من عام 2023. ويعود هذا الانخفاض بشكل أساسي إلى انخفاض دخل توزيعات الأرباح وزيادة المصاريف المتعلقة بالرسوم الإدارية.
المكاسب والخسائر المحققة
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، اعترفت راند بأرباح محققة على الاستثمارات قبل ضرائب الدخل بقيمة $11,108,282، أعلى بكثير من $1,068,904 في العام السابق. المعاملات الرئيسية شملت:
- بيع SciAps مع ربح محقق قدره $7,699,879.
- صافي الربح المحقق $3,450,092 بشأن بيع أسهم ACV.
- وشملت الخسائر المحققة ($1,229,155) من كنوا و ($742,850) من مزميريز.
إدارة الديون
تحتفظ Rand Capital بتسهيلات ائتمانية متجددة مضمونة رفيعة المستوى مع بنك M&T. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ الرصيد المستحق $3,900,000 بمتوسط سعر فائدة مرجح قدره 8.99%.
حقوق المساهمين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي حقوق المساهمين في Rand $70,446,636، وهو ما يعكس زيادة من $68,558,616 في نهاية يونيو 2024، نتيجة لصافي الزيادات في صافي الأصول من العمليات.
توزيعات الأرباح
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، دفعت راند إجمالي أرباح الأسهم $2,142,247مما يعكس التزامها بإعادة القيمة إلى المساهمين أثناء إدارة الاحتياجات التشغيلية.
من يملك شركة راند كابيتال (RAND)
هيكل المساهمين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى شركة Rand Capital Corporation (RAND) إجمالي حقوق المساهمين يبلغ تقريبًا 70.4 مليون دولار. ويعكس هذا صافي قيمة الأصول للسهم الواحد $27.29.
كبار المساهمين
يتكون هيكل ملكية شركة Rand Capital Corporation من العديد من المستثمرين من المؤسسات والأفراد. يلخص الجدول التالي المساهمين الرئيسيين كما في 30 سبتمبر 2024:
| نوع المساهم | عدد الأسهم | نسبة الملكية |
|---|---|---|
| المستثمرون المؤسسيون | 1,500,000 | 58.2% |
| المستثمرون الأفراد | 800,000 | 31.0% |
| المطلعين على الشركة | 281,021 | 10.8% |
ملكية المطلعين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تفصيل ملكية المطلعين على النحو التالي:
| اسم | موضع | الأسهم المملوكة | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|---|
| دانيال بنبرتي | الرئيس والمدير التنفيذي | 150,000 | 5.8% |
| مارغريت بريشتيل | نائب الرئيس التنفيذي والمدير المالي | 100,000 | 3.9% |
| المطلعين الآخرين | - | 31,021 | 1.2% |
إدارة الاستثمار
تعمل شركة Rand Capital Corporation بموجب اتفاقية إدارة الاستثمار مع RCM، مستشار الاستثمار المسجل. تشمل الرسوم الإدارية رسوم الإدارة الأساسية البالغة 1.50% من إجمالي الأصول، ورسوم الحوافز على أساس الأداء.
تسهيلات ائتمانية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كانت راند قد رسمت 3.9 مليون دولار بموجب تسهيلات ائتمانية متجددة مضمونة رفيعة المستوى مع بنك M&T. مدة التسهيل خمس سنوات، تستحق في 27 يونيو 2027، وتحمل فائدة بمعدل متغير قدره 8.46%.
المحفظة الاستثمارية
بلغت التكلفة الإجمالية لمحفظة استثمار Rand تقريبًا 67.1 مليون دولار، بقيمة عادلة قدرها 75.0 مليون دولار اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024. وتتنوع المحفظة عبر مختلف القطاعات، بما في ذلك السلع الاستهلاكية والتصنيع والتكنولوجيا.
توزيعات الأرباح
أعلنت شركة Rand Capital Corporation عن توزيع الأرباح التالية خلال الأرباع الثلاثة الأولى من عام 2024:
| ربع | توزيعات الأرباح لكل سهم | تاريخ التسجيل | تاريخ الدفع |
|---|---|---|---|
| الأول | $0.25 | 13 مارس 2024 | 29 مارس 2024 |
| الثاني | $0.29 | 31 مايو 2024 | 14 يونيو 2024 |
| الثالث | $0.29 | 30 أغسطس 2024 | 13 سبتمبر 2024 |
الاستنتاج بشأن ديناميات الملكية
تتميز ملكية شركة Rand Capital Corporation بحضور مؤسسي كبير، حيث يمتلك المطلعون على بواطن الأمور في الشركة نسبة كبيرة من الأسهم. يعكس التركيز الاستراتيجي للشركة على استثمارات الديون ذات العائد المرتفع وسياسة توزيع الأرباح المنظمة التزامها بقيمة المساهمين.
بيان مهمة شركة راند كابيتال (RAND).
شركة Overview
تركز شركة Rand Capital Corporation، وهي شركة مساهمة عامة، على توفير استثمارات الديون والأسهم للشركات الصغيرة والمتوسطة. وتهدف الشركة إلى تحقيق عوائد جذابة معدلة حسب المخاطر لمساهميها مع دعم نمو شركات محفظتها الاستثمارية.
