Marriott International, Inc. (MAR) Bundle
تاريخ موجز لـ H3
اعتبارًا من عام 2024، أظهر النصف الثالث نموًا كبيرًا ومرونة في المشهد التنافسي. يعكس الأداء المالي للشركة استراتيجية تشغيلية قوية وجهود توسعية في مختلف الأسواق.
الأداء المالي Overview
وفي الربع الثالث من عام 2024، حقق النصف الثالث صافي دخل قدره 584 مليون دولار، بانخفاض مقارنة بـ 752 مليون دولار في الربع نفسه من عام 2023. وبالنسبة للأشهر التسعة الأولى من عام 2024، بلغ إجمالي صافي الدخل 1.92 مليار دولار، بانخفاض من 2.24 مليار دولار في الربع السابق. سنة.
| فترة | صافي الدخل (مليون دولار) | ربحية السهم (EPS) |
|---|---|---|
| الربع الثالث 2024 | 584 | $2.07 |
| الربع الثالث 2023 | 752 | $2.51 |
| 9شهر 2024 | 1,920 | $6.69 |
| 9 أشهر 2023 | 2,235 | $7.32 |
نمو الإيرادات والقطاعات
وصل إجمالي إيرادات النصف الثالث للأرباع الثلاثة الأولى من عام 2024 إلى 3.76 مليار دولار أمريكي، بزيادة قدرها 7٪ مقارنة بـ 3.51 مليار دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وكان النمو مدفوعًا بالزيادات في كل من رسوم الإدارة الأساسية ورسوم الامتياز.
| مصدر الإيرادات | الربع الثالث من عام 2024 (بملايين الدولارات) | الربع الثالث من عام 2023 (بملايين الدولارات) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| رسوم إدارة القاعدة | 312 | 306 | 2 |
| رسوم الامتياز | 812 | 748 | 9 |
| رسوم إدارة الحوافز | 159 | 143 | 11 |
المعالم التشغيلية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، قامت شركة H3 بتشغيل ما يقرب من 9,068 عقارًا، بإجمالي 1,674,600 غرفة على مستوى العالم. ويمثل هذا زيادة من 8,675 عقارًا و1,581,002 غرفة في العام السابق، مما يعكس معدل نمو قدره 5% في إجمالي العقارات و6% في إجمالي الغرف.
| منطقة | العقارات (2024) | العقارات (2023) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| الولايات المتحدة وكندا | 6,090 | 5,927 | 3 |
| أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا | 1,198 | 1,105 | 8 |
| الصين الكبرى | 572 | 516 | 11 |
| ابيك | 606 | 550 | 10 |
هيكل الديون ورأس المال
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي الديون طويلة الأجل للنصف الثالث 12.67 مليار دولار، بزيادة من 11.32 مليار دولار في نهاية عام 2023. وبلغ متوسط سعر الفائدة المرجح على الديون طويلة الأجل 4.5% مع فترة استحقاق تبلغ حوالي 5.4 سنوات. وبلغ إجمالي النقد وما في حكمه 394 مليون دولار في نهاية الربع الثالث.
| نوع الدين | المبلغ (مليون دولار) | سعر الفائدة (٪) | سنة النضج |
|---|---|---|---|
| ملاحظات كبار | 11,762 | يختلف | يختلف |
| الورق التجاري | 769 | لا يوجد | لا يوجد |
| إجمالي الديون طويلة الأجل | 12,671 | 4.5 | 2029-2035 |
عوائد المساهمين
كان H3 نشطًا في إعادة رأس المال إلى المساهمين. وفي الربع الثالث من عام 2024، أعادت الشركة شراء 4.5 مليون سهم مقابل 1.0 مليار دولار، ليصل إجمالي عدد الأسهم المعاد شراؤها منذ بداية العام حتى الآن إلى 14.2 مليون سهم مقابل 3.4 مليار دولار.
| فعل | الأسهم (بالملايين) | المبلغ (مليار دولار) |
|---|---|---|
| عمليات إعادة الشراء للربع الثالث من عام 2024 | 4.5 | 1.0 |
| عمليات إعادة الشراء من العام حتى تاريخه | 14.2 | 3.4 |
أعلنت H3 عن توزيعات أرباح ربع سنوية بقيمة 0.52 دولار أمريكي للسهم الواحد في فبراير 2024، و0.63 دولار أمريكي للسهم الواحد في مايو 2024، و0.63 دولار أمريكي للسهم الواحد في أغسطس 2024، لتواصل اتجاهها المتمثل في إعادة الأموال النقدية إلى المساهمين.
