Cohen & Steers, Inc. (CNS): Business Model Canvas [11-2024 Mise à jour]

Comprendre le modèle commercial de Cohen & Steers, Inc. (CNS) révèle le cadre stratégique qui stimule son succès dans l'industrie de la gestion des investissements. Cette analyse complète met en évidence des composants clés tels que partenariats avec les institutions financières, une forte concentration sur Investissements immobiliers et infrastructureset un engagement à livrer rendements forts pour les clients. Plongez plus profondément pour explorer comment ces éléments se réunissent pour créer un cadre robuste qui soutient leurs opérations et alimente la croissance.

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle commercial: partenariats clés

Collaborations avec des institutions financières

Cohen & Steers, Inc. (CNS) occupe des partenariats avec diverses institutions financières pour améliorer ses stratégies d'investissement et ses offres de clients. Les collaborations notables comprennent:

• Partenariats avec les grandes banques et sociétés de courtage pour distribuer des produits d'investissement et des services de conseil.
• Engagement avec les fonds de pension et les dotations pour fournir des solutions d'investissement sur mesure.
• Collaborations avec des sociétés de gestion de patrimoine pour accéder à des clients à haute teneur enères et élargir leur réseau de distribution.

Relations avec les fonds d'investissement

Cohen & Steers a établi des relations significatives avec les fonds d'investissement pour renforcer ses services de conseil et ses capacités de gestion des actifs. Les chiffres clés comprennent:

• Au 30 septembre 2024, Cohen & Des dirigeants se sont engagés à investir jusqu'à 50 millions de dollars dans le Cohen & Steers Real Estate Opportunities Fund, L.P. (REOF), avec 21,7 millions de dollars restants non financés.
• L'entreprise a engagé 125 millions de dollars dans le Cohen & Steers Revenu Opportunités REIT, Inc. (CNSREIT), avec 92,8 millions de dollars restants non financés à la même date.
• Ces engagements reflètent la stratégie de l'entreprise visant à établir des véhicules d'investissement à long terme qui correspondent à ses compétences de base dans l'immobilier et la génération de revenus.

Partenariats avec les prestataires de services

Cohen & Steers collabore avec une variété de prestataires de services pour améliorer l'efficacité opérationnelle et la prestation de services. Ces partenariats comprennent:

• Utilisation des fournisseurs de technologies pour les systèmes de négociation et de gestion des risques afin de rationaliser les opérations et d'améliorer l'exécution.
• Engagement avec les entreprises de conformité et de réglementation pour assurer l'adhésion aux normes et réglementations de l'industrie.
• Partenaires avec les sociétés de marketing et de relations avec les investisseurs pour améliorer la visibilité de la marque et l'engagement des clients.

Type de partenariat	Détails	Engagement financier (au 30 septembre 2024)
Institutions financières	Les grandes banques et sociétés de courtage pour la distribution	N / A
Fonds d'investissement	Cohen & Fonds d'opportunités immobilières de Steers, L.P. (REOF)	50 millions de dollars (engagés), 21,7 millions de dollars (non financés)
Fonds d'investissement	Cohen & Opportunités de revenu de Steers REIT, Inc. (CNSREIT)	125 millions de dollars (engagés), 92,8 millions de dollars (non financés)
Fournisseurs de services	Entreprises de technologie et de conformité	N / A

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: activités clés

Services de gestion des actifs

Cohen & Steers, Inc. propose une gamme de services de gestion d'actifs, se concentrant principalement sur les investissements immobiliers et infrastructures. Au 30 septembre 2024, le total des actifs sous gestion (AUM) a atteint environ 79,1 milliards de dollars, reflétant une augmentation régulière par rapport aux périodes précédentes. La société a généré 125,4 millions de dollars en frais de conseil en investissement et d'administration pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, contre 116,2 millions de dollars pour la même période en 2023, marquant une augmentation de 7,9%.

