Briser la santé financière de Crexendo, Inc. (CXDO): Insistance clés pour les investisseurs

Comprendre les sources de revenus de Crexendo, Inc. (CXDO)

Comprendre les sources de revenus de Crexendo, Inc.

CREXENDO, Inc. génère des revenus à partir de plusieurs streams, notamment les revenus des services, les revenus des solutions logicielles et les revenus des produits. Le tableau suivant résume le chiffre d'affaires total des neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à la même période en 2023:

L'augmentation du chiffre d'affaires total est principalement attribuée à une augmentation des revenus de solutions logicielles de $3,602, revenus de service de $1,882et les revenus du produit de $79.

Taux de croissance des revenus d'une année sur l'autre

Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, le chiffre d'affaires total était $15,627, reflétant une augmentation de $1,753 ou 13% par rapport à $13,874 Au cours de la même période de 2023. Ce taux de croissance indique une tendance à la hausse constante de la génération de revenus.

Contribution de différents segments d'entreprise aux revenus globaux

Les contributions des revenus de différents segments pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 sont détaillées dans le tableau ci-dessous:

Comme illustré, les revenus des solutions logicielles ont connu une croissance significative, contribuant 28% à l'augmentation globale des revenus.

Analyse des changements significatifs dans les sources de revenus

Les changements notables dans les sources de revenus comprennent:

• Les revenus de service ont augmenté en raison de la hausse des frais de services de télécommunications $1,541 et d'autres frais reconnus de $205.
• Les revenus des solutions logicielles ont augmenté en raison de l'augmentation des licences logicielles récurrentes, de la maintenance et des abonnements de support de $2,373.
• Les revenus des produits ont légèrement augmenté, montrant une croissance modeste de 2% par rapport à l'année précédente.

L'arrivée à fond des télécommunications cloud a augmenté de 23%, ou $9,849, atteignant $52,963 au 30 septembre 2024, par rapport à $43,114 dans la même période de 2023.

Une plongée profonde dans la rentabilité de Crexendo, Inc. (CXDO)

Une plongée profonde dans la rentabilité de Crexendo, Inc.

Marge bénéficiaire brute:

Marge bénéficiaire de fonctionnement:

Marge bénéficiaire nette:

Tendances de rentabilité dans le temps:

• La marge bénéficiaire brute a diminué de 2.62% au troisième trimestre 2023 à 0.86% au troisième trimestre 2024.
• La marge bénéficiaire d'exploitation a également diminué de 2.62% au troisième trimestre 2023 à 0.86% au troisième trimestre 2024.
• La marge bénéficiaire nette a considérablement baissé de 12.28% au troisième trimestre 2023 à 0.95% au troisième trimestre 2024.

Comparaison des ratios de rentabilité avec les moyennes de l'industrie:

Analyse de l'efficacité opérationnelle:

• Les dépenses d'exploitation ont augmenté de $2,638 dans les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, par rapport à la même période en 2023.
• Les composantes clés des dépenses d'exploitation comprenaient une augmentation de Dépenses de commission de 1 111 $ et des frais de service d'hébergement de $262.
• Les tendances de la marge brute indiquent la nécessité d'une amélioration des stratégies de gestion des coûts pour améliorer la rentabilité.

Dette vs Équité: comment Crexendo, Inc. (CXDO) finance sa croissance

Dette vs Équité: comment Crexendo, Inc. finance sa croissance

Crexendo, Inc. a adopté une structure financière qui comprend à la fois la dette et les capitaux propres pour soutenir ses initiatives de croissance. Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un passif total de 12,783 millions de dollars. Cela comprend la dette à court terme et à long terme, ce qui est crucial pour le financement des opérations et de l'expansion.

Overview des niveaux de dette de l'entreprise

Au 30 septembre 2024, la dette totale de Crexendo comprenait:

• Dette à court terme: $709,000.
• Dette à long terme: $570,000, qui fait partie d'une note à ordre liée à l'acquisition de réseaux Allegiant.

La société a également une ligne de crédit avec un solde disponible de $700,000, qui est garanti par tous les actifs de l'entreprise.

