Vertex, Inc. (VERX) Bundle
Une brève histoire de Vertex, Inc.
Vertex, Inc. s'est établi comme un leader des solutions de technologie fiscale, fournissant des logiciels et des services pour gérer la conformité fiscale indirecte et automatiser les processus liés à l'impôt. La société a connu une croissance et une transformation importantes au fil des ans, en particulier en mettant l'accent sur les abonnements logiciels.
Évolution du modèle d'entreprise
Historiquement, Vertex est passé d'un fournisseur de services fiscaux traditionnels à une entreprise axée sur la technologie. Ce changement a permis au sommet d'améliorer ses offres grâce à des solutions logicielles qui répondent à divers besoins commerciaux. Au 30 septembre 2024, la société a déclaré un chiffre d'affaires récurrent annuel (ARR) de 576,8 millions de dollars, qui représente un Augmentation de 19,0% Comparé à 484,9 millions de dollars en 2023.
Performance financière récente
Les performances financières du sommet ont démontré la résilience et la croissance. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, le sommet enregistré:
- Revenu net: 15,1 millions de dollars
- Marge de perte nette: 3.1%
- EBITDA ajusté: 113,9 millions de dollars
- Marge d'EBITDA ajustée: 23.3%
En comparaison, la même période en 2023 a montré une perte nette de 28,4 millions de dollars avec une marge de (6.8%) .
Mesures clés
Au 30 septembre 2024, les mesures de performance du sommet comprennent:
| Métrique | 2024 | 2023 |
|---|---|---|
| Revenus récurrents annuels (ARR) | 576,8 millions de dollars | 484,9 millions de dollars |
| Revenu annuel moyen par client (AARPC) | $118,800 | $112,690 |
| Taux de rétention des revenus nets (NRR) | 111% | 111% |
| Taux de rétention des revenus bruts (GRR) | 95% | 96% |
La croissance de l'ARR a été principalement tirée par 52,6 millions de dollars des clients existants et 25,3 millions de dollars D'après les nouveaux abonnements clients, soulignant l'efficacité des stratégies de rétention de la clientèle du sommet.
Acquisitions et initiatives stratégiques
En 2024, Vertex a fait des acquisitions stratégiques pour renforcer ses offres de produits. Notamment, l'acquisition d'Ecosio GmbH pour 169 millions de dollars a été achevé le 30 août 2024. Cette acquisition vise à améliorer les capacités du sommet dans les services électroniques de l'échange de données (EDI) et d'e-invocation.
Ressources de liquidité et de capital
Au 30 septembre 2024, Vertex a rapporté:
- ENFAIS SANS RESTRIT et équivalents en espèces: 279,0 millions de dollars
- Contrat de crédit: Installation renouvelable de 200,0 millions de dollars sans emprunts en cours
- NOTES SUPÉRIEURES CONVERTIBLES: 345,0 millions de dollars en principe total dû en 2029.
Cette forte position de liquidité permet au sommet de continuer à investir dans des initiatives de croissance et à répondre à ses besoins opérationnels.
Performance du stock
Les performances des actions de Vertex reflètent sa trajectoire de croissance. Alors que l'entreprise continue d'étendre sa présence sur le marché et d'améliorer ses offres de produits, les investisseurs restent optimistes quant à son potentiel à long terme.
Dans l'ensemble, Vertex, Inc. s'est positionné comme un acteur formidable dans le secteur de la technologie fiscale, tirant parti des acquisitions stratégiques et un modèle d'abonnement robuste pour stimuler la croissance et la rentabilité.
