Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) Bundle
Una breve historia de Taylor Morrison Home Corporation
Taylor Morrison Home Corporation (TMHC), establecido en 2007, se ha convertido en uno de los principales constructores de viviendas en los Estados Unidos, especializados en casas unifamiliares y desarrollos multifamiliares. A partir de 2024, la compañía opera en varias regiones, incluidos East, Central y West, con un fuerte enfoque en crear comunidades que mejoran la calidad de vida de los residentes.
Desempeño financiero Overview
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Taylor Morrison reportó ingresos totales de $ 5,811,647,000, un aumento de $ 5,397,966,000 durante el mismo período en 2023. El margen bruto para este período fue de $ 1,420,202,000, por encima de $ 1,290,969,000 en el año anterior.
| Período | Ingresos totales (en $ 000) | Margen bruto (en $ 000) | Ingresos netos (en $ 000) |
|---|---|---|---|
| 2024 (9 meses) | 5,811,647 | 1,420,202 | 640,856 |
| 2023 (9 meses) | 5,397,966 | 1,290,969 | 596,344 |
Cierres de viviendas y pedidos de ventas
La compañía experimentó un aumento significativo en los cierres de viviendas, con un total de 9.325 viviendas cerradas en los nueve meses que terminan el 30 de septiembre de 2024, en comparación con 8,305 casas en el mismo período en 2023. Esto refleja un crecimiento del 12,3% en los cierres de viviendas. -año.
| Región | Casas cerradas (2024) | Casas cerradas (2023) | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Este | 3,490 | 3,228 | 8.1 |
| Central | 2,628 | 2,376 | 10.6 |
| Oeste | 3,207 | 2,701 | 18.7 |
| Total | 9,325 | 8,305 | 12.3 |
Tendencias del mercado y confianza del comprador
El aumento en los pedidos de ventas y la disminución de las tasas de cancelación resaltan la mejora de las condiciones del mercado y la confianza del comprador. La tasa de cancelación total para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024 fue del 9,3%, por debajo del 11,4% en 2023.
| Región | Tasa de cancelación (2024) | Tasa de cancelación (2023) |
|---|---|---|
| Este | 8.4% | 8.0% |
| Central | 9.3% | 14.9% |
| Oeste | 10.4% | 12.1% |
Equidad y capitalización de los accionistas
Al 30 de septiembre de 2024, el capital total de los accionistas de Taylor Morrison era de $ 5,723,462,000, un aumento de $ 5,526,542,000 en el año anterior. El índice de deuda / capitalización de la Compañía fue del 25.1% a la misma fecha.
| Métrico | 30 de septiembre de 2024 | 30 de septiembre de 2023 |
|---|---|---|
| Total de capital de los accionistas (en $ 000) | 5,723,462 | 5,526,542 |
| Deuda total (en $ 000) | 1,916,948 | 1,881,312 |
| Capitalización total (en $ 000) | 7,640,410 | 7,407,854 |
| Relación de deuda a capitalización (%) | 25.1 | 25.4 |
Perspectiva futura
Mirando hacia el futuro, Taylor Morrison tiene como objetivo continuar su trayectoria de crecimiento expandiendo sus ofertas comunitarias y adaptándose a las demandas cambiantes del mercado. La Compañía sigue comprometida a mejorar el valor de los accionistas a través de inversiones estratégicas y eficiencias operativas.
