Marriott International, Inc. (MAR) Bundle
Uma breve história do H3
A partir de 2024, o H3 mostrou crescimento e resiliência significativos no cenário competitivo. O desempenho financeiro da empresa reflete uma estratégia operacional robusta e esforços de expansão em vários mercados.
Desempenho financeiro Overview
No terceiro trimestre de 2024, o H3 registrou um lucro líquido de US $ 584 milhões, uma redução em comparação com US $ 752 milhões no mesmo trimestre de 2023. Nos primeiros nove meses de 2024, o lucro líquido totalizou US $ 1,92 bilhão, abaixo dos US $ 2,24 bilhões no anterior ano.
| Período | Lucro líquido (US $ milhões) | Ganhos por ação (EPS) |
|---|---|---|
| Q3 2024 | 584 | $2.07 |
| Q3 2023 | 752 | $2.51 |
| 9m 2024 | 1,920 | $6.69 |
| 9m 2023 | 2,235 | $7.32 |
Crescimento de receita e segmentos
A receita total do H3 nos três primeiros trimestres de 2024 atingiu US $ 3,76 bilhões, um aumento de 7% em comparação com US $ 3,51 bilhões no mesmo período de 2023. O crescimento foi impulsionado por aumentos nas taxas de gerenciamento e franquia básicas.
| Fonte de receita | Q3 2024 (US $ milhões) | Q3 2023 (US $ milhões) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Taxas de gerenciamento base | 312 | 306 | 2 |
| Taxas de franquia | 812 | 748 | 9 |
| Taxas de gerenciamento de incentivos | 159 | 143 | 11 |
Destaques operacionais
Em 30 de setembro de 2024, o H3 operava aproximadamente 9.068 propriedades, com um total de 1.674.600 quartos em todo o mundo. Isso marca um aumento de 8.675 propriedades e 1.581.002 quartos no ano anterior, refletindo uma taxa de crescimento de 5% nas propriedades totais e 6% no total de salas.
| Região | Propriedades (2024) | Propriedades (2023) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| EUA e Canadá | 6,090 | 5,927 | 3 |
| EMEA | 1,198 | 1,105 | 8 |
| Grande China | 572 | 516 | 11 |
| APEC | 606 | 550 | 10 |
Dívida e estrutura de capital
Em 30 de setembro de 2024, a dívida total de longo prazo da H3 ficou em US $ 12,67 bilhões, um aumento de US $ 11,32 bilhões no final de 2023. A taxa média de juros ponderada em dívida de longo prazo foi de 4,5%, com um vencimento de aproximadamente 5,4 anos. Os equivalentes em dinheiro e dinheiro totalizaram US $ 394 milhões no final do terceiro trimestre.
| Tipo de dívida | Valor (US $ milhões) | Taxa de juro (%) | Ano de maturidade |
|---|---|---|---|
| Notas seniores | 11,762 | Varia | Varia |
| Papel comercial | 769 | N / D | N / D |
| Total de dívida de longo prazo | 12,671 | 4.5 | 2029-2035 |
Retornos dos acionistas
O H3 tem sido ativo no retorno do capital aos acionistas. No terceiro trimestre de 2024, a Companhia recomprou 4,5 milhões de ações por US $ 1,0 bilhão, elevando o total do ano para 14,2 milhões de ações recompradas por US $ 3,4 bilhões.
| Ação | Ações (milhões) | Valor (US $ bilhões) |
|---|---|---|
| Q3 2024 RECUMAS | 4.5 | 1.0 |
| Recompra no ano | 14.2 | 3.4 |
O H3 declarou dividendos trimestrais de US $ 0,52 por ação em fevereiro de 2024, US $ 0,63 por ação em maio de 2024 e US $ 0,63 por ação em agosto de 2024, continuando sua tendência de retorno em dinheiro aos acionistas.
A OMS é o proprietário da Marriott International, Inc. (março)
Estrutura de propriedade
A partir de 2024, a Marriott International, Inc. (MAR) possui uma estrutura de propriedade diversificada que inclui investidores institucionais, acionistas individuais e insiders da empresa.