Ratio dette / fonds propres et comparaison avec les normes de l'industrie

Le ratio dette / fonds propres de Crexendo, Inc. au 30 septembre 2024 est calculé comme suit:

Ce rapport de 0.26 indique un niveau de dette relativement faible par rapport à l'équité, ce qui est favorable par rapport à la moyenne de l'industrie d'environ 0,5 à 1,0 pour les entreprises technologiques.

Émissions de dettes récentes, notations de crédit ou activité de refinancement

Début 2023, Crexendo est entré dans un $278,000 Note à ordre avec CrossFirst Bank, qui a une durée de trois ans et un taux d'intérêt de 6.58%. De plus, la Société est soumise à certaines clauses financières associées à cette dette.

Au 30 septembre 2024, la société a payé $272,000 dans les paiements principaux liés à cette note.

Comment l'entreprise équilibre entre le financement de la dette et le financement des actions

Crexendo utilise une approche équilibrée entre la dette et le financement des actions. La Société a levé les capitaux propres par le biais d'émissions d'actions ordinaires, qui ont totalisé 136,587 millions de dollars Depuis le 30 septembre 2024. Ce financement par actions permet à l'entreprise de maintenir une position de liquidité solide tout en minimisant les risques associés à des niveaux élevés de dette.

De plus, la Société a émis des actions pour les options d'achat d'actions et les unités d'actions restreintes, qui contribuent également à sa structure de capital.

Évaluation de la liquidité de Crexendo, Inc. (CXDO)

Évaluation des liquidités de Crexendo, Inc.

Ratio actuel: Au 30 septembre 2024, le rapport actuel est calculé comme suit:

Ratio rapide: Le rapport rapide, qui exclut l'inventaire des actifs actuels, est:

Analyse des tendances du fonds de roulement

Au 30 septembre 2024, le fonds de roulement était:

Énoncés de trésorerie Overview

Flux de trésorerie d'exploitation: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:

Investir des flux de trésorerie: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:

Financement des flux de trésorerie: Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024:

Préoccupations ou forces de liquidité potentielles

Au 30 septembre 2024, les équivalents totaux en espèces et en espèces étaient:

Le passif total équivalait à:

Les capitaux propres des actionnaires se tenaient à:

Crexendo, Inc. (CXDO) est-il surévalué ou sous-évalué?

Analyse d'évaluation

Ratio de prix / bénéfice (P / E)

Le rapport P / E pour Crexendo, Inc. (CXDO) au 30 septembre 2024 est approximativement 40.25. Ceci est calculé en utilisant le bénéfice dilué par action (EPS) $0.04 et le cours de l'action de $1.61.

Ratio de prix / livre (P / B)

Le rapport P / B se dresse 1.45, dérivé de la valeur comptable par action de $1.11 et le cours actuel de l'action de $1.61.

Ratio de valeur à l'entreprise (EV / EBITDA)

Le rapport EV / EBITDA est calculé pour être 23.50 basé sur une valeur d'entreprise de 38 millions de dollars et l'ebitda de 1,62 million de dollars pour les douze mois.

Tendances des cours des actions

Au cours des 12 derniers mois, le cours de l'action a montré les tendances suivantes:

• Il y a 12 mois: $1.15
• Il y a 6 mois: $1.45
• Il y a 3 mois: $1.25
• Prix ​​actuel: $1.61

Ratios de rendement et de paiement des dividendes

Crexendo, Inc. n'a déclaré aucun dividende au cours de la dernière année, entraînant un rendement de dividende de 0%. Le ratio de paiement est également 0% car aucun gain n'a été distribué en dividendes.

Consensus d'analystes sur l'évaluation des actions

Le consensus entre les analystes concernant l'évaluation des actions de Crexendo, Inc. est la suivante:

• Acheter: 3 analystes
• Prise: 2 analystes
• Vendre: 0 analystes

Tableau de résumé de l'évaluation

Risques clés face à Crexendo, Inc. (CXDO)

Risques clés face à Crexendo, Inc. (CXDO)

La santé financière de Crexendo, Inc. est influencée par divers facteurs de risque internes et externes dont les investisseurs devraient être conscients. Ces risques peuvent avoir un impact significatif sur les performances opérationnelles de l'entreprise et la stabilité financière globale.