من يملك شركة ماريوت الدولية (MAR)
هيكل الملكية
اعتبارًا من عام 2024، تتمتع شركة Marriott International, Inc. (MAR) بهيكل ملكية متنوع يشمل المستثمرين المؤسسيين والمساهمين الأفراد والمطلعين على الشركة.
كبار المساهمين
يلخص الجدول التالي المساهمين الرئيسيين في شركة ماريوت الدولية وفقًا لأحدث الإيداعات:
| نوع المساهم | عدد الأسهم (مليون) | نسبة إجمالي الأسهم |
|---|---|---|
| المستثمرون المؤسسيون | 164.5 | 57.2% |
| الأفراد (بما في ذلك المطلعين) | 66.3 | 23.2% |
| صناديق الاستثمار المشتركة | 39.2 | 13.8% |
| مستثمرون آخرون | 12.6 | 4.4% |
الملكية المؤسسية
تشتمل الملكية المؤسسية لشركة ماريوت على كيانات مالية كبيرة تدير أصولًا كبيرة. أكبر المساهمين المؤسسيين هم:
| مؤسسة | الأسهم المملوكة (مليون) | نسبة الملكية |
|---|---|---|
| مجموعة الطليعة، وشركة | 23.1 | 8.1% |
| شركة بلاك روك | 22.4 | 7.9% |
| شركة ستيت ستريت | 18.5 | 6.5% |
| استثمارات الإخلاص | 14.2 | 5.0% |
ملكية المطلعين
تلعب الملكية الداخلية دورًا حاسمًا في حوكمة ماريوت. ويوضح الجدول التالي ملكية كبار المديرين التنفيذيين وأعضاء مجلس الإدارة:
| اسم | موضع | الأسهم المملوكة (مليون) |
|---|---|---|
| أنتوني كابوانو | المدير التنفيذي | 1.2 |
| ليني أوبيرج | المدير المالي | 0.8 |
| ديفيد ماريوت | نائب رئيس مجلس الإدارة | 1.0 |
| متوسط مجلس الإدارة | — | 0.5 |
أداء الأسهم وتوزيعات الأرباح
كان أداء أسهم ماريوت جديرًا بالملاحظة في السنوات الأخيرة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ سعر السهم حوالي 145.78 دولارًا أمريكيًا، مع المقاييس الرئيسية التالية:
| متري | قيمة |
|---|---|
| القيمة السوقية (بالمليارات) | $45.2 |
| ارتفاع 52 أسبوعًا | $160.39 |
| 52 أسبوعًا منخفضًا | $130.15 |
| الأرباح السنوية | $2.52 |
التطورات الأخيرة
اعتبارًا من عام 2024، أعلنت ماريوت عن زيادة في برنامج إعادة شراء أسهمها، حيث تم إعادة شراء 14.2 مليون سهم مقابل ما يقرب من 3.4 مليار دولار أمريكي حتى الآن. تواصل الشركة التركيز على إعادة القيمة للمساهمين من خلال توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم.
بيان مهمة شركة ماريوت الدولية (MAR).
Overview من بيان المهمة
يؤكد بيان مهمة ماريوت الدولية على التزامها بتوفير ضيافة وتجارب استثنائية للضيوف والشركاء والمالكين. تهدف الشركة إلى تحسين حياة ضيوفها من خلال خلق شعور بالانتماء وتعزيز بيئة الشمولية والمجتمع.
المكونات الرئيسية لبيان المهمة
- التركيز على رضا الضيوف والخدمة الاستثنائية.
- الالتزام بالتنوع والشمول داخل مكان العمل.
- الاستثمار في الممارسات المستدامة والمشاركة المجتمعية.
- تعزيز حياة المنتسبين من خلال التطوير الوظيفي والفرص.