Type de service	Revenus (en milliers)	Pourcentage de variation
Frais de conseil en investissement et d'administration	$125,397	7.9%
Frais de distribution et de service	$7,244	3.3%
Revenus totaux	$133,203	7.7%

Conseil d'investissement et recherche

Le segment consultatif de l'investissement est crucial pour fournir aux clients des solutions d'investissement sur mesure. Cohen & Les stratégies d'investissement des bouvillons sont conçues pour maximiser les rendements tout en gérant les risques associés à diverses conditions de marché. Les taux de frais effectifs annualisés pour différents types de fonds étaient les suivants: Fonds à extrémité ouverte à 66,2 points de base, comptes institutionnels à 37,9 points de base et fonds fermés à 88,8 points de base pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024.

Type d'investissement	Taux de frais effectif annualisé (BPS)
Fonds à extrémité à ciel ouvert	66.2
Comptes institutionnels	37.9
Fonds fermés	88.8

Gestion des relations avec les clients

Cohen & Les passants mettent un accent significatif sur la gestion des relations avec les clients pour assurer des niveaux élevés de satisfaction et de rétention. La Société avait un bénéfice net total attribuable aux actionnaires ordinaires de 39,7 millions de dollars pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, contre 32,1 millions de dollars pour la même période en 2023, soulignant l'efficacité de ses stratégies d'engagement des clients. Le total des capitaux propres des actionnaires au 30 septembre 2024 était d'environ 498,1 millions de dollars, contre 386,2 millions de dollars à la fin de l'année 2023.

Métrique	Valeur (par milliers)
Revenu net (TC 2024)	$39,668
Revenu net (TC 2023)	$32,140
Total des capitaux propres (30 septembre 2024)	$498,061
Total des capitaux propres (31 décembre 2023)	$386,184

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: Ressources clés

Professionnels des investissements qualifiés

Cohen & Steers, Inc. emploie une équipe de professionnels des investissements qualifiés qui jouent un rôle crucial dans ses opérations. Au 30 septembre 2024, la société a déclaré une rémunération et des avantages sociaux pour les employés pour atteindre 161,5 millions de dollars pour la période de neuf mois, reflétant un 7.2% augmenter par rapport à l'année précédente. Cet investissement dans le capital humain souligne l'importance d'attirer et de retenir les talents dans l'industrie de la gestion des investissements compétitifs.

Outils de recherche et analyse propriétaires

L'entreprise utilise des outils de recherche et analyse propriétaires pour améliorer ses stratégies d'investissement et ses processus décisionnels. Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, les revenus totaux atteints 133,2 millions de dollars, motivé en partie par une utilisation efficace de ces outils. Les taux de frais effectifs annualisés de divers types de fonds, tels que les fonds à extrémité ouverte à 66.0 points de base et les fonds fermés à 88,6 points de base, soulignez l'impact de ces capacités analytiques sur la génération de revenus.

Grande réputation de marque

Cohen & Steers a constitué une forte réputation de marque au cours de ses années de fonctionnement, qui se reflète dans ses actifs substantiels sous gestion (AUM). Au 30 septembre 2024, le total AUM était approximativement 79,8 milliards de dollars, indiquant une solide présence sur le marché. L'engagement de la société à fournir des services de gestion des investissements de haute qualité a encore solidifié sa position dans l'industrie.

Ressource clé	Description	Impact financier
Professionnels des investissements qualifiés	Équipe d'experts stimulant les décisions d'investissement	161,5 millions de dollars en rémunération des employés (2024)
Outils de recherche propriétaires	Analyse avancée pour les stratégies d'investissement	133,2 millions de dollars de revenus totaux (T3 2024)
Réputation de la marque	Présence et confiance du marché établies	79,8 milliards de dollars en AUM (septembre 2024)

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: propositions de valeur

Expertise en matière d'immobilier et d'investissements d'infrastructure

Cohen & Steers, Inc. est spécialisée dans les investissements immobiliers et infrastructures, tirant parti des connaissances approfondies de l'industrie pour naviguer dans les marchés complexes. Au 30 septembre 2024, la société a déclaré des actifs sous gestion (AUM) totalisant environ 91,78 milliards de dollars, avec des contributions importantes de leurs stratégies d'investissement immobilier. Cela comprend 20,98 milliards de dollars de comptes institutionnels, montrant une forte augmentation par rapport aux périodes précédentes en raison de l'appréciation du marché et des entrées stratégiques.