Principais acionistas
A tabela a seguir resume os principais acionistas da Marriott International a partir dos mais recentes registros:
| Tipo de acionista | Número de ações (milhões) | Porcentagem do total de ações |
|---|---|---|
| Investidores institucionais | 164.5 | 57.2% |
| Indivíduos (incluindo insiders) | 66.3 | 23.2% |
| Fundos mútuos | 39.2 | 13.8% |
| Outros investidores | 12.6 | 4.4% |
Propriedade institucional
A propriedade institucional da Marriott compreende entidades financeiras significativas que gerenciam ativos substanciais. Os maiores acionistas institucionais incluem:
| Instituição | Ações de propriedade (milhões) | Porcentagem de propriedade |
|---|---|---|
| O Vanguard Group, Inc. | 23.1 | 8.1% |
| BlackRock, Inc. | 22.4 | 7.9% |
| State Street Corporation | 18.5 | 6.5% |
| Fidelity Investments | 14.2 | 5.0% |
Propriedade interna
A propriedade privilegiada desempenha um papel crucial na governança do Marriott. A tabela a seguir detalha a propriedade dos principais executivos e diretores:
| Nome | Posição | Ações de propriedade (milhões) |
|---|---|---|
| Anthony Capuano | CEO | 1.2 |
| Leeny Oberg | Diretor Financeiro | 0.8 |
| David Marriott | Vice -Presidente | 1.0 |
| Conselho de Administração Média | — | 0.5 |
Desempenho de ações e dividendos
O desempenho das ações da Marriott foi digno de nota nos últimos anos. Em 30 de setembro de 2024, o preço das ações era de aproximadamente US $ 145,78, com as seguintes métricas importantes:
| Métrica | Valor |
|---|---|
| Capitalização de mercado (em bilhões) | $45.2 |
| 52 semanas de altura | $160.39 |
| 52 semanas baixo | $130.15 |
| Dividendo anual | $2.52 |
Desenvolvimentos recentes
A partir de 2024, a Marriott anunciou um aumento em seu programa de recompra de ações, com 14,2 milhões de ações recompradas por aproximadamente US $ 3,4 bilhões no ano. A empresa continua se concentrando no retorno do valor aos acionistas por meio de dividendos e recompras de ações.
Declaração de Missão Marriott International, Inc. (MAR)
Overview da declaração de missão
A declaração de missão da Marriott International enfatiza seu compromisso de fornecer hospitalidade e experiências excepcionais para os hóspedes, associados e proprietários. A empresa pretende melhorar a vida de seus convidados, criando um sentimento de pertencimento e promovendo um ambiente de inclusão e comunidade.
Os principais componentes da declaração de missão
- Concentre -se na satisfação do hóspede e no serviço excepcional.
- Compromisso com a diversidade e a inclusão no local de trabalho.
- Investimento em práticas sustentáveis e envolvimento da comunidade.
- Aumentar a vida dos associados através do desenvolvimento e oportunidades de carreira.
Indicadores de desempenho financeiro
| Métrica | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Lucro líquido (US $ milhões) | 584 | 752 | (22.3) |
| Ganhos por ação (EPS) | $2.07 | $2.51 | (17.5) |
| Receita (US $ milhões) | 1,283 | 1,197 | 7.2 |
| Renda operacional (US $ milhões) | 81 | 70 | 15.7 |
Posição e desenvolvimento de mercado
Em 30 de setembro de 2024, a Marriott International tinha aproximadamente 9.068 propriedades, representando um aumento de 5% em relação ao ano anterior. A empresa também registrou 1.674.600 quartos, um crescimento de 6% ano a ano. O pipeline de desenvolvimento inclui cerca de 585.000 quartos, com 220.000 desses quartos em construção.
Programa de fidelidade do convidado
A responsabilidade pelo programa de fidelidade do convidado era de US $ 7.371 milhões no final do terceiro trimestre de 2024, refletindo um aumento de US $ 365 milhões em relação a 31 de dezembro de 2023. Esse crescimento indica um envolvimento robusto com o programa de fidelidade, contribuindo positivamente para a retenção e satisfação do cliente.
Retornos dos acionistas
| Trimestre | Dividendo declarado ($ por ação) | Ações recompradas (milhões) | Valor total de recompra (US $ milhões) |
|---|---|---|---|
| Q1 2024 | $0.52 | 4.5 | 1,000 |
| Q2 2024 | $0.63 | 5.0 | 1,200 |
| Q3 2024 | $0.63 | 4.2 | 900 |
Esforços de sustentabilidade
A Marriott International é dedicada à sustentabilidade por meio de várias iniciativas destinadas a reduzir sua pegada ambiental. A empresa se comprometeu a reduzir as emissões de carbono em 50% até 2025 e pretende obter emissões líquidas de zero até 2050.