مؤشرات الأداء المالي
| متري | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل (مليون دولار) | 584 | 752 | (22.3) |
| ربحية السهم (EPS) | $2.07 | $2.51 | (17.5) |
| الإيرادات (مليون دولار) | 1,283 | 1,197 | 7.2 |
| الدخل التشغيلي (مليون دولار) | 81 | 70 | 15.7 |
موقف السوق والتنمية
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى ماريوت الدولية حوالي 9,068 فندقًا، وهو ما يمثل زيادة بنسبة 5% عن العام السابق. كما أعلنت الشركة عن 1,674,600 غرفة، بزيادة قدرها 6% على أساس سنوي. ويتضمن خط التطوير حوالي 585.000 غرفة، منها 220.000 غرفة قيد الإنشاء.
برنامج ولاء الضيوف
بلغت التزامات برنامج ولاء الضيوف 7,371 مليون دولار أمريكي في نهاية الربع الثالث من عام 2024، مما يعكس زيادة قدرها 365 مليون دولار أمريكي عن 31 ديسمبر 2023. ويشير هذا النمو إلى تفاعل قوي مع برنامج الولاء، مما يساهم بشكل إيجابي في الحفاظ على العملاء ورضاهم.
عوائد المساهمين
| ربع | الأرباح المعلنة (دولار للسهم الواحد) | الأسهم المعاد شراؤها (بالملايين) | إجمالي مبلغ إعادة الشراء (بالملايين الدولارات) |
|---|---|---|---|
| الربع الأول 2024 | $0.52 | 4.5 | 1,000 |
| الربع الثاني 2024 | $0.63 | 5.0 | 1,200 |
| الربع الثالث 2024 | $0.63 | 4.2 | 900 |
جهود الاستدامة
تلتزم شركة ماريوت الدولية بالاستدامة من خلال العديد من المبادرات التي تهدف إلى تقليل بصمتها البيئية. وتلتزم الشركة بخفض انبعاثات الكربون بنسبة 50% بحلول عام 2025 وتهدف إلى تحقيق صافي انبعاثات صفرية بحلول عام 2050.
اختتام تحليل بيان المهمة
يعكس بيان مهمة ماريوت الدولية قيمها الأساسية المتمثلة في الضيافة والتنوع والاستدامة والمشاركة المجتمعية، والتي يدعمها الأداء المالي القوي والالتزام بقيمة المساهمين.
كيف تعمل شركة Marriott International, Inc. (MAR).
شركة Overview
تعمل شركة ماريوت الدولية كشركة عالمية رائدة في مجال الإقامة، مع مجموعة متنوعة من الفنادق ومرافق الإقامة ذات الصلة. اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى ماريوت ما يقرب من 9,068 خصائص و 1,674,600 الغرف على مستوى العالم، مما يعكس أ 5% زيادة في الممتلكات و 6% زيادة في الغرف مقارنة بالعام الماضي.
| نوع الملكية | العقارات (2024) | العقارات (2023) | الغرف (2024) | الغرف (2023) |
|---|---|---|---|---|
| تمكنت | 1,999 | 2,039 | 572,731 | 573,991 |
| الامتياز / المرخص / أخرى | 6,888 | 6,466 | 1,074,361 | 980,969 |
| مملوكة / مستأجرة | 50 | 51 | 13,108 | 13,432 |
| سكني | 131 | 119 | 14,400 | 12,610 |
الأداء المالي
للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت ماريوت عن صافي دخل قدره 1.92 مليار دولار، أسفل من 2.24 مليار دولار في العام السابق. ويعزى الانخفاض في صافي الدخل إلى عوامل مختلفة، بما في ذلك زيادة المصاريف التشغيلية وارتفاع معدل الضريبة الفعلية.
بلغ إجمالي إيرادات ماريوت لنفس الفترة 18.67 مليار دولار، وهو ما يمثل زيادة على أساس سنوي. وكان هذا النمو مدفوعًا في المقام الأول بارتفاع إجمالي إيرادات الرسوم والإيرادات المملوكة والمستأجرة وغيرها.