A qui possède Vertex, Inc. (Verx)
Structure de propriété
En 2024, Vertex, Inc. (VERX) a une structure de stock à double classe composée de stocks de classe A et de classe B. La répartition de la propriété est la suivante:
| Classe | Partage | Droit de vote | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|---|
| Classe A | 65,722 | 1 vote par action | 42.8% |
| Classe B | 90,161 | 10 voix par action | 57.2% |
Importants actionnaires
Les principaux actionnaires de Vertex, Inc. comprennent à la fois des investisseurs institutionnels et de la propriété d'initiés. Le tableau suivant résume les principaux actionnaires à partir de 2024:
| Actionnaire | Taper | Actions tenues | Pourcentage de propriété |
|---|---|---|---|
| The Vanguard Group, Inc. | Institutionnel | 8,500,000 | 12.8% |
| BlackRock, Inc. | Institutionnel | 7,200,000 | 11.0% |
| SSGA Funds Management, Inc. | Institutionnel | 5,500,000 | 8.4% |
| Holdings d'initiés | Initié | 12,000,000 | 18.3% |
| Autres investisseurs institutionnels | Institutionnel | 20,000,000 | 30.5% |
Transactions récentes
En 2024, Vertex, Inc. s'est engagé dans des transactions financières importantes, notamment:
- Acquisition d'Ecosio GMBH pour une contrepartie totale de 169,829 millions de dollars, y compris les gains en espèces et en actions.
- A clôturé une offre privée de 345 millions de dollars de capital total de billets de premier rang convertibles de 0,750% en 2029.
Performance financière
La performance financière de Vertex, Inc. au 30 septembre 2024 comprend:
- Revenus de 170,4 millions de dollars pour le trimestre clos le 30 septembre 2024, contre 145,0 millions de dollars pour la même période en 2023.
- Un bénéfice net de 7,2 millions de dollars pour le trimestre clos le 30 septembre 2024, contre une perte de 3,4 millions de dollars pour la même période en 2023.
Capitalisation boursière
Au 30 septembre 2024, Vertex, Inc. avait une capitalisation boursière d'environ 1,2 milliard de dollars.
Position de liquidité
Vertex, Inc. a déclaré des équivalents en espèces et en espèces sans restriction de 279 millions de dollars au 30 septembre 2024. De plus, la société avait une convention de crédit fournissant une facilité tournante de 200 millions de dollars.
Énoncé de mission Vertex, Inc. (VERX)
Overview de Vertex, Inc.
Vertex, Inc. est l'un des principaux fournisseurs de solutions de technologie fiscale, spécialisée dans le calcul de l'impôt sur l'État, le local et la valeur ajoutée, la conformité et l'analyse. La société propose une gamme de produits logiciels vendus à la fois via les licences logicielles et les abonnements cloud, ainsi que les services de mise en œuvre et de formation.
Énoncé de mission
Depuis 2024, la mission de Vertex, Inc. est de permettre aux entreprises de solutions innovantes de technologie fiscale qui simplifient les complexités de la conformité fiscale et d'améliorer l'efficacité opérationnelle. L'entreprise vise à offrir une valeur inégalée grâce à sa suite complète de produits et services, garantissant que les clients peuvent naviguer dans le paysage fiscal en évolution en toute confiance.
Métriques de performance financière
| Métrique | Q3 2024 | Q3 2023 | Changement d'une année à l'autre |
|---|---|---|---|
| Revenu | 170,4 millions de dollars | 145,0 millions de dollars | 17.5% |
| Revenu net (perte) | 7,2 millions de dollars | (3,4) millions de dollars | + 10,6 millions de dollars |
| EBITDA ajusté | 38,6 millions de dollars | 26,6 millions de dollars | 45.2% |
| Revenus récurrents annuels (ARR) | 576,8 millions de dollars | 484,9 millions de dollars | 19.0% |
| Taux de rétention des revenus nets | 111% | 111% | Pas de changement |
Développements récents
En août 2024, Vertex, Inc. a acquis Ecosio GmbH, améliorant ses capacités électroniques d'échanges de données (EDI) et d'e-invocation. Le prix d'acquisition était d'environ 169 millions de dollars, notamment des gains en espèces et des actions basés sur des mesures de performance liées aux revenus des logiciels d'Ecosio.
Position et stratégie du marché
Vertex opère dans un paysage concurrentiel, en se concentrant sur l'élargissement de son écosystème de partenaire pour stimuler la croissance. Il collabore avec les principaux partenaires technologiques tels que SAP, Salesforce et Microsoft Dynamics, ce qui renforce sa position de marché et améliore ses offres de produits.
Ressources de liquidité et de capital
Au 30 septembre, 2024, Vertex a déclaré des équivalents en espèces et en espèces sans restriction de 279 millions de dollars, ainsi qu'une facilité de crédit renouvelable de 200 millions de dollars. La société estime que ces ressources seront suffisantes pour répondre à ses besoins opérationnels et soutenir les initiatives de croissance futures.
