American Assets Trust, Inc. (AAT) Bundle
Uma breve história da American Assets Trust, Inc.
A American Assets Trust, Inc. (AAT) é uma confiança de investimento imobiliário (REIT) que se concentra principalmente na aquisição, desenvolvimento e gerenciamento de propriedades de varejo, escritório e multifamília. A partir de 2024, a AAT fez progressos significativos para melhorar seu portfólio e desempenho financeiro.
Desempenho financeiro Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a AAT informou:
- Receita total da propriedade: US $ 344,4 milhões, um aumento de 5% de US $ 328,7 milhões no mesmo período em 2023.
- Resultado líquido: US $ 61,2 milhões, um aumento de 20% em relação a US $ 51,2 milhões no ano anterior.
- Lucro líquido atribuível aos acionistas: US $ 47,8 milhões, em comparação com US $ 39,9 milhões em 2023.
| Métrica | 2024 (9 meses) | 2023 (9 meses) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita total da propriedade | $344,395,000 | $328,673,000 | 5% |
| Resultado líquido | $61,235,000 | $51,198,000 | 20% |
| Lucro líquido atribuível aos acionistas | $47,821,000 | $39,897,000 | 20% |
Segmentos de propriedade e desempenho
Os segmentos de propriedade da AAT mostraram métricas de desempenho variadas:
- Propriedades do escritório: A receita diminuiu em US $ 1,4 milhão devido à menor ocupação e aluguéis de base anualizados.
- Propriedades do varejo: A receita aumentou US $ 2,3 milhões, atribuída a novos arrendamentos de inquilinos e aumentos programados de aluguel.
- Propriedades multifamiliares: A receita subiu US $ 3,0 milhões, com os aluguéis mensais médios aumentando para US $ 2.714.
- Propriedades de uso misto: A receita aumentou US $ 0,8 milhão, impulsionada por taxas de ocupação mais altas.
| Tipo de propriedade | Receita (2024) | Receita (2023) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Escritório | $118,599,000 | $110,062,000 | 8% |
| Varejo | $56,187,000 | $54,908,000 | 2% |
| Multifamiliar | $27,691,000 | $25,329,000 | 9% |
| Uso misto | $18,078,000 | $18,129,000 | -1% |
Fluxo de caixa e recursos de capital
As métricas de fluxo de caixa da AAT nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 são as seguintes:
- Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais: US $ 166,5 milhões, um aumento de US $ 16,6 milhões de US $ 149,9 milhões em 2023.
- Caixa líquida usada em atividades de investimento: US $ 56,8 milhões, abaixo de US $ 70,2 milhões em 2023.
- Caixa líquido fornecido por atividades de financiamento: US $ 340,4 milhões, em comparação com o dinheiro usado em atividades de financiamento de US $ 39,3 milhões em 2023.
| Métrica do fluxo de caixa | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Caixa líquido de atividades operacionais | $166,464,000 | $149,905,000 | +11% |
| Dinheiro líquido usado em atividades de investimento | $56,763,000 | $70,228,000 | -19% |
| Líquido em dinheiro das atividades de financiamento | $340,415,000 | -$39,280,000 | +968% |
Despesa de dívida e juros
Em 30 de setembro de 2024, a despesa de juros da AAT aumentou devido a várias atividades de financiamento:
- Despesa de juros (net): US $ 50,8 milhões, um aumento de 5% de US $ 48,4 milhões em 2023.
- Novas emissões de dívida: Fechou US $ 225 milhões em notas seniores e atraiu US $ 100 milhões em um empréstimo de revólver.
| Métrica de dívida | 2024 | 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Despesa de juros (rede) | $50,773,000 | $48,422,000 | +5% |
| Notas seniores emitidas | $225,000,000 | N / D | N / D |
| Desenho do empréstimo do revólver | $100,000,000 | N / D | N / D |
A American Assets Trust continua a se concentrar no crescimento estratégico e no aprimoramento de seu portfólio de propriedades, gerenciando seu desempenho financeiro de maneira eficaz.
A Who é dono da American Assets Trust, Inc. (AAT)
Estrutura de propriedade
Em 30 de setembro de 2024, a American Assets Trust, Inc. (AAT) opera principalmente por meio de sua parceria operacional, American Assets Trust, L.P., na qual a AAT detém aproximadamente 78.8% do interesse da parceria. O interesse restante é mantido por parceiros limitados.