Stratégies d'investissement de haute qualité

L'entreprise met l'accent sur les stratégies d'investissement de haute qualité, en se concentrant sur les secteurs susceptibles de renvoyer de forts. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, Cohen & Les bouviers ont généré un chiffre d'affaires total de 377,63 millions de dollars, contre 370,45 millions de dollars l'année précédente, démontrant une augmentation de la demande de produits d'investissement. Les frais de conseil en investissement et d'administration des fonds ouverts ont atteint 187,85 millions de dollars, reflétant une croissance de 3,3% d'une année à l'autre.

Véhicule d'investissement	Revenus (en millions)	Taux de croissance (%)
Fonds à extrémité à ciel ouvert	$187.85	3.3
Comptes institutionnels	$93.49	0.9
Fonds fermés	$73.98	1.5

Concentrez-vous sur la fourniture de rendements forts

Cohen & Les bouvillons maintiennent un fort accent sur la fourniture de rendements robustes à ses investisseurs. Le résultat net de la société attribuable aux actionnaires ordinaires pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 était de 105,44 millions de dollars, contre 99,23 millions de dollars au cours de la même période de l'année précédente. L'entreprise a également obtenu un bénéfice dilué par action de 2,08 $, une augmentation de 2,00 $, soulignant sa force financière et son efficacité opérationnelle.

Métrique financière	2024	2023
Revenu net (en millions)	$105.44	$99.23
Bénéfice dilué par action	$2.08	$2.00

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: relations avec les clients

Service client personnalisé

Cohen & Steers, Inc. met l'accent sur le service client personnalisé comme un aspect central de sa stratégie de relation client. La société se concentre sur la construction de relations solides et à long terme avec ses clients en fournissant des solutions d'investissement sur mesure qui correspondent à leurs objectifs financiers spécifiques.

Au 30 septembre 2024, Cohen & Les bouvillons ont déclaré une augmentation du bénéfice net attribuable aux actionnaires ordinaires de 105,4 millions de dollars, par rapport à 99,2 millions de dollars Pour la même période en 2023, reflétant une forte rétention et une satisfaction des clients.

Rapports de performances réguliers

L'entreprise fournit des rapports de performances réguliers à ses clients, assurant la transparence et la communication continue. Cela comprend les mises à jour trimestrielles de performance et les revues annuelles qui détaillent les résultats d'investissement et les références.

Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Cohen & Des bouvillons ont déclaré des revenus totaux de 133,2 millions de dollars, en haut 7.7% depuis 123,7 millions de dollars l'année précédente. Cette croissance est révélatrice de l'efficacité de leurs rapports sur les performances pour conserver et attirer des clients.

Ressources éducatives et idées du marché

Cohen & Steers investit dans la fourniture de ressources éducatives et des informations sur le marché à ses clients. Cela comprend les webinaires, les blancs et les mises à jour du marché qui aident les clients à prendre des décisions d'investissement éclairées.

Dans le cadre de son engagement envers l'éducation, l'entreprise a développé une série de ressources qui couvrent diverses stratégies d'investissement et conditions de marché. Les frais de conseil en investissement total et d'administration des fonds à extrémité ouverte pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, étaient 355,3 millions de dollars, montrant un 2.3% augmenter de 347,4 millions de dollars dans la même période de 2023.

Type de service	Performance (2024)	Performance (2023)	% Changement
Revenu net attribuable aux actionnaires ordinaires	105,4 millions de dollars	99,2 millions de dollars	6.6%
Revenus totaux	133,2 millions de dollars	123,7 millions de dollars	7.7%
Total des frais de conseil en investissement des fonds à extrémité ouverte	355,3 millions de dollars	347,4 millions de dollars	2.3%

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: canaux

Ventes directes par le biais de conseillers financiers

Cohen & Les passants tirent parti d'un réseau de conseillers financiers pour faciliter les ventes directes de ses produits d'investissement. Au 30 septembre 2024, la société a indiqué qu'environ 48,4% de ses autres actifs actuels étaient des créances provenant de comptes institutionnels, notamment des frais générés par le biais de ces canaux de vente directs.