استراتيجية الاستثمار
اعتبارًا من عام 2024، حولت Rand Capital إستراتيجيتها الاستثمارية نحو استثمارات الديون ذات العائد المرتفع. لقد اختارت الشركة أن تعامل كشركة استثمارية منظمة (RIC) بموجب قوانين الضرائب الفيدرالية الأمريكية، مما يسمح لها بتجنب الضرائب على مستوى الشركة من خلال توزيع معظم دخلها الخاضع للضريبة على المساهمين.
الأداء المالي
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، أبلغت شركة Rand Capital عن إجمالي أصول تبلغ حوالي 79.8 مليون دولار، حيث بلغ صافي الأصول 70.4 مليون دولار. وارتفع صافي قيمة الأصول للسهم الواحد إلى $27.29 من $23.56 في نهاية عام 2023، مما يعكس نموًا قدره 15.8% في صافي الأصول على أساس سنوي.
تكوين المحفظة الاستثمارية
يلخص الجدول التالي تكوين المحفظة الاستثمارية لشركة Rand Capital اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024:
| نوع الاستثمار | يكلف | القيمة العادلة | نسبة إجمالي الاستثمارات |
|---|---|---|---|
| مراقبة الاستثمارات | $6,043,779 | $4,919,969 | 6.2% |
| الاستثمارات التابعة | $39,484,404 | $50,859,581 | 63.7% |
| الاستثمارات غير الخاضعة للسيطرة/غير التابعة | $21,524,089 | $19,256,017 | 24.1% |
| إجمالي الاستثمارات | $67,052,272 | $75,035,567 | 100% |
سياسة توزيع الأرباح
تلتزم Rand Capital بإعادة القيمة إلى مساهميها من خلال توزيعات الأرباح. وأعلنت الشركة عن توزيع الأرباح التالية خلال عام 2024:
| ربع | توزيعات الأرباح لكل سهم | تاريخ التسجيل | تاريخ الدفع |
|---|---|---|---|
| الأول | $0.25 | 13 مارس 2024 | 29 مارس 2024 |
| الثاني | $0.29 | 31 مايو 2024 | 14 يونيو 2024 |
| الثالث | $0.29 | 30 أغسطس 2024 | 13 سبتمبر 2024 |
حقوق المساهمين
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغت حقوق المساهمين في Rand Capital 70.4 مليون دولار، مع انخفاض إجمالي الالتزامات بشكل كبير إلى 9.4 مليون دولار مقارنة ب 20.2 مليون دولار في نهاية عام 2023. وهذا يشير إلى تحسن كبير في الرافعة المالية للشركة.
خاتمة
تواصل شركة Rand Capital Corporation التركيز على تعزيز قيمة المساهمين من خلال الاستثمارات الإستراتيجية مع الالتزام بمهمتها المتمثلة في دعم نمو المؤسسات الصغيرة والمتوسطة الحجم.
كيف تعمل شركة راند كابيتال (RAND).
Overview العمليات
تعمل شركة Rand Capital Corporation كشركة لتطوير الأعمال (BDC) تركز على توفير التمويل لشركات السوق المتوسطة الدنيا. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي أصول Rand حوالي 79.8 مليون دولار أمريكي، وتم الإبلاغ عن صافي الأصول بمبلغ 70.4 مليون دولار أمريكي.
المحفظة الاستثمارية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تصنيف استثمارات راند على النحو التالي:
| نوع الاستثمار | أساس التكلفة | القيمة العادلة |
|---|---|---|
| مراقبة الاستثمارات | $6,043,779 | $4,919,969 |
| الاستثمارات التابعة | $39,484,404 | $50,859,581 |
| الاستثمارات غير الخاضعة للسيطرة/غير التابعة | $21,524,089 | $19,256,017 |
| إجمالي الاستثمارات | $67,052,272 | $75,035,567 |
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، تمت الإشارة إلى المقاييس المالية التالية:
| متري | كمية |
|---|---|
| صافي الزيادة في صافي الأصول من العمليات | $11,773,670 |
| صافي الربح المحقق من المبيعات والتصرفات في الاستثمارات | $11,108,282 |
| صافي التغير في الارتفاع/الانخفاض غير المحقق في قيمة الاستثمارات | ($544,037) |
| صافي الأصول في نهاية الفترة | $70,446,636 |
تحليل التدفق النقدي
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أبلغت راند عن تدفقات نقدية على النحو التالي:
| فئة التدفق النقدي | كمية |
|---|---|
| صافي النقد الناتج عن الأنشطة التشغيلية | $14,549,660 |
| الاستثمارات في شركات المحفظة | ($11,070,497) |
| عائدات بيع استثمارات المحفظة | $19,404,876 |
| عائدات سداد القروض | $5,446,760 |
الديون والتمويل
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى Rand خط ائتمان برصيد 3.9 مليون دولار أمريكي، مستمد من تسهيل ائتماني متجدد مضمون بقيمة 25 مليون دولار أمريكي تم إنشاؤه في عام 2022. وتم الإبلاغ عن سعر الفائدة على هذا التسهيل بنسبة 8.46%.