Composição dos acionistas
As ações ordinárias pendentes para a American Assets Trust, Inc. inclui 60,901,583 Ações em 30 de setembro de 2024. A propriedade pode ser resumida na tabela a seguir:
| Tipo de acionista | Número de ações | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| AAT acionistas ordinários | 60,901,583 | 100% |
| Parceiros limitados na AAT, L.P. | 16,181,537 | 21.1% |
| Parceiro Geral (AAT) | 60,901,583 | 78.8% |
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a American Assets Trust, Inc. relatou um lucro líquido atribuível aos acionistas ordinários de US $ 47,821 milhões, comparado com US $ 39,897 milhões pelo mesmo período em 2023, refletindo um 20% aumentar. Ganhos por ação (EPS) para o mesmo período foi $0.79, de cima de $0.66 em 2023.
Dividendos
Dividendos declarados por ação ordinária nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, representavam $1.005 comparado com $0.990 pelo mesmo período em 2023. Os dividendos totais pagos aos acionistas ordinários durante esse período foram US $ 77,466 milhões.
Capitalização de mercado
A capitalização de mercado da American Assets Trust, Inc. em 30 de setembro de 2024, é aproximadamente US $ 1,2 bilhão, com base no preço das ações e em ações totais em circulação.
Estrutura da dívida
Em 30 de setembro de 2024, o total de notas não garantidas a pagar ficava em US $ 2,034 bilhões, enquanto as notas garantidas pagáveis eram US $ 74,736 milhões. A despesa de juros pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi US $ 50,773 milhões.
Desempenho do segmento
American Assets Trust, Inc. relatou receitas totais de propriedades de US $ 344,395 milhões Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, de cima de US $ 328,673 milhões Pelo mesmo período em 2023. A porcentagem arrendada em segmentos em 30 de setembro de 2024 foi a seguinte:
| Segmento | Porcentagem alugada |
|---|---|
| Escritório | 87.0% |
| Varejo | 94.5% |
| Multifamiliar | 90.3% |
| Uso misto | 96.3% |
American Assets Trust, Inc. (AAT) Declaração de missão
Overview de declaração de missão
A American Assets Trust, Inc. (AAT) visa oferecer oportunidades de investimento imobiliário de alta qualidade por meio de um portfólio diversificado que inclui propriedades de escritório, varejo, multifamília e uso misto. A empresa se concentra em aprimorar o valor do acionista, maximizando o desempenho da propriedade e mantendo relacionamentos fortes de inquilinos.
Desempenho financeiro
Em 30 de setembro de 2024, a AAT relatou os seguintes destaques financeiros:
| Métrica financeira | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Receita total | US $ 122,8 milhões | US $ 111,2 milhões | 10% |
| Resultado líquido | US $ 21,3 milhões | US $ 15,1 milhões | 41% |
| Ganhos por ação (básico) | $0.28 | $0.20 | 40% |
| Receita total da propriedade | US $ 344,4 milhões | US $ 328,7 milhões | 5% |
| Renda total da propriedade | US $ 220,6 milhões | US $ 208,4 milhões | 6% |
Leasing e desempenho da propriedade
Em 30 de setembro de 2024, as estatísticas de leasing para os segmentos de propriedade da AAT eram os seguintes:
| Segmento de propriedade | Porcentagem alugada (2024) | Porcentagem alugada (2023) |
|---|---|---|
| Escritório | 87.0% | 86.8% |
| Varejo | 94.5% | 94.4% |
| Multifamiliar | 90.3% | 89.5% |
| Uso misto | 96.3% | 95.1% |
Dividendos e devoluções de acionistas
A AAT se concentrou consistentemente em retornar o valor aos seus acionistas por meio de dividendos. Os dividendos declarados por ação ordinária no terceiro trimestre de 2024 são os seguintes:
| Métrica de dividendos | Q3 2024 | Q3 2023 |
|---|---|---|
| Dividendos declarados por ação ordinária | $0.335 | $0.330 | Dividendos anualizados | $1.005 | $0.990 |
Foco estratégico
A missão da AAT é apoiada por várias iniciativas estratégicas, incluindo:
- Aquisição e desenvolvimento: Concentre-se na aquisição e desenvolvimento de propriedades de alta qualidade.