Investissement de la recherche et du développement
Vertex est attaché à l'innovation, les frais de recherche et de développement totalisant 47,1 millions de dollars pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, reflétant une augmentation de 3,9% par rapport à l'année précédente. Cet investissement vise à améliorer ses solutions logicielles et à élargir ses capacités de conformité fiscale et d'analyse.
Conclusion des mesures financières
Vertex, Inc. continue de démontrer une forte performance financière et un potentiel de croissance grâce à des acquisitions stratégiques, un portefeuille de produits robuste et une mission claire pour simplifier la conformité fiscale pour les entreprises du monde entier. La capacité de l'entreprise à s'adapter aux changements de marché et à investir dans la technologie les positionne favorablement pour un succès futur.
Comment fonctionne Vertex, Inc. (Verx)
Entreprise Overview
Vertex, Inc. (Verx) fournit des solutions complètes de technologie fiscale qui facilitent la gestion de la conformité fiscale et des processus connexes pour les entreprises. En 2024, la société continue d'améliorer ses offres grâce à des solutions basées sur le cloud et des acquisitions stratégiques.
Performance financière
Au 30 septembre 2024, Vertex a déclaré des revenus totaux de 170,4 millions de dollars pour le troisième trimestre, soit une augmentation d'une année à l'autre par rapport à 145,0 millions de dollars. Pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024, les revenus ont atteint 488,3 millions de dollars, contre 417,5 millions de dollars pour la même période en 2023.
| Métriques financières | Q3 2024 | Q3 2023 | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|---|---|
| Revenus totaux | 170,4 millions de dollars | 145,0 millions de dollars | 488,3 millions de dollars | 417,5 millions de dollars |
| Revenu net (perte) | 7,2 millions de dollars | (3,4 millions de dollars) | 15,1 millions de dollars | (28,4 millions de dollars) |
| EPS de base | $0.05 | ($0.02) | $0.10 | ($0.19) |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation pour les neuf mois clos le 30 septembre 2024 ont totalisé 283,1 millions de dollars, soit une augmentation de 248,0 millions de dollars l'année précédente. La ventilation est la suivante:
| Type de dépenses | 9m 2024 | 9m 2023 |
|---|---|---|
| Recherche et développement | 47,1 millions de dollars | 45,3 millions de dollars |
| Vente et marketing | 123,1 millions de dollars | 103,2 millions de dollars |
| Général et administratif | 112,9 millions de dollars | 109,1 millions de dollars |
Dette et structure du capital
Au 30 septembre 2024, Vertex avait une dette totale de 345,0 millions de dollars par rapport à ses billets supérieurs convertibles émis en avril 2024. La société a également un accord de crédit offrant une facilité de crédit renouvelable de 200,0 millions de dollars. La situation financière est renforcée par des espèces sans restriction et des équivalents de trésorerie de 279,0 millions de dollars.
| Métriques de la dette | Montant |
|---|---|
| Dette totale | 345,0 millions de dollars |
| Equivalents en espèces et en espèces | 279,0 millions de dollars |
| Facilité de crédit | 200,0 millions de dollars |
Acquisitions récentes
En mai 2024, Vertex a acquis des capacités d'IA spécifiques à l'impôt de Ryan, LLC pour 6,1 millions de dollars. Cette acquisition vise à améliorer les offres de produits de la société dans les solutions de cartographie fiscale.
Tendances du marché et initiatives stratégiques
Vertex se concentre sur l'élargissement de ses solutions cloud et l'amélioration de ses capacités d'IA pour répondre aux besoins en évolution de ses clients en matière de conformité fiscale. La société investit également dans des partenariats et la gestion des canaux pour stimuler la croissance.
Performance du stock
Au 30 septembre 2024, le cours des actions du sommet reflétait une capitalisation boursière conforme à ses performances financières, montrant la résilience et le potentiel de croissance du secteur technologique axé sur les solutions fiscales.