تاريخ الأرباح
خلال الأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت مؤسسة راند عن توزيع الأرباح النقدية التالية:
| ربع | توزيعات الأرباح/السهم | تاريخ التسجيل | تاريخ الدفع |
|---|---|---|---|
| الأول | $0.25 | 13 مارس 2024 | 29 مارس 2024 |
| الثاني | $0.29 | 31 مايو 2024 | 14 يونيو 2024 |
| الثالث | $0.29 | 30 أغسطس 2024 | 13 سبتمبر 2024 |
الإدارة والرسوم
تدفع شركة Rand Capital Corporation رسوم إدارة أساسية بنسبة 1.50% من إجمالي الأصول، باستثناء النقد. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي المبالغ المستحقة لمستشار الاستثمار حوالي 487,483 دولارًا أمريكيًا.
الامتثال التنظيمي
لقد اختارت راند أن تعامل كشركة استثمارية منظمة (ريك)، الأمر الذي يتطلب منها توزيع جميع الدخل الخاضع للضريبة لشركتها الاستثمارية بشكل كبير في كل سنة ضريبية كأرباح للحفاظ على وضعها الضريبي.
كيف تجني شركة Rand Capital Corporation (RAND) المال
دخل الاستثمار
تحقق شركة Rand Capital إيراداتها في المقام الأول من خلال دخل الاستثمار، والذي يتضمن الفوائد وأرباح الأسهم والرسوم من محفظتها الاستثمارية. وللأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي دخل الاستثمار تقريبًا $6,421,822، مقارنة ب $5,408,044 لنفس الفترة من عام 2023، بزيادة قدرها 18.7%.
| مصدر الدخل | 2024 (9 أشهر) | 2023 (9 أشهر) | يتغير | ٪ يتغير |
|---|---|---|---|---|
| الفائدة من شركات المحفظة | $5,754,470 | $4,306,120 | $1,448,350 | 33.6% |
| الفوائد من الاستثمارات الأخرى | $2,171 | $692 | $1,479 | 213.7% |
| توزيعات الأرباح وإيرادات الاستثمار الأخرى | $282,135 | $821,756 | ($539,621) | (65.7%) |
| دخل الرسوم | $383,046 | $279,476 | $103,570 | 37.1% |
المكاسب المحققة على الاستثمارات
تكسب Rand Capital أيضًا الأموال من خلال المكاسب المحققة من بيع الاستثمارات. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت راند عن أرباح محققة على الاستثمارات قبل ضرائب الدخل بقيمة $11,108,282، زيادة كبيرة من $1,068,904 خلال نفس الفترة من عام 2023. وتعزى هذه الزيادة إلى التخارجات الناجحة من استثمارات مختلفة، بما في ذلك مكاسب ملحوظة قدرها $7,699,879 من بيع SciAps.
صافي دخل الاستثمار
يتم احتساب صافي دخل الاستثمار على أنه زيادة دخل الاستثمار على إجمالي النفقات. للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، بلغ صافي دخل الاستثمار لشركة Rand $1,209,425، انخفاضا من $2,006,129 في العام السابق بسبب زيادة المصاريف وانخفاض توزيعات الأرباح.
تكوين المحفظة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، تم تقييم محفظة Rand Capital Corporation بحوالي $75,035,567، على أساس التكلفة $67,052,272. وتركز المحفظة الاستثمارية في المقام الأول على شركات السوق المتوسطة الدنيا في مختلف الصناعات.
| مقاييس المحفظة | 30 سبتمبر 2024 | 31 ديسمبر 2023 |
|---|---|---|
| إجمالي الاستثمارات بالقيمة العادلة | $75,035,567 | $77,125,712 |
| إجمالي الاستثمارات بالتكلفة | $67,052,272 | $68,365,606 |
| صافي التقدير غير المحقق | $7,983,295 | $8,760,106 |
تمويل الديون
تستخدم Rand Capital تسهيلات ائتمانية متجددة مضمونة لتعزيز قدرتها الاستثمارية. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، قامت الشركة بالسحب $3,900,000 من أ 25 مليون دولار تسهيلات ائتمانية بمعدل فائدة قدره 8.46%.
رسوم الإدارة
تقوم Rand Capital بدفع الرسوم الإدارية لمستشارها الاستثماري الخارجي، Rand Capital Management, LLC. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كانت رسوم الإدارة الأساسية هي $934,532، مقارنة ب $769,869 لنفس الفترة من عام 2023.
توزيع الأرباح
باعتبارها شركة استثمار منظمة (RIC)، يتعين على Rand توزيع جميع الدخل الخاضع للضريبة لشركتها الاستثمارية بشكل كبير كأرباح للحفاظ على وضعها الضريبي. بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت راند عن إجمالي توزيعات الأرباح $2,142,247، أعلى قليلا من $1,806,714 في العام السابق.
Rand Capital Corporation (RAND) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Rand Capital Corporation (RAND) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Rand Capital Corporation (RAND)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Rand Capital Corporation (RAND)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.