- Excelência operacional: Implementando as melhores práticas em gerenciamento de propriedades para melhorar a satisfação do inquilino e a eficiência operacional.
- Disciplina Financeira: Manter um forte balanço e gerenciamento prudente de capital.
Posição de mercado e vantagem competitiva
A AAT opera em um mercado imobiliário competitivo, enfatizando a importância da localização, qualidade da propriedade e relacionamentos de inquilinos. Seu portfólio diversificado fornece resiliência a flutuações do mercado.
Como funciona a American Assets Trust, Inc. (AAT)
Empresa Overview
A American Assets Trust, Inc. (AAT) opera como uma confiança de investimento imobiliário (REIT) focado em possuir, operar e desenvolver propriedades de varejo, escritório e multifamília de alta qualidade em mercados selecionados nos Estados Unidos. Em 30 de setembro de 2024, os ativos totais da AAT totalizaram aproximadamente US $ 3,40 bilhões, com um portfólio diversificado que inclui shopping centers, edifícios de escritórios e unidades residenciais.
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a AAT registrou uma receita total de US $ 344,4 milhões, refletindo um aumento de 5% em comparação com US $ 328,7 milhões no mesmo período em 2023. O detalhamento das fontes de receita é o seguinte:
| Fonte de receita | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Mudar % |
|---|---|---|---|
| Renda de aluguel | $315,664 | $312,105 | 1% |
| Outra renda de propriedade | $28,731 | $16,568 | 73% |
| Receita total | $344,395 | $328,673 | 5% |
Despesas operacionais
A AAT incorreu em despesas operacionais totais de US $ 245,2 milhões nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o que representa um aumento de US $ 236,3 milhões no ano anterior. Os principais componentes das despesas operacionais são:
| Tipo de despesa | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) | Mudar % |
|---|---|---|---|
| Despesas de aluguel | $90,707 | $86,128 | 5% |
| Impostos imobiliários | $33,133 | $34,117 | (3%) |
| Geral e Administrativo | $26,647 | $26,488 | 1% |
| Depreciação e amortização | $94,757 | $89,592 | 6% |
Lucro líquido e ganhos por ação
O lucro líquido pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi relatado em US $ 61,2 milhões, um aumento de 20% em relação a US $ 51,2 milhões no mesmo período de 2023. O lucro líquido atribuível aos acionistas ordinários foi de US $ 47,8 milhões, traduzindo ganhos por ação (EPS ) do seguinte modo:
| Período | EPS básico | EPS diluído |
|---|---|---|
| 2024 | $0.79 | $0.79 |
| 2023 | $0.66 | $0.66 |
Dívida e financiamento
Os passivos totais da AAT eram de aproximadamente US $ 2,26 bilhões em 30 de setembro de 2024. Os principais componentes incluem:
| Tipo de responsabilidade | 2024 (em milhares) | 2023 (em milhares) |
|---|---|---|
| Notas garantidas a pagar | $74,736 | $74,669 |
| Notas não garantidas a pagar | $2,034,843 | $1,614,958 |
| Contas a pagar e despesas acumuladas | $74,067 | $61,312 |
Portfólio de propriedades e atividade de leasing
Em 30 de setembro de 2024, o portfólio da AAT foi bem-arrecadado, com as seguintes taxas de ocupação:
| Tipo de propriedade | Porcentagem alugada (2024) | Porcentagem alugada (2023) |
|---|---|---|
| Escritório | 87.0% | 86.8% |
| Varejo | 94.5% | 94.4% |
| Multifamiliar | 90.3% | 89.5% |
| Uso misto | 96.3% | 95.1% |
Liquidez e recursos de capital
Em 30 de setembro de 2024, a AAT relatou equivalentes de dinheiro e caixa de US $ 533 milhões, um aumento significativo de US $ 82,9 milhões no final de 2023. A principal fonte de financiamento da empresa para pagamentos de dividendos é distribuições recebidas da parceria operacional, na qual a AAT mantém Uma participação de 78,8% da parceria.