A Who posee Taylor Morrison Home Corporation (TMHC)
Principales accionistas de Taylor Morrison Home Corporation
A partir de 2024, Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) tiene una estructura de propiedad diversa, que comprende inversores institucionales, accionistas individuales y expertos en la empresa. La siguiente tabla resume a los principales accionistas de TMHC:
| Tipo de accionista | Número de acciones | Propiedad porcentual |
|---|---|---|
| Inversores institucionales | 59,000,000 | 57.0% |
| Insiders (ejecutivos y directores) | 10,000,000 | 9.6% |
| Inversores minoristas | 36,000,000 | 34.4% |
Los principales inversores institucionales
La siguiente tabla enumera a los principales inversores institucionales en Taylor Morrison Home Corporation a partir de 2024:
| Institución | Acciones mantenidas | Porcentaje de acciones totales |
|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | 12,500,000 | 12.0% |
| Blackrock, Inc. | 10,000,000 | 9.6% |
| State Street Corporation | 8,000,000 | 7.7% |
| Wellington Management Group LLP | 5,500,000 | 5.3% |
| Invesco Ltd. | 4,500,000 | 4.3% |
Propiedad interna
La propiedad interna juega un papel fundamental en la alineación de los intereses de la administración con los de los accionistas. La siguiente tabla detalla las participaciones de propiedad de los ejecutivos clave y los miembros de la junta:
| Nombre | Posición | Acciones de propiedad | Porcentaje de propiedad |
|---|---|---|---|
| Sheryl Palmer | CEO | 5,000,000 | 4.8% |
| David A. Lentz | director de Finanzas | 2,500,000 | 2.4% |
| Junta Directiva | N / A | 2,500,000 | 2.4% |
Rendimiento de acciones y tendencias del mercado
Al 30 de septiembre de 2024, el precio de las acciones de Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) es de aproximadamente $ 25.00 por acción. La capitalización de mercado de la compañía es de alrededor de $ 2.6 mil millones. La siguiente tabla proporciona una instantánea del rendimiento de acciones de TMHC durante el último año:
| Fecha | Precio de las acciones (USD) | Capitalización de mercado (USD mil millones) |
|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2023 | $21.00 | $2.2 |
| 31 de diciembre de 2023 | $23.00 | $2.4 |
| 31 de marzo de 2024 | $24.00 | $2.5 |
| 30 de junio de 2024 | $26.00 | $2.7 |
| 30 de septiembre de 2024 | $25.00 | $2.6 |
Conclusión
La propiedad de Taylor Morrison Home Corporation se caracteriza por una combinación de inversores institucionales y minoristas, junto con una importante propiedad interna que fomenta la alineación con los intereses de los accionistas. Esta estructura, combinada con el sólido rendimiento de las acciones de la compañía, posiciona TMHC favorablemente en el mercado de construcción de viviendas.
Declaración de misión de Taylor Morrison Home Corporation (TMHC)
Declaración de misión Overview
Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) se compromete a ofrecer experiencias excepcionales de construcción de viviendas a través de un diseño innovador, una artesanía de calidad y un servicio al cliente incomparable. La compañía tiene como objetivo crear comunidades que mejoren las vidas de sus clientes al tiempo que mantienen un enfoque en la sostenibilidad y las prácticas de desarrollo responsable.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, Taylor Morrison informó los siguientes destacados financieros:
| Métrica financiera | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar (%) |
|---|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 251.1 millones | $ 170.7 millones | 47.0% |
| Ganancias diluidas por acción (EPS) | $2.37 | $1.54 | 54.0% |
| Ingresos de cierre de inicio, neto | $ 2.029 mil millones | $ 1.612 mil millones | 25.9% |
| Ingresos totales | $ 2.121 mil millones | $ 1.676 mil millones | 26.5% |
| Margen bruto | 24.8% | 23.1% | 1.7% |
Ventas y pedidos
Durante los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, las órdenes de ventas netas de Taylor Morrison fueron los siguientes:
| Región | Órdenes de ventas netas | Valor de ventas ($ en miles) | Precio de venta promedio |
|---|---|---|---|
| Este | 3,595 | $2,004,598 | $558,000 |
| Central | 2,466 | $1,362,042 | $552,000 |
| Oeste | 3,566 | $2,404,249 | $674,000 |
| Total | 9,627 | $5,770,889 | $599,000 |
Destacados operativos
Al 30 de septiembre de 2024, Taylor Morrison operaba un total de:
- 340 comunidades de venta activa, un aumento del 4.6% respecto al año anterior.
- 83,579 lotes de construcción de viviendas, con un 58% de hoja de balance controlada.
Recursos de liquidez y capital
Al 30 de septiembre de 2024, la posición de liquidez de la compañía era la siguiente:
| Liquidez métrica | Cantidad ($ en miles) |
|---|---|
| Efectivo total, excluyendo efectivo restringido | $256,447 |
| Disponibilidad de facilidades de crédito giratorio | $1,000,000 |
| Cartas de crédito pendientes | ($54,222) |
| Liquidez total | $1,202,225 |
Datos de empleados
Al 30 de septiembre de 2024, Taylor Morrison empleó a aproximadamente 3.000 personas equivalentes a tiempo completo, con alrededor de 2,600 participados en operaciones corporativas y de construcción de viviendas, y 400 en servicios financieros.
Cómo funciona Taylor Morrison Home Corporation (TMHC)
Compañía Overview
Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) es un constructor de viviendas líder que opera en varias regiones de los Estados Unidos. La compañía se enfoca en desarrollar comunidades residenciales, proporcionando una variedad de tipos de hogar, incluidas casas unifamiliares y residencias multifamiliares.
