Simon Property Group, Inc. (SPG) Bundle
Uma breve história do Simon Property Group, Inc.
O Simon Property Group, Inc. (NYSE: SPG) é um líder global de investimento imobiliário (REIT) envolvido principalmente em possuir, desenvolver e gerenciar destinos de compras, refeições, entretenimento e uso misto. Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group possuía ou tinha interesse em 231 propriedades, abrangendo aproximadamente 184 milhões de pés quadrados na América do Norte, Ásia e Europa.
Desempenho financeiro Overview
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group informou:
- Lucro líquido atribuível aos acionistas ordinários: US $ 1,700 bilhão, ou US $ 5,22 por ação diluída, em comparação com US $ 1,532 bilhão, ou US $ 4,68 por ação diluída em 2023.
- Fundos das operações (FFO): US $ 3,488 bilhões, ou US $ 9,30 por ação diluída, em comparação com US $ 3,304 bilhões, ou US $ 8,82 por ação diluída em 2023.
- Fundos imobiliários das operações (FFO imobiliário): US $ 3,335 bilhões, ou US $ 8,90 por ação diluída, em comparação com US $ 3,201 bilhões, ou US $ 8,55 por ação diluída em 2023.
Principais métricas operacionais
Em 30 de setembro de 2024, o desempenho operacional de Simon incluía:
- Taxa de ocupação: 96,2%, acima de 95,2% no ano anterior.
- Aluguel mínimo base por pé quadrado: US $ 57,71, um aumento de 2,3%, de US $ 56,41 em 2023.
- Vendas do varejista por pé quadrado: US $ 737 para os doze meses finais findos em 30 de setembro de 2024.
Liquidez e gerenciamento de dívidas
Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group tinha:
- Liquidez total de aproximadamente US $ 11,1 bilhões, consistindo em US $ 3,0 bilhões em dinheiro e US $ 8,1 bilhões disponíveis em linhas de crédito rotativas.
- Dívida total pendente: US $ 31,664 bilhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 3,61% e uma vencimento médio ponderado de 8,0 anos.
Desenvolvimentos recentes
Desenvolvimentos significativos recentes incluem:
- Abertura dos pontos de venda do Tulsa Premium em Jenks, Oklahoma, com 338.000 pés quadrados de espaço de varejo.
- Expansão dos pontos de venda do Busan Premium na Coréia do Sul, adicionando 184.000 pés quadrados de espaço de varejo.
Informações de dividendos
O Conselho de Administração do Simon Property Group declarou um dividendo de ações ordinárias trimestrais de US $ 2,10 no quarto trimestre de 2024, refletindo um aumento de 10,5% em relação ao ano anterior. O dividendo será pago em 30 de dezembro de 2024.
Métricas financeiras projetadas para 2024
As estimativas do Grupo de Propriedades de Simon para o ano encerrado em 31 de dezembro de 2024 incluem:
- Lucro líquido por ação diluída: entre US $ 7,18 e US $ 7,28.
- FFO por ação diluída: entre US $ 12,80 e US $ 12,90.
| Métrica | 2024 (projetado) | 2023 (real) |
|---|---|---|
| Lucro líquido (em bilhões) | $1.700 | $1.532 |
| FFO (em bilhões) | $3.488 | $3.304 |
| FFO imobiliário (em bilhões) | $3.335 | $3.201 |
| Taxa de ocupação (%) | 96.2 | 95.2 |
| Aluguel base por pé quadrado ($) | $57.71 | $56.41 |
| Vendas de varejistas por pé quadrado ($) | $737 | N / D |
A Who é proprietário do Simon Property Group, Inc. (SPG)
Estrutura de propriedade
O Simon Property Group, Inc. (NYSE: SPG) opera principalmente por meio de sua subsidiária de propriedade da maioria, o Simon Property Group, L.P. em 30 de setembro de 2024, a empresa possuía ou teve interesse em 231 propriedades que compreendem aproximadamente 184 milhões de pés quadrados no norte América, Ásia e Europa.