Plateformes d'investissement en ligne

La société utilise également des plateformes d'investissement en ligne pour atteindre les investisseurs individuels. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Cohen & Les bouvillons ont généré des frais de conseil en investissement et d'administration totalisant 133,2 millions de dollars, avec une partie notable attribuée aux frais des fonds à extrémité publique, qui s'élevaient à 66,8 millions de dollars. Cela reflète une augmentation de 10,8% par rapport à la même période en 2023, soulignant l'efficacité des canaux numériques pour améliorer la portée et l'engagement des clients.

Réseaux d'investisseurs institutionnels

Cohen & Les bouvillons maintiennent une présence solide dans les réseaux d'investisseurs institutionnels, ce qui est crucial pour son modèle commercial. Les neuf mois clos le 30 septembre 2024, ont révélé que les comptes institutionnels avaient contribué 93,5 millions de dollars en frais de conseil en investissement, marquant une augmentation de 0,9% par rapport à l'année précédente. Cela indique une demande constante pour leurs services sur le marché institutionnel, renforcés par leurs partenariats stratégiques et leur réputation dans la communauté des investissements.

Type de canal	Contribution aux revenus (TC 2024)	Pourcentage de variation par rapport au troisième trimestre 2023
Ventes directes (conseillers financiers)	39,7 millions de dollars	23.5%
Plateformes d'investissement en ligne	66,8 millions de dollars	10.8%
Réseaux d'investisseurs institutionnels	93,5 millions de dollars	0.9%
Total des revenus des canaux	133,2 millions de dollars	7.7%

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: segments de clientèle

Investisseurs individuels

Cohen & Steers, Inc. dessert principalement des investisseurs individuels par le biais de ses fonds à extrémité libre et de ses fonds fermés. Au 30 septembre 2024, la Société a déclaré des frais de conseil en investissement total et d'administration des fonds ouverts s'élevant à 125,4 millions de dollars, reflétant une croissance de 116,2 millions de dollars l'année précédente. Les actifs moyens sous gestion (AUM) pour ces fonds ont contribué à un taux de frais effectif de 66.2 points de base.

Métrique	2024	2023
Total des frais de conseil en investissement des fonds à extrémité ouverte	125,4 millions de dollars	116,2 millions de dollars
Taux de frais effectif	66,2 bps	66,6 bps

Clients institutionnels

Cohen & Les bouviers ciblent également les clients institutionnels, fournissant des solutions d'investissement sur mesure qui incluent des stratégies immobilières et d'infrastructure. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, les frais de conseil en investissement total des comptes institutionnels ont été signalés à 39,7 millions de dollars, cohérent avec le 39,7 millions de dollars rapporté au cours de la même période de 2023. L'AUM moyen pour les comptes institutionnels impliquait un taux de frais effectif de 37,9 points de base.

Métrique	2024	2023
Frais de conseil en investissement total des comptes institutionnels	39,7 millions de dollars	39,7 millions de dollars
Taux de frais effectif	37,9 bps	37,9 bps

Conseillers financiers

Les conseillers financiers jouent un rôle important dans Cohen & Stratégie de distribution des passants. L'entreprise propose divers produits d'investissement que les conseillers peuvent recommander à leurs clients. Les revenus provenant des frais de distribution et de service, qui comprennent des frais des conseillers financiers, atteint 7,2 millions de dollars au troisième trimestre de 2024, en hausse 7,0 millions de dollars l'année précédente.

Métrique	2024	2023
Frais de distribution et de service	7,2 millions de dollars	7,0 millions de dollars

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: Structure des coûts

Compensation et avantages sociaux des employés

Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Cohen & Les boudeurs ont déclaré des frais de rémunération des employés et des avantages sociaux de $56,376,000, à partir de $52,830,000 Au cours de la même période en 2023, reflétant un 6.7% augmenter. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses ont totalisé $161,476,000, par rapport à $150,580,000 pour les neuf mois clos le 30 septembre 2023, marquant un 7.2% augmenter.