Conclusão da análise da declaração de missão
A declaração de missão da Marriott International reflete seus valores centrais de hospitalidade, diversidade, sustentabilidade e envolvimento da comunidade, que são apoiados pelo forte desempenho financeiro e pelo compromisso com o valor dos acionistas.
Como a Marriott International, Inc. (MAR) funciona
Empresa Overview
A Marriott International, Inc. opera como uma empresa líder global de hospedagem, com um portfólio diversificado de hotéis e instalações de hospedagem relacionadas. Em 30 de setembro de 2024, o Marriott tinha aproximadamente 9,068 propriedades e 1,674,600 quartos globalmente, refletindo um 5% aumento de propriedades e um 6% Aumento de salas em comparação com o ano anterior.
| Tipo de propriedade | Propriedades (2024) | Propriedades (2023) | Quartos (2024) | Quartos (2023) |
|---|---|---|---|---|
| Gerenciou | 1,999 | 2,039 | 572,731 | 573,991 |
| Franqueado/licenciado/outro | 6,888 | 6,466 | 1,074,361 | 980,969 |
| Possuía/arrendado | 50 | 51 | 13,108 | 13,432 |
| residencial | 131 | 119 | 14,400 | 12,610 |
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Marriott relatou uma receita líquida de US $ 1,92 bilhão, de baixo de US $ 2,24 bilhões no ano anterior. A diminuição do lucro líquido foi atribuída a vários fatores, incluindo aumento das despesas operacionais e uma maior taxa de imposto efetiva.
As receitas totais do Marriott no mesmo período foram US $ 18,67 bilhões, representando um aumento ano a ano. Esse crescimento foi impulsionado principalmente por receitas de taxas brutas mais altas e de propriedade, arrendada e outras receitas.
| Métricas financeiras | Q3 2024 | Q3 2023 | Mudar |
|---|---|---|---|
| Resultado líquido | US $ 584 milhões | US $ 752 milhões | -22.3% |
| Receita total | US $ 5,93 bilhões | US $ 5,73 bilhões | +4.2% |
| Ganhos por ação (diluída) | $2.07 | $2.51 | -17.5% |
Recutação de receita
A receita da Marriott é gerada a partir de vários segmentos, incluindo taxas de gerenciamento básico, taxas de franquia e propriedade, arrendada e outras receitas. Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a repartição da receita foi a seguinte:
| Fonte de receita | Quantidade (em milhões) | Mudança de ano a ano |
|---|---|---|
| Taxas de gerenciamento base | $955 | +4% |
| Taxas de franquia | $2,318 | +9% |
| Taxas de gerenciamento de incentivos | $563 | +5% |
| De propriedade, arrendada e outra receita | $874 | +2% |
Estatísticas operacionais
A Marriott mede seu desempenho operacional por meio de métricas -chave, como a Receita por Sala Disponível (RevPAR), as taxas de ocupação e a taxa média diária (ADR). Em 30 de setembro de 2024, o Revpar mundial era $145.78, refletindo a 4.8% Aumentar em comparação com o ano anterior.
| Região | Revpar (2024) | Taxa de ocupação (2024) | ADR (2024) |
|---|---|---|---|
| EUA e Canadá | $178.12 | 70.2% | $253.56 |
| Europa | $218.79 | 71.9% | $304.26 |
| Oriente Médio e África | $121.86 | 66.7% | $182.63 |
| Grande China | $84.08 | 68.5% | $122.81 |
| Ásia -Pacífico excluindo a China | $117.01 | 71.9% | $162.81 |
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, o Marriott tinha dívida total de longo prazo de US $ 12,67 bilhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 4.5%. A empresa mantém um US $ 4,5 bilhões Linha de crédito rotativo, que deve expirar em 14 de dezembro de 2027.
A posição de liquidez de Marriott é apoiada por caixa e equivalentes de caixa de US $ 394 milhões e contas a receber totalizando US $ 2,92 bilhões.
| Métricas de dívida | Quantidade (em milhões) |
|---|---|
| Dívida total de longo prazo | $12,671 |
| Caixa e equivalentes de dinheiro | $394 |
| Contas a receber | $2,920 |
Retornos dos acionistas
O Marriott devolveu dinheiro aos acionistas por meio de dividendos e recompras de ações. Em 2024, a empresa declarou dividendos de $0.52 por ação e $0.63 por ação nos trimestres subsequentes. No ano, o Marriott recompou 14,2 milhões de ações para aproximadamente US $ 3,4 bilhões.