Principais acionistas
A partir de 2024, a propriedade do Simon Property Group é distribuída entre vários investidores institucionais e acionistas individuais. Abaixo está uma tabela detalhando os principais acionistas:
| Acionista | Porcentagem de propriedade | Tipo de acionista |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 8.5% | Investidor institucional |
| BlackRock, Inc. | 8.1% | Investidor institucional |
| State Street Corporation | 6.0% | Investidor institucional |
| Capital Research Global Investors | 5.3% | Investidor institucional |
| FMR LLC (Fidelity) | 4.9% | Investidor institucional |
| David Simon (CEO) | 1.5% | Individual |
| Outros acionistas | 65.7% | Vários |
Propriedade institucional
Em 30 de setembro de 2024, a propriedade institucional no Simon Property Group é significativa, indicando um forte interesse de grandes empresas de investimento. Abaixo está um resumo da propriedade institucional:
| Instituição | Ações pertencentes | Porcentagem do total de ações |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 47 milhões | 8.5% |
| BlackRock, Inc. | 45 milhões | 8.1% |
| State Street Corporation | 33 milhões | 6.0% |
| Capital Research Global Investors | 30 milhões | 5.3% |
| FMR LLC (Fidelity) | 28 milhões | 4.9% |
Mudanças recentes na propriedade
No trimestre mais recente, o Simon Property Group registrou um lucro líquido atribuível aos acionistas ordinários de US $ 475,2 milhões, ou US $ 1,46 por ação diluída. Isso reflete uma mudança em relação ao ano anterior, indicando flutuações em apostas e sentimentos de investidores em relação à empresa.
Informações de dividendos
O Simon Property Group retornou consistentemente o valor aos seus acionistas por meio de dividendos. O dividendo de ações ordinárias trimestrais para o quarto trimestre de 2024 foi declarado em US $ 2,10 por ação, marcando um aumento de 10,5% em relação ao ano anterior.
Dívida e posição financeira
Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group tinha um endividamento total não garantido, avaliado em aproximadamente US $ 20,5 bilhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 3,82%. Esse nível de dívida indica a alavancagem e a estratégia financeira da empresa no gerenciamento de seu extenso portfólio.
Capitalização de mercado
A capitalização de mercado do Simon Property Group no final de 2024 é de aproximadamente US $ 55 bilhões, refletindo sua posição como um dos principais fundos de investimento imobiliário de varejo (REIT).
Simon Property Group, Inc. (SPG) Declaração de missão
Overview da declaração de missão
O Simon Property Group, Inc. está comprometido em ser o principal fornecedor de compras globais, restaurantes, entretenimento e de uso misto. A empresa se concentra na criação de ambientes vibrantes e envolventes para os consumidores, fornecendo retornos fortes para seus investidores. A missão enfatiza a inovação, o envolvimento do cliente e a excelência operacional.
Destaques financeiros
Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group relatou as principais métricas financeiras que destacam seu sucesso operacional:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Receita total | US $ 4,38 bilhões |
| Lucro líquido (atribuível aos acionistas ordinários) | US $ 475,2 milhões |
| Fundos de operações (FFO) por participação diluída | $9.30 |
| Taxa de ocupação | 96.2% |
| Aluguel mínimo base por pé quadrado | $57.71 |
Objetivos estratégicos
A empresa pretende aprimorar seu portfólio por:
- Expandindo ofertas de compras e entretenimento.
- Investindo em atualizações e reformas de propriedades.
- Manter altas taxas de ocupação por meio de estratégias eficazes de leasing.
- Aproveitando a tecnologia para melhorar as experiências dos clientes.
Posição de mercado
O Simon Property Group opera 231 propriedades em toda a América do Norte, Ásia e Europa, totalizando aproximadamente 184 milhões de pés quadrados. Este extenso portfólio posiciona a empresa como líder no setor imobiliário de varejo.
Desenvolvimentos recentes
Projetos recentes incluem:
- Abertura das tomadas premium de Tulsa, cobrindo 338.000 pés quadrados.
- Expansão das tomadas premium de Busan na Coréia do Sul por 184.000 pés quadrados.