| المقاييس المالية | الربع الثالث 2024 | الربع الثالث 2023 | يتغير |
|---|---|---|---|
| صافي الدخل | 584 مليون دولار | 752 مليون دولار | -22.3% |
| إجمالي الإيرادات | 5.93 مليار دولار | 5.73 مليار دولار | +4.2% |
| ربحية السهم (المخففة) | $2.07 | $2.51 | -17.5% |
توزيع الإيرادات
تتأتى إيرادات ماريوت من قطاعات مختلفة، بما في ذلك رسوم الإدارة الأساسية ورسوم الامتياز والإيرادات المملوكة والمستأجرة وغيرها. بالنسبة للتسعة أشهر المنتهية في 30 سبتمبر 2024، كان توزيع الإيرادات على النحو التالي:
| مصدر الإيرادات | المبلغ (بالملايين) | التغيير على أساس سنوي |
|---|---|---|
| رسوم إدارة القاعدة | $955 | +4% |
| رسوم الامتياز | $2,318 | +9% |
| رسوم إدارة الحوافز | $563 | +5% |
| المملوكة والمستأجرة والإيرادات الأخرى | $874 | +2% |
الإحصائيات التشغيلية
تقيس ماريوت أدائها التشغيلي من خلال المقاييس الرئيسية مثل الإيرادات لكل غرفة متاحة (RevPAR)، ومعدلات الإشغال، ومتوسط السعر اليومي (ADR). اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان معدل إيرادات الغرفة المتوافرة في جميع أنحاء العالم هو $145.78، يعكس أ 4.8% زيادة مقارنة بالعام السابق.
| منطقة | إيرادات الغرفة المتوافرة (2024) | معدل الإشغال (2024) | تسوية النزاعات (2024) |
|---|---|---|---|
| الولايات المتحدة وكندا | $178.12 | 70.2% | $253.56 |
| أوروبا | $218.79 | 71.9% | $304.26 |
| الشرق الأوسط وأفريقيا | $121.86 | 66.7% | $182.63 |
| الصين الكبرى | $84.08 | 68.5% | $122.81 |
| آسيا والمحيط الهادئ باستثناء الصين | $117.01 | 71.9% | $162.81 |
الديون والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، كان لدى ماريوت إجمالي ديون طويلة الأجل قدرها 12.67 مليار دولار، بمتوسط سعر فائدة مرجح قدره 4.5%. تحتفظ الشركة أ 4.5 مليار دولار تسهيل ائتماني متجدد، من المقرر أن ينتهي في 14 ديسمبر 2027.
يتم دعم وضع السيولة لدى ماريوت بالنقد وما يعادله 394 مليون دولار ومجموع الذمم المدينة 2.92 مليار دولار.
| مقاييس الديون | المبلغ (بالملايين) |
|---|---|
| إجمالي الديون طويلة الأجل | $12,671 |
| النقد والنقد المعادل | $394 |
| حسابات القبض | $2,920 |
عوائد المساهمين
أعادت ماريوت الأموال النقدية إلى المساهمين من خلال توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم. وفي عام 2024 أعلنت الشركة عن توزيع أرباح $0.52 لكل سهم و $0.63 للسهم الواحد في الأرباع اللاحقة. منذ بداية العام حتى الآن، تم إعادة شراء ماريوت 14.2 مليون سهم لحوالي 3.4 مليار دولار.
كيف تجني شركة ماريوت الدولية (MAR) الأموال
تدفقات الإيرادات
تحقق شركة ماريوت الدولية إيرادات من خلال مصادر متعددة، في المقام الأول من خلال الرسوم من إدارة الفنادق والامتياز، بالإضافة إلى الإيرادات من العقارات المملوكة والمستأجرة.
| تدفق الإيرادات | إيرادات الربع الثالث من عام 2024 (بالملايين) | إيرادات الربع الثالث من عام 2023 (بالملايين) | يتغير (٪) |
|---|---|---|---|
| رسوم إدارة القاعدة | $312 | $306 | 2% |
| رسوم الامتياز | $812 | $748 | 9% |
| رسوم إدارة الحوافز | $159 | $143 | 11% |
| المملوكة والمستأجرة والإيرادات الأخرى | $381 | $363 | 5% |
| إيرادات سداد التكاليف | $4,617 | $4,391 | 5% |
| إجمالي الإيرادات | $6,255 | $5,928 | 5% |
رسوم الإدارة والامتياز
تأتي غالبية إيرادات ماريوت من رسوم الإدارة والامتياز. وفي الربع الثالث من عام 2024، وصل إجمالي إيرادات الرسوم إلى 1.283 مليار دولار أمريكي، ارتفاعًا من 1.197 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023، مما يعكس زيادة بنسبة 7٪. ويعزى هذا النمو إلى ارتفاع الإيرادات لكل غرفة متاحة (RevPAR) ونمو الوحدات.