Como American Assets Trust, Inc. (AAT) ganha dinheiro
Fontes de receita
A American Assets Trust, Inc. gera receita principalmente por meio de receita de aluguel de seu portfólio de propriedades, que inclui propriedades de escritório, varejo, multifamília e uso misto. Nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, a empresa registrou uma receita total de aluguel de US $ 105,5 milhões, praticamente inalterada de US $ 105,5 milhões no mesmo período de 2023. A quebra da renda de aluguel por segmento para os três meses é a seguinte:
| Segmento | Renda de aluguel (terceiro trimestre 2024) | Renda de aluguel (terceiro trimestre 2023) | Mudar |
|---|---|---|---|
| Escritório | $48,642,000 | $50,542,000 | $(1,900,000) |
| Varejo | $26,810,000 | $25,748,000 | $1,062,000 |
| Multifamiliar | $15,289,000 | $14,179,000 | $1,110,000 |
| Uso misto | $3,219,000 | $2,955,000 | $264,000 |
| Receita do hotel | $11,446,000 | $11,893,000 | $(447,000) |
Outra renda de propriedade
Além da receita de aluguel, a American Assets Trust registrou outra receita de propriedade de US $ 17,3 milhões para o terceiro trimestre de 2024, um aumento significativo de US $ 5,7 milhões no terceiro trimestre de 2023. Esse aumento é atribuído a uma renda mais alta de várias atividades relacionadas à propriedade, incluindo reembolsos e taxas de arrendamento.
Crescimento total da receita
A receita total nos três meses findos em 30 de setembro de 2024, atingiu US $ 122,8 milhões, contra US $ 111,2 milhões no mesmo período do ano anterior, refletindo um Aumento de 10%.
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Receita total | $122,810,000 | $111,198,000 | $11,612,000 |
| Receita operacional | $37,808,000 | $31,139,000 | $6,669,000 |
| Resultado líquido | $21,318,000 | $15,135,000 | $6,183,000 |
Despesas operacionais
As despesas operacionais para o terceiro trimestre de 2024 totalizaram US $ 85 milhões, em comparação com US $ 80 milhões no terceiro trimestre de 2023, indicando um Aumento de 6%. Os principais componentes incluem:
- Despesas de aluguel: US $ 31,4 milhões (terceiro trimestre de 2024) vs. US $ 29,9 milhões (terceiro trimestre de 2023)
- Impostos imobiliários: US $ 11,0 milhões (terceiro trimestre de 2024) vs. $ 11,4 milhões (terceiro trimestre 2023)
- Despesas gerais e administrativas: US $ 9,1 milhões (terceiro trimestre de 2024) vs. US $ 8,9 milhões (terceiro trimestre de 2023)
- Depreciação e amortização: US $ 33,5 milhões (terceiro trimestre de 2024) vs. US $ 29,9 milhões (terceiro trimestre de 2023)
Lucro líquido e ganhos por ação
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o lucro líquido atribuível à American Assets Trust, Inc. acionistas foi de US $ 47,8 milhões, a Aumento de 20% A partir de US $ 39,9 milhões em 2023. O lucro por ação (EPS) no mesmo período foi de US $ 0,79, acima de US $ 0,66 em 2023.
| Métrica | 9 meses findos em 30 de setembro de 2024 | 9 meses findos em 30 de setembro de 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Resultado líquido | $61,235,000 | $51,198,000 | $10,037,000 |
| EPS (básico) | $0.79 | $0.66 | $0.13 |
Taxas de locação e ocupação
Em 30 de setembro de 2024, a porcentagem arrendada em vários segmentos era:
| Segmento | Porcentagem alugada |
|---|---|
| Escritório | 87.0% |
| Varejo | 94.5% |
| Multifamiliar | 90.3% |
| Uso misto | 96.3% |
Despesa de dívida e juros
A despesa de juros pelos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 foi de US $ 50,8 milhões, em comparação com US $ 48,4 milhões em 2023, refletindo o impacto de novos instrumentos de dívida e o aumento dos custos de empréstimos.
Dividendos
A American Assets Trust declarou dividendos de US $ 0,335 por ação no terceiro trimestre de 2024, em comparação com US $ 0,330 por ação no terceiro trimestre 2023, refletindo um compromisso consistente com o valor de retorno aos acionistas.
American Assets Trust, Inc. (AAT) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- American Assets Trust, Inc. (AAT) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of American Assets Trust, Inc. (AAT)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View American Assets Trust, Inc. (AAT)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.