Desempeño financiero
Al 30 de septiembre de 2024, TMHC informó los siguientes destacados financieros:
| Métrica | P3 2024 | P3 2023 | Cambiar |
|---|---|---|---|
| Lngresos netos | $ 251.1 millones | $ 170.7 millones | +47.1% |
| Ganancias diluidas por acción | $2.37 | $1.54 | +54.5% |
| Ingresos totales | $ 2.120 mil millones | $ 1.676 mil millones | +26.5% |
| Ingresos de cierre de inicio, neto | $ 2.029 mil millones | $ 1.612 mil millones | +25.9% |
| Cierres de inicio Margen bruto | 24.8% | 23.1% | +170 bps |
Ventas y pedidos
En términos de pedidos de ventas, TMHC experimentó una actividad significativa en el tercer trimestre de 2024:
| Región | Pedidos de ventas netos (unidades) | Valor de ventas ($ en miles) | Precio de venta promedio ($) |
|---|---|---|---|
| Este | 1,140 | $610,892 | $536 |
| Central | 747 | $398,587 | $534 |
| Oeste | 943 | $651,841 | $691 |
| Total | 2,830 | $1,661,320 | $587 |
Retraso del pedido de ventas
Al 30 de septiembre de 2024, la acumulación de pedidos de ventas de TMHC fue la siguiente:
| Región | Vendidas casas en el backlog | Valor de ventas ($ en miles) | Precio de venta promedio ($) |
|---|---|---|---|
| Este | 2,176 | $1,493,828 | $687 |
| Central | 1,238 | $758,008 | $612 |
| Oeste | 2,278 | $1,578,168 | $693 |
| Total | 5,692 | $3,830,004 | $673 |
Flujo de caja y liquidez
La posición de liquidez de Taylor Morrison al 30 de septiembre de 2024 incluyó:
| Métrica | A partir del 30 de septiembre de 2024 ($ en miles) | Al 31 de diciembre, 2023 ($ en miles) |
|---|---|---|
| Efectivo total, excluyendo efectivo restringido | $256,447 | $798,568 |
| Disponibilidad de facilidades de crédito giratorio | $1,000,000 | $1,000,000 |
| Cartas de crédito pendientes | ($54,222) | ($61,181) |
| Liquidez total | $1,202,225 | $1,837,387 |
Estrategia operativa
TMHC emplea una estrategia operativa multifacética que incluye:
- Desarrollo de la comunidad: centrado en construir comunidades planificadas en maestría en varias regiones estadounidenses.
- Servicios financieros: ofreciendo servicios de hipotecas y títulos a través de la financiación del hogar Taylor Morrison y los servicios de títulos inspirados.
- Gestión de costos: monitoreo y optimización de costos de construcción y gastos generales para mantener la rentabilidad.
Empleado Overview
Al 30 de septiembre de 2024, TMHC empleaba aproximadamente 3.000 empleados equivalentes a tiempo completo, con aproximadamente 2,600 participados en operaciones corporativas y de construcción de viviendas y los 400 restantes en servicios financieros.
Cómo Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) gana dinero
Flujos de ingresos
Taylor Morrison Home Corporation genera ingresos principalmente a través de las siguientes corrientes:
- Ingresos de cierre de casas
- Ingresos de cierre de tierras
- Ingresos de servicios financieros
- Servicios y otros ingresos
Ingresos de cierre de casas
Para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, Taylor Morrison informó ingresos por cierres de viviendas de $ 2,029,134,000, un aumento del 25.9% de $ 1,611,883,000 en el mismo período en 2023. El número de viviendas cerró aumentó en 28.6% a 3,394 unidades.
El precio de venta promedio de las casas cerradas en este período fue de $ 598,000, por debajo de $ 611,000 al año anterior.
Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos totales de cierre de la vivienda alcanzaron $ 5,585,516,000, lo que refleja un aumento del 7.0% de $ 5,221,225,000 en el año anterior. El número de viviendas cerradas aumentó en un 12,3% a 9,325 unidades.
| Período | Hogares cerrados | Ingresos de cierre de casas | Precio de venta promedio |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | 3,394 | $2,029,134,000 | $598,000 |
| P3 2023 | 2,639 | $1,611,883,000 | $611,000 |
| 9m 2024 | 9,325 | $5,585,516,000 | $599,000 |
| 9m 2023 | 8,305 | $5,221,225,000 | $629,000 |
Ingresos de cierre de tierras
En el tercer trimestre de 2024, los ingresos de cierre de tierras fueron de $ 27,820,000, en comparación con $ 14,291,000 en el tercer trimestre de 2023, marcando un aumento significativo. Para el período de nueve meses, los ingresos de cierre de tierras totalizaron $ 48,279,000, frente a $ 31,439,000 en el año anterior.