العقارات المملوكة والمستأجرة وغيرها
حققت العقارات المملوكة والمستأجرة إيرادات بقيمة 381 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2024، مقارنة بـ 363 مليون دولار في الربع الثالث من عام 2023، مما يمثل زيادة بنسبة 5٪. وبلغت النفقات المباشرة من هذه العقارات 300 مليون دولار، ارتفاعًا من 293 مليون دولار، مما أدى إلى صافي دخل قدره 81 مليون دولار.
تعويضات التكاليف
بلغ إجمالي إيرادات سداد التكاليف 4.617 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2024، بزيادة قدرها 5٪ من 4.391 مليار دولار أمريكي في الربع الثالث من عام 2023. وترتبط هذه الإيرادات بشكل أساسي بالتكاليف المتكبدة للبرامج والخدمات المركزية، والتي يتم تعويضها من قبل مالكي العقارات وأصحاب الامتياز.
أداء القطاع
تشمل قطاعات أعمال ماريوت الولايات المتحدة وكندا وأوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا (أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا) والصين الكبرى ومنطقة آسيا والمحيط الهادئ باستثناء الصين (APEC). يلخص الجدول التالي أداء القطاع للربع الثالث من عام 2024:
| شريحة | إجمالي إيرادات الرسوم (بالملايين) | صافي إيرادات الرسوم (بالملايين) | إجمالي الإيرادات (بالملايين) |
|---|---|---|---|
| الولايات المتحدة وكندا | $747 | $728 | $4,596 |
| أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا | $153 | $150 | $635 |
| الصين الكبرى | $62 | $62 | $142 |
| ابيك | $82 | $80 | $230 |
| المجموع | $1,044 | $1,020 | $5,603 |
الأداء المالي
بالنسبة للأشهر التسعة المنتهية في 30 سبتمبر 2024، أعلنت ماريوت عن صافي دخل قدره 1.920 مليار دولار أمريكي، بانخفاض من 2.235 مليار دولار أمريكي في نفس الفترة من عام 2023. وبلغت ربحية السهم 6.71 دولارًا أمريكيًا للأرباع الثلاثة الأولى من عام 2024، مقارنة بـ 7.36 دولارًا أمريكيًا في عام 2023.
الديون والسيولة
اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، بلغ إجمالي ديون ماريوت طويلة الأجل 12.671 مليار دولار أمريكي، بمتوسط سعر فائدة مرجح يبلغ 4.5%. تحتفظ الشركة بتسهيلات ائتمانية متجددة بقيمة 4.5 مليار دولار لدعم احتياجاتها من السيولة، والتي تنتهي في 14 ديسمبر 2027.
برنامج الولاء
يظل برنامج الولاء الخاص بشركة ماريوت أحد الأصول المهمة، حيث تبلغ الالتزامات المسجلة 7.371 مليار دولار أمريكي اعتبارًا من 30 سبتمبر 2024، مما يعكس زيادة في النقاط التي حصل عليها الأعضاء. يؤدي هذا البرنامج إلى تكرار الأعمال ويعزز الاحتفاظ بالعملاء.
الأنشطة الرأسمالية الأخيرة
في أغسطس 2024، أصدرت ماريوت سندات ربع سنوية متسلسلة بنسبة 4.800% بقيمة 500 مليون دولار أمريكي تستحق في 15 مارس 2030، و1.0 مليار دولار أمريكي من سندات ربع سنوية بنسبة 5.350% مستحقة في 15 مارس 2035. بلغ صافي العائدات من هذه الإصدارات حوالي 1.480 مليار دولار أمريكي، تستهدف الشركات العامة الأغراض.
Marriott International, Inc. (MAR) DCF Excel Template
5-Year Financial Model
40+ Charts & Metrics
DCF & Multiple Valuation
Free Email Support
Updated on 16 Nov 2024
Resources:
- Marriott International, Inc. (MAR) Financial Statements – Access the full quarterly financial statements for Q3 2024 to get an in-depth view of Marriott International, Inc. (MAR)' financial performance, including balance sheets, income statements, and cash flow statements.
- SEC Filings – View Marriott International, Inc. (MAR)' latest filings with the U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) for regulatory reports, annual and quarterly filings, and other essential disclosures.