Concurrence de l'industrie

Crexendo opère dans un environnement hautement compétitif caractérisé par de nombreux joueurs établis. L'augmentation de la concurrence peut entraîner des pressions sur les prix et une réduction des marges. Au cours des trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré un chiffre d'affaires total de $15,627 mille, une montée de 13% depuis $13,874 mille dans la même période de 2023.

Changements réglementaires

Les changements dans les réglementations peuvent présenter des risques à la conformité opérationnelle et à la performance financière. Au 30 septembre 2024, la Société a été confrontée à une disposition de l'impôt sur le revenu de $(46) mille, par rapport à $(33) mille pour la même période en 2023. De telles modifications d'impôt peuvent affecter le revenu net, qui a été déclaré à $148 mille pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, en baisse de $1,704 mille en 2023.

Conditions du marché

Les fluctuations des conditions du marché peuvent affecter la demande des services de l'entreprise. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le total des revenus atteints $44,598 mille, un 14% augmenter de $39,035 Mille en 2023. Cependant, les facteurs économiques externes pourraient inverser cette tendance de croissance.

Risques opérationnels

Les inefficacités opérationnelles peuvent résulter d'une augmentation des dépenses. Au cours des trois mois clos le 30 septembre 2024, les frais d'exploitation ont augmenté par $1,982 mille, principalement tirées par les dépenses de commission plus élevées de $485 mille et dépenses de salaire de $474 mille.

Risques financiers

Les risques financiers sont évidents de la dépendance de l'entreprise à l'égard de la dette. Au 30 septembre 2024, le solde en suspens de la note de partie connexe à payer était $570 mille. Dans le même contexte, la société maintient une ligne de crédit avec un montant maximum de $700 mille, sans équilibre en suspens à la même date.

Stratégies d'atténuation

Pour répondre à ces risques, Crexendo a mis en œuvre diverses stratégies. Par exemple, pour gérer les coûts opérationnels, l'entreprise a accru son accent sur l'optimisation de son modèle de prestation de services, qui a contribué à un 4% Augmentation du coût des revenus de service, atteignant $9,691 Mille pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024.

Perspectives de croissance futures pour Crexendo, Inc. (CXDO)

Perspectives de croissance futures pour Crexendo, Inc.

Analyse des principaux moteurs de croissance

CREXENDO, Inc. a plusieurs moteurs de croissance clés qui devraient propulser son expansion future:

• Innovations de produits: La société a déclaré une augmentation significative des revenus des solutions logicielles, qui sont passées à $16,331 millions pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à $12,729 millions pour la même période en 2023, marquant une croissance de 28% .
• Extensions du marché: Le chiffre d'affaires total pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était $44,598 millions, un 14% augmenter de $39,035 millions en 2023.
• Acquisitions: L'acquisition stratégique des réseaux Allegiant devrait améliorer la prestation des services et étendre la portée du marché.

Projections de croissance des revenus futures et estimations des bénéfices

Les projections de revenus pour Crexendo indiquent une croissance continue. Les analystes estiment la croissance des revenus pour atteindre environ 60 millions de dollars D'ici 2025, tirée par une demande accrue de services basés sur le cloud et des solutions de télécommunications. Le bénéfice par action devrait également s'améliorer, les estimations suggérant une hausse $0.22 À la fin de 2025.

Initiatives ou partenariats stratégiques

Crexendo explore les partenariats pour améliorer ses offres de services et la pénétration du marché:

• Partenariats stratégiques: Collaborations avec des entreprises technologiques pour intégrer des fonctionnalités avancées dans sa plate-forme de service.
• Investissement dans la R&D: L'entreprise a augmenté ses dépenses de recherche et de développement pour $1,339 millions au troisième trimestre 2024 $959 millions au troisième trimestre 2023, reflétant un engagement envers l'innovation.

Avantages compétitifs

Les avantages concurrentiels de Crexendo comprennent:

• Forte croissance du backlog: L'arriéré de l'entreprise a augmenté de 23% à $52,963 millions au 30 septembre 2024.
• Flux de trésorerie robustes: L'argent net fourni par les activités d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était $4,107 millions, jusqu'à $887 millions l'année précédente.
• Équipe de gestion expérimentée: Une équipe de gestion chevronnée avec un historique d'initiatives de croissance réussies.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Crexendo, Inc. (CXDO) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Crexendo, Inc. (CXDO)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Crexendo, Inc. (CXDO)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.