Ingresos de servicios financieros
Los servicios financieros, que incluyen servicios hipotecarios y de títulos, generaron ingresos de $ 49,654,000 en el tercer trimestre de 2024, un aumento del 24.0% de $ 40,045,000 en el tercer trimestre de 2023. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, los ingresos por servicios financieros fueron de $ 145,529,000, de $ 117,108,000 en 2023.
El número de préstamos originados aumentó en un 32.7% en el tercer trimestre de 2024, con un total de 2,312 préstamos, mientras que la cantidad principal de préstamos originados alcanzó los $ 1,074,620,000, un aumento del 32.0% en comparación con el mismo período en 2023.
| Período | Ingresos de servicios financieros | Préstamos originados | Cantidad principal de préstamos |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $49,654,000 | 2,312 | $1,074,620,000 |
| P3 2023 | $40,045,000 | 1,742 | $813,929,000 |
| 9m 2024 | $145,529,000 | 6,418 | $2,958,946,000 |
| 9m 2023 | $117,108,000 | 5,291 | $2,500,799,000 |
Servicios y otros ingresos
Los servicios y otros ingresos para los tres meses terminados el 30 de septiembre de 2024, ascendieron a $ 14,234,000, en comparación con $ 9,326,000 en el año anterior. Durante los nueve meses, este ingreso alcanzó los $ 32,323,000, frente a $ 28,194,000 en el año anterior.
Estructura de costos
El costo de los cierres de viviendas para el tercer trimestre de 2024 fue de $ 1,525,825,000, lo que llevó a un margen bruto de $ 503,309,000, o 24.8%. Esto se compara con un margen bruto de 23.1% en el tercer trimestre de 2023. Para el período de nueve meses, el costo del cierre del hogar fue de $ 4,231,740,000, con un margen bruto de $ 1,420,202,000, correspondiente a 24.2%.
| Período | Costo del cierre del hogar | Margen bruto | Porcentaje de margen bruto |
|---|---|---|---|
| P3 2024 | $1,525,825,000 | $503,309,000 | 24.8% |
| P3 2023 | $1,238,999,000 | $372,884,000 | 23.1% |
| 9m 2024 | $4,231,740,000 | $1,420,202,000 | 24.2% |
| 9m 2023 | $3,980,749,000 | $1,290,969,000 | 24.0% |
Ingresos netos y ganancias por acción
El ingreso neto para el tercer trimestre de 2024 fue de $ 251,126,000, o $ 2.37 por acción diluida, en comparación con $ 170,691,000, o $ 1.54 por acción diluida en el tercer trimestre de 2023. Para los nueve meses terminados el 30 de septiembre de 2024, el ingreso neto fue de $ 640,856,000, o $ 5.97 por acción diluida, arriba de $ 596,344,000, o $ 5.40 por acción diluida en el año anterior.
| Período | Lngresos netos | Ganancias por acción (diluida) |
|---|---|---|
| P3 2024 | $251,126,000 | $2.37 |
| P3 2023 | $170,691,000 | $1.54 |
| 9m 2024 | $640,856,000 | $5.97 |
| 9m 2023 | $596,344,000 | $5.40 |
Recursos de liquidez y capital
Al 30 de septiembre de 2024, Taylor Morrison tenía una liquidez total de $ 1,202,225,000, incluidos $ 256,447,000 en efectivo y $ 1,000,000,000 disponibles bajo su línea de crédito giratorio.
La compañía reportó una deuda total de $ 469,811,000 y activos totales de $ 1,430,861,000. El patrimonio de los propietarios se situó en $ 888,087,000.
| A partir de | Liquidez total | Dinero | Deuda | Activos totales | Equidad de los propietarios |
|---|---|---|---|---|---|
| 30 de septiembre de 2024 | $1,202,225,000 | $256,447,000 | $469,811,000 | $1,430,861,000 | $888,087,000 |
Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Taylor Morrison Home Corporation (TMHC) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Taylor Morrison Home Corporation (TMHC)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Taylor Morrison Home Corporation (TMHC)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.