Comment Vertex, Inc. (Verx) fait de l'argent
Sources de revenus
Vertex, Inc. génère principalement des revenus via deux courants principaux: les abonnements et services logiciels. Pour les trois mois terminés le 30 septembre 2024, Vertex a déclaré des revenus totaux de 170,4 millions de dollars, soit une augmentation de 17,5% contre 145,0 millions de dollars pour la même période en 2023.
| Type de revenus | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) | Changement d'une année à l'autre |
|---|---|---|---|
| Abonnements logiciels | $146,254 | $121,285 | $24,969 (20.6%) |
| Services | $24,181 | $23,742 | $439 (1.8%) |
| Revenus totaux | $170,435 | $145,027 | $25,408 (17.5%) |
Abonnements logiciels
Le modèle d'abonnement logiciel de Vertex comprend à la fois des solutions basées sur le cloud et sur site. Les abonnements basés sur le cloud sont généralement contractés pendant un à trois ans et sont facturés chaque année à l'avance. Pour le troisième trimestre 2024, les revenus d'abonnement logiciels ont augmenté de 25,0 millions de dollars, principalement motivé par les clients existants augmentant leur utilisation et leurs ajustements de prix.
Revenus récurrents annuels (ARR)
Au 30 septembre 2024, Vertex a déclaré un ARR de 576,8 millions de dollars, contre 484,9 millions de dollars en 2023, ce qui représente une augmentation d'une année à l'autre de 19,0%. Cette augmentation a été attribuée à la fois à la croissance des clients existante et à de nouveaux abonnements clients.
| Métrique | 2024 | 2023 | Changement d'une année à l'autre |
|---|---|---|---|
| Revenus récurrents annuels (ARR) | 576,8 millions de dollars | 484,9 millions de dollars | 91,9 millions de dollars (19,0%) | Revenu annuel moyen par client (AARPC) | $118,800 | $112,690 | $6,110 (5.4%) |
Revenus de services
Vertex génère également des revenus à partir de services, qui prennent principalement en charge les offres de logiciels. Pour le troisième trimestre 2024, les revenus des services ont augmenté de 0,4 million de dollars, tiré par la croissance des revenus récurrents des services liés au traitement des rendements.
Structure des coûts
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Vertex a déclaré que les coûts totaux des revenus de 59,9 millions de dollars, soit une augmentation de 5,3% contre 56,9 millions de dollars au troisième trimestre 2023. Le coût des abonnements logiciels était de 43,6 millions de dollars, tandis que le coût des services était de 16,3 millions de dollars. .
| Type de coût | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) | Changement d'une année à l'autre |
|---|---|---|---|
| Coût des abonnements logiciels | $43,641 | $41,055 | $2,586 (6.3%) |
| Coût des services | $16,270 | $15,816 | $454 (2.9%) |
| Coût total des revenus | $59,911 | $56,871 | $3,040 (5.3%) |
Dépenses d'exploitation
Les dépenses d'exploitation de Vertex pour le troisième trimestre 2024 ont totalisé 105,6 millions de dollars, ce qui reflète une augmentation significative tirée par les coûts de vente et de marketing plus élevés et les investissements stratégiques dans la technologie.
| Type de dépenses | Q3 2024 (par milliers) | Q3 2023 (par milliers) | Changement d'une année à l'autre |
|---|---|---|---|
| Recherche et développement | $15,621 | $16,772 | $(1,151) (-6.9%) |
| Vente et marketing | $42,111 | $33,919 | $8,192 (24.2%) |
| Général et administratif | $41,499 | $35,385 | $6,114 (17.3%) |
| Dépenses d'exploitation totales | $105,628 | $90,174 | $15,454 (17.1%) |
Revenu net
Pour les trois mois clos le 30 septembre 2024, Vertex a déclaré un bénéfice net de 7,2 millions de dollars, un revirement par rapport à une perte nette de 3,4 millions de dollars en 2023. La marge de revenu nette s'est améliorée de (2,3%) au troisième trimestre 2023 à 4,2% au troisième trimestre 2024 .
Développements récents
Vertex a achevé l'acquisition d'Ecosio GmbH le 30 août 2024, pour 169,0 millions de dollars. Cette acquisition vise à améliorer les capacités de Vertex dans l'échange de données électroniques et l'invocation électronique.
Vertex, Inc. (VERX) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Vertex, Inc. (VERX) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Vertex, Inc. (VERX)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Vertex, Inc. (VERX)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.