Como Marriott International, Inc. (mar) ganha dinheiro
Fluxos de receita
A Marriott International gera receita por meio de vários fluxos, principalmente por meio de taxas da gerência e franquia de hotéis, bem como a receita de propriedades de propriedade e arrendamento.
| Fluxo de receita | Q3 2024 Receita (em milhões) | Q3 2023 Receita (em milhões) | Mudar (%) |
|---|---|---|---|
| Taxas de gerenciamento base | $312 | $306 | 2% |
| Taxas de franquia | $812 | $748 | 9% |
| Taxas de gerenciamento de incentivos | $159 | $143 | 11% |
| De propriedade, arrendada e outra receita | $381 | $363 | 5% |
| Receita de reembolso de custos | $4,617 | $4,391 | 5% |
| Receita total | $6,255 | $5,928 | 5% |
Taxas de gestão e franquia
A maioria da receita do Marriott vem das taxas de gestão e franquia. No terceiro trimestre de 2024, as receitas de taxas brutas atingiram US $ 1,283 bilhão, acima dos US $ 1,197 bilhão no terceiro trimestre de 2023, refletindo um aumento de 7%. Esse crescimento é atribuído à maior receita por sala disponível (RevPAR) e crescimento unitário.
Propriedade, arrendada e outras propriedades
Propriedades de propriedade e arrendada geraram US $ 381 milhões em receita no terceiro trimestre de 2024, em comparação com US $ 363 milhões no terceiro trimestre de 2023, marcando um aumento de 5%. As despesas diretas dessas propriedades foram de US $ 300 milhões, acima dos US $ 293 milhões, levando a um lucro líquido de US $ 81 milhões.
Reembolsos de custo
A receita de reembolso de custos totalizou US $ 4,617 bilhões no terceiro trimestre de 2024, um aumento de 5% de US $ 4,391 bilhões no terceiro trimestre de 2023. Esta receita está principalmente relacionada a custos incorridos para programas e serviços centralizados, que são reembolsados por proprietários e franqueados.
Desempenho do segmento
Os segmentos de negócios da Marriott incluem EUA e Canadá, EMEA (Europa, Oriente Médio e África), Grande China e Ásia -Pacífico, excluindo a China (APEC). A tabela a seguir resume o desempenho do segmento para o terceiro trimestre 2024:
| Segmento | Receita de taxa bruta (em milhões) | Receitas de taxa líquida (em milhões) | Receita total (em milhões) |
|---|---|---|---|
| EUA e Canadá | $747 | $728 | $4,596 |
| EMEA | $153 | $150 | $635 |
| Grande China | $62 | $62 | $142 |
| APEC | $82 | $80 | $230 |
| Total | $1,044 | $1,020 | $5,603 |
Desempenho financeiro
Nos nove meses findos em 30 de setembro de 2024, a Marriott registrou um lucro líquido de US $ 1,920 bilhão, abaixo de US $ 2,235 bilhões no mesmo período de 2023. O lucro por ação foi de US $ 6,71 nos três primeiros trimestres de 2024, em comparação com US $ 7,36 em 2023.
Dívida e liquidez
Em 30 de setembro de 2024, a dívida total de longo prazo da Marriott era de US $ 12.671 bilhões, com uma taxa de juros médio ponderada de 4,5%. A empresa mantém uma linha de crédito rotativa de US $ 4,5 bilhões para atender às suas necessidades de liquidez, que expira em 14 de dezembro de 2027.
Programa de fidelidade
O programa de fidelidade da Marriott continua sendo um ativo significativo, com um passivo de US $ 7,371 bilhões registrados em 30 de setembro de 2024, refletindo um aumento nos pontos obtidos pelos membros. Este programa impulsiona os negócios repetidos e aprimora a retenção de clientes.
Atividades de capital recentes
Em agosto de 2024, a Marriott emitiu US $ 500 milhões de 4,800% da série PP Notes de vencimento em 15 de março de 2030 e US $ 1,0 bilhão de 5,350% da série QQ Notas de vencimento em 15 de março de 2035. Os recursos líquidos dessas emissões foram de aproximadamente US $ 1,480 bilhão, apontado para a Geral Corporation propósitos.
Marriott International, Inc. (MAR) DCF Excel Template
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Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Marriott International, Inc. (MAR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Marriott International, Inc. (MAR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Marriott International, Inc. (MAR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.