Liquidez e estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group informou:
| Componente de liquidez | Valor |
|---|---|
| Dinheiro disponível | US $ 3,0 bilhões |
| Capacidade disponível sob linhas de crédito rotativas | US $ 8,1 bilhões |
| Liquidez total | US $ 11,1 bilhões |
Política de dividendos
No quarto trimestre de 2024, o Simon Property Group declarou um dividendo de ações ordinárias trimestrais de US $ 2,10 por ação, refletindo um aumento de 10,5% ano a ano. Esse dividendo é uma prova do compromisso da Companhia em devolver o valor aos seus acionistas.
Conclusão
A missão do Simon Property Group é apoiada por seu sólido desempenho financeiro, iniciativas estratégicas e um portfólio robusto, posicionando -o favoravelmente no cenário competitivo do setor imobiliário de varejo.
Como funciona o Simon Property Group, Inc. (SPG)
Estrutura de negócios
O Simon Property Group, Inc. (SPG) opera como um Trust (REIT), auto-administrado e auto-gerenciado. Em 30 de setembro de 2024, a empresa possuía ou tinha interesse em 231 propriedades, compreendendo aproximadamente 184 milhões de pés quadrados na América do Norte, Ásia e Europa. A empresa também possui uma participação de 84% no Taubman Realty Group (TRG), que gerencia 22 shoppings regionais e de saída, e uma participação de 22,4% em Klépierre, uma empresa imobiliária de Paris com shopping centers em 14 países europeus.
Desempenho financeiro
Para o terceiro trimestre de 2024, o Simon Property Group informou:
- Receita total: US $ 1,4807 bilhão
- Lucro líquido atribuível aos acionistas ordinários: US $ 475,2 milhões
- Ganhos básicos e diluídos por ação (EPS): $1.46
- Fundos das operações (FFO): US $ 1,067 bilhão ou US $ 2,84 por ação diluída
- FFO imobiliário: US $ 1,144 bilhão ou US $ 3,05 por ação diluída
Comparativamente, no mesmo período em 2023, a SPG registrou receita total de US $ 1,4109 bilhão e receita líquida de US $ 594,1 milhões, refletindo o crescimento ano a ano em receita.
Métricas operacionais
Em 30 de setembro de 2024, as principais métricas operacionais incluíram:
- Taxa de ocupação: 96,2%, acima de 95,2% em 2023
- Aluguel mínimo base por pé quadrado: $ 57,71, comparado a US $ 56,41 em 2023
- Vendas do varejista por pé quadrado: US $ 737 para os 12 meses à direita
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a empresa tinha endividamento total de aproximadamente US $ 31,7 bilhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 3,76%. A Companhia manteve a liquidez de aproximadamente US $ 11,1 bilhões, consistindo em US $ 3,0 bilhões em dinheiro e US $ 8,1 bilhões disponíveis em linhas de crédito rotativas.
Política de dividendos
No quarto trimestre de 2024, o Simon Property Group declarou um dividendo de ações ordinárias trimestrais de US $ 2,10 por ação, marcando um aumento de 10,5% em relação ao ano anterior. Esse dividendo é pago em 30 de dezembro de 2024, aos acionistas registrados em 9 de dezembro de 2024.
Atividade de desenvolvimento
Destaques recentes de desenvolvimento incluem:
- Tomadas premium de Tulsa: Inaugurado em 15 de agosto de 2024, com 338.000 pés quadrados de espaço de varejo.
- Busan Premium Outlets: A expansão concluída em 12 de setembro de 2024, adicionando 184.000 pés quadrados.
Expiração do arrendamento
A tabela a seguir descreve os vencimentos de arrendamento para os shoppings e lojas premium do Simon Property Group em 30 de setembro de 2024:
| Ano | Número de arrendamentos expirando | Pés quadrados | Avg. Base mínima de aluguel psf | Porcentagem de receitas anuais brutas de aluguel |
|---|---|---|---|---|
| 2024 (Q4) | 335 | 933,002 | $71.33 | 1.2% |
| 2025 | 2,738 | 10,000,853 | $60.65 | 10.8% |
| 2026 | 2,591 | 10,250,986 | $56.63 | 9.2% |
| 2027 | 2,231 | 8,557,154 | $62.07 | 9.4% |
| 2028 | 1,668 | 7,703,283 | $65.91 | 9.0% |
| 2029 | 1,545 | 6,700,805 | $64.54 | 7.5% |
| 2030 | 723 | 3,517,999 | $75.53 | 4.5% |
Capitalização de mercado
Em 30 de setembro de 2024, a capitalização de mercado do Simon Property Group era de aproximadamente US $ 63,5 bilhões, com ações ordinárias ao preço de US $ 169,02.