Dépenses opérationnelles pour la gestion des actifs

Les dépenses opérationnelles associées à la gestion des actifs pour les trois mois clos le 30 septembre 2024 sont détaillées ci-dessous:

Type de dépenses	Q3 2024 (par milliers)	Q3 2023 (par milliers)	Changement (milliers de dollars)	% Changement
Frais de distribution et de service	$14,739	$13,689	$1,050	7.7%
Général et administratif	$14,874	$15,546	($672)	(4.3%)
Dépréciation et amortissement	$2,341	$801	$1,540	192.3%
Dépenses totales	$88,330	$82,866	$5,464	6.6%

Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les dépenses opérationnelles totales atteintes $254,094,000, par rapport à $243,838,000 pour la même période en 2023, représentant un 4.2% augmenter.

Coûts de marketing et d'acquisition des clients

Bien que les frais de marketing et d'acquisition de clients spécifiques ne soient pas explicitement détaillés dans les états financiers, ils sont généralement inclus dans les dépenses générales et administratives. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les frais généraux et administratifs ont totalisé $44,351,000, à partir de $49,396,000 Au cours de l'année précédente, une diminution de 10.2%.

Cette réduction peut suggérer des efficacités ou des changements de stratégie liés aux efforts d'acquisition des clients, s'alignant sur l'accent mis par l'entreprise sur la maximisation de la valeur tout en minimisant les coûts.

Cohen & Steers, Inc. (CNS) - Modèle d'entreprise: Strots de revenus

Frais de conseil en investissement et d'administration

La principale source de revenus pour Cohen & Steers, Inc. est dérivé des frais de conseil en investissement et d'administration. Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, la société a déclaré des frais de conseil et d'administration en investissement total $125,397,000, par rapport à $116,226,000 pour la même période en 2023, reflétant une augmentation de 7.9% d'une année à l'autre.

En décomposant davantage, les frais de segments spécifiques sont les suivants:

Segment	T1 2024 Revenus	T1 2023 Revenus	Changement	% Changement
Fonds à extrémité à ciel ouvert	$66,761,000	$60,239,000	$6,522,000	10.8%
Comptes institutionnels	$32,956,000	$31,845,000	$1,111,000	3.5%
Fonds fermés	$25,680,000	$24,142,000	$1,538,000	6.4%

Pour les neuf mois terminés le 30 septembre 2024, les frais totaux d'investissement et d'administration étaient $355,319,000, une augmentation modeste de $347,378,000 pour la même période en 2023, marquant un 2.3% croissance.

Frais de distribution et de service

Cohen & Les bouviers génèrent également des revenus grâce à des frais de distribution et de service. Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, ces frais sont équipés de $7,244,000, à partir de $7,014,000 en 2023, représentant un 3.3% augmenter.

Pour la période de neuf mois se terminant le 30 septembre 2024, les frais de distribution et de service ont totalisé $20,692,000, une diminution de $21,553,000 Au cours de l'année précédente, reflétant un 4.0% déclin.

Frais basés sur les performances des actifs gérés

Les frais basés sur la performance sont une autre source de revenus importante pour Cohen & Dirigeants. Ces frais dépendent de la performance des actifs gérés. Le total des revenus des frais basés sur la performance a été inclus dans les catégories plus larges des frais de conseil en investissement. La stratégie de l'entreprise se concentre sur la fourniture de performances d'investissement supérieures, ce qui a un impact direct sur ces frais.

Les frais globaux fondés sur la performance ont contribué au revenu total de $133,203,000 pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, par rapport à $123,737,000 dans le même trimestre de 2023, indiquant un 7.7% augmenter. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le total des revenus atteints $377,634,000, à partir de $370,449,000 l'année précédente, qui est un 1.9% augmenter.

Updated on 16 Nov 2024

Resources:

1. Cohen & Steers, Inc. (CNS) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Cohen & Steers, Inc. (CNS)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
2. SEC Filings – View Cohen & Steers, Inc. (CNS)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.