Orientação futura
Para o ano encerrado em 31 de dezembro de 2024, o Simon Property Group estima:
- Lucro líquido por ação diluída: US $ 7,18 a US $ 7,28
- FFO por ação diluída: $ 12,80 a $ 12,90
Como o Simon Property Group, Inc. (SPG) ganha dinheiro
Fluxos de receita
O Simon Property Group, Inc. obtém sua receita de várias fontes, principalmente através da receita do arrendamento de suas propriedades. A repartição da receita nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024 é a seguinte:
| Fonte de receita | Q3 2024 (em US $ milhares) | Q3 2023 (em US $ milhares) | 2024 no ano (em US $ milhares) | 2023 no ano (em US $ milhares) |
|---|---|---|---|---|
| Renda de arrendamento | 1,339,824 | 1,298,737 | 3,958,236 | 3,801,880 |
| Taxas de gerenciamento e outras receitas | 33,461 | 30,055 | 96,103 | 92,511 |
| Outra renda | 107,425 | 82,156 | 327,227 | 237,007 |
| Receita total | 1,480,710 | 1,410,948 | 4,381,566 | 4,131,398 |
Desempenho operacional
A empresa relatou um desempenho operacional significativo, com as principais métricas indicando crescimento:
- O lucro líquido atribuível aos acionistas ordinários para o terceiro trimestre de 2024 foi de US $ 475.161.000, em comparação com US $ 594.139.000 no terceiro trimestre de 2023.
- Os fundos das operações (FFO) nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foram de US $ 3.488.097.000, em comparação com US $ 3.303.903.000 em 2023.
- Os fundos imobiliários das operações (FFO imobiliário) nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, foram de US $ 3.335.241.000, contra US $ 3.201.035.000 em 2023.
Métricas de ocupação e leasing
Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group manteve uma alta taxa de ocupação em suas propriedades:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Ocupação final (portfólio total) | 96.2% |
| Aluguel mínimo base por pé quadrado | $57.71 |
| Vendas de varejista por pé quadrado (atrás de 12 meses) | $737 |
Orientação financeira
Para o ano encerrado em 31 de dezembro de 2024, o Simon Property Group forneceu orientação da seguinte forma:
| Métrica | Baixa | Endt -end |
|---|---|---|
| Recurso líquido estimado por ação diluída | $7.18 | $7.28 |
| FFO estimado por participação diluída | $12.80 | $12.90 |
Posição de liquidez
Em 30 de setembro de 2024, o Simon Property Group tinha uma posição robusta de liquidez:
| Métrica de liquidez | Valor (em $ bilhões) |
|---|---|
| Dinheiro disponível | 3.0 |
| Capacidade disponível sob linhas de crédito rotativas | 8.1 |
| Liquidez total | 11.1 |
Desenvolvimentos recentes
O Simon Property Group tem sido ativo na expansão de seu portfólio. Desenvolvimentos recentes incluem:
- Abertura de tomadas premium de Tulsa com 338.000 pés quadrados em 15 de agosto de 2024.
- Expansão de tomadas premium de Busan com mais 184.000 pés quadrados em 12 de setembro de 2024.
Dívida e estrutura de capital
A estrutura da dívida do Simon Property Group em 30 de setembro de 2024, inclui:
| Tipo de dívida | Valor (em US $ milhões) | Taxa de juro | Data de maturidade |
|---|---|---|---|
| Notas seniores | 900 | 3.38% | 10/1/2024 |
| Notas sênior do euro | 558.05 | 1.25% | 5/13/2025 |
| Notas seniores | 1,100 | 3.50% | 9/1/2025 |
| Endividamento total | 20,457.29 |
Simon Property Group, Inc. (SPG) DCF Excel Template
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Article updated on 8 Nov 2024
Resources:
- Simon Property Group, Inc. (SPG) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Simon Property Group, Inc. (SPG)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Simon Property Group, Inc